謝 地, 蘇 博

(遼寧大學(xué) 經(jīng)濟(jì)學(xué)院, 沈陽 110036)

2018年,我國政府出臺的《中共中央國務(wù)院關(guān)于實(shí)施鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的意見》從“產(chǎn)業(yè)興旺、生態(tài)宜居、鄉(xiāng)風(fēng)文明、治理有效、生活富?！?個方面對鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略提出了總目標(biāo)。無論是農(nóng)業(yè)發(fā)展、農(nóng)村生態(tài)環(huán)境改善還是農(nóng)民生活質(zhì)量提高都需要資金投入支撐,這意味農(nóng)村金融體系需要進(jìn)一步發(fā)力助力鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略實(shí)施(蔡興等,2019;胡志強(qiáng),2018)[1-2]。

當(dāng)前,我國林業(yè)產(chǎn)業(yè)化步伐提速,全國林業(yè)總產(chǎn)值逐年遞增,充分發(fā)揮林業(yè)資源的經(jīng)濟(jì)效益、生態(tài)效益與社會效益是實(shí)現(xiàn)鄉(xiāng)村全面振興的重要環(huán)節(jié)。但長期以來,我國林業(yè)發(fā)展主要依賴林農(nóng)內(nèi)源融資或者國家專項撥款,林業(yè)發(fā)展的資金匾乏和融資困難已成為制約林農(nóng)和林業(yè)企業(yè)擴(kuò)大林業(yè)生產(chǎn)的瓶頸。自2003年起,我國政府相繼出臺了《中共中央國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)集體林權(quán)制度改革的意見》《關(guān)于切實(shí)加強(qiáng)集體林權(quán)流轉(zhuǎn)管理工作的意見》等政策措施,積極探索推進(jìn)我國林權(quán)制度改革。林權(quán)抵押貸款在此背景下應(yīng)運(yùn)而生,它是指林農(nóng)或林業(yè)企業(yè)依法以林木所有權(quán)(使用權(quán))、林地使用權(quán)抵押向銀行申請貸款,是金融業(yè)支持林業(yè)發(fā)展的重要創(chuàng)新(黃順斌,2005)[3]。林權(quán)抵押貸款將林木、林地資源作為貸款抵押標(biāo)的物,盤活了林農(nóng)、林企擁有的豐富的林業(yè)資源,變“資源”為“資金”,解決了林農(nóng)貸款擔(dān)保難問題,有效解決了林業(yè)發(fā)展面臨的融資約束(王兆林,2018)[4]。與此同時,林權(quán)抵押貸款也是銀行等金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)承擔(dān)風(fēng)險與獲取收益平衡的信貸產(chǎn)品創(chuàng)新,開展林權(quán)抵押貸款使得抵押標(biāo)的多樣化,為銀行等金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)造了新的盈利增長點(diǎn),也為其在“三農(nóng)”和縣域業(yè)務(wù)的進(jìn)一步發(fā)展帶來了新機(jī)遇。

目前,我國林權(quán)抵押貸款已達(dá)到相當(dāng)規(guī)模,已經(jīng)發(fā)展成為農(nóng)村金融中重要的信貸創(chuàng)新。隨著林權(quán)抵押貸款的開展也暴露了一些問題,如獲得貸款的主要對象多為林業(yè)企業(yè)、經(jīng)營大戶,弱勢群體貸款難問題沒有得到有效解決(韓立達(dá)等,2009;陳文婧,2019)[5-6]。除此之外,林權(quán)抵押貸款還存在期限難以適應(yīng)林業(yè)生產(chǎn)特點(diǎn)及林業(yè)發(fā)展需要的問題。以上問題存在的根本原因在于林權(quán)抵押貸款風(fēng)險具有特殊性而銀行等金融機(jī)構(gòu)對其無法把握,導(dǎo)致銀行惜貸、林農(nóng)遭受信貸約束。金融資源對林業(yè)發(fā)展的支撐作用無法充分發(fā)揮(呂潔華等,2015)[7]。因此,識別與評估林權(quán)抵押貸款風(fēng)險,對風(fēng)險的本質(zhì)特征與產(chǎn)生原因等有一個清晰和準(zhǔn)確的認(rèn)識并提出行之有效的改進(jìn)對策,形成了本文選題的初衷。

