朱滿德 鄧喻方

（貴州大學(xué) 經(jīng)濟(jì)學(xué)院，貴州 貴陽 550025）

一、問題的提出

21 世紀(jì)的頭20年，農(nóng)業(yè)企業(yè)、農(nóng)民合作社、家庭農(nóng)場等新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體快速崛起，逐漸成為我國現(xiàn)代農(nóng)業(yè)生產(chǎn)體系、經(jīng)營體系和產(chǎn)業(yè)體系的重要力量。但在發(fā)展過程中，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體“融資難”“融資貴”問題十分突出。為此，2020年中央一號文件明確提出“推出更多免抵押、免擔(dān)保、低利率、可持續(xù)的普惠金融產(chǎn)品”。隨后出臺《新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體和服務(wù)主體高質(zhì)量發(fā)展規(guī)劃（2020-2022年）》，再次強(qiáng)調(diào)鼓勵各金融機(jī)構(gòu)對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體提供資金支持。

現(xiàn)階段，學(xué)術(shù)界對我國新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資問題的探討主要集中在兩個視角。一是考察其融資受到抑制的原因，包括新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的弱質(zhì)性、運(yùn)行管理的不規(guī)范、缺乏抵押物和保證擔(dān)保［1］［2］；農(nóng)村地區(qū)金融服務(wù)網(wǎng)點偏少、涉農(nóng)金融服務(wù)能力不足［3］；缺乏信息交流平臺［4］；政府扶持政策作用不明顯［5］等。二是考察新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資效果，如利用金融支持滿意度［6］、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)效率［7］等指標(biāo)衡量金融機(jī)構(gòu)貸款對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體培育所具有的促進(jìn)作用。這些研究所涉及的眾多因素都深刻影響著新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資格局。

清鎮(zhèn)市是貴陽市下轄的縣級市，為加快現(xiàn)代農(nóng)業(yè)建設(shè)，大力發(fā)展新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體，農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化組織不斷涌現(xiàn)并已初具規(guī)模。截至2019年4月，清鎮(zhèn)市在市場監(jiān)管局注冊的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體共1851 家，其中龍頭企業(yè)541 家，農(nóng)民合作社690 家，家庭農(nóng)場620 家，對普通農(nóng)戶的輻射帶動效應(yīng)日益明顯，但與全國同樣面臨著嚴(yán)重的金融供需“不匹配”難題。本文基于清鎮(zhèn)市98 家新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的訪談資料和調(diào)研數(shù)據(jù)，探究其融資需求特征和信貸供給約束，為破解新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資難題，進(jìn)一步培育和發(fā)展新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體提供可資借鑒的經(jīng)驗。

二、新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資需求分析

（一）數(shù)據(jù)來源

本文數(shù)據(jù)源于作者2019年8-9月和12月對貴陽清鎮(zhèn)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體進(jìn)行的實地調(diào)查和訪談。具體調(diào)研時，一是根據(jù)農(nóng)業(yè)部門提供的涉農(nóng)企業(yè)名冊進(jìn)行隨機(jī)抽取，二是選取農(nóng)業(yè)部門、村居兩委、金融機(jī)構(gòu)推薦的典型新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體，三是隨機(jī)選擇在農(nóng)業(yè)部門正辦理事務(wù)的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體。調(diào)查方式為調(diào)查訪談人員對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的主要決策者進(jìn)行詢問、訪談和記錄。最終回收有效問卷98 份，其中農(nóng)業(yè)企業(yè)19 份，農(nóng)民合作社36 份，家庭農(nóng)場43 份；地域分布上，站街鎮(zhèn)32 份，流長鄉(xiāng)24 份，衛(wèi)城鎮(zhèn)20 份，犁倭鎮(zhèn)13 份，紅楓湖鎮(zhèn)9 份。

（二）樣本特征

第一，主要決策者特征。一個組織主要決策者的文化程度、社交能力、精力旺盛程度、專業(yè)技能等都影響甚至決定了該組織的發(fā)展前景。就樣本而言，性別上，主要決策者多為男性，占總數(shù)的86.7%，表明男性在農(nóng)業(yè)生產(chǎn)組織能力方面具有優(yōu)勢。年齡上，被調(diào)查者主要集中在36-45 歲（38.8%）和46-55 歲（30.6%），多為青壯年。究其可能原因，由于新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體實行規(guī)?；?、集約化生產(chǎn)，決定了主要決策者不僅要懂得農(nóng)業(yè)技術(shù)，還要有一定的經(jīng)驗和閱歷，故青壯年更容易成為現(xiàn)代農(nóng)業(yè)所需的職業(yè)農(nóng)民。受教育程度上，近半數(shù)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體主要負(fù)責(zé)人為初中文化，39.8%為高中（中專）及以上文化，意味著知識型經(jīng)營主體占比較高，發(fā)展前景上較普通農(nóng)戶具有比較優(yōu)勢。

