徐丹瑤 中國農(nóng)業(yè)銀行股份有限公司天津河北支行

一、電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融模式及其特征

（一）金融模式

電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融模式較為多元，這些金融模式不僅解決了電子商務(wù)平臺的運行問題，而且極大的豐富了互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品。目前，常見的電子商務(wù)平臺互聯(lián)網(wǎng)金融模式主要包括這幾種類型：

（1）P2P借貸模式。電子商務(wù)平臺的P2P借貸主要以滿足消費者生活消費為主，即所謂的消費金融。消費者可以通過小額借貸或分期付款的方式獲取電子商務(wù)消費資金，以滿足電子商務(wù)平臺消費需求。目前，P2P模式還有幾種細分類型，具體為：其一，互聯(lián)網(wǎng)小額貸款公司，滿足電商平臺以及消費金融需求主體小額貸款需求，如阿里小貸等；其二，以保利、保本為主，比如，陸金所等；其三，不進行擔保的模式，如人人貸等。當然，電子商務(wù)平臺的P2P類型較為多元，滿足了電子商務(wù)平臺的發(fā)展需求。

（2）第三方支付模式。電子商務(wù)平臺下的第三方支付，是為滿足電子商務(wù)發(fā)展需求而創(chuàng)立的移動支付模式。第三方支付主要是依托于第三方服務(wù)平臺，通過第三方平臺實現(xiàn)用戶與銀行之間的對接，以此滿足電子商務(wù)交易需求。目前，支付寶、微信支付是主要的電商支付模式。

（3）眾籌模式。眾籌主要是一種公眾籌資模式，主要利用電子商務(wù)平臺籌集資金。這種模式既能夠拓展社會融資渠道，實現(xiàn)社會資本的有效利用，又能夠推動電子商務(wù)平臺項目的發(fā)展。這是一種互利共贏的金融模式。

（4）大數(shù)據(jù)金融模式。這種模式通過大數(shù)據(jù)、云計算、區(qū)塊鏈等現(xiàn)代化信息技術(shù)，通過信息的搜集、整理，為金融平臺提供信息數(shù)據(jù)服務(wù)，其中比較典型的為阿里小貸。

此外，還有很多其他類型的電子商務(wù)互聯(lián)網(wǎng)金融模式，這些模式在推動電子商務(wù)平臺發(fā)展的同時，也存在諸多缺陷，容易引發(fā)金融風險。

（二）特征

電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融具有顯著特征，這種特征主要受電子商務(wù)平臺影響，主要體現(xiàn)在這幾方面：第一，便捷性特征。電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融能夠為用戶提供便捷、高效的互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)。通常電子商務(wù)平臺用戶的數(shù)據(jù)信息會被互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)機構(gòu)所獲取，并實現(xiàn)對用戶信用資質(zhì)的評估，有效簡化了貸款流程，提高了互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)效率。第二，風險聯(lián)動特征。電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融模式存在較大風險性，因為我國互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管水平有限，互聯(lián)網(wǎng)金融法律制度不夠完善，互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)缺乏高效監(jiān)管機制，互聯(lián)網(wǎng)背景下的風險傳播速度較高，一旦發(fā)生風險就能夠迅速在電子商務(wù)平臺傳播，甚至影響到電商的健康持續(xù)發(fā)展。第三，隱蔽性特征?；ヂ?lián)網(wǎng)金融是以技術(shù)為核心的金融服務(wù)模式，具有較強的隱蔽性特征。電子商務(wù)平臺下的互聯(lián)網(wǎng)金融支付借助平臺開展業(yè)務(wù)，這對技術(shù)具有較高要求，在此過程中不僅面臨著系統(tǒng)風險，而且還會受到黑客、網(wǎng)絡(luò)詐騙等侵害，而且這種侵害極其隱蔽，一旦出現(xiàn)技術(shù)漏洞或者系統(tǒng)風險，將會引發(fā)重大網(wǎng)絡(luò)安全事故。

二、電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融風險

（一）法律制度不完善，存在監(jiān)管風險

在我國“互聯(lián)網(wǎng)+”戰(zhàn)略推動下，電子商務(wù)呈現(xiàn)快速發(fā)展趨勢，并帶動了互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展?？焖侔l(fā)展的互聯(lián)網(wǎng)金融使我國現(xiàn)有金融法規(guī)存在一定滯后性，難以滿足互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管需求。首先，互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管法規(guī)不完善。現(xiàn)有法規(guī)在責任、范圍等方面沒有作出明確限定，由于法律存在漏洞而引發(fā)了諸多互聯(lián)網(wǎng)交易風險；其次，風險預警機制不完善。近年來，我國在互聯(lián)網(wǎng)金融管理方面加大了投入力度，但是現(xiàn)有監(jiān)管往往以事后監(jiān)管為主，這種監(jiān)管雖然能夠達到一定效果，卻無法從根本上防止互聯(lián)網(wǎng)金融風險的發(fā)生，依然會對電子商務(wù)平臺產(chǎn)生不利影響；再次，行業(yè)自我監(jiān)管力度不足。我國互聯(lián)網(wǎng)金融準入門檻低，很多市場主體都參與到互聯(lián)網(wǎng)金融體系當中，而行業(yè)自身又缺乏嚴格的自律，因此導致行業(yè)風險較大。