1 文獻(xiàn)梳理及其述評

1.1 關(guān)于農(nóng)村金融風(fēng)險來源的研究

我國學(xué)者對農(nóng)村金融風(fēng)險的來源進(jìn)行了大量的研究,較早期的研究有楊斌淵等(1993)[8]認(rèn)為,農(nóng)業(yè)金融風(fēng)險的產(chǎn)生主要是由于農(nóng)業(yè)經(jīng)營對象相對分散且極易受到自然災(zāi)害的影響。近些年的代表性研究,如潘燕鵬(2016)[9]指出我國農(nóng)村金融風(fēng)險中信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險較大并對此分析了原因。李懷洲(2016)[10]的觀點(diǎn)認(rèn)為操作風(fēng)險是農(nóng)村金融風(fēng)險的根本來源,銀行等金融機(jī)構(gòu)從業(yè)人員能力不足、經(jīng)驗(yàn)欠缺以及內(nèi)部控制構(gòu)建不完善、執(zhí)行不到位是重要原因。路耀芬(2016)[11]以農(nóng)村小型金融機(jī)構(gòu)信用風(fēng)險為研究對象,提出借貸主體的道德風(fēng)險、標(biāo)的物市場風(fēng)險和經(jīng)營風(fēng)險是農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)信用風(fēng)險的主要來源。

隨著我國林權(quán)抵押貸款規(guī)模和影響的擴(kuò)大,部分學(xué)者開始關(guān)注到我國林權(quán)抵押貸款中的潛在金融風(fēng)險問題,現(xiàn)有研究分別從抵押物價值風(fēng)險(吳童,2011)[12]、抵押物處置風(fēng)險(呂潔華等,2016)[7]、借款人道德風(fēng)險(洪燕真等2018;金婷等,2018)[13-14]、政策風(fēng)險等(陸燕元等,2014)[15]對林權(quán)抵押貸款中的金融風(fēng)險進(jìn)行了論述。

1.2 關(guān)于農(nóng)村金融風(fēng)險評價的研究

在金融風(fēng)險識別的基礎(chǔ)上,部分學(xué)者對農(nóng)村金融風(fēng)險進(jìn)行了定量測度。代表性研究有,趙偉等(2008)[16]采用層次分析法對農(nóng)村信用社運(yùn)行風(fēng)險進(jìn)行了量化評價,蘇芳等(2017)[17]采用BP神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型實(shí)證評價了農(nóng)戶生計風(fēng)險。然而,學(xué)界關(guān)注林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價的研究較少,較具代表性的研究如張?zhí)m花(2010)[18]基于對福建省三明和南平市的實(shí)地調(diào)研,構(gòu)建了林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價指標(biāo)體系,吳童(2011)[12]通過實(shí)地調(diào)研與專家打分的方法構(gòu)建了森林資源抵押貸款風(fēng)險指標(biāo)體系,李彩霞等(2016)[19]通過開展實(shí)地調(diào)研,采用AHP方法對天津市林權(quán)抵押貸款的潛在風(fēng)險進(jìn)行了定量研究。

1.3 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險識別、評價及其防控研究亟待深化

對現(xiàn)有文獻(xiàn)進(jìn)行梳理可以發(fā)現(xiàn),關(guān)于農(nóng)村風(fēng)險的識別與測度的研究已經(jīng)形成了較為豐富的研究體系,但單獨(dú)研究林權(quán)抵押貸款金融風(fēng)險的文章仍較少。部分研究雖然論述了我國林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)風(fēng)險并提出了相應(yīng)的對策建議,但并未對林權(quán)抵押貸款風(fēng)險進(jìn)行系統(tǒng)性的定量評價。少數(shù)幾篇對林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價的實(shí)證研究,多以實(shí)地調(diào)研的方式獲取數(shù)據(jù),且在各指標(biāo)賦權(quán)時多為專家打分等主觀賦權(quán)方式。因此,現(xiàn)有研究無論是數(shù)據(jù)來源渠道還是數(shù)據(jù)處理方式仍有一定不足。