第二，生產(chǎn)經(jīng)營特征。從成立時間上，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體多為近10年新成立，正處于發(fā)展的初期階段或者積累時期，這與貴州省實施農(nóng)村“三變”改革、推進(jìn)農(nóng)村產(chǎn)業(yè)革命有一定關(guān)聯(lián)。從注冊資本上，由企業(yè)全體股東或發(fā)起人認(rèn)繳的出資額，一般與其生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模和經(jīng)營范圍相匹配，樣本覆蓋了不同資本規(guī)模的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體。從人力資源看，無論是企業(yè)，還是農(nóng)民合作社，抑或家庭農(nóng)場，從業(yè)人員和雇工數(shù)量普遍較少。從經(jīng)營類型看，主要仍以種植業(yè)和養(yǎng)殖業(yè)為主，布局在產(chǎn)業(yè)鏈上的加工、營銷等環(huán)節(jié)較少，具體參見表1。

表1 新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體經(jīng)營情況分布

（三）融資需求

調(diào)查顯示，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體普遍有融資的現(xiàn)實需求。最近三年已有實際融資行為的有78 家，占到樣本的79.6%；當(dāng)被問及“未來”是否有融資需求時，亦有74 家表示有融資需求，占75.5%。

最近三年有實際融資行為的經(jīng)營主體中，農(nóng)民合作社融資率偏低，為66.7%，顯著低于農(nóng)業(yè)企業(yè)（94.7%）和家庭農(nóng)場（83.7%）。訪談顯示有以下原因：一方面受訪者反映無法以合作社的名義進(jìn)行貸款；另一方面則是部分合作社成立時間短，依靠社員前期出資還能夠支撐。未來有融資需求的經(jīng)營主體中，家庭農(nóng)場融資意愿較低，為65.1%，低于農(nóng)業(yè)企業(yè)（84.2%）和合作社（83.3%）。受訪者表示因家庭農(nóng)場規(guī)模較小，憑借自有資金積累已基本能夠滿足未來經(jīng)營的資本需求。

1.融資規(guī)模

比較分析顯示，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體實際能夠獲得的融資額度與其期望獲得的融資額度之間仍有較大差異，即期望獲得更高額度的信貸但實際并不能有效得到，“實際”額度顯著低于“期望”，具體分布見表2。究其原因，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體起步晚、規(guī)范性和綜合實力有限，缺乏抵質(zhì)押物和保證擔(dān)保，正規(guī)金融機(jī)構(gòu)通過限制其融資額度以規(guī)避風(fēng)險，操作實踐中還會進(jìn)一步提高對信貸額度的審核監(jiān)管要求，造成金融機(jī)構(gòu)的信貸供給與新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的信貸訴求不能有效匹配。

表2 新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資需求規(guī)模分布

從經(jīng)營主體類別看，今后一段時期，農(nóng)業(yè)企業(yè)和農(nóng)民合作社的潛在融資需求規(guī)模較大，家庭農(nóng)場略小。第一，農(nóng)業(yè)企業(yè)在51 萬元及以上的融資需求占到81.3%（其中501 萬元及以上占1/4），50 萬元及以下的18.7%。第二，農(nóng)民合作社的融資額度需求滿足正態(tài)分布，主要集中在11-50 萬元和51-200 萬元之間，分別占到43.3%和30%。第三，家庭農(nóng)場的融資額度需求集中在0-10 萬元和11-50 萬元間，分別占28.6%和60.7%。這種差異主要來源于新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的所處行業(yè)差異和經(jīng)營規(guī)模差異。其中，農(nóng)業(yè)企業(yè)和農(nóng)民合作社因土地流轉(zhuǎn)規(guī)模大、雇工人數(shù)多，所需投入多，且部分從事資本密集度較高的產(chǎn)業(yè)，對融資額度的需求較大。家庭農(nóng)場則因土地流轉(zhuǎn)規(guī)模有限，依托家庭勞動力經(jīng)營，所從事的產(chǎn)業(yè)資本密集度較低，對融資需求規(guī)模相對較小。

2.融資期限

與融資額度類似，盡管新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體期望獲得中長期融資，但金融機(jī)構(gòu)實際提供的融資多為短期性的，也存在錯配現(xiàn)象。進(jìn)一步細(xì)分，農(nóng)業(yè)企業(yè)和農(nóng)民合作社更傾向于獲得中長期信貸資金，家庭農(nóng)場則青睞于短期或中期信貸資金。調(diào)研顯示，對農(nóng)業(yè)企業(yè)而言，對一年內(nèi)的短期融資需求占18.8%，對1-5年期的融資需求占75%，5年期以上的長期融資需求占6.2%；農(nóng)民合作社對融資期限的需求與農(nóng)業(yè)企業(yè)類似，三者分別占13.3%、80%和6.7%。家庭農(nóng)場與農(nóng)業(yè)企業(yè)、農(nóng)民合作社有較大差異，其中1年內(nèi)的短期融資需求占28.6%，1-5年期的融資需求占64.3%。

