馮云廷 計(jì)利群（東北財(cái)經(jīng)大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，大連 605） （東北財(cái)經(jīng)大學(xué)經(jīng)濟(jì)與社會(huì)發(fā)展研究院，大連 605）

引 言

我國(guó)自加入世界貿(mào)易組織后，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)經(jīng)歷了飛速發(fā)展的10年。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的信息，2003～2011年，中國(guó)經(jīng)濟(jì)年均實(shí)際增長(zhǎng)10.7%，社會(huì)生產(chǎn)力和綜合國(guó)力顯著提升。2012年以來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展增速主動(dòng)放緩并逐漸步入 “新常態(tài)”，從高速增長(zhǎng)階段向高質(zhì)量發(fā)展階段轉(zhuǎn)變。政府致力于調(diào)整和優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，加快轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式，實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略。黨的十八大報(bào)告指出：“科技創(chuàng)新是提高社會(huì)生產(chǎn)力和綜合國(guó)力的戰(zhàn)略支撐，必須擺在國(guó)家發(fā)展全局的核心位置?！秉h的十九大報(bào)告進(jìn)一步指出：“創(chuàng)新是引領(lǐng)發(fā)展的第一動(dòng)力，是建設(shè)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)體系的戰(zhàn)略支撐。”技術(shù)創(chuàng)新對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的推動(dòng)作用日益明顯。

城市作為我國(guó)經(jīng)濟(jì)的重要載體，是帶動(dòng)整個(gè)國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要力量。伴隨著城市化進(jìn)程的深入，我國(guó)大部分城市同樣經(jīng)歷了經(jīng)濟(jì)的高速增長(zhǎng)到中高速發(fā)展的轉(zhuǎn)變。盡管我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)總體上呈現(xiàn)大致相同的變化趨勢(shì)，然而不同城市的經(jīng)濟(jì)增速波動(dòng)的幅度卻有很大的差異。如沈陽(yáng)市2007年全市地區(qū)生產(chǎn)總值增速達(dá)20.4%，而2015年則降低到3.2%；武漢市2007年全市地區(qū)生產(chǎn)總值增速為15.6%，到2015年則是8.8%。計(jì)算2000～2017年這兩座副省級(jí)城市全市地區(qū)生產(chǎn)總值增速的變異系數(shù)來(lái)衡量經(jīng)濟(jì)增速的波動(dòng)程度，沈陽(yáng)市約為0.55，武漢市約為0.18，兩者差異明顯。同時(shí)，兩座城市的另一組對(duì)比數(shù)據(jù)同樣引人思考。根據(jù)國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局發(fā)布的專利統(tǒng)計(jì)年報(bào)，2000年沈陽(yáng)市的年度專利授權(quán)量為1949件，比同年份武漢市的1038件多出911件；而2017年沈陽(yáng)市的年度專利授權(quán)量為9891件，比同年份武漢市的25528件少15637件。

以往，城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)往往依靠傳統(tǒng)生產(chǎn)要素投入數(shù)量的增加，但這種推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的方式總會(huì)遇到瓶頸，產(chǎn)生如資源配置不合理、產(chǎn)能過(guò)剩和資源利用效率低下等負(fù)面影響。當(dāng)前，我國(guó)許多城市的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)面臨著新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換，要加快通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的發(fā)展任務(wù)。探討技術(shù)創(chuàng)新與我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)之間的聯(lián)系，并分析其內(nèi)在機(jī)制有較強(qiáng)的現(xiàn)實(shí)意義。

1 文獻(xiàn)綜述

眾所周知，技術(shù)創(chuàng)新能夠有效促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，但關(guān)于技術(shù)創(chuàng)新對(duì)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的影響，不同的研究往往有不同的結(jié)論。現(xiàn)有關(guān)于技術(shù)創(chuàng)新、技術(shù)進(jìn)步或技術(shù)沖擊對(duì)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)影響的研究可以歸納為以下幾方面：

