張 丹

一、引言

隨著互聯(lián)網(wǎng)科技的發(fā)展，科技迅速滲透到金融領(lǐng)域，我國(guó)的金融領(lǐng)域發(fā)生了一些變革性的變化，以支付寶為代表的第三方支付機(jī)構(gòu)解決了線上支付問(wèn)題，以余額寶為代表的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)開辟了小微金融理財(cái)路徑，此后，互聯(lián)網(wǎng)科技結(jié)合金融經(jīng)濟(jì)催生了一系列創(chuàng)新金融產(chǎn)品，改變了消費(fèi)者的消費(fèi)習(xí)慣，并豐富了企業(yè)及個(gè)人的融資模式，例如線上轉(zhuǎn)賬，線上交易，線上理財(cái)，線上貸款等等?？萍寂c金融的相互滲透，使得傳統(tǒng)金融轉(zhuǎn)向科技金融的方向發(fā)展?？萍冀鹑诘膬?nèi)涵在于讓技術(shù)能夠進(jìn)入資本市場(chǎng)，從而轉(zhuǎn)變?yōu)榱鲃?dòng)性高的金融資本，由此產(chǎn)生一個(gè)新的價(jià)值生態(tài)，技術(shù)促進(jìn)金融資本的高效運(yùn)作。隨著計(jì)算機(jī)技術(shù)的爆發(fā)和互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，科學(xué)技術(shù)創(chuàng)新插上金融資本的翅膀，充分發(fā)揮了科技創(chuàng)新市場(chǎng)化的屬性，科技與金融的融合越來(lái)越深入。

自黨的十八大以來(lái)，科技金融也得到了黨中央、國(guó)務(wù)院的高度關(guān)注。自2012年至今，黨中央、國(guó)務(wù)院先后多次印發(fā)政策文件提出科技金融的概念，強(qiáng)調(diào)科技與金融相結(jié)合，創(chuàng)新金融服務(wù)科技的方式。2017年全國(guó)第五次金融工作會(huì)后，在《關(guān)于服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)防控金融風(fēng)險(xiǎn)深化金融改革的若干意見》（中發(fā)[2017]23號(hào)）中再次提出了“發(fā)展完善科技金融”的任務(wù)，并把實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為科技金融重點(diǎn)應(yīng)用領(lǐng)域。

二、河南省科技金融發(fā)展路徑

河南省作為中原人口大省和農(nóng)業(yè)大省，人均經(jīng)濟(jì)居全國(guó)中下水平，其中一個(gè)原因是高新高科技產(chǎn)業(yè)比例較小，缺少規(guī)模經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)，農(nóng)業(yè)雖然是我省一大優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)，但是由于農(nóng)業(yè)具有先天的技術(shù)落后性質(zhì)，無(wú)法實(shí)現(xiàn)高效的經(jīng)濟(jì)輸出。因而，發(fā)展科技金融，有利于河南省調(diào)整經(jīng)濟(jì)布局，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，促進(jìn)農(nóng)業(yè)高科技發(fā)展。

近年來(lái)，河南省在科技金融服務(wù)領(lǐng)域開展一系列工作，我省的科技金額發(fā)展路徑可以總結(jié)為：通過(guò)加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)，形成上下聯(lián)動(dòng)的試點(diǎn)工作推進(jìn)機(jī)制，建立部門協(xié)同、分工負(fù)責(zé)機(jī)制，研究建立績(jī)效考核激勵(lì)政策，加強(qiáng)試點(diǎn)工作的研究、交流和經(jīng)驗(yàn)推廣。

河南省科技金融投入領(lǐng)域?yàn)橐韵聨讉€(gè)方面：加大科技投入經(jīng)費(fèi)、科技融資；出臺(tái)促進(jìn)科技金融發(fā)展的法律法規(guī)；開展科技貸、科技保工作著力解決科技型中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)融資問(wèn)題；推動(dòng)科技金融深度融合專項(xiàng)行動(dòng)計(jì)劃建立以財(cái)政資金為引導(dǎo)，銀行信貸和創(chuàng)業(yè)投資等金融資本為支撐，以民間投資為補(bǔ)充的科技投融資體系。