3.融資渠道

新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資可以來自正規(guī)金融渠道、政府財政支持、親朋好友借貸、互聯(lián)網(wǎng)貸款等多元渠道。其中，正規(guī)金融渠道主要是向農(nóng)村商業(yè)銀行、郵政儲蓄銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行等正規(guī)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)借貸。

分析顯示，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體外部融資首選仍是正規(guī)金融機(jī)構(gòu)，見表3。在“未來”有融資需求的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體中，95.9%表示“希望”從正規(guī)金融機(jī)構(gòu)融資，但數(shù)據(jù)也表明，近三年從正規(guī)金融機(jī)構(gòu)實際獲得融資的只占82.1%，這也意味著部分經(jīng)營主體并不一定能夠從正規(guī)金融機(jī)構(gòu)獲得信貸。“未來”僅29.7%的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體表示考慮向親戚朋友進(jìn)行借款，而近三年這一比例占46.2%，其反映與親戚朋友借錢，在金額、期限、人情等方面都 “不方便”，今后會盡量避免，這意味著今后一個時期新型經(jīng)營主體獲得資金的渠道可能發(fā)生重大變革。為維持經(jīng)營并存活下來，部分經(jīng)營主體甚至表示在資金緊張時，也會考慮高利貸、互聯(lián)網(wǎng)金融等非正規(guī)金融平臺借款，這一比例占10.8%。仍有12.2%的經(jīng)營主體選擇自己打工、經(jīng)營其他公司、尋找新合伙人等方式以彌補(bǔ)資金缺口。這表明，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體在尋求正規(guī)金融渠道獲得信貸資金不足時，可能轉(zhuǎn)向其他外源渠道，由此也會引發(fā)一定風(fēng)險。

訪談對象犁倭鎮(zhèn)H8①為調(diào)查樣本編號，下同。合作社在支付雇工人員工資時曾遇到困境，合作社負(fù)責(zé)人陳述道：“合作社種植的李子樹（林果）生長周期長，四年才能掛果投產(chǎn)。前兩年流轉(zhuǎn)土地、修機(jī)耕道、雇傭人工等已消耗了大量資金，在銀行的貸款也已達(dá)到授信上限，能夠問親戚朋友們借的錢也都已經(jīng)借了。支付不起雇工

表3 新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資渠道選擇分布

正規(guī)金融機(jī)構(gòu)中，農(nóng)村商業(yè)銀行仍然是新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資渠道的主要選擇。被問及“未來”希望在哪類銀行獲取融資時，77.5%的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體都選擇在鄉(xiāng)鎮(zhèn)網(wǎng)點覆蓋率較高的農(nóng)村商業(yè)銀行；選擇國有商業(yè)銀行僅占19.7%；因近年城市商業(yè)銀行快速擴(kuò)張，有15.5%的選擇城市商業(yè)銀行。部分新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體對金融機(jī)構(gòu)選擇并不敏感，更多從利率、政策、服務(wù)等角度進(jìn)行相機(jī)選擇，這一比例占16.9%。

4.融資擔(dān)保方式

在“未來”可供選擇的擔(dān)保方式上，71 戶新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體給出有效答復(fù)。其中，64.8%表示希望獲得信用貸款；59.2%愿意通過抵押模式獲得貸款，部分受訪者表示由于土地都來源于租賃，個人房屋抵押所貸的資金有限，不能滿足其發(fā)展需求，希望金融機(jī)構(gòu)能夠接受茶山、果園等農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)來抵押。僅8.5%的經(jīng)營主體愿意接受質(zhì)押形式；38%的愿意接受保證擔(dān)保模式；22.5%的表示對融資擔(dān)保方式不敏感，只要能得到貸款，可以接受抵押、質(zhì)押、保證擔(dān)保等多種形式。

需注意的是，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體對信用、抵押、質(zhì)押、保證擔(dān)保的需求或期望都遠(yuǎn)高于他們實際所能獲得的，特別是第三方的保證擔(dān)保。數(shù)據(jù)顯示，“未來”有38%的新型經(jīng)營主體都明確表示希望通過保證擔(dān)保形式獲得信貸資金，但根據(jù)近三年實際數(shù)據(jù)，僅有18.8%的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體能夠通過此方式獲得貸款，表明新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體在抵質(zhì)押、保證擔(dān)保時仍面臨較大困難。

三、新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資的困境及其成因

（一）新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體因素

第一，仍存在組織結(jié)構(gòu)不完善，流于形式化的問題。例如，有些由村兩委牽頭成立的農(nóng)民合作社，雖然有相應(yīng)章程，并成立社員大會、理事會、監(jiān)事會等機(jī)構(gòu)，但仍有相當(dāng)一部分流于表面形式，“一支獨大”現(xiàn)象較為普遍，合作社社員的利益并未得到有效保障。調(diào)查還發(fā)現(xiàn)，仍有部分新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體是為了俘獲政府補(bǔ)貼或貼息貸款等設(shè)立的，沒有實際經(jīng)營或是未能持續(xù)經(jīng)營，這也使得新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體良莠不齊、魚龍混雜，成為農(nóng)村金融進(jìn)入的“擋板”。