（1）從內(nèi)容角度看，此類文獻(xiàn)以討論經(jīng)濟(jì)周期相關(guān)問(wèn)題最為常見(jiàn)，而且觀點(diǎn)和結(jié)論不盡相同。實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期理論認(rèn)為技術(shù)沖擊是經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)的重要沖擊源。 Kydland和 Prescott［1］發(fā)現(xiàn)， 實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期模型可以解釋美國(guó)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的77%，技術(shù)沖擊成為主要的波動(dòng)動(dòng)力來(lái)源。陳師等［2］將偏向性技術(shù)變遷和投資專有技術(shù)變遷引入到實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期 （RBC）模型，測(cè)算該模型能夠解釋85%和94%以上的中國(guó)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)特征。丁任重等［3］的分析表明技術(shù)創(chuàng)新沖擊對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)周期的影響具有十分顯著的正向效應(yīng)，技術(shù)創(chuàng)新在繁榮階段與經(jīng)濟(jì)周期運(yùn)行的關(guān)聯(lián)度要高于衰退階段。雖然普遍承認(rèn)技術(shù)沖擊是經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的重要沖擊源，但仍有部分學(xué)者對(duì)技術(shù)沖擊能夠解釋大部分的經(jīng)濟(jì)波動(dòng)持懷疑態(tài)度。Galí等［4］的研究從技術(shù)沖擊和總體經(jīng)濟(jì)波動(dòng)角度測(cè)算了實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期模型與美國(guó)戰(zhàn)后經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)的吻合程度，結(jié)果是 “吻合程度不太好”，總體技術(shù)沖擊的作用是有限的。新凱恩斯主義的動(dòng)態(tài)隨機(jī)一般均衡 （DSGE）模型，則更加強(qiáng)調(diào)需求沖擊的作用，而不是技術(shù)的作用。徐舒等［5］在動(dòng)態(tài)隨機(jī)一般均衡模型 （DSGE）的理論框架下建立的內(nèi)生R＆D投入與技術(shù)轉(zhuǎn)化模型較好地解釋了我國(guó)1989～2008年的現(xiàn)實(shí)數(shù)據(jù)83.3%的經(jīng)濟(jì)波動(dòng)；（2）從研究對(duì)象角度，此類研究主要以國(guó)家的宏觀經(jīng)濟(jì)為研究對(duì)象，以城市經(jīng)濟(jì)為研究對(duì)象的相對(duì)較少。如袁秀明［6］、陳漓高等［7］分別以美國(guó)為研究對(duì)象，分析了技術(shù)沖擊、技術(shù)進(jìn)步與美國(guó)的經(jīng)濟(jì)波動(dòng)關(guān)系；陳樂(lè)一等［8］采用我國(guó)30個(gè)省、市、自治區(qū)數(shù)據(jù)研究了要素偏向型技術(shù)進(jìn)步對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的影響。相對(duì)而言，對(duì)我國(guó)城市技術(shù)創(chuàng)新與城市經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的研究往往以特定類型城市為對(duì)象，如陳妍等［9］以東北地區(qū)資源型城市為對(duì)象進(jìn)行研究，認(rèn)為經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)與國(guó)家振興老工業(yè)基地政策和城市產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整歷程相吻合，技術(shù)進(jìn)步對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)貢獻(xiàn)較??； （3）從變量選擇角度，盡管收入、貿(mào)易、就業(yè)等數(shù)據(jù)也可以度量經(jīng)濟(jì)波動(dòng)，但更多的研究選擇國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值 （GDP）總量或人均國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值 （人均GDP）的變化，或二者的同比增速變化為代理變量；技術(shù)創(chuàng)新或技術(shù)進(jìn)步多選擇專利或研發(fā)投入相關(guān)變量作為代理變量。得到變量波動(dòng)成分的處理方法主要包括標(biāo)準(zhǔn)差法、HP濾波方法和一階差分等方法，其中以HP濾波方法較為常見(jiàn)。如方福前等［10］、 陳太明［11］、 歐陽(yáng)秋珍等［12］的研究均涉及了以上內(nèi)容與方法。

綜上所述，技術(shù)創(chuàng)新對(duì)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的影響因研究對(duì)象不同而有顯著差異，現(xiàn)有的研究一般比較宏觀，普遍缺少對(duì)城市經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的研究。我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)正處在由要素驅(qū)動(dòng)向創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)變的關(guān)鍵期。本文基于我國(guó)一些城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率大幅波動(dòng)及專利數(shù)據(jù)變化的一些事實(shí)，在參照現(xiàn)有文獻(xiàn)的基礎(chǔ)上，探討城市技術(shù)創(chuàng)新對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響及其內(nèi)在過(guò)程。

2 理論依據(jù)與假說(shuō)

