行業(yè)運(yùn)行情況分析

受宏觀經(jīng)濟(jì)增速放緩、中美貿(mào)易摩擦、消費(fèi)者信心下降、房地產(chǎn)擠出效應(yīng)等多重因素綜合影響，中國中央空調(diào)市場增長壓力逐步顯現(xiàn)，面對市場頹勢，2019年行業(yè)首次出現(xiàn)年度性負(fù)增長。

據(jù)《機(jī)電信息·中央空調(diào)市場》統(tǒng)計(jì)顯示，2019年的4個季度市場均呈現(xiàn)出萎靡的態(tài)勢，糟糕的大環(huán)境彌漫了整個2019年，全年的中央空調(diào)市場同比2018年下滑了3.61%。對比近3年的市場走勢可以看出，我國中央空調(diào)行業(yè)發(fā)展到當(dāng)前階段，已經(jīng)終結(jié)了連續(xù)多年的增長態(tài)勢，市場寒冬來臨，發(fā)展拐點(diǎn)已現(xiàn)，行業(yè)也由增量市場轉(zhuǎn)變?yōu)榇媪渴袌觯瑥亩l(fā)市場對未來行業(yè)整體銷量的擔(dān)憂（見圖1）。

不過，我們發(fā)現(xiàn)，雖然2019年中央空調(diào)行業(yè)發(fā)展放緩，但對于中央空調(diào)企業(yè)來說，往往危機(jī)與機(jī)遇是并存的，無論是行業(yè)表現(xiàn)、廠家關(guān)注領(lǐng)域、渠道發(fā)展或是用戶消費(fèi)觀念等都處在無形的變化中。家用中央空調(diào)在整個住宅裝修中的比重不斷提升，因而提高了家用中央空調(diào)產(chǎn)品在整個行業(yè)的占比，占有率達(dá)到42.7%。作為大而廣泛的工商業(yè)領(lǐng)域，中央空調(diào)占比達(dá) 50.6%，由此可見，市場競爭愈加激烈，中央空調(diào)市場變化加快?？傮w而言，2019年中央空調(diào)行業(yè)主要表現(xiàn)在以下幾個方面市場變化：

（一）由“增量”轉(zhuǎn)為“存量”，機(jī)遇尚存

在宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、行業(yè)發(fā)展及產(chǎn)業(yè)政策調(diào)控之下，囿于需求端飽和及消費(fèi)疲軟的影響，尤其是在經(jīng)歷了前幾年的高速發(fā)展后，中央空調(diào)市場由增量階段轉(zhuǎn)為存量階段，中央空調(diào)企業(yè)的“野蠻生長”也逐步進(jìn)入尾聲。這一階段所發(fā)生的變化其實(shí)從2018年下半年行業(yè)增速明顯放緩時(shí)便可見端倪，到了2019年，整個市場端所折射出的消極現(xiàn)象一直貫穿全年。

從供需層面上看，無論是工程市場還是家裝零售領(lǐng)域，中央空調(diào)行業(yè)釋放的增長信號在逐漸減弱，尤其是大型項(xiàng)目依然在持續(xù)收縮、政府項(xiàng)目投資減少、房地產(chǎn)調(diào)控趨于嚴(yán)格、北方煤改電紅利退卻等多種狀況都在很大程度上抑制了新項(xiàng)目的增長。不過，精裝配套項(xiàng)目、既有建筑的改造項(xiàng)目在一二線重點(diǎn)城市頗受關(guān)注，項(xiàng)目占比也逐漸提升。

在零售方面，受制于全國房地產(chǎn)住宅銷售面積增速放緩、新房成交量減少、“精裝修”政策執(zhí)行、毛坯房逐步被取締、居民對未來經(jīng)濟(jì)增長和收入預(yù)期的不確定性增加、消費(fèi)信心明顯不足等原因，零售市場下滑嚴(yán)重。很顯然，家裝零售行業(yè)很難有太多的增量，但消費(fèi)升級所帶來的對既有住宅或者全裝修住宅的改造在未來的一段時(shí)間內(nèi)將會釋放一定的增長空間。