二、開展科技貸、科技保工作

所謂科技貸，在早期叫做科技開發(fā)貸款，是指用于新技術(shù)和新產(chǎn)品的研制開發(fā)、科技成果向生產(chǎn)領(lǐng)域轉(zhuǎn)化或應(yīng)用而發(fā)放的貸款。后來(lái)演變成將專利權(quán)、商標(biāo)等知識(shí)產(chǎn)權(quán)作為質(zhì)押物向銀行申請(qǐng)貸款，這種科技金融結(jié)合的融資模式為國(guó)內(nèi)許多科技型中小企業(yè)提供了融資渠道。

為了實(shí)施科技貸工作，河南省先后出臺(tái)了一系列的政策支持法律法規(guī)。2016年4月，省科技廳、財(cái)政廳聯(lián)合出臺(tái)了《河南省科技金融“科技貸”業(yè)務(wù)實(shí)施方案》（豫科條〔2016〕9號(hào)），正式公開征集合作銀行，標(biāo)志著河南省“科技貸”工作正式啟動(dòng)。河南省“科技貸”在傳統(tǒng)模式上進(jìn)行大膽創(chuàng)新，省財(cái)政廳聯(lián)合省科技廳通過(guò)政銀合作，建立風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制，解決了銀行不能貸、不敢貸問(wèn)題，銀行信貸供給側(cè)障礙得到破解。引導(dǎo)商業(yè)銀行降低科技型中小企業(yè)貸款實(shí)物資產(chǎn)抵質(zhì)押要求，著重解決科技型中小企業(yè)貸款難問(wèn)題。

河南省科技金融在線服務(wù)平臺(tái)上線，為科創(chuàng)型中小企業(yè)提供精準(zhǔn)融資渠道。該服務(wù)平臺(tái)式河南省科技廳主辦的一項(xiàng)政策性、公益性融資平臺(tái)，以促進(jìn)科技資源和金融資源深度融合為目標(biāo)。該服務(wù)平臺(tái)包括股權(quán)融資，債券融資兩大塊，融資模式公開透明，合作機(jī)構(gòu)包括各大國(guó)有商業(yè)銀行，省內(nèi)地方性商業(yè)，以及擔(dān)保公司、保險(xiǎn)公司等非金融機(jī)構(gòu)。通過(guò)投保貸聯(lián)動(dòng)和線上線下業(yè)務(wù)相結(jié)合，實(shí)現(xiàn)互聯(lián)互通，信息共享，實(shí)現(xiàn)科技企業(yè)融資需求申請(qǐng)、推薦、對(duì)接，金融機(jī)構(gòu)、創(chuàng)投機(jī)構(gòu)、服務(wù)機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)辦理全部流程網(wǎng)絡(luò)化，努力打造開放共享、高效便捷的科技金融服務(wù)。

三、推動(dòng)科技金融深度融合專項(xiàng)行動(dòng)計(jì)劃

2017年9月，河南省啟動(dòng)實(shí)施“河南省科技金融深度融合專項(xiàng)行動(dòng)計(jì)劃”，計(jì)劃定下新的行動(dòng)目標(biāo)。整體思路是：一是通過(guò)營(yíng)造創(chuàng)業(yè)投資健康環(huán)境，設(shè)立科技投資平臺(tái)，鼓勵(lì)科技投資等方式發(fā)展壯大創(chuàng)業(yè)投資市場(chǎng)。二是通過(guò)開展科技金融專營(yíng)機(jī)構(gòu)試點(diǎn)工作，創(chuàng)新科技信貸產(chǎn)品來(lái)促進(jìn)科技信貸業(yè)務(wù)發(fā)展。三是通過(guò)建立建立省市縣（區(qū)）三級(jí)聯(lián)動(dòng)服務(wù)體系，完善科技金融綜合服務(wù)信息化平臺(tái)，開展經(jīng)常性科技金融交流活動(dòng)，加強(qiáng)科技金融理論研究來(lái)搭建科技金融服務(wù)體系。四是通過(guò)建立健全科技金融工作機(jī)制，完善科技金融政策體系做好科技金融后續(xù)保障工作。為實(shí)現(xiàn)目標(biāo)，計(jì)劃明確三大重點(diǎn)行動(dòng)：明確重點(diǎn)支持軍民融合、重大科技成果轉(zhuǎn)化、領(lǐng)軍人才創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目。