近20年我國(guó)城市的經(jīng)濟(jì)高速增長(zhǎng)是伴隨著快速的城市化進(jìn)程共同發(fā)生的，突出地表現(xiàn)在地區(qū)生產(chǎn)總值的增長(zhǎng)、城市人口的集聚、城市空間的擴(kuò)展、基礎(chǔ)設(shè)施的改善和生產(chǎn)技術(shù)的提升。因此，資本、勞動(dòng)力、土地和技術(shù)在城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)中都在發(fā)揮著作用。關(guān)于技術(shù)在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)中的作用，新古典增長(zhǎng)理論的索洛模型將 “技術(shù)進(jìn)步”作為外生變量而不必解釋。內(nèi)生增長(zhǎng)理論則把技術(shù)變革作為市場(chǎng)活動(dòng)的結(jié)果，而不是無(wú)法解釋的外生變量。內(nèi)生增長(zhǎng)理論中的熊彼特增長(zhǎng)模型提出了一個(gè)簡(jiǎn)單卻重要的觀點(diǎn)：在長(zhǎng)期中，經(jīng)濟(jì)的平均增長(zhǎng)率等于創(chuàng)新的頻率乘以創(chuàng)新的規(guī)模［13］。這深刻闡述了創(chuàng)新活動(dòng)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系。熊彼特增長(zhǎng)理論是由當(dāng)代著名的經(jīng)濟(jì)學(xué)家菲利普·阿吉翁（PhilippeAghion） 和彼得·豪伊特 （Peter Howitt）創(chuàng)立發(fā)展的。他們最突出的貢獻(xiàn)是建立了基于 “創(chuàng)造性破壞”的阿吉翁-豪伊特 （Aghion-Howitt）模型，并將其發(fā)展成為一個(gè)統(tǒng)一的分析框架，從而把熊彼特經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)理論帶回到主流宏觀經(jīng)濟(jì)理論中。由于阿吉翁-豪伊特型的理論思想來(lái)自于熊彼特的 “創(chuàng)造性破壞”，所以阿吉翁-豪伊特模型通常被稱為熊彼特增長(zhǎng)模型［14］。如果認(rèn)為不同城市具有不同的創(chuàng)新頻率和創(chuàng)新規(guī)模，那么不同城市的長(zhǎng)期平均經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率是不同的。

同時(shí)，實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期理論認(rèn)為技術(shù)沖擊是經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的重要來(lái)源。實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期模型認(rèn)為類似于石油危機(jī)、農(nóng)業(yè)歉收、戰(zhàn)爭(zhēng)、技術(shù)革新等實(shí)際沖擊導(dǎo)致了經(jīng)濟(jì)的周期波動(dòng)，其中技術(shù)沖擊是導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)的最常見(jiàn)和值得分析的沖擊［15］。實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期理論忽略了貨幣變動(dòng)在推動(dòng)宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)中的作用，認(rèn)為經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的波動(dòng)僅來(lái)自長(zhǎng)期總供給的沖擊。與實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期理論觀點(diǎn)不同，新凱恩斯主義經(jīng)濟(jì)學(xué)家觀點(diǎn)更加強(qiáng)調(diào)需求沖擊。他們考慮到經(jīng)濟(jì)行為主體對(duì)貨幣因素?cái)_動(dòng)可以做出跨期理性決策，使得短期總供給和總需求曲線的移動(dòng)更加符合現(xiàn)實(shí)社會(huì)經(jīng)濟(jì)，構(gòu)建了動(dòng)態(tài)隨機(jī)一般均衡 （DSGE）模型。鑒于此，將技術(shù)創(chuàng)新作為城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的重要來(lái)源是符合實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期理論的，但同時(shí)也不能忽略供給和需求兩方面的其他因素。

從熊彼特增長(zhǎng)理論的角度，城市的創(chuàng)新活動(dòng)決定了城市的長(zhǎng)期平均增長(zhǎng)率。經(jīng)濟(jì)周期理論啟示供給因素和需求因素都是城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的重要波動(dòng)源，其中技術(shù)沖擊尤其值得重視。以往生產(chǎn)要素?cái)?shù)量的投入在我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)中起到重要的拉動(dòng)作用，同時(shí)也伴隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的明顯波動(dòng)。技術(shù)創(chuàng)新是重要的創(chuàng)新活動(dòng)，影響著城市長(zhǎng)期的經(jīng)濟(jì)平均增長(zhǎng)率。在我國(guó)現(xiàn)階段，如果技術(shù)創(chuàng)新在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)中起到穩(wěn)定的拉動(dòng)作用，必然可以抵消部分要素投入變化帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)波動(dòng)。結(jié)合我國(guó)城市處于 “三期疊加”現(xiàn)實(shí)背景，本文認(rèn)為：“在其他條件相近的情況下，城市技術(shù)創(chuàng)新波動(dòng)與其經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有此消彼長(zhǎng)的關(guān)系?！睋Q一種說(shuō)法：“在其他條件相近的情況下，城市的技術(shù)創(chuàng)新對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有熨平效應(yīng)?！比绻僬f(shuō)成立，其內(nèi)在過(guò)程具有嚴(yán)謹(jǐn)?shù)倪壿嬓浴１疚膰L試以我國(guó)15個(gè)副省級(jí)城市為樣本對(duì)假說(shuō)進(jìn)行檢驗(yàn)。

3 模型設(shè)定、數(shù)據(jù)來(lái)源和變量

3.1 模型設(shè)定

鑒于本文實(shí)證所選擇的研究對(duì)象是城市，而城市個(gè)體之間的特征差別很大，但單個(gè)城市的特征隨時(shí)間的變化相對(duì)緩慢，所以直接設(shè)定如下個(gè)體固定效應(yīng)變截距面板數(shù)據(jù)模型：

