□文/ 曾愛青 葛承東 蔣 昕

（湖南工商大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院 湖南·長(zhǎng)沙）

［提要］ 得益于信息和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的大力發(fā)展和廣泛應(yīng)用，網(wǎng)絡(luò)金融作為一種創(chuàng)新金融模式，近年來爆發(fā)式增長(zhǎng)，在極大滿足多樣化金融需求，快速提高金融服務(wù)效率的同時(shí)，也帶來新的金融風(fēng)險(xiǎn)，金融監(jiān)管面臨新挑戰(zhàn)。本文以螞蟻集團(tuán)暫緩上市這一重大事件為背景，基于網(wǎng)絡(luò)金融技術(shù)應(yīng)用創(chuàng)新和金融本質(zhì)的認(rèn)識(shí)，對(duì)網(wǎng)絡(luò)化下的金融風(fēng)險(xiǎn)變化進(jìn)行探究，分析網(wǎng)絡(luò)金融給監(jiān)管體系帶來的挑戰(zhàn)，從而提出相應(yīng)的監(jiān)管改革對(duì)策。

依托網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)的快速發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)金融近年來爆發(fā)式增長(zhǎng)，已成為金融體系的重要組成部分，隨之而來的資本積聚和網(wǎng)絡(luò)化下的風(fēng)險(xiǎn)集聚與擴(kuò)散效應(yīng)，使得網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展導(dǎo)致前所未有的安全隱患，引發(fā)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的高度重視。加強(qiáng)金融監(jiān)管是網(wǎng)絡(luò)金融風(fēng)險(xiǎn)防范的重點(diǎn)，然而傳統(tǒng)監(jiān)管方式并不適應(yīng)當(dāng)前網(wǎng)絡(luò)金融新形勢(shì)，必須重新審視網(wǎng)絡(luò)金融的技術(shù)手段創(chuàng)新和金融本質(zhì)，深入分析金融網(wǎng)絡(luò)化帶來的風(fēng)險(xiǎn)變化及新出現(xiàn)的特有風(fēng)險(xiǎn)，從而創(chuàng)新金融監(jiān)管方式。

一、對(duì)網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新和本質(zhì)的辯證認(rèn)識(shí)

網(wǎng)絡(luò)金融，就是利用互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)開展的金融活動(dòng)，雖然借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新，但仍保持資金融通的本質(zhì)不變。

（一）網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新分析。 網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)務(wù)主要包括網(wǎng)上支付、網(wǎng)絡(luò)借貸、理財(cái)和保險(xiǎn)等多項(xiàng)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)。最大特點(diǎn)是虛擬化和網(wǎng)絡(luò)化，虛擬化存在形式和網(wǎng)絡(luò)化運(yùn)行方式給金融活動(dòng)帶來巨大創(chuàng)新。

1、服務(wù)對(duì)象大眾化。 傳統(tǒng)金融以銀行借貸業(yè)務(wù)為主，服務(wù)對(duì)象集中在富裕精英團(tuán)體，數(shù)量少、質(zhì)量?jī)?yōu)。網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)于普通大眾，企業(yè)和個(gè)人都可以通過互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)簡(jiǎn)單快捷地獲取金融信息，享受金融服務(wù)。網(wǎng)絡(luò)金融資金小額化、服務(wù)快速化，迅速吸引大量被傳統(tǒng)金融排除在外的小額大眾化客戶。

2、 金融機(jī)構(gòu)及其服務(wù)多元化。 眾多互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)紛紛開展金融業(yè)務(wù)，成立網(wǎng)絡(luò)金融公司，借助網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)和電子商務(wù)發(fā)展成果，快速創(chuàng)新中間業(yè)務(wù)，不斷推出新型金融服務(wù)。網(wǎng)絡(luò)金融企業(yè)在提供資金融通服務(wù)的同時(shí)，開展其他相關(guān)業(yè)務(wù)，如通過與銀行賬戶合作，綁定手機(jī)和銀行卡，實(shí)現(xiàn)服務(wù)多元化，擴(kuò)大支付范圍，提高客戶黏性。

3、金融工具多樣化和便利化。 以支付方式為例，傳統(tǒng)金融以現(xiàn)金、銀行卡和商業(yè)票據(jù)作為主要支付方式，不但支付效率低，而且存在較大風(fēng)險(xiǎn)。網(wǎng)絡(luò)金融推行移動(dòng)支付和第三方支付，電子化操作，支付效率高、費(fèi)用低，還能實(shí)現(xiàn)信息實(shí)時(shí)共享。