總之，增量變存量意味著市場蛋糕變得更小，市場競爭更加激烈，中央空調(diào)市場開始邁入以高品質(zhì)、高附加值為核心的競爭階段。比如廠家和經(jīng)銷商開始重視服務(wù)，項(xiàng)目安裝的標(biāo)準(zhǔn)化和精細(xì)化程度逐漸提高，優(yōu)質(zhì)企業(yè)也開始更加注重提升自身的核心競爭力等。市場從增量向存量過渡的過程中，也有一些細(xì)分市場如新能源、生物醫(yī)藥、電子、數(shù)據(jù)中心、軌道交通、機(jī)場等近些年依然保持旺盛的發(fā)展勢頭，是中央空調(diào)行業(yè)為數(shù)不多的銷售增長點(diǎn)，也給2019年帶來一定的行業(yè)增量。

（二）從“價(jià)格競爭”到“價(jià)值競爭”，創(chuàng)新致勝

經(jīng)歷了粗放式增長之后，隨著市場的飽和，企業(yè)為了搶奪更多的市場訂單和客戶資源，廠家聯(lián)合渠道商不惜一切代價(jià)去競爭。由此，不少品牌身不由己地陷入價(jià)格戰(zhàn)這片紅海之中，降價(jià)、促銷等政策層出不窮。價(jià)格戰(zhàn)貫穿整個2019年中央空調(diào)行業(yè)的發(fā)展。年初開始，企業(yè)就以降價(jià)為手段促進(jìn)產(chǎn)品銷售，到了下半年，產(chǎn)品市場價(jià)格再度探底，給廠家及經(jīng)銷商造成了巨大的壓力。

《機(jī)電信息·中央空調(diào)市場》認(rèn)為，無底價(jià)的市場競爭策略導(dǎo)致市場秩序一度紊亂，廠家和渠道商的利益都遭受了巨大的打擊。一方面，中小品牌的生存空間被進(jìn)一步擠壓，淘汰出局在所難免;另一方面，價(jià)格戰(zhàn)的延續(xù)將進(jìn)一步阻礙行業(yè)產(chǎn)品的優(yōu)化升級，進(jìn)而阻礙整個行業(yè)技術(shù)的向上發(fā)展。不過，中央空調(diào)市場最終都要重回價(jià)值軌道，“價(jià)格戰(zhàn)”永遠(yuǎn)成就不了大品牌。2019年下半年，行業(yè)價(jià)格戰(zhàn)所帶來的效果越來越差，價(jià)格競爭對行業(yè)規(guī)模并沒有帶來多大的提升，反而導(dǎo)致一些企業(yè)出現(xiàn)“量價(jià)齊跌”的現(xiàn)象。

不過，市場也有向好的一面。在整個市場價(jià)格戰(zhàn)打響的同時(shí)，企業(yè)也在不斷提升自身的綜合素質(zhì)，提高產(chǎn)品的附加值。比如新品的研發(fā)、產(chǎn)品的迭代升級、智能化產(chǎn)品及高端產(chǎn)品的面世以及解決方案的推出等都是行業(yè)從單純的價(jià)格競爭向價(jià)值競爭轉(zhuǎn)變的過程。

（三）從“上水下水”到“天氟地水”，尚需引導(dǎo)

近幾年，兩聯(lián)供正處于規(guī)模高速發(fā)展的風(fēng)口期。甚至2019年全年，兩聯(lián)供產(chǎn)品依然保持高增長態(tài)勢。不過下半年，兩聯(lián)供的增長勢頭明顯減弱，主要原因是受到消費(fèi)市場的影響。