第二，財務(wù)管理不規(guī)范。新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體內(nèi)部章程尚不完善，特別是財務(wù)制度不健全，大部分合作社缺乏專業(yè)化的財務(wù)人員，家庭農(nóng)場財務(wù)記錄和會計流水也不規(guī)范，導(dǎo)致生產(chǎn)經(jīng)營財務(wù)數(shù)據(jù)難以獲取或無法被證實有效。例如，訪談對象J28 養(yǎng)殖場，性質(zhì)為家庭農(nóng)場，資金周轉(zhuǎn)都是依靠自己和妻子的個人賬戶，未開設(shè)專用的對公賬戶和設(shè)立會計賬本，資金運(yùn)用并不透明。部分農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體雖然設(shè)立了專門賬戶，但由于操作復(fù)雜并未投入使用，如訪談對象H29 農(nóng)民合作社和J17 種植園（家庭農(nóng)場）都有這一問題。也有部分農(nóng)業(yè)企業(yè)和農(nóng)民合作社出于成本和報稅等考慮，將財務(wù)外包給財務(wù)公司做，但自身仍沒有一套較為清晰的明細(xì)賬，對成本收益也沒有正規(guī)、詳細(xì)的記錄。這也導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)難以系統(tǒng)掌握新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體及其經(jīng)營行為的產(chǎn)銷、成本、盈利及風(fēng)險等信息，不易準(zhǔn)確識別風(fēng)險、做出信貸決策。

第三，可持續(xù)經(jīng)營能力弱。一是因農(nóng)業(yè)所具有的“弱質(zhì)性”，表現(xiàn)在農(nóng)業(yè)生產(chǎn)受到自然風(fēng)險和市場風(fēng)險的雙重影響，農(nóng)產(chǎn)品產(chǎn)量和價格都有較強(qiáng)的不可預(yù)測性和不穩(wěn)定性。伴隨規(guī)模的持續(xù)擴(kuò)大，自然風(fēng)險和市場風(fēng)險疊加帶來的風(fēng)險損失可能大幅增加，影響了經(jīng)營主體的穩(wěn)定性和持續(xù)性。二是部分農(nóng)業(yè)企業(yè)和農(nóng)民合作社的經(jīng)營管理者受教育程度不高，缺乏信用意識和金融知識，組織內(nèi)部也缺乏懂經(jīng)營、善管理、擅長市場拓展等方面的人才，運(yùn)營團(tuán)隊難以滿足現(xiàn)代農(nóng)業(yè)市場化經(jīng)營管理的要求。三是大部分新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體尚處在成立初期和摸索階段，生產(chǎn)經(jīng)營面臨較大的不確定性，對金融資源的吸引力不足。

第四，缺乏抵質(zhì)押物和保證擔(dān)保。調(diào)查顯示，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資需求呈現(xiàn)額度增加、時限偏長的特點。僅憑信用授信（即信用貸款）難以滿足其日益增長的信貸需求，金融機(jī)構(gòu)普遍要求提供抵質(zhì)押物或保證擔(dān)保。清鎮(zhèn)市在2014年就已開展農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)的確權(quán)頒證工作，但并不在國務(wù)院確定的“農(nóng)村承包土地經(jīng)營權(quán)抵押貸款”試點區(qū)縣范圍內(nèi)，農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)抵押貸款仍面臨一定程度的法律障礙。新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體雖擁有一定數(shù)量和價值的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)資源，但農(nóng)業(yè)機(jī)械、溫室大棚、果樹等仍存在一定流動性、毀損性等問題，金融部門和擔(dān)保機(jī)構(gòu)對此并不認(rèn)可，并不包含在可抵質(zhì)押范圍。農(nóng)民合作社表現(xiàn)更為明顯，清鎮(zhèn)市尚未通過緊密的聯(lián)結(jié)機(jī)制形成有效的法人產(chǎn)權(quán)，因此農(nóng)民合作社很難成為金融機(jī)構(gòu)要求的承貸主體，即便以法人或社員個人權(quán)證進(jìn)行抵押，融資金額也無法滿足較大的資金需求，且融資成本較高。