（二）網(wǎng)絡(luò)金融的本質(zhì)。 在紛繁復(fù)雜的金融創(chuàng)新沖擊下，網(wǎng)絡(luò)金融的性質(zhì)引發(fā)了廣泛思考。有人認(rèn)為網(wǎng)絡(luò)金融以云計(jì)算、人工智能、大數(shù)據(jù)分析以及移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)為引領(lǐng)，發(fā)生的一場(chǎng)金融信息傳輸、接收、分析和處理的技術(shù)革命，重塑了傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)場(chǎng)景，優(yōu)化了金融生態(tài)，拓寬了金融服務(wù)半徑和深度，重構(gòu)了傳統(tǒng)金融邊界，甚至顛覆了傳統(tǒng)金融的商業(yè)本質(zhì)。也有人認(rèn)為，網(wǎng)絡(luò)金融只是對(duì)傳統(tǒng)金融模式的補(bǔ)充和優(yōu)化，涉及的主體業(yè)務(wù)和實(shí)質(zhì)性業(yè)務(wù)較少。

上述網(wǎng)絡(luò)金融不同觀點(diǎn)的形成源于不同分析視角：從技術(shù)視角，網(wǎng)絡(luò)金融是網(wǎng)絡(luò)信息新技術(shù)在金融領(lǐng)域的應(yīng)用，提高了金融業(yè)務(wù)水平和效率，促進(jìn)了金融體系和金融市場(chǎng)的發(fā)展；從業(yè)務(wù)模式視角，網(wǎng)絡(luò)金融是相對(duì)傳統(tǒng)金融而言的顛覆性業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新；從業(yè)務(wù)屬性視角，網(wǎng)絡(luò)金融盡管實(shí)現(xiàn)了技術(shù)和商業(yè)模式巨大創(chuàng)新，但仍改變不了資金融通服務(wù)的金融本質(zhì)。因此，網(wǎng)絡(luò)金融監(jiān)管最根本的任務(wù)還是防范金融風(fēng)險(xiǎn)。不過，由于網(wǎng)絡(luò)金融中采取了新技術(shù)和創(chuàng)新商業(yè)模式，增加了金融風(fēng)險(xiǎn)的來源、范圍和程度，并產(chǎn)生新特點(diǎn)，如網(wǎng)絡(luò)化下金融風(fēng)險(xiǎn)的高傳染性和擴(kuò)大效應(yīng)，從而必須進(jìn)行監(jiān)管方式改革。

二、網(wǎng)絡(luò)金融新風(fēng)險(xiǎn)

網(wǎng)絡(luò)金融的本質(zhì)仍是金融服務(wù)，因此傳統(tǒng)金融的信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)依然存在。此外，由于網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)和信息技術(shù)的使用改變了金融方式和商業(yè)模式，帶來了一些新風(fēng)險(xiǎn)。

（一）網(wǎng)絡(luò)化下風(fēng)險(xiǎn)擴(kuò)大效應(yīng)。網(wǎng)絡(luò)金融具有互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)特點(diǎn)，與傳統(tǒng)金融風(fēng)險(xiǎn)相比，網(wǎng)絡(luò)金融擴(kuò)大了交易對(duì)象范圍，為大量傳統(tǒng)金融不能覆蓋的人群提供服務(wù)。該群體金融知識(shí)缺乏、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，易受攻擊、欺詐和不公平待遇，且投資者分布廣泛，一旦網(wǎng)絡(luò)金融風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)，必將帶來巨大社會(huì)影響。同時(shí)，由于互聯(lián)網(wǎng)具有很強(qiáng)的聯(lián)動(dòng)性，金融風(fēng)險(xiǎn)傳播快，擴(kuò)散范圍廣泛，很可能導(dǎo)致大面積的突發(fā)性風(fēng)險(xiǎn)。因此，網(wǎng)絡(luò)金融有著強(qiáng)破壞性、高傳染性、瞬時(shí)性等特征。

（二）網(wǎng)絡(luò)金融特有風(fēng)險(xiǎn)

1、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。 網(wǎng)絡(luò)金融的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)指的是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)帶來的計(jì)算機(jī)終端、網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)和網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)傳輸?shù)确矫娴陌踩[患。計(jì)算機(jī)終端技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)指的是移動(dòng)設(shè)備終端訪問金融網(wǎng)絡(luò)時(shí)的網(wǎng)絡(luò)入侵風(fēng)險(xiǎn)；網(wǎng)絡(luò)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)是針對(duì)客戶信息及財(cái)產(chǎn)的安全性風(fēng)險(xiǎn)；網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)傳輸風(fēng)險(xiǎn)指的是在互聯(lián)網(wǎng)上傳輸金融數(shù)據(jù)時(shí)被攔截的風(fēng)險(xiǎn)?？傊夹g(shù)風(fēng)險(xiǎn)是網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)不成熟帶來的金融信息和財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。