2 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險來源分析

林權(quán)抵押貸款的抵押標(biāo)的物----林地資源的所有權(quán)(或使用權(quán))以及林地使用權(quán),連接林權(quán)抵押貸款需求方----林地資源所有權(quán)(或使用權(quán))擁有者,即林農(nóng)或林業(yè)企業(yè)機(jī)構(gòu)與林權(quán)抵押貸款供給方----以農(nóng)商行為主的金融機(jī)構(gòu)。除此之外,政府、銀保監(jiān)會等權(quán)力部門為林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)提供政策支持與行為監(jiān)管。本文從上述各相關(guān)主體的角度,對其潛在金融風(fēng)險的具體來源進(jìn)行逐一分析。

圖1 林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)相關(guān)主體Fig.1 Forest rights mortgage business related entities

2.1 抵押物風(fēng)險

2.1.1 權(quán)屬與種類界定風(fēng)險

抵押物產(chǎn)權(quán)清晰明確是開展抵押貸款業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)和前提。林權(quán)抵押貸款的抵押物包括林木資源所有權(quán)以及林地使用權(quán),其權(quán)屬界定和種類劃分不清導(dǎo)致抵押物價值難以準(zhǔn)確評估。

1) 林地歸屬權(quán)不清

關(guān)于歸屬權(quán)問題主要體現(xiàn)在以下2個方面:1)我國的林地多為集體所有,如不劃清歸屬權(quán)問題,在貸后的抵押物管理、處置時易發(fā)生法律糾紛;2)林權(quán)的抵押狀況較為復(fù)雜,在實(shí)際業(yè)務(wù)操作中多次抵押、違規(guī)抵押現(xiàn)象大量存在,加大了林權(quán)貸款的違約風(fēng)險。

2) 抵押物類別界定不清

雖然,中央及各地方相關(guān)部門出臺了關(guān)于林權(quán)抵押物種類界定的相關(guān)實(shí)施意見。但在實(shí)際操作過程中,要清晰明確地界定各類林權(quán)抵押物仍存在較大難度。例如,在實(shí)際林權(quán)貸款業(yè)務(wù)操作時,具有特殊功能屬性的防火林、公益林與普通的林地間并無明顯區(qū)別,一旦銀行等金融機(jī)構(gòu)需要處置抵押物時,防火林與公益林不允許處置會造成抵押物不足,甚至引發(fā)法律糾紛。

2.1.2 價值評估不準(zhǔn)確

由于林權(quán)貸款抵押物本身具有特殊性,金融機(jī)構(gòu)通常難以準(zhǔn)確評估抵押物資產(chǎn)的價值。比如,林木林地等資源較為分散且多處于地理位置偏遠(yuǎn)地區(qū),這對林業(yè)資產(chǎn)評估、監(jiān)督以及管理制造了障礙。除此之外,由于林木資產(chǎn)屬于弱質(zhì)性行業(yè),周期長且價格受質(zhì)量、地域的影響也不盡相同,這就導(dǎo)致了林木價值評估存在較大不確定性風(fēng)險。具體來看,林權(quán)抵押物價值難以準(zhǔn)確評估的主要原因在于評估方法不統(tǒng)一以及抵押物價格本身的波動性。

1) 評估方法不統(tǒng)一

因?yàn)榱謾?quán)價值既涉及到地上林木資源的價值,同時也包括土地使用價值。在評估地上林木資源價值時,不同種類、不同樹齡的林木資產(chǎn)評估方法具有很大差異;而在我國由于林地所有權(quán)的歸屬不同,也造成了評估方法不盡相同。正是因?yàn)樵u估方法的復(fù)雜性,單純靠一種評估方法無法準(zhǔn)確評估林權(quán)貸款抵押物的實(shí)際價值,造成了林權(quán)價值評估不準(zhǔn)確。

