鐘立群

《非銀行支付機(jī)構(gòu)條例（征求意見(jiàn)稿）》（以下簡(jiǎn)稱“征求意見(jiàn)稿”）公布1月有余，作為監(jiān)管部門在非銀行支付領(lǐng)域擬定的新監(jiān)管框架，征求意見(jiàn)稿不僅提升了支付機(jī)構(gòu)法律監(jiān)管的層級(jí)，更是首提市場(chǎng)支配地位預(yù)警措施，為打破“大而不倒”的“支付的托拉斯”下了一劑猛藥。

為什么普惠金融再溫柔

也不能容忍“支付的托拉斯”

在發(fā)展新基建與新發(fā)展格局的大趨勢(shì)下，普惠金融也進(jìn)入數(shù)字化時(shí)代，借力數(shù)字技術(shù)大力推廣多元的支付方式，充分發(fā)揮支付行業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)品靈活快捷、成本低、效率高、惠及面廣等優(yōu)勢(shì)，極大地方便消費(fèi)者的日常生產(chǎn)生活，使不同消費(fèi)群體平等地享受金融服務(wù)，公平地獲得金融資源。

而一旦某些互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)、非銀行支付機(jī)構(gòu)，特別是支付相關(guān)的平臺(tái)與機(jī)構(gòu)在不斷完善自身服務(wù)功能后，其覆蓋領(lǐng)域不斷地豐富并向全領(lǐng)域延伸，便捷性自然就不斷提高，從而“潤(rùn)物細(xì)無(wú)聲”地向公共服務(wù)全面滲透，當(dāng)用戶體驗(yàn)與黏性不斷增強(qiáng)后，這類平臺(tái)和機(jī)構(gòu)就有了“大而不倒”的公共產(chǎn)品屬性。

具體表現(xiàn)在三方面：

一是出現(xiàn)濫用市場(chǎng)支配地位，采用鏈接封禁、拒絕兼容等“二選一”行為，迫使用戶放棄使用競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的應(yīng)用程序、產(chǎn)品、服務(wù);二是違規(guī)采集與服務(wù)無(wú)關(guān)的信息并濫用信息;三是在龐大的存量用戶支撐下，出現(xiàn)“叫板”公共資源等情況。

此時(shí)，“支付的托拉斯”雛形乍現(xiàn)。而一旦其有了“托拉斯”的影子，對(duì)于金融市場(chǎng)而言，隱伏的風(fēng)險(xiǎn)可能就是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的萌發(fā)地;對(duì)于消費(fèi)者來(lái)說(shuō)，對(duì)其依賴越深，自主選擇的權(quán)利就會(huì)越來(lái)越少，與普惠金融的初衷將背道而馳。

是孰均不可忍。

劃出紅線

攔住“支付的托拉斯”

統(tǒng)一的劃線工具威懾力會(huì)更高。征求意見(jiàn)稿對(duì)市場(chǎng)支配地位預(yù)警措施、市場(chǎng)支配地位情形認(rèn)定和市場(chǎng)支配地位監(jiān)管措施作了詳細(xì)規(guī)定。其中，預(yù)警由中國(guó)人民銀行為主發(fā)起，其參照信息是非銀支付市場(chǎng)總額，而市場(chǎng)支配地位的確認(rèn)是以國(guó)家反壟斷部門為主，需由中國(guó)人民銀行商請(qǐng)反壟斷部門實(shí)施，其參照信息是平臺(tái)或機(jī)構(gòu)在全國(guó)電子支付市場(chǎng)中的占比。例如，認(rèn)定支配地位情形之一：一家非銀行支付機(jī)構(gòu)在全國(guó)電子支付市場(chǎng)的市場(chǎng)份額達(dá)到二分之一及以上。

正是因?yàn)橛|發(fā)非銀行支付市場(chǎng)支配地位的預(yù)警值與市場(chǎng)支配地位認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)是兩個(gè)不同的參照體系，并且認(rèn)定和實(shí)施的主體也不同，才有可能會(huì)出現(xiàn)個(gè)別機(jī)構(gòu)頻繁被預(yù)警但從不被認(rèn)定的情況，進(jìn)而影響征求意見(jiàn)稿的威懾力和合理性。

有效的“吹哨”機(jī)制攔住“支付的托拉斯”。支付反壟斷，不只是反暴利，更是國(guó)家金融安全的必然要求。從市場(chǎng)實(shí)踐看，“大而不倒”的機(jī)構(gòu)和平臺(tái)會(huì)破壞社會(huì)公平，最終傷害用戶利益。因此，我們可以把征求意見(jiàn)稿看作支付反壟斷的“吹哨”機(jī)制。

哨響，對(duì)電商、非銀行支付機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)金融等平臺(tái)而言，即便互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)以及非銀行支付機(jī)構(gòu)為社會(huì)和消費(fèi)者帶來(lái)的福利是有目共睹的，但考慮到該行業(yè)容易出現(xiàn)壟斷的特性，為了促進(jìn)數(shù)字經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展，征求意見(jiàn)稿警醒其禁止自我優(yōu)待行為，而要確保市場(chǎng)公平、自由競(jìng)爭(zhēng)。

哨響，對(duì)消費(fèi)者而言，只有切實(shí)保障消費(fèi)者信息和財(cái)產(chǎn)安全、保障金融創(chuàng)新活動(dòng)的持續(xù)健康發(fā)展，才能最終反哺消費(fèi)者，促進(jìn)國(guó)家經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展，真正實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)普惠金融的價(jià)值與功能。