隨著專項(xiàng)計(jì)劃的實(shí)施，河南省科技金融工作取得了一定的成效。先后成立鄭洛新國(guó)家創(chuàng)新示范區(qū)，省級(jí)小型微型企業(yè)創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新示范基地，河南省科技金融在線服務(wù)平臺(tái)，科技金融結(jié)合試點(diǎn)地區(qū)，并推動(dòng)開展“科技貸”、投貸聯(lián)動(dòng)等業(yè)務(wù)。在政策上，下達(dá)了一系列扶持中小企業(yè)的文件，并確立未來(lái)中小企業(yè)服務(wù)的發(fā)展目標(biāo)：側(cè)重構(gòu)建新型的公共服務(wù)體系、組織市場(chǎng)資源與企業(yè)日?；瘜?duì)接等。

四、開展科技與金融結(jié)合試點(diǎn)工作

所謂試點(diǎn)，即通過(guò)建立種子基地，通過(guò)省市協(xié)同推進(jìn)，進(jìn)而推廣示范，最終實(shí)現(xiàn)全省范圍內(nèi)多方共贏發(fā)展。試點(diǎn)地區(qū)的遴選標(biāo)準(zhǔn)是：是否具有一定的科技金融工作基礎(chǔ)，科技資源、科技成果、知識(shí)產(chǎn)權(quán)和科技型企業(yè)是否相對(duì)密集，金融生態(tài)良好，能否初步建立科技金融工作體系。2018年9月，河南省10部門聯(lián)合推出科技金融試點(diǎn)工作，通過(guò)組織科技部和國(guó)家優(yōu)秀試點(diǎn)地區(qū)科技金融專家進(jìn)行論證遴選，率先確立了洛陽(yáng)、開封、新鄉(xiāng)、許昌、鶴壁和焦作等6個(gè)省轄市作為第一批試點(diǎn)地區(qū)。從創(chuàng)新科技投入方式、培育壯大科技創(chuàng)業(yè)投資、創(chuàng)新科技信貸產(chǎn)品及組織體系、拓寬科技創(chuàng)新發(fā)展的融資渠道、完善科技金融服務(wù)體系等方面開展先行先試。

在風(fēng)險(xiǎn)控制方面，通過(guò)補(bǔ)償合作銀行為科技型中小企業(yè)貸款后所發(fā)生的損失，同時(shí)撬動(dòng)各省轄市、國(guó)家和省級(jí)高新區(qū)按照不低于1∶1比例相應(yīng)設(shè)立地方科技信貸準(zhǔn)備金，銀行信貸優(yōu)先支持該地區(qū)科技型中小企業(yè)。對(duì)于貸后的保障問(wèn)題，通過(guò)建立考核建立考核獎(jiǎng)懲制度，實(shí)施損失補(bǔ)償和追償制度，建立核銷補(bǔ)充機(jī)制等措施進(jìn)行保障。

五、河南省科技金融發(fā)展過(guò)程中的問(wèn)題

河南省經(jīng)濟(jì)處于全國(guó)經(jīng)濟(jì)的中下游，一方面是歷史原因，另一方面是經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)問(wèn)題。縱觀河南省的科技金融活動(dòng)，本文認(rèn)為仍有一些需要注意的問(wèn)題。