其中，被解釋變量Vgrowthi，t表示城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)，核心解釋變量Vinnovationi，t表示技術(shù)創(chuàng)新變化的波動(dòng)，Zi，t表示其他控制變量，c表示常數(shù)項(xiàng)，μi表示個(gè)體固定效應(yīng)；β和θ表示各回歸變量的系數(shù)， εi，t表示殘差項(xiàng)。

我國(guó)幅員遼闊，地區(qū)差異因素往往不容忽視，而技術(shù)創(chuàng)新行為往往與地區(qū)的創(chuàng)新精神、創(chuàng)新環(huán)境等因素相關(guān)。為了在控制城市所在區(qū)域因素的基礎(chǔ)上進(jìn)一步考察核心解釋變量對(duì)被解釋變量的影響，本文利用虛擬變量建立了變系數(shù)面板數(shù)據(jù)模型。按照常規(guī)將我國(guó)主要區(qū)域劃分為東北地區(qū)、東部地區(qū)、中部地區(qū)、西部地區(qū)。其中哈爾濱、長(zhǎng)春、沈陽(yáng)、大連屬于東北地區(qū)；濟(jì)南、青島、南京、杭州、寧波、廈門、廣州、深圳屬于東部地區(qū)；武漢屬于中部地區(qū)；成都和西安屬于西部地區(qū)。設(shè)置3個(gè)虛擬變量如下：

D1i＝D2i＝D3i＝0表示城市位于西部地區(qū)。建立變系數(shù)面板數(shù)據(jù)模型如下：

3.2 樣本、變量選擇及數(shù)據(jù)來(lái)源

3.2.1 樣本選擇和數(shù)據(jù)來(lái)源

基于數(shù)據(jù)的可得性和統(tǒng)計(jì)口徑的一致性，本文選取15個(gè)副省級(jí)城市作為研究對(duì)象。這些城市技術(shù)創(chuàng)新活動(dòng)活躍、經(jīng)濟(jì)體量相當(dāng)、地域分布廣泛，覆蓋了我國(guó)東北、東部、中部和西部地區(qū)，具有廣泛的代表性。主要數(shù)據(jù)來(lái)自2001～2017年《中國(guó)城市統(tǒng)計(jì)年鑒》和2000～2017年國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局 《專利統(tǒng)計(jì)年報(bào)》，部分?jǐn)?shù)據(jù)參考各城市統(tǒng)計(jì)年鑒。

3.2.2 代理變量的選擇

一般意義上講，波動(dòng)可以理解為實(shí)際對(duì)長(zhǎng)期趨勢(shì)或潛在水平的短期偏離。經(jīng)濟(jì)波動(dòng)通常采用GDP或人均GDP的波動(dòng)來(lái)度量，而經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)通常采用GDP或人均GDP的實(shí)際增長(zhǎng)率表示。本文要考察的城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)選取城市市轄區(qū)范圍內(nèi)地區(qū)生產(chǎn)總值的增長(zhǎng)率的波動(dòng)來(lái)表示。核心解釋變量采用文獻(xiàn)中通用的專利數(shù)據(jù)變量來(lái)代替，本文選取城市年度專利申請(qǐng)授權(quán)量的波動(dòng)來(lái)表示技術(shù)創(chuàng)新的波動(dòng)。盡管專利申請(qǐng)授權(quán)量指標(biāo)不能完全反映技術(shù)是否轉(zhuǎn)化為推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的現(xiàn)實(shí)生產(chǎn)力，但該指標(biāo)是城市技術(shù)創(chuàng)新能力的重要表征。專利申請(qǐng)授權(quán)量大的城市，擁有更多可以轉(zhuǎn)化的資源，因而經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)從中受益。

在核心解釋變量的基礎(chǔ)上，本文還從供給和需求角度引入了一些其他控制變量以控制其他主要因素對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)及其內(nèi)在過(guò)程的影響。本文在控制變量的選取和處理方面參考吳建鑾的做法［16］，具體包括：（1）投資因素。投資是影響我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)最活躍的因素之一。尤其是在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)乏力時(shí)，投資是穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和就業(yè)的有效抓手。本文選擇固定資產(chǎn)投資變動(dòng)作為投資因素對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)影響的代理變量；（2）消費(fèi)因素。居民消費(fèi)水平變動(dòng)是影響經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的基礎(chǔ)因素，這里選擇社會(huì)消費(fèi)品零售總額變動(dòng)代表消費(fèi)因素對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響；（3）貿(mào)易因素。選擇城市進(jìn)出口總額的變動(dòng)作為貿(mào)易因素對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)影響的代理變量；（4）勞動(dòng)力因素。勞動(dòng)力供給是經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)活動(dòng)的基礎(chǔ)要素，這里選擇城市城鎮(zhèn)就業(yè)人員數(shù)、私營(yíng)企業(yè)和個(gè)體勞動(dòng)者數(shù)量的和的變動(dòng)作為勞動(dòng)力供給沖擊對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響代理變量；（5）價(jià)格因素。物價(jià)水平影響居民的實(shí)際消費(fèi)購(gòu)買能力，不僅與居民收入、消費(fèi)偏好、商品產(chǎn)量等因素相關(guān)，而且受到貨幣政策的直接影響。本文選擇消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)的變動(dòng)作為價(jià)格因素影響經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的代理變量。