（二）金融機(jī)構(gòu)因素

第一，將重心放在支農(nóng)支小上的金融機(jī)構(gòu)偏少。國有大型商業(yè)銀行鄉(xiāng)鎮(zhèn)網(wǎng)點較少，即便開展支農(nóng)支小業(yè)務(wù)，也只傾向于選擇信用優(yōu)良的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體。如，清鎮(zhèn)市的中國農(nóng)業(yè)銀行和中國郵政儲蓄銀行是服務(wù)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的重要機(jī)構(gòu)，都設(shè)立了三農(nóng)金融部門，但鄉(xiāng)鎮(zhèn)服務(wù)人員數(shù)量有限，業(yè)務(wù)開展也偏好于經(jīng)營規(guī)模大、信用良好的經(jīng)營主體。中小商業(yè)銀行的信貸供給距離新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體巨大的金融需求仍有一定差距。清鎮(zhèn)市有貴陽銀行、清鎮(zhèn)農(nóng)村商業(yè)銀行和興邦村鎮(zhèn)銀行等，其業(yè)務(wù)機(jī)構(gòu)也逐漸遍布清鎮(zhèn)各鄉(xiāng)鎮(zhèn)。但調(diào)查發(fā)現(xiàn)，仍有55.6%的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體表示在鄉(xiāng)鎮(zhèn)的銀行數(shù)量較少，無法滿足其日常的金融服務(wù)需求。小額信貸公司、互聯(lián)網(wǎng)金融公司等宣傳不足，曾有游走于“灰色地帶”的風(fēng)險，貸款成本也相對較高，訪談?wù)叻答伋菢O端情況，否則很少會選擇此渠道。

第二，金融產(chǎn)品創(chuàng)新性不足。一是缺乏為新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體“量身定制”的金融產(chǎn)品。目前僅有清鎮(zhèn)農(nóng)村商業(yè)銀行針對合作社、中國郵政儲蓄銀行清鎮(zhèn)分行針對家庭農(nóng)場開發(fā)了專門的貸款產(chǎn)品，其他各金融機(jī)構(gòu)還沒有結(jié)合新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體特點等開發(fā)和創(chuàng)新金融產(chǎn)品?，F(xiàn)有的貸款產(chǎn)品并沒有考慮到新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體抵質(zhì)押物不足、獲得保證擔(dān)保困難等特性。如，符合條件的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體在申請小微企業(yè)創(chuàng)業(yè)擔(dān)保貸款時，需根據(jù)自身條件向經(jīng)辦銀行提供直接保證擔(dān)保，可以由國家公務(wù)員、事業(yè)單位工作人員等提供保證擔(dān)保。但據(jù)調(diào)查了解，大多新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體很難認(rèn)識或找到符合條件的人員為其提供信貸保證擔(dān)保。二是現(xiàn)有金融產(chǎn)品仍需繁瑣的抵質(zhì)押或保證擔(dān)保等手續(xù)。以某銀行的農(nóng)民合作社貸款為例，農(nóng)民合作社申請50 萬元以上的貸款仍然要按照抵質(zhì)押、第三人擔(dān)保等方式提供保證擔(dān)保，與傳統(tǒng)貸款產(chǎn)品并無實質(zhì)性差別，手續(xù)復(fù)雜，且貸款覆蓋面并不廣，壞賬率高。訪談表明，雖然該項貸款在2015年10月就開始投放，但截至2019年6月，僅成功向6 家農(nóng)民合作社提供貸款，其中3 家存在逾期且已未正常經(jīng)營，形成五級不良貸款余額358.8 萬元。這可能導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)更加謹(jǐn)慎地創(chuàng)新信貸產(chǎn)品，開發(fā)新業(yè)務(wù)新模式。

第三，貸款程序復(fù)雜繁瑣。雖然各家銀行都已在手機(jī)銀行上推出線上貸款，但調(diào)查反映，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體向銀行申請貸款時仍需提交眾多申請材料，需通過復(fù)雜的信用評級。以“致富通”農(nóng)戶小額信用貸款為例，銀行出于信息不對稱、防范并控制風(fēng)險等原因，需收集誠信農(nóng)戶信用登記申報推薦表等14 項材料，形成信貸檔案平均30 多頁，遠(yuǎn)多于上級部門文件規(guī)定的7 項，多數(shù)農(nóng)戶反映所收集的資料和需要簽字按手印的地方太多。根據(jù)農(nóng)貸業(yè)務(wù)流程的進(jìn)一步解析，一筆農(nóng)貸業(yè)務(wù)從調(diào)查到資金發(fā)放至農(nóng)戶賬戶，最低耗時21 小時，最高耗時達(dá)803 小時，與信貸需求方期望的1—3 天相差甚遠(yuǎn)，難以滿足新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體短期周轉(zhuǎn)資金的需要。

第四，融資成本偏高。由于新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體可持續(xù)經(jīng)營能力弱、缺乏有效的抵質(zhì)押物、運(yùn)行不規(guī)范等特性，金融機(jī)構(gòu)基于貸款風(fēng)險等綜合考量，通過提高利率等方式補(bǔ)償可能面臨的違約風(fēng)險。雖然部分新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體可通過小微企業(yè)貸款獲得部分貼息，調(diào)查顯示，他們實際獲得貼息所需的時間較長，也間接地增加了融資成本。仍有部分新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體表示在向銀行貸款時經(jīng)常存在一些額外的交易成本，如擔(dān)保費用，這實際上抬高了融資成本。