2、信用保障風(fēng)險(xiǎn)。 這指的是因?yàn)樾庞弥贫鹊缺Ｕ象w系不成熟所帶來的金融風(fēng)險(xiǎn)。以P2P 借貸業(yè)務(wù)為例，美英等業(yè)務(wù)發(fā)展較成熟的國(guó)家，無論是交易個(gè)人和互聯(lián)網(wǎng)公司都需要注冊(cè)賬號(hào)，并與銀行賬號(hào)、不良信用記錄等信息進(jìn)行關(guān)聯(lián)，通過信息共享全方位了解和跟蹤借貸雙方的信用情況，通過信用信息的互聯(lián)互通和交叉使用，構(gòu)筑信用保障網(wǎng)。而我國(guó)網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)務(wù)發(fā)展還不成熟，信用信息共享機(jī)制尚未建立起來，網(wǎng)絡(luò)金融公司不能接入人民銀行征信系統(tǒng)，僅憑各公司的自身技術(shù)和數(shù)據(jù)來對(duì)借款人進(jìn)行審核，難以做到信貸業(yè)務(wù)的高度信用保障。

三、螞蟻集團(tuán)網(wǎng)絡(luò)金融風(fēng)險(xiǎn)分析

（一）螞蟻集團(tuán)業(yè)務(wù)發(fā)展歷程。 螞蟻集團(tuán)，即螞蟻科技集團(tuán)股份有限公司，其前身是螞蟻金服，業(yè)務(wù)發(fā)展主要分為三個(gè)階段：第一階段（2004～2012 年），支付寶創(chuàng)立并快速發(fā)展。第二階段（2013～2016 年），進(jìn)入金融領(lǐng)域，全面開展金融服務(wù)。第三階段（2017 年至今），科技創(chuàng)新，不斷完善業(yè)務(wù)體系。

（二）螞蟻集團(tuán)主要業(yè)務(wù)。 螞蟻集團(tuán)主要業(yè)務(wù)包括第三方支付、理財(cái)、信貸和保險(xiǎn)等。螞蟻集團(tuán)的支付寶是第三方支付的領(lǐng)跑者，用戶規(guī)模相當(dāng)龐大，數(shù)字支付平臺(tái)板塊收入占公司收入比例最高超過50%。螞蟻集團(tuán)也是中國(guó)最大的數(shù)字理財(cái)平臺(tái)，理財(cái)業(yè)務(wù)涵蓋余額寶、定期、基金、黃金和股票五大版塊。信貸業(yè)務(wù)包括花唄、借唄和芝麻信用分等產(chǎn)品。芝麻信用分是螞蟻集團(tuán)獨(dú)立于央行的獨(dú)立第三方征信機(jī)構(gòu)，芝麻信用分為花唄和借唄業(yè)務(wù)提供信用基礎(chǔ)。保險(xiǎn)業(yè)務(wù)主打產(chǎn)品有全民保、相互寶、退貨運(yùn)費(fèi)險(xiǎn)等，覆蓋了壽險(xiǎn)、健康險(xiǎn)和財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)等領(lǐng)域。

（三）螞蟻集團(tuán)網(wǎng)絡(luò)金融風(fēng)險(xiǎn)分析

1、業(yè)務(wù)層面風(fēng)險(xiǎn)分析。（1）移動(dòng)支付業(yè)務(wù)存在操作安全風(fēng)險(xiǎn)。第一，由于支付寶支付需要綁定銀行卡，綁卡過程繁雜且受釣魚網(wǎng)站干擾，容易出現(xiàn)綁卡錯(cuò)誤或個(gè)人信息被盜用，造成財(cái)產(chǎn)損失；第二，支付流程過快，可能發(fā)生誤操作，且轉(zhuǎn)賬過程不可逆，并迅速到賬，容易造成資金損失。（2）信貸業(yè)務(wù)存在信用風(fēng)險(xiǎn)。主要體現(xiàn)在信貸業(yè)務(wù)的壞賬風(fēng)險(xiǎn)和整個(gè)金融體系的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)：第一，螞蟻小貸無需抵押，一旦違約只能通過法律訴訟等途徑來進(jìn)行追繳，追繳相當(dāng)困難，壞賬風(fēng)險(xiǎn)大。第二，螞蟻集團(tuán)與銀行合作提供貸款，螞蟻集團(tuán)通過提供導(dǎo)流、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、催款等服務(wù)來收取技術(shù)服務(wù)費(fèi)，以增大銀行貸款規(guī)模，信貸違約風(fēng)險(xiǎn)由銀行承擔(dān)。一旦征信風(fēng)險(xiǎn)失控，容易引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