3.2.3 數(shù)據(jù)的處理

衡量經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的方法有滾動(dòng)標(biāo)準(zhǔn)差、HP濾波、BP濾波等。HP濾波法可以較好地分解出時(shí)間序列的趨勢(shì)要素，具有簡(jiǎn)便、靈活、模擬效果好等優(yōu)點(diǎn)，本文選擇用HP濾波法對(duì)技術(shù)創(chuàng)新和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的波動(dòng)進(jìn)行測(cè)算。HP濾波法是由Hodrick和Prescott于1980年在分析美國(guó)戰(zhàn)后的經(jīng)濟(jì)景氣時(shí)提出的，之后被廣泛應(yīng)用于對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)趨勢(shì)的分析研究。該方法認(rèn)為Y＝G＋C，其中Y是經(jīng)濟(jì)時(shí)間序列， Y＝｛y1，y2，…，yn｝， G 是趨勢(shì)要素成分的時(shí)間序列， 為 G＝｛g1，g2，…，gn｝， C 是波動(dòng)要素成分的時(shí)間序列， 為 C＝｛c1，c2，…，cn｝， n 為樣本容量?？梢詫t分解成為：yt＝gt＋ct。時(shí)間序列Y中趨勢(shì)要素G被定義為如下式 （1）的最小化問(wèn)題的解：

HP濾波依賴參數(shù)λ，并隨著λ的增大而增大。根據(jù)一般的經(jīng)驗(yàn)，當(dāng)使用年度數(shù)據(jù)時(shí)λ＝100。

圖1 HP濾波法的2000～2017年我國(guó)GDP增速及15個(gè)副省級(jí)城市GRP增速的波動(dòng)部分

圖1是對(duì)2000～2017年我國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）增長(zhǎng)率和15個(gè)副省級(jí)城市地區(qū)生產(chǎn)總值（GRP）增長(zhǎng)率采用HP濾波方法分解出的波動(dòng)成分。圖片由Eviews10生成。對(duì)比發(fā)現(xiàn)，期間不同城市的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率波動(dòng)成分圖形不僅與全國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率波動(dòng)圖形不十分吻合，而且各自的差異十分明顯。

表1列出了模型中所有變量的符號(hào)和數(shù)據(jù)的具體處理方法，變量的統(tǒng)計(jì)性能描述見(jiàn)表2。

表1 變量指標(biāo)的選擇與處理

表2 變量的統(tǒng)計(jì)性描述

4 實(shí)證分析

基于前文設(shè)定的模型，本文從實(shí)證的角度考察技術(shù)創(chuàng)新變化的波動(dòng)對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響及分析其內(nèi)在過(guò)程，并對(duì)模型進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)來(lái)評(píng)價(jià)結(jié)論的可靠性。所有的估計(jì)結(jié)果通過(guò)Stata14.0得出。

4.1 單位根檢驗(yàn)

為了減少偽回歸，在進(jìn)行實(shí)證之前應(yīng)該對(duì)變量進(jìn)行單位根檢驗(yàn)。常見(jiàn)的單位根檢驗(yàn)方法有LLC、IPS、 Breitung、 Fisher-ADF、 Fisher-PP、 Hadri LM檢驗(yàn)等，為了避免單一檢驗(yàn)方法造成的偏誤，本文選擇 LLC［17］和 IPS［18］兩種方法進(jìn)行單位根檢驗(yàn)。檢驗(yàn)結(jié)果如表3所示。根據(jù)檢驗(yàn)結(jié)果，我們認(rèn)為本文的數(shù)據(jù)是平穩(wěn)的。