（三）政府因素

第一，尚需打造良好的金融環(huán)境。政府高度重視新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體培育，針對清鎮(zhèn)市的資金項目、技術(shù)培訓(xùn)、基礎(chǔ)配套、聯(lián)結(jié)農(nóng)戶、升級評定、產(chǎn)銷對接等方面相繼出臺了“四大扶持”①即扶持龍頭企業(yè)、扶持農(nóng)村農(nóng)業(yè)科技帶頭人、扶持農(nóng)村合作經(jīng)濟(jì)組織和扶持農(nóng)村小特色小項目、“九個跟進(jìn)”②即融資平臺跟進(jìn)、財政貼息跟進(jìn)、龍頭企業(yè)跟進(jìn)、技術(shù)培訓(xùn)跟進(jìn)、誠信教育跟進(jìn)、依法管理跟進(jìn)、協(xié)調(diào)服務(wù)跟進(jìn)、保險業(yè)務(wù)跟進(jìn)和體制機(jī)制跟進(jìn)等強(qiáng)農(nóng)惠農(nóng)舉措，但仍存在金融支農(nóng)政策體系不健全、落實不到位等問題。

（1）財政金融支農(nóng)上，大部分依然是傳統(tǒng)的財政直接補(bǔ)貼或貼息形式，極易造成新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體“等靠要”思想，不利于調(diào)動經(jīng)營主體的積極性。實踐操作中，支農(nóng)獎勵政策兌現(xiàn)不及時現(xiàn)象時有發(fā)生，據(jù)不少新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體反映，獲取政府補(bǔ)貼不僅申報程序復(fù)雜，而且所需時間較長，有時甚至長達(dá)一年。（2）農(nóng)業(yè)信貸擔(dān)保上，目前清鎮(zhèn)市僅有2 家擔(dān)保公司，擔(dān)?；鹂偭康停L(fēng)險識別和控制技術(shù)弱，出于謹(jǐn)慎經(jīng)營考慮對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資擔(dān)保范圍和業(yè)務(wù)拓展有限。（3）評級授信上，政府引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)對部分新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體進(jìn)行建檔評級授信，但受工作人員不足等約束，加之全面跟蹤農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的產(chǎn)銷、盈利、風(fēng)險等難度大、成本高，檔案依然存在可信度不高、缺乏有效整合、共享難等問題。評級授信的價值難以發(fā)揮作用，制約了各金融機(jī)構(gòu)獲取新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體相關(guān)信息的質(zhì)量。（4）政銀企洽談上，雖然政府定期舉辦政銀企洽談會，但有新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體表示，由于金融機(jī)構(gòu)在較短時間內(nèi)并不能充分了解企業(yè)，散會后也沒有加強(qiáng)聯(lián)系，實際效果并不理想。

第二，制度監(jiān)管有待進(jìn)一步完善。對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體，一是準(zhǔn)入和退出制度尚不完善。在準(zhǔn)入上，對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體注冊的門檻設(shè)置較低，管控不嚴(yán)。譬如，湊幾張身份證就可以申請合作社，導(dǎo)致在國家財政補(bǔ)貼激勵時合作社數(shù)量如雨后春筍般增長，俘獲國家財政補(bǔ)貼；在退出上，許多經(jīng)營主體在經(jīng)營不善破產(chǎn)后，又缺少注銷制度，最終變?yōu)槊鎸嵧龅摹翱諝ど纭薄敖┦纭?。二是沒有定期核實新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的經(jīng)營情況，及時清理虛假經(jīng)營合作社，造成“有利合、無利散”的現(xiàn)象時有發(fā)生，不利于激發(fā)金融機(jī)構(gòu)對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體貸款投放的積極性。對金融機(jī)構(gòu)支農(nóng)支小的考核，更多予以核減扣分和在經(jīng)濟(jì)績效上扣減，這很難起到有效激勵作用。

四、相關(guān)對策與建議

（一）加強(qiáng)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體能力建設(shè)

第一，完善內(nèi)部管理體系。新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體必須加強(qiáng)制度建設(shè)，依靠良好信用、真實成績贏得金融機(jī)構(gòu)的信任。一是建章立制，嚴(yán)格執(zhí)行各項規(guī)章制度，如經(jīng)營管理制度、財務(wù)制度等，提高規(guī)范化程度，使其盡可能符合金融機(jī)構(gòu)的信貸要求。二是不斷增強(qiáng)人才隊伍建設(shè)，加強(qiáng)對雇工的技能培訓(xùn)，積極引入具備管理、財務(wù)、市場營銷、農(nóng)業(yè)科技等專業(yè)技能人才，當(dāng)務(wù)之急是聘請專業(yè)的財務(wù)人員進(jìn)行記錄、審核，按時制作財務(wù)報表等。三是提高風(fēng)險防范意識，適當(dāng)探尋多元化農(nóng)業(yè)經(jīng)營，從產(chǎn)業(yè)鏈、價值鏈和利益鏈等角度謀劃發(fā)展，采取有效措施積極規(guī)避自然風(fēng)險和市場風(fēng)險，提高現(xiàn)代農(nóng)業(yè)經(jīng)營績效。