2、運(yùn)營(yíng)層面風(fēng)險(xiǎn)分析。（1）信息安全技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。技術(shù)在更新迭代時(shí)，技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施的維護(hù)不當(dāng)以及數(shù)據(jù)源和渠道的管理不當(dāng)容易造成用戶個(gè)人信息泄露和濫用。螞蟻集團(tuán)與阿里巴巴戰(zhàn)略合作背后是數(shù)據(jù)共享，消費(fèi)者的個(gè)人信息、購(gòu)物偏好和支付信息等信息在平臺(tái)間流轉(zhuǎn)，信息安全侵權(quán)難以避免，從而給企業(yè)帶來技術(shù)運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。（2）市場(chǎng)壟斷風(fēng)險(xiǎn)。網(wǎng)絡(luò)金融領(lǐng)域存在“贏家通吃”現(xiàn)象，按照《財(cái)新》雜志2019 年11月報(bào)道，螞蟻金服一家聯(lián)合貸款市場(chǎng)50%以上。第三方移動(dòng)支付方面，支付寶和財(cái)付通兩家占比愈九成?！摆A家通吃”造就了網(wǎng)絡(luò)巨型公司。巨型網(wǎng)絡(luò)金融公司除了存在傳統(tǒng)規(guī)模效應(yīng)大者恒大之外，容易利用自身壟斷地位對(duì)其他新入業(yè)者實(shí)施不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)行為，在一定程度上遏制了創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)。

四、網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)下的監(jiān)管

（一）網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新給行業(yè)監(jiān)管帶來挑戰(zhàn)

1、金融科技導(dǎo)致監(jiān)管難度增大。網(wǎng)絡(luò)金融的監(jiān)管難點(diǎn)是互聯(lián)網(wǎng)與金融相結(jié)合的雙重屬性，給傳統(tǒng)金融監(jiān)管帶來了技術(shù)挑戰(zhàn)。金融科技以技術(shù)為核心，跨時(shí)空跨行業(yè)擁有海量的信息流、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別及管控難度較大，需要設(shè)立有效的監(jiān)管框架，尤其是針對(duì)像螞蟻集團(tuán)這樣的重要監(jiān)管對(duì)象，其擁有極度封閉的內(nèi)部數(shù)據(jù)庫(kù)和風(fēng)險(xiǎn)控制體系，體量巨大且結(jié)構(gòu)復(fù)雜，無法從整個(gè)系統(tǒng)來識(shí)別和控制風(fēng)險(xiǎn)，需要設(shè)計(jì)一套適用的監(jiān)管體系。

2、金融產(chǎn)品監(jiān)管規(guī)定過于原則化。 當(dāng)前，金融管理部門對(duì)金融科技創(chuàng)新有著原則性要求，如堅(jiān)持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)和保護(hù)消費(fèi)者等。原則性規(guī)定只是對(duì)金融科技提出了基本要求，具有一定的靈活性，從而給網(wǎng)絡(luò)金融公司在監(jiān)管灰色地帶套利提供了一些機(jī)會(huì)?？萍挤?wù)金融產(chǎn)品帶來的創(chuàng)新是網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展的立足點(diǎn)，要想降低金融科技創(chuàng)新帶來的金融風(fēng)險(xiǎn)，就應(yīng)該制定更為嚴(yán)格細(xì)致的法規(guī)進(jìn)行規(guī)范。在當(dāng)前市場(chǎng)上，往往是產(chǎn)品出現(xiàn)問題之后才責(zé)令整改，這說明原則性的規(guī)定難以有效規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。