4.2 實(shí)證結(jié)果與分析

4.2.1 個(gè)體固定效應(yīng)變截距面板數(shù)據(jù)模型的估計(jì)基于不同城市在技術(shù)創(chuàng)新理念、技術(shù)創(chuàng)新政策、技術(shù)創(chuàng)新能力等方面存在著個(gè)體差異，而單個(gè)城市個(gè)體的這些特性隨時(shí)間變化相對(duì)比較緩慢的基本分析，本文認(rèn)為建立個(gè)體固定效應(yīng)模型較為妥當(dāng)。同時(shí)，F(xiàn)檢驗(yàn)表明面板數(shù)據(jù)的個(gè)體效應(yīng)明顯，建立面板數(shù)據(jù)混合模型是不合適的。按照統(tǒng)計(jì)理論，應(yīng)該進(jìn)一步對(duì)模型的固定效應(yīng)或隨機(jī)效應(yīng)進(jìn)行統(tǒng)計(jì)學(xué)檢驗(yàn)，常用的檢驗(yàn)方法是Hausman檢驗(yàn)。但鑒于樣本數(shù)量等方面的原因，本文沒(méi)有進(jìn)行相關(guān)檢驗(yàn)，而是在個(gè)體固定效應(yīng)回歸基礎(chǔ)上同時(shí)進(jìn)行個(gè)體隨機(jī)效應(yīng)的回歸估計(jì)，以此來(lái)進(jìn)行對(duì)比并作為模型穩(wěn)健性檢驗(yàn)的一部分。在回歸方法上，個(gè)體固定效應(yīng)模型采用組內(nèi) （Within）估計(jì)方法，個(gè)體隨機(jī)效應(yīng)采用可行廣義最小二乘法（FGLS）。為了更好地顯示控制變量的引入過(guò)程及對(duì)解釋變量回歸結(jié)果的影響過(guò)程，本文采用逐漸添加控制變量的方法對(duì)回歸結(jié)果進(jìn)行展示。模型1～5為個(gè)體固定效應(yīng)模型在控制并逐漸添加投資、消費(fèi)、貿(mào)易、勞動(dòng)和價(jià)格因素情況下考察核心解釋變量對(duì)被解釋變量的影響；模型6是個(gè)體隨機(jī)效應(yīng)模型的結(jié)果，用來(lái)與模型5進(jìn)行對(duì)比并作為穩(wěn)健性檢驗(yàn)的一部分。模型1～5采用組內(nèi)估計(jì)方法，模型6采用可行廣義最小二乘估計(jì)方法。

表3 變量單位根檢驗(yàn)

從表4結(jié)果可以看出，個(gè)體固定效應(yīng)模型1～4中核心解釋變量對(duì)被解釋變量的影響通過(guò)了1%的顯著性檢驗(yàn)，模型5則顯示其通過(guò)5%的顯著性檢驗(yàn)。同時(shí)系數(shù)符號(hào)均為負(fù)值，說(shuō)明技術(shù)創(chuàng)新變化的波動(dòng)與城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)之間存在著穩(wěn)定的負(fù)向關(guān)系。從模型系數(shù)上看，模型5核心解釋變量系數(shù)的直接含義表示15座副省級(jí)城市在2001～2017年間，在控制投資、消費(fèi)、貿(mào)易、勞動(dòng)和價(jià)格因素變量不變情況下，專利申請(qǐng)授權(quán)量波動(dòng)每增加10000，城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率波動(dòng)平均減少0.67%，對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有熨平效應(yīng)。

從控制變量上看，模型5顯示投資因素的波動(dòng)和價(jià)格因素的波動(dòng)對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響通過(guò)1%顯著性檢驗(yàn)，并且是正向的。貿(mào)易因素的波動(dòng)對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響通過(guò)10%顯著性檢驗(yàn)，同樣是正向的。消費(fèi)因素和勞動(dòng)因素的波動(dòng)對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響未能通過(guò)顯著性檢驗(yàn)，同時(shí)消費(fèi)因素波動(dòng)對(duì)應(yīng)的系數(shù)是負(fù)的。這些與我國(guó)經(jīng)濟(jì)的實(shí)際情況基本是相符的。眾所周知，投資、消費(fèi)和凈出口一直被認(rèn)為是拉動(dòng)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的 “三駕馬車”，其中投資和出口也是經(jīng)濟(jì)宏觀調(diào)控政策重要的著眼點(diǎn)，兩者本身的波動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響較為直接。我國(guó)國(guó)內(nèi)消費(fèi)市場(chǎng)穩(wěn)健發(fā)展，是帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要穩(wěn)定力量，其潛力十分巨大，城市消費(fèi)波動(dòng)程度也相對(duì)較小。我國(guó)城市就業(yè)市場(chǎng)一直是穩(wěn)字當(dāng)頭，勞動(dòng)因素的波動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)影響不顯著；而價(jià)格因素的波動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響是十分顯著的。

個(gè)體隨機(jī)效應(yīng)模型6是個(gè)體固定效應(yīng)模型的對(duì)照模型，其結(jié)果與模型5的結(jié)果基本一致，這也一定程度檢驗(yàn)了模型5的穩(wěn)健性。

4.2.2 控制地區(qū)因素的變系數(shù)模型的估計(jì)