第二，提高農(nóng)產(chǎn)品核心競爭力和抗風(fēng)險能力。一要注重運(yùn)用現(xiàn)代技術(shù)提高農(nóng)產(chǎn)品“身體素質(zhì)”。針對種植業(yè)，需注重提高農(nóng)作物本身抗病蟲害、抗旱、抗?jié)场⒖沟狗鹊钟匀粸?zāi)害的能力；針對養(yǎng)殖業(yè)，需重點關(guān)注重大疫情防控和綠色生產(chǎn)，保證產(chǎn)品質(zhì)量和數(shù)量。二要結(jié)合當(dāng)?shù)靥厣鲃哟蛟炱放菩?yīng)，提高產(chǎn)業(yè)附加值，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)融合發(fā)展。三要強(qiáng)化農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量監(jiān)測和質(zhì)量安全保障體系建設(shè)，增強(qiáng)農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量競爭力，從而提高可持續(xù)經(jīng)營能力。

（二）提高金融機(jī)構(gòu)服務(wù)支農(nóng)支小力度

第一，構(gòu)建多層次的農(nóng)村金融服務(wù)體系。一是促進(jìn)多元化農(nóng)村正規(guī)金融體系的有序競爭。應(yīng)進(jìn)一步完善對商業(yè)銀行涉農(nóng)信貸的績效考核和激勵機(jī)制，適度擴(kuò)大支農(nóng)支小再貸款額度。二是鼓勵大型金融機(jī)構(gòu)發(fā)展支農(nóng)支小業(yè)務(wù)。既要發(fā)揮中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行作為承擔(dān)農(nóng)業(yè)政策性業(yè)務(wù)的主力軍作用，鼓勵其為規(guī)模經(jīng)營主體提供信貸支持；也要鼓勵中國農(nóng)業(yè)銀行、中國郵政儲蓄銀行等國有大行適當(dāng)下放貸款審批權(quán)限、額度，適當(dāng)提高對不良貸款的容忍度，做到“取之于農(nóng)、用之于農(nóng)”，鼓勵其關(guān)注小規(guī)模新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的融資需求。尤其要發(fā)揮中小金融機(jī)構(gòu)對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體信貸需求的有效供給。鼓勵當(dāng)?shù)爻鞘猩虡I(yè)銀行進(jìn)村進(jìn)組，堅持農(nóng)村商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社、農(nóng)村合作銀行“支農(nóng)支小”的社會定位，推動村鎮(zhèn)銀行、小貸公司回歸本源，引導(dǎo)解決“村鎮(zhèn)銀行不村鎮(zhèn)”、“小貸公司不小額”等業(yè)務(wù)脫離定位等問題。與此同時，加大對互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的支持力度和規(guī)范化制度建設(shè)。引導(dǎo)正確認(rèn)識融資的成本與收益，加快線上線下相結(jié)合；對為新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體提供信貸支持的互聯(lián)網(wǎng)金融公司適當(dāng)給予獎補(bǔ)，降低經(jīng)營主體的融資成本，擴(kuò)寬融資渠道。

第二，加大金融產(chǎn)品的創(chuàng)新力度。一是調(diào)整商業(yè)銀行支農(nóng)對象的重點，將新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體作為農(nóng)業(yè)貸款的主體。新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體作為我國農(nóng)業(yè)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的關(guān)鍵支撐力量，各金融機(jī)構(gòu)可根據(jù)不同類型主體的經(jīng)營特點和對資金需求的額度、期限、用途等差異，有針對性地開發(fā)信貸產(chǎn)品。如設(shè)立農(nóng)業(yè)企業(yè)貸款、農(nóng)民合作社貸款、家庭農(nóng)場貸款等，或者根據(jù)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體所涉足項目不同，開發(fā)種植類貸款、養(yǎng)殖類貸款、林業(yè)貸款等。二是積極探索解決新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體缺抵質(zhì)押、缺保證擔(dān)保、無財務(wù)報表等突出問題的金融產(chǎn)品。包括加快“農(nóng)村承包土地經(jīng)營權(quán)”和“農(nóng)民住房財產(chǎn)抵押權(quán)”貸款試點準(zhǔn)備工作，嘗試推動溫室大棚、養(yǎng)殖圈舍、大型農(nóng)機(jī)具等依法合規(guī)抵押融資，推廣“銀保擔(dān)”風(fēng)險共擔(dān)的普惠金融服務(wù)體系，此外還可以嘗試開發(fā)推廣農(nóng)機(jī)具融資租賃業(yè)務(wù)等，切實降低新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體信貸擔(dān)保服務(wù)門檻。