（二）信用體系不健全，籌資風險較大

電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展雖然快速，但是由于信用體系的不健全，使得互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展當中面臨著較大的籌資風險。一方面，電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融信用體系主要以平臺信用體系為核心，比如支付寶的芝麻信用等，這種信用體系存在一定局限性，主要以電商平臺為主，滿足自身平臺金融服務(wù)需求，對客戶信息的掌握力度有限，而且各電子商務(wù)平臺之間并無較大的關(guān)聯(lián)性，信息共享力度有限，無法切實提升互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)水平；另一方面，我國現(xiàn)有征信體系主要以央行征信系統(tǒng)數(shù)據(jù)為主，但是央行征信系統(tǒng)并未對互聯(lián)網(wǎng)金融平臺進行全面開放，這在一定程度上限制了互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的信用體系構(gòu)建，不利于互聯(lián)網(wǎng)金融的健康發(fā)展。信用體系的匱乏導致互聯(lián)網(wǎng)金融籌資風險較大。

（三）信息安全問題突出，存在嚴重技術(shù)風險

電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融存在較大的技術(shù)性風險，由于技術(shù)問題引發(fā)了諸多信息泄露事件，而且各種惡意程序、病毒威脅著互聯(lián)網(wǎng)金融的健康發(fā)展。根據(jù)國家統(tǒng)計局公布的數(shù)據(jù)顯示，2019年，我國存在的違規(guī)APP軟件高達2300余款，勒索病毒超70余 萬個，惡意程序更是接近280萬，同時用戶信息泄露現(xiàn)象突出，幾乎所有網(wǎng)絡(luò)注冊用戶都接收到各種各樣的騷擾信息，而這些均是由于技術(shù)風險所引發(fā)的。

三、電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融優(yōu)化策略

（一）加強立法建設(shè)，完善監(jiān)管機制

電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融關(guān)系著電子商務(wù)行業(yè)的健康發(fā)展，只有構(gòu)建完善的立法體系，強化監(jiān)督管理，才能為電子商務(wù)平臺發(fā)展提供高效的金融扶持力度，推動電子商務(wù)行業(yè)的繁榮發(fā)展。首先，在現(xiàn)有法律制度基礎(chǔ)上，對互聯(lián)網(wǎng)金融法規(guī)予以細化，確保法律的可操作性，更好引導電子商務(wù)平臺的發(fā)展。其次，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)必須要強化自我約束，通過行業(yè)協(xié)會加強行業(yè)內(nèi)部監(jiān)管，有效應(yīng)對互聯(lián)網(wǎng)金融風險，為電子商務(wù)平臺發(fā)展提供堅實保障。一方面，強化行業(yè)協(xié)會的責任，明確行業(yè)協(xié)會在行業(yè)監(jiān)管當中的義務(wù)和作用，通過行業(yè)政策的制定實現(xiàn)行業(yè)內(nèi)部的監(jiān)管，作為互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，可以充分利用行業(yè)信息數(shù)據(jù)的共享來實現(xiàn)風險的科學評估，并制定風險應(yīng)對策略，提升風險抵御能力。另一方面，加強行業(yè)內(nèi)部合作力度，強化行業(yè)培訓，樹立行業(yè)風險意識。再次，構(gòu)建風險預警機制，強化事前監(jiān)督管理力度?；ヂ?lián)網(wǎng)金融風險危害較大，要從根源上規(guī)避風險，最大限度降低風險危害，保障電子商務(wù)平臺運行的安全性。對此，要充分利用物聯(lián)網(wǎng)、區(qū)塊鏈等先進技術(shù)構(gòu)建風險預警機制。

（二）優(yōu)化信用體系，增強籌資風險管理力度

無論是傳統(tǒng)金融管理還是以電子商務(wù)平臺為核心的互聯(lián)網(wǎng)金融風險管理，均存在對應(yīng)的信用風險，對此，必須要構(gòu)建完善的信用體系。通過現(xiàn)有信用機制的優(yōu)化，提升金融風險防范力度，營造良好信用環(huán)境。首先，構(gòu)建高效信用體系。一方面，要提高電子商務(wù)平臺之間的信息共享力度，增強用戶信用體系建設(shè)，通過共建共享打造信用共享機制，更好滿足互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展需求；另一方面，提高央行征信數(shù)據(jù)的共享力度，有條件的將互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)納入征信體系當中。其次，強化籌資風險管理，對現(xiàn)有資金保障機制予以完善。通過資金保障實現(xiàn)對互聯(lián)網(wǎng)金融的有效監(jiān)管，有效降低非法集資、跑路等金融籌資風險。

（三）注重技術(shù)升級優(yōu)化，營造信息安全保障體系

電子商務(wù)平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融對技術(shù)具有較高要求，一旦發(fā)生技術(shù)性風險，所帶來的危害是較大的。因此，技術(shù)升級優(yōu)化工作對互聯(lián)網(wǎng)金融管理水平提升至關(guān)重要。首先，將區(qū)塊鏈、云計算、人工智能等現(xiàn)代化信息技術(shù)應(yīng)用到互聯(lián)網(wǎng)金融安全管理體系當中，構(gòu)建高效智能的金融信息預警、方法體系，實現(xiàn)風險有效防范。其次，加大互聯(lián)網(wǎng)金融安全人才培養(yǎng)力度，不斷吸納和培育高素質(zhì)的復合型人才，以此提升網(wǎng)絡(luò)金融風險管理水平。再次，強化信息安全管理，營造良好的互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境，提升信息加密管理水平，避免信息傳遞過程中的風險，同時，增強電子商務(wù)平臺數(shù)據(jù)信息安全管理力度，如此方可實現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融風險的全面防控，推動電子商務(wù)平臺的可持續(xù)發(fā)展。