2) 抵押物價格波動

林業(yè)具有成長周期長,價格波動性大的特點(diǎn)。林地及林木資源的價值受氣候環(huán)境等自然條件的直接影響導(dǎo)致價格面臨較大的波動風(fēng)險。在幾十年的生長周期內(nèi),林地的生長情況直接決定了林地價值,如遇到不適宜林木生長的惡劣氣候,林地價值將大打折扣。同時,林地及林木資源屬于低附加值的上游基礎(chǔ)產(chǎn)品,較易受政府產(chǎn)業(yè)政策以及宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響,其價格對外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境依賴性較強(qiáng),具有較大波動風(fēng)險,導(dǎo)致難以準(zhǔn)確評估林權(quán)價值,容易引發(fā)相應(yīng)風(fēng)險。

2.2 信用違約風(fēng)險

2.2.1 客觀信用風(fēng)險

林權(quán)抵押貸款的客觀信用風(fēng)險大多是因借款人經(jīng)營管理水平有限、限額采伐指標(biāo)等經(jīng)濟(jì)政策以及不可抗拒的自然因素等導(dǎo)致林權(quán)抵押物資產(chǎn)價值縮水,造成無法償還債務(wù)本金及利息的被迫違約行為。

2.2.2 主觀信用風(fēng)險

林權(quán)抵押貸款的主觀信用風(fēng)險是指借款人主動選擇違約,延期或放棄還款造成的風(fēng)險。與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的財務(wù)風(fēng)險和借款人的實(shí)際償還能力沒有關(guān)系。除了借款人惡意違約外,林木資源市場的不確定性使得其價格難以維持在一個相對穩(wěn)定的預(yù)期狀態(tài),也會加劇借款人主動違約的風(fēng)險。

2.3 業(yè)務(wù)管理風(fēng)險

2.3.1 管理制度不健全帶來的風(fēng)險

林權(quán)抵押貸款債權(quán)人通常為農(nóng)商行、農(nóng)村信用合作聯(lián)社和村鎮(zhèn)銀行,他們往往沒有健全的內(nèi)部控制體系,風(fēng)險監(jiān)控流于形式,更不具備針對林權(quán)抵押貸款而制定的內(nèi)部風(fēng)控管理制度。不健全的內(nèi)部風(fēng)險管理制度是造成林權(quán)抵押貸款不良率高的主要原因。據(jù)相關(guān)金融監(jiān)管部門統(tǒng)計,截至2018年底,遼寧省開展林權(quán)抵押貸款的銀行機(jī)構(gòu)共有96家,而有專門的實(shí)施細(xì)則或管理辦法的機(jī)構(gòu)僅有14家(表1)。

表1 2018年遼寧省涉林權(quán)貸款銀行機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)流程設(shè)置情況Table1 Setting of business process of forest-related loan Banks in Liaoning Province in 2012

2.3.2 專業(yè)人才匱乏帶來的風(fēng)險

開展林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)要求金融機(jī)構(gòu)的信貸人員既能夠熟練掌握金融業(yè)務(wù),又具備與林業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展相關(guān)的知識儲備。據(jù)金融監(jiān)管部門介紹,遼寧省銀行業(yè)大多沒有林權(quán)抵押貸款專業(yè)評估部門和人才,貸前審查主要靠聘請第三方評估機(jī)構(gòu)對林權(quán)貸款抵押物價值進(jìn)行評估。評估人員能力不足以及操作過程不專業(yè)導(dǎo)致抵押物評估價值偏離實(shí)際價值。除此之外,由于借貸雙方考慮到成本問題,更傾向于尋找本地評估機(jī)構(gòu),這樣還存在著評估人員的職業(yè)道德風(fēng)險,更加劇了林權(quán)價值評估的風(fēng)險。

2.3.3 把關(guān)不嚴(yán)帶來的風(fēng)險

信貸員合規(guī)意識淡薄,貸前審查流于形式,對貸款客戶沒有進(jìn)行全面系統(tǒng)地了解或出于自身利益的考慮,對不符合條件的客戶進(jìn)行“包裝”,甚至數(shù)據(jù)造假。這造成了貸款審批過程中的其他責(zé)任人無法了解貸款需求方的真實(shí)狀況,難以對是否應(yīng)該發(fā)放貸款做出準(zhǔn)確判斷。同時,銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在查詢借款人征信報告時,只能了解到借貸人的銀行貸款及正規(guī)小貸公司貸款情況,但在農(nóng)村地區(qū),民間借貸、高利貸情況是無法從征信報告上體現(xiàn)的。如果信貸員不能夠全面了解借貸人的信用情況,就無法對貸款發(fā)放做出準(zhǔn)確判斷。