我國(guó)幅員遼闊，地區(qū)之間存在著自然地理、社會(huì)環(huán)境、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)及人們思想觀念等多方面的差別。技術(shù)創(chuàng)新的地區(qū)差異因素不僅會(huì)影響模型的截距項(xiàng)，也可能會(huì)影響模型的結(jié)構(gòu)，因此假設(shè)樣本城市所在地區(qū)能夠影響模型系數(shù)，利用理論設(shè)定模型 （2）式在控制地區(qū)因素的基礎(chǔ)上進(jìn)行回歸分析。在統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)上，LR檢驗(yàn)表明建立混合模型是不合適的。同時(shí)基于上文分析，這里設(shè)定計(jì)量模型截距項(xiàng)為個(gè)體固定效應(yīng)，考察核心解釋變量在控制樣本城市所在地區(qū)的情況下對(duì)被解釋變量的影響。檢驗(yàn)結(jié)果顯示 （表略），除西部地區(qū)外，在控制東北、東部、中部地區(qū)情況下，核心解釋變量對(duì)被解釋變量的影響均通過(guò)了1%的顯著性檢驗(yàn)，符號(hào)也均為負(fù)。控制變量的顯著性和符號(hào)與個(gè)體固定效應(yīng)變截距面板數(shù)據(jù)模型的估計(jì)結(jié)果的顯著性和符號(hào)相同，系數(shù)數(shù)值相近?？紤]到我國(guó)大部分城市集中在中東部地區(qū)，基本可以認(rèn)為在控制地區(qū)因素的情況下，核心解釋變量對(duì)解釋變量的影響是顯著的。從系數(shù)數(shù)值上看，技術(shù)創(chuàng)新對(duì)穩(wěn)定東北地區(qū)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的作用更加明顯。

表4 個(gè)體固定效應(yīng)變截距模型的估計(jì)結(jié)果

4.3 穩(wěn)健性檢驗(yàn)

為了檢驗(yàn)結(jié)論的穩(wěn)健性，這里采用替代被解釋變量、對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行分類回歸和分時(shí)間段回歸的方法進(jìn)行檢驗(yàn)。這里選用人均地區(qū)生產(chǎn)總值 （人均GRP）增長(zhǎng)率的波動(dòng)替代被解釋變量進(jìn)行檢驗(yàn)。盡管地區(qū)生產(chǎn)總值和人均地區(qū)生產(chǎn)總值二者有內(nèi)在的聯(lián)系，但人均地區(qū)生產(chǎn)總值更能反映一座城市的綜合發(fā)達(dá)程度。分類回歸是指采用以秦嶺淮河為南北分界線將樣本城市分為南方城市和北方城市進(jìn)行的回歸檢驗(yàn)。南方城市包括南京、杭州、寧波、廈門、廣州、深圳、武漢、成都；北方城市包括西安、濟(jì)南、青島、大連、沈陽(yáng)、長(zhǎng)春、哈爾濱。分段回歸是指將數(shù)據(jù)的年份時(shí)間段分成2000～2009年和2010～2017年兩個(gè)時(shí)間段分別進(jìn)行回歸檢驗(yàn)。以上檢驗(yàn)在個(gè)體固定效應(yīng)模型下進(jìn)行，其主要結(jié)果顯示 （表略），核心解釋變量均在10%顯著水平上顯著，基本驗(yàn)證了上文模型結(jié)論的穩(wěn)健性。

4.4 實(shí)證結(jié)果的進(jìn)一步探討

4.4.1 技術(shù)創(chuàng)新對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有熨平效應(yīng)符合我國(guó)事實(shí)

實(shí)證結(jié)果表明2000～2017年我國(guó)15個(gè)副省級(jí)城市技術(shù)創(chuàng)新并沒(méi)有加劇經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的波動(dòng)，相反對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有一定的熨平效應(yīng)。這似乎與實(shí)際經(jīng)濟(jì)周期理論中技術(shù)沖擊是經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的重要來(lái)源觀點(diǎn)不一致，但本文并不認(rèn)為這是矛盾的。本文實(shí)證是在我國(guó)經(jīng)濟(jì)由高速增長(zhǎng)向高質(zhì)量增長(zhǎng)轉(zhuǎn)型背景這個(gè)定位基礎(chǔ)上的時(shí)間跨度較短的實(shí)證分析，無(wú)法替代長(zhǎng)期的分析。同時(shí)，從我國(guó)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)來(lái)源的識(shí)別方面看，現(xiàn)有的一些重要研究成果表明投資、土地財(cái)政等因素［19，20］，而非技術(shù)沖擊因素是我國(guó)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的主要因素，這對(duì)理解本文中技術(shù)創(chuàng)新對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有一定的熨平效應(yīng)有很大幫助。

關(guān)于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)階段，有觀點(diǎn)認(rèn)為初期的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)是由資本積累驅(qū)動(dòng)的，而資本積累為知識(shí)的逐漸增長(zhǎng)創(chuàng)造條件而不必受制于土地的遞減報(bào)酬；此后，創(chuàng)新將越來(lái)越發(fā)揮作用［21］。技術(shù)創(chuàng)新能夠長(zhǎng)期推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，作用的穩(wěn)定性強(qiáng)于要素?cái)U(kuò)張。技術(shù)創(chuàng)新在對(duì)我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用逐漸增強(qiáng)時(shí)，對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有熨平效應(yīng)是符合我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的事實(shí)的。