第三，簡化信貸流程。一方面，精簡所需收取的紙質(zhì)材料，減少經(jīng)營主體不必要的跑路，如精簡重復(fù)的簽字、按手印等，嘗試開發(fā)集信息采集、評級授信、電子簽約等為一體的線上業(yè)務(wù)辦理，實現(xiàn)對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體閑時建檔、忙時放款，縮短信貸辦理時間。另一方面，鼓勵金融機(jī)構(gòu)與基層政府、社區(qū)、村委等聯(lián)動。由政府核實新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體基礎(chǔ)信息，銀行給予初步評級，實現(xiàn)精準(zhǔn)授信，降低新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的時間成本；但在實施過程中應(yīng)注意切實防范虛假授信、虛假資料。

（三）充分發(fā)揮政府引導(dǎo)作用

第一，優(yōu)化農(nóng)村金融發(fā)展環(huán)境。一是創(chuàng)新財政金融的支持方式。在適度財政貼息基礎(chǔ)上，政府可考慮從金融機(jī)構(gòu)角度出發(fā)，強(qiáng)化對“三農(nóng)”信貸的貨幣、財稅、監(jiān)管政策正向激勵，如鼓勵商業(yè)銀行發(fā)行“三農(nóng)”、小微企業(yè)等專項金融債券等，降低涉農(nóng)存款準(zhǔn)備金率，優(yōu)化精準(zhǔn)獎補(bǔ)措施。二是完善風(fēng)險分擔(dān)和補(bǔ)償機(jī)制。加快培育社會化擔(dān)保機(jī)構(gòu)，增強(qiáng)涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)的合作，擴(kuò)大“政府+銀行+保險+擔(dān)保”模式的應(yīng)用，減輕銀行的后顧之憂；由省市縣財政共同出資設(shè)立農(nóng)業(yè)貸款風(fēng)險補(bǔ)償金，用于減少金融機(jī)構(gòu)向經(jīng)營主體發(fā)放貸款產(chǎn)生的損失，提高金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險容忍度，實現(xiàn)財政資金的“造血”功能。三是完善信用體系構(gòu)建，推動建檔評級工作精細(xì)化和系統(tǒng)化。一方面，引導(dǎo)銀行、保險、擔(dān)保等金融機(jī)構(gòu)聯(lián)合開展或?qū)I(yè)第三方機(jī)構(gòu)進(jìn)入，建立健全符合新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體特點的信用評價體系；另一方面，加快構(gòu)建評級共享數(shù)據(jù)庫，營造良好信用環(huán)境［8］。四是試點擴(kuò)大融資抵質(zhì)押物范圍。在省市層面創(chuàng)新制度供給，允許條件成熟的地區(qū)試點土地經(jīng)營權(quán)、宅基地使用權(quán)和住房所有權(quán)抵押貸款，探索將農(nóng)業(yè)物質(zhì)裝備等固定資產(chǎn)，如農(nóng)業(yè)機(jī)械、溫室大棚、果樹資產(chǎn)等納入可抵押質(zhì)押物品范疇，并對價值估值和抵押程序做出制度化和規(guī)范化設(shè)計。五是將“政銀企”對接會落到實處。在條件允許情況下，可適當(dāng)引入互聯(lián)網(wǎng)金融公司、小額貸款公司、擔(dān)保公司、保險公司等有序規(guī)范進(jìn)入，拓寬新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體獲得信貸支持的選擇面。

第二，強(qiáng)化監(jiān)督管理。進(jìn)一步完善新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的規(guī)范性文件，如明確認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)、評級定級辦法、財務(wù)管理指導(dǎo)意見、引導(dǎo)建立內(nèi)部規(guī)章制度等。一是嚴(yán)控新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的進(jìn)入與退出。在進(jìn)入上，嚴(yán)格執(zhí)行準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，核準(zhǔn)之前先進(jìn)行實地走訪，確保實體經(jīng)營。在退出上，簡化辦理流程，明確注銷途徑，使無法正常經(jīng)營的退出有路徑。二是建立監(jiān)管制度。如農(nóng)業(yè)部門通過加強(qiáng)日常走訪，定期讓經(jīng)營主體報送財務(wù)報表等方式，了解其生產(chǎn)經(jīng)營和市場交易行為，及時發(fā)現(xiàn)其存在的問題，引導(dǎo)其誠信經(jīng)營、規(guī)范運(yùn)作。三是有效整合資源。按照高質(zhì)量發(fā)展要求，把規(guī)模小、管理亂、經(jīng)營不理想、“空殼”經(jīng)營主體及時整合和重組，提高整體質(zhì)量，營造良好經(jīng)營環(huán)境。四是提高經(jīng)營主體綜合素質(zhì)，充分利用各類社會資源加快構(gòu)建高素質(zhì)農(nóng)民教育培訓(xùn)體系；鼓勵大學(xué)生、企業(yè)家、退役軍人等到農(nóng)村干事創(chuàng)業(yè)，增強(qiáng)信貸承載能力和發(fā)展實力。