2.3.4 跟蹤管理不到位帶來的風(fēng)險

現(xiàn)階段,我國的林權(quán)抵押貸款具有額度小、期限短的特點(diǎn)。金融機(jī)構(gòu)忽視對其進(jìn)行有效的貸后管理,既不對經(jīng)營性貸款執(zhí)行受托支付,也沒有收集消費(fèi)性貸款的購貨發(fā)票等憑證,這導(dǎo)致銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在資金進(jìn)入借貸人賬戶后,完全對資金失去控制。一些借貸人以貸養(yǎng)貸、以貸收息,甚至將資金投入小額貸款公司,有些地方甚至形成了相關(guān)的產(chǎn)業(yè)鏈。

2.4 法律和政策風(fēng)險

自開展林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)以來,國家雖然已經(jīng)頒布了一系列的法律政策和相關(guān)執(zhí)行意見,但總體來看,法律和政策體系仍然不完善,法律和政策風(fēng)險是開展林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)不可忽視的風(fēng)險。一方面,現(xiàn)有的法律和政策未能對林權(quán)的處置、流轉(zhuǎn)等提供明確且具有指導(dǎo)實(shí)際業(yè)務(wù)價值的依據(jù);另一方面,由于林木資源的利用受到國家保護(hù)森林資源相關(guān)政策的限制,增加了林權(quán)抵押貸款抵押物處置風(fēng)險。如遇國家林業(yè)政策的調(diào)整或改變林木的使用用途,林權(quán)抵押貸款抵押物的處置會受到限制或禁止,林權(quán)貸款機(jī)構(gòu)將要承擔(dān)違約風(fēng)險。

3 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價指標(biāo)體系構(gòu)建

3.1 評價指標(biāo)體系的設(shè)計原則

為科學(xué)合理、客觀真實(shí)地評價林權(quán)抵押貸款風(fēng)險,本文遵循相關(guān)性、獨(dú)立性、可操作性與重要性原則,構(gòu)建林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價指標(biāo)體系。對上述原則的具體說明如下:

1) 相關(guān)性: 評價指標(biāo)體系所反映的內(nèi)容要與林權(quán)抵押貸款的風(fēng)險相關(guān)聯(lián); 2) 獨(dú)立性: 各項指標(biāo)不高度相關(guān); 3) 可操作性:評價指標(biāo)定義明確且與指標(biāo)相關(guān)的數(shù)據(jù)、資料可獲得; 4) 重要性:評價指標(biāo)具有代表性。

3.2 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價指標(biāo)體系

本文根據(jù)相關(guān)主體對林權(quán)抵押貸款風(fēng)險的影響,構(gòu)建了林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價指標(biāo)體系,共包括5項一級指標(biāo)與11項二級指標(biāo),具體指標(biāo)體系如表2所示。

表2 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價指標(biāo)體系Table 2 Forest mortgage risk assessment index system

4 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險實(shí)證分析

4.1 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價對象

遼寧省是2003年我國首批進(jìn)行林權(quán)產(chǎn)權(quán)制度改革的試驗(yàn)地區(qū)之一,隨后遼寧省政府與相關(guān)主管部門陸續(xù)出臺了多項政策措施,積極推動遼寧省林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)開展。據(jù)遼寧省相關(guān)金融監(jiān)管部門內(nèi)部資料統(tǒng)計,截至2018年底,遼寧省開展林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)有96家,貸款余額合計達(dá)187 597萬元,涉及貸款主體2 250戶,林權(quán)貸款期限平均為2年,貸款利率平均為8.98%。雖然,遼寧省林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)規(guī)模不斷擴(kuò)大,結(jié)構(gòu)日趨優(yōu)化,但不良貸款問題較為嚴(yán)重。2018年底,不良貸款共計1 109戶,占省內(nèi)全部林權(quán)抵押貸款的49.29%;不良貸款余額總計61 893.84萬元,占比高達(dá)32.99%。