（一）融資對(duì)象能否精準(zhǔn)對(duì)接

河南省科技貸、科技保業(yè)務(wù)主要聚焦科技型中小企業(yè)，也就是那些具有較大發(fā)展?jié)摿徒?jīng)濟(jì)效益的企業(yè)，能否通過(guò)科學(xué)的篩選給予精準(zhǔn)融資，以滿足優(yōu)質(zhì)高成長(zhǎng)企業(yè)的融資需求。

（二）風(fēng)險(xiǎn)控制問(wèn)題

傳統(tǒng)西方經(jīng)濟(jì)學(xué)認(rèn)為市場(chǎng)是一雙看不見的手，通過(guò)價(jià)格機(jī)制自由發(fā)展，實(shí)現(xiàn)資源的有效配置，而政府作為一個(gè)公共部門，當(dāng)市場(chǎng)出現(xiàn)失靈的時(shí)候，可以通過(guò)政府干預(yù)，將經(jīng)濟(jì)拉回正確的軌道上面。無(wú)論古典經(jīng)濟(jì)，還是當(dāng)代經(jīng)濟(jì)，最容易導(dǎo)致市場(chǎng)失靈的一個(gè)因素是信息不對(duì)稱帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，科技附能金融，在一定程度上緩解了金融市場(chǎng)的信息不對(duì)稱問(wèn)題，即使當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)科技促使信息流通速度加快，然而伴隨的垃圾信息、虛假信息也層出不窮，本文認(rèn)為政府需要在信息的流通方面發(fā)揮作用，并且在風(fēng)險(xiǎn)控制上做最后的把關(guān)人。

六、結(jié)語(yǔ)

從西方經(jīng)濟(jì)學(xué)理論的發(fā)展體系來(lái)看，古典經(jīng)濟(jì)理論、新古典經(jīng)濟(jì)理論、凱恩斯的政府干預(yù)理論、弗里德曼的貨幣主義，以及近代的以克魯格曼為代表的國(guó)際經(jīng)濟(jì)學(xué)理論，充分說(shuō)明每一次的社會(huì)變革意味著科技進(jìn)步與金融經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的內(nèi)在關(guān)系。

中國(guó)正在面臨從追求數(shù)量型GDP經(jīng)濟(jì)模式向追求競(jìng)爭(zhēng)力GDP經(jīng)濟(jì)模式的轉(zhuǎn)換，從追求單純經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度向經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)質(zhì)量的內(nèi)生型經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型，即我國(guó)未來(lái)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo)將會(huì)轉(zhuǎn)移到優(yōu)化經(jīng)濟(jì)質(zhì)量之上，并且有控制的弱化對(duì)GDP增速上的重視。當(dāng)前是技術(shù)加速進(jìn)步的時(shí)代，也是技術(shù)與資本融合、傳統(tǒng)金融向科技金融轉(zhuǎn)型的時(shí)代。隨著社會(huì)技術(shù)進(jìn)步和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，科技在金融領(lǐng)域的廣泛應(yīng)用和深度融合，在極大程度上提高了金融體系的服務(wù)能力和融資效率，給正處在轉(zhuǎn)變發(fā)展方式和增長(zhǎng)動(dòng)力的我國(guó)經(jīng)濟(jì)帶來(lái)很大的推動(dòng)作用。

任何新事物的產(chǎn)生總是伴隨著它的問(wèn)題而出現(xiàn)，科技金融也不例外。同時(shí)，隨之而來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，監(jiān)管滯后問(wèn)題，甚至隱私數(shù)據(jù)問(wèn)題層出不窮。互聯(lián)網(wǎng)科技發(fā)展帶來(lái)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)變革是一把雙刃劍，互聯(lián)網(wǎng)金融不能代表整個(gè)新金融，整個(gè)金融發(fā)展是伴隨著科技不斷的發(fā)展而變化的，需要理性去看待科技金融的發(fā)展。

[“ 河南省軟科學(xué)研究計(jì)劃項(xiàng)目”、“ 項(xiàng)目編號(hào)192400410271”]