（二）網(wǎng)絡(luò)金融監(jiān)管對(duì)策

1、優(yōu)化監(jiān)管規(guī)則，推動(dòng)分類監(jiān)管。 首先，采取規(guī)則性和原則性相結(jié)合的監(jiān)管措施。在監(jiān)管規(guī)則方面，需要統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，審查條件一致，做到公平監(jiān)管；在監(jiān)管原則方面，針對(duì)大型網(wǎng)絡(luò)金融公司制定一套專門的審核體系，設(shè)立上限標(biāo)準(zhǔn)，審慎監(jiān)管，防止大型網(wǎng)絡(luò)金融公司監(jiān)管套利。其次，深化以功能監(jiān)管為主、機(jī)構(gòu)監(jiān)管為輔的監(jiān)管模式。功能監(jiān)管需提高對(duì)金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)本質(zhì)的判斷力，及時(shí)將同類金融活動(dòng)納入監(jiān)管范圍；在機(jī)構(gòu)監(jiān)管上，采取多部門進(jìn)行協(xié)調(diào)監(jiān)管的模式，覆蓋面廣泛，確保網(wǎng)絡(luò)金融創(chuàng)新被納入監(jiān)管范圍之內(nèi)，防止科技金融的過度創(chuàng)新。最后，要防止資本的無序擴(kuò)張。進(jìn)一步完善反壟斷法律法規(guī)，對(duì)禁止其他企業(yè)進(jìn)入的壟斷行為嚴(yán)格處罰，發(fā)揮社會(huì)監(jiān)督力量，設(shè)立公開透明的壟斷行為舉報(bào)平臺(tái)，進(jìn)而創(chuàng)造公平公正的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，有助于維護(hù)優(yōu)勝劣汰的市場(chǎng)秩序。

2、運(yùn)用大數(shù)據(jù)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管，提高企業(yè)業(yè)務(wù)信息披露標(biāo)準(zhǔn)。 首先，引進(jìn)大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等先進(jìn)技術(shù)，提高監(jiān)管效率。通過監(jiān)管大數(shù)據(jù)平臺(tái)的建立，提高監(jiān)管的數(shù)字化水平，從而可以利用大數(shù)據(jù)篩選出在金融創(chuàng)新領(lǐng)域投資較高的企業(yè)，對(duì)其進(jìn)行重點(diǎn)關(guān)注，并對(duì)該項(xiàng)業(yè)務(wù)所帶來的金融風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面的數(shù)據(jù)分析，從而根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)程度及時(shí)采取有效手段進(jìn)行干預(yù)，提高監(jiān)管效率。其次，加大復(fù)合型人才培養(yǎng)，增強(qiáng)監(jiān)管力量。應(yīng)對(duì)網(wǎng)絡(luò)金融的金融加科技雙重屬性，必須具有一定的復(fù)合型人才。目前，高校不具備這方面的專門人才培養(yǎng)能力，建議在信息科技人才或者金融人才中進(jìn)行有針對(duì)性地拓展培養(yǎng)，由用人單位和高校以繼續(xù)教育方式進(jìn)行聯(lián)合培養(yǎng)。

另外，要做到科技監(jiān)管，還需要輔之以更完備的業(yè)務(wù)信息披露要求。目前，法律法規(guī)雖然規(guī)定了消費(fèi)金融公司的放貸杠桿率，但是正如以上對(duì)螞蟻集團(tuán)借唄的實(shí)際情形一般，監(jiān)管層對(duì)于規(guī)模較大、實(shí)力較強(qiáng)的公司往往監(jiān)控力度并不強(qiáng)，因此可以通過制定高標(biāo)準(zhǔn)的業(yè)務(wù)披露條件，強(qiáng)化金融科技企業(yè)的信息披露，進(jìn)而掌握更全面有效的數(shù)據(jù)，做好風(fēng)險(xiǎn)的過程監(jiān)管。

3、制定網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，強(qiáng)化網(wǎng)絡(luò)金融公司責(zé)任。 首先，制定網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)?？梢詫?duì)網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)務(wù)的服務(wù)品質(zhì)分等級(jí)考核，在業(yè)務(wù)的咨詢、銷售、投訴等環(huán)節(jié)設(shè)定量化指標(biāo)，以提高網(wǎng)絡(luò)金融公司的服務(wù)品質(zhì)，確保消費(fèi)者的權(quán)益得到保障。其次，對(duì)金融資產(chǎn)配置進(jìn)行適當(dāng)調(diào)控，并制定金融服務(wù)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。普而不惠是小額貸款的普遍現(xiàn)象，建議監(jiān)管機(jī)構(gòu)以實(shí)體經(jīng)濟(jì)的技能服務(wù)為起點(diǎn)，合理調(diào)控金融資產(chǎn)的市場(chǎng)化配置，出臺(tái)金融科技公司收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)相關(guān)政策，設(shè)置合理上限，讓金融普惠落到實(shí)處。