4.2 數(shù)據(jù)來源與處理

由于我國林權(quán)抵押貸款仍處于初期探索階段,金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)控體系仍不完善,缺乏完整可靠的統(tǒng)計資料。難以獲得相關(guān)數(shù)據(jù)是本文評價林權(quán)抵押貸款風(fēng)險的瓶頸之一。

本文嘗試從多個渠道獲取遼寧省林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價相關(guān)數(shù)據(jù),其中關(guān)于抵押物相關(guān)的數(shù)據(jù)來自于2017年《中國林業(yè)統(tǒng)計年鑒》與2017年《遼寧省統(tǒng)計年鑒》。本文以遼寧省各地級市林區(qū)火災(zāi)、蟲災(zāi)情況度量抵押物的自然風(fēng)險,以各地級市主要植被與林地價格波動率度量抵押物的市場風(fēng)險;貸款需求者相關(guān)數(shù)據(jù)來自于遼寧省內(nèi)開展林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部貸款授信資料;貸款機(jī)構(gòu)以及權(quán)力部門相關(guān)數(shù)據(jù)來自于對遼寧省開展林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)的96家金融機(jī)構(gòu)信貸員的調(diào)查統(tǒng)計。在實(shí)地調(diào)查統(tǒng)計中,向遼寧省各地級市的部分金融機(jī)構(gòu)信貸員發(fā)放了288份調(diào)查問卷,其中無效問卷26份,有效問卷262份,問卷有效率達(dá)到90.97%。按照貸款機(jī)構(gòu)所屬地區(qū)將上述數(shù)據(jù)聚類到相應(yīng)地級市。

4.3 風(fēng)險評價結(jié)果與分析

本文采用SPSS軟件對遼寧省14個地級市的林權(quán)抵押貸款風(fēng)險進(jìn)行了因子分析。因子分析的數(shù)學(xué)模型為

上式可以表示為X=AF+ε,其中A為因子載荷矩陣,矩陣中的元素aij衡量了變量xij與因子Fj的相關(guān)度,εj為原有變量中不能被因子解釋的部分。

因子分析的具體做法:首先對林權(quán)抵押貸款各主體相關(guān)風(fēng)險分別進(jìn)行因子分析,形成抵押物風(fēng)險評分(z1)、貸款需求者信用風(fēng)險評分(z2)、貸款供給者管理風(fēng)險評分(z3)、權(quán)力部門政策監(jiān)管風(fēng)險評分(z4),在此基礎(chǔ)上再進(jìn)行因子分析得出各地級市的林權(quán)抵押貸款風(fēng)險的綜合評分(Z)。本文各項因子分析的KMO統(tǒng)計量處于0.659～0.721,可以判斷上述各指標(biāo)數(shù)據(jù)適合做因子分析。

表3為本文測算的遼寧省各地級市林權(quán)抵押貸款風(fēng)險總評分和各分項評分。從測算結(jié)果可知,沈陽市、大連市、營口市等7個地級市的林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評分為負(fù)值,表示其風(fēng)險水平低于遼寧省14個地級市風(fēng)險水平的平均值,其林權(quán)抵押貸款風(fēng)險水平在遼寧省內(nèi)部比較來看相對較低。相對而言,盤錦市和撫順市存在較高的林權(quán)抵押貸款風(fēng)險,從各分項指標(biāo)評分看,撫順市抵押物風(fēng)險相對較高,盤錦市信用風(fēng)險以及貸款機(jī)構(gòu)的管理風(fēng)險較高。在實(shí)地調(diào)研時,發(fā)現(xiàn)撫順市大多數(shù)抵押貸款機(jī)構(gòu)抵押率較低,林權(quán)價值評估并未建立專業(yè)的評估制度,大部分金融機(jī)構(gòu)采用100%外部評估方式。根據(jù)本文測算結(jié)果顯示,盤錦市信用風(fēng)險和管理風(fēng)險水平較高。除此之外,丹東市和盤錦市的政府政策風(fēng)險與監(jiān)管風(fēng)險較高,存在政策普及、執(zhí)法監(jiān)管不足等問題。