4.4.2 熨平效應(yīng)的邏輯分析

為了更好地闡述和理解這種熨平效應(yīng)的作用機(jī)制，本文需要在我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)處于轉(zhuǎn)型期這個(gè)前提下結(jié)合作者已有的研究成果加以說(shuō)明。馮云廷等［22］從城市創(chuàng)新能力與城市經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)變化之間的內(nèi)在關(guān)系角度探討了城市興衰的原因，認(rèn)為城市創(chuàng)新能力是內(nèi)生于經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)換同方向地影響著城市創(chuàng)新能力；經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)本質(zhì)上是資源配置結(jié)構(gòu)和利益分享結(jié)構(gòu)，是各類決策主體行為選擇的結(jié)果，而結(jié)構(gòu)調(diào)整和優(yōu)化是微觀主體再選擇的過(guò)程；產(chǎn)業(yè)多樣性或產(chǎn)業(yè)鏈網(wǎng)絡(luò)完備的、多元的、開(kāi)放的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)往往可以轉(zhuǎn)換成更強(qiáng)的城市創(chuàng)新能力；城市經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)換對(duì)創(chuàng)新能力的作用程度決定了城市興衰。由此可見(jiàn)，城市的技術(shù)創(chuàng)新同樣是內(nèi)生于城市經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的，城市技術(shù)創(chuàng)新成果較大的提升是市場(chǎng)機(jī)制下城市經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)換的反映，是在市場(chǎng)機(jī)制中行為主體主動(dòng)的、自發(fā)的行為選擇的結(jié)果。這種各類行為主體經(jīng)過(guò)市場(chǎng)機(jī)制篩選后的、能夠自我負(fù)責(zé)的、主動(dòng)自發(fā)的行為能夠形成持久穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)推動(dòng)力，抵消部分非市場(chǎng)因素和外部環(huán)境變化的作用，從而對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的波動(dòng)具有熨平效應(yīng)。經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型重要特征就是發(fā)揮市場(chǎng)配置資源的能力，弱化非市場(chǎng)因素的影響。因而，技術(shù)創(chuàng)新對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的熨平效應(yīng)就符合邏輯。

5 結(jié)論與政策啟示

本文基于我國(guó)15個(gè)副省級(jí)城市2000～2017年的面板數(shù)據(jù)構(gòu)建變截距面板數(shù)據(jù)模型和控制地區(qū)因素的變系數(shù)面板數(shù)據(jù)模型，實(shí)證了技術(shù)創(chuàng)新對(duì)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的影響，進(jìn)而討論了這種影響產(chǎn)生的內(nèi)在過(guò)程及其機(jī)制。實(shí)證計(jì)量模型結(jié)果表明：在控制其他條件情況下，城市技術(shù)創(chuàng)新 （以專利申請(qǐng)授權(quán)量表示）的波動(dòng)與城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率的波動(dòng)之間存在著穩(wěn)定的負(fù)向關(guān)系，在控制地區(qū)因素時(shí)，結(jié)論基本成立；從實(shí)證數(shù)據(jù)上看，總體上城市專利申請(qǐng)授權(quán)量每增加10000，城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率波動(dòng)平均減少0.67%。本文認(rèn)為實(shí)證結(jié)果證實(shí)了城市技術(shù)創(chuàng)新對(duì)我國(guó)城市經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)具有熨平效應(yīng)的假說(shuō)。結(jié)合作者已有的研究成果發(fā)現(xiàn)，技術(shù)創(chuàng)新的熨平效應(yīng)通過(guò)市場(chǎng)機(jī)制發(fā)揮作用，抵消或弱化非市場(chǎng)因素的影響。城市技術(shù)創(chuàng)新內(nèi)生于城市經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，是行為主體自主與自發(fā)的行為結(jié)果，通過(guò)了市場(chǎng)的篩選作用，具備穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)推動(dòng)力。

通過(guò)研究結(jié)論可知，城市獲得穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要路徑是促進(jìn)技術(shù)的持續(xù)創(chuàng)新，技術(shù)持續(xù)創(chuàng)新的城市擁有更加穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率。多元的、開(kāi)放的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)往往可以轉(zhuǎn)換成更高的城市創(chuàng)新能力，因此調(diào)整優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)是獲得創(chuàng)新能力的有效途徑。為此應(yīng)減少短期經(jīng)濟(jì)刺激手段，著眼于提升城市技術(shù)創(chuàng)新能力。因此打破單一的、封閉的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，培育形成多元的、開(kāi)放的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)是長(zhǎng)久之計(jì)。