表3 遼寧省各地級市林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價Table 3 Risk assessment of forest right mortgages in all prefecture-level cities of Liaoning Province

5 林權(quán)抵押貸款風(fēng)險防控對策

本文從林權(quán)抵押貸款相關(guān)主體的角度深度剖析了林權(quán)抵押貸款中存在的潛在金融風(fēng)險,并以此構(gòu)建了林權(quán)抵押貸款風(fēng)險評價指標(biāo)體系并通過開展實(shí)地調(diào)研對遼寧省14個地級市林權(quán)抵押貸款風(fēng)險進(jìn)行了實(shí)證分析?；诖?本文從健全林權(quán)價值評估體系、規(guī)范信貸操作流程等幾方面提出防控風(fēng)險的對策建議:

1) 建立林權(quán)價值評估體系,科學(xué)評價林權(quán)實(shí)際價值

大型銀行要成立普惠金融、農(nóng)村信貸等相關(guān)部門,并配備相關(guān)人員,農(nóng)村中小型銀行及村鎮(zhèn)銀行,應(yīng)加強(qiáng)與當(dāng)?shù)亓謽I(yè)部門、國土資源部門的溝通、協(xié)調(diào),聘請外部專家對林權(quán)價值進(jìn)行科學(xué)評估,并進(jìn)行貸前審查認(rèn)定。與此同時,將涉及林權(quán)抵押貸款納入評估機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入范圍,建立評估機(jī)構(gòu)評級制度并對其履職能力進(jìn)行定期審核,構(gòu)建優(yōu)秀評估機(jī)構(gòu)動態(tài)名錄庫。

2) 健全林權(quán)流轉(zhuǎn)市場,激活抵押物市場價值

各級林業(yè)主管部門、金融部門要為林權(quán)交易搭建互聯(lián)互通信息平臺,繼續(xù)完善東北林業(yè)產(chǎn)權(quán)交易中心及各分中心建設(shè),通過東北林業(yè)產(chǎn)權(quán)交易中心發(fā)布林業(yè)政策、林權(quán)流轉(zhuǎn)交易等信息,金融機(jī)構(gòu)要將林權(quán)抵押貸款證券化,以降低金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)過度集中的風(fēng)險。

3) 規(guī)范信貸操作流程,嚴(yán)格實(shí)施監(jiān)管

金融機(jī)構(gòu)要建立健全監(jiān)管體系和操作流程,對每一環(huán)節(jié)都要進(jìn)行嚴(yán)格把關(guān),按章辦事,不徇私情。嚴(yán)格把控貸后風(fēng)險,定期對抵押擔(dān)保情況進(jìn)行跟蹤核查,對騙貸、造假等欺詐行為予以嚴(yán)懲。

4) 構(gòu)建抵押貸款擔(dān)保體系,降低貸款風(fēng)險

各級政府應(yīng)建立農(nóng)貸信用擔(dān)?；?積極鼓勵廣大農(nóng)民以自身存量資產(chǎn)作擔(dān)保。與此同時,保險公司要開展林權(quán)抵押貸款擔(dān)保業(yè)務(wù),形成“林權(quán)+保險+委托管理+銀行”的林權(quán)抵押貸款服務(wù)模式,降低貸款風(fēng)險。

5) 建立抵押物收儲機(jī)構(gòu),保證抵押品安全

政府相關(guān)部門要建立收儲機(jī)構(gòu),專門處理不良貸款抵押物,要及時辦理不動產(chǎn)登記變更手續(xù),以便通過委托管理、變賣等方式獲得收益?？梢砸婪ㄩ_展撫育、采伐、林下開發(fā)等經(jīng)營活動,在保證抵押物安全生長的前提下,實(shí)現(xiàn)增值。對開展相關(guān)業(yè)務(wù)的企業(yè),政府要給予扶持。