兩聯(lián)供產(chǎn)品分為“上水下水”和“天氟地水”兩類。原先在該市場上主要以美系品牌為主導(dǎo)，推廣水機(jī)兩聯(lián)供產(chǎn)品。近年來由于南方采暖需求增加，產(chǎn)品利潤豐厚，吸引了不少經(jīng)銷商加入到該市場中。不過，水機(jī)兩聯(lián)供產(chǎn)品一直深受行業(yè)的詬病。比如主管道直徑過大、安裝時(shí)破壞房屋結(jié)構(gòu)、冬季管路凍結(jié)等無法避免。為了迎合這一高速增長的市場需求，氟系統(tǒng)廠家也開始陸續(xù)加強(qiáng)搭配地暖模塊的“天氟地水”兩聯(lián)供產(chǎn)品的市場推廣。一時(shí)間，大到別墅、平層，小到小區(qū)住宅，兩種類型的兩聯(lián)供產(chǎn)品在以上場所中均有應(yīng)用。由此，行業(yè)圍繞水機(jī)與氟機(jī)兩聯(lián)供產(chǎn)品利弊的爭論始終不絕于耳，并在2019年愈演愈烈。

盡管兩聯(lián)供產(chǎn)品契合了當(dāng)下一些消費(fèi)者對冬季采暖和舒適生活的需求，市場處于快速增量期，但是受制于產(chǎn)品、安裝、服務(wù)等方面的諸多問題和瓶頸，水機(jī)兩聯(lián)供如何恰到好處地去解決這些難點(diǎn)，尚需行業(yè)共同去推動。

（四）從“庫存承壓”到“銷庫存 ”，進(jìn)退兩難

在一季度市場總結(jié)報(bào)告中，本刊就已經(jīng)指出，部分中央空調(diào)廠家為了保證銷售業(yè)績不下滑，更加集中地向渠道壓貨，渠道的承載能力已達(dá)極限。另外，有些廠家分公司為了實(shí)現(xiàn)任務(wù)指標(biāo)，除了向代理商壓貨之外，甚至不斷地向工程商壓貨，這種現(xiàn)象對代理商、分銷商乃至工程商渠道都造成了巨大的消極影響。

在業(yè)績增速面臨瓶頸時(shí)，狠狠地壓貨并不能帶來企業(yè)業(yè)績的真正提升，這種做法只是將產(chǎn)品積壓到渠道上，卻沒有形成最終的消費(fèi)。因此，有部分廠家聯(lián)合經(jīng)銷商開展多種促銷活動，甚至在2019年下半年，中央空調(diào)部分企業(yè)在電商渠道上進(jìn)行大幅度的促銷讓利活動。于是在2019年的市場發(fā)展過程中可以看到，一些廠家開始通過瘋狂地降價(jià)來刺激消費(fèi)者消費(fèi)，一方面要幫助囤貨商銷庫存，另一方面也為完成年度任務(wù)目標(biāo)沖銷量，這種行為無疑對整個市場帶來了負(fù)面影響。

首先是經(jīng)銷商盈利情況普遍嚴(yán)重下滑，2019年相比2018年尤為艱難。其次，經(jīng)銷商市場信心嚴(yán)重不足。經(jīng)銷商背負(fù)著年底公司運(yùn)營指標(biāo)和單店銷量雙重指標(biāo)壓力，倍感艱難。高庫存還導(dǎo)致了一部分經(jīng)銷商出現(xiàn)資金鏈危機(jī)，長期的高庫存使得經(jīng)銷商難以消化，惡化下去會出現(xiàn)經(jīng)銷商退網(wǎng)或倒閉情況。

（五）從“一二線”到“三四線”，剛需旺盛

過去很長一段時(shí)間，很多中央空調(diào)企業(yè)把一二線城市當(dāng)成新的增長引擎。不過，如今該市場待挖掘的潛能逐漸減弱。2019年中央空調(diào)行業(yè)規(guī)模的負(fù)增長，很大一部分原因在于一二線城市市場趨于飽和。

因此，如今不少中央空調(diào)廠家除了繼續(xù)鞏固現(xiàn)有一二線城市市場的根基外，已經(jīng)將觸角延伸至三四線城市甚至五線城市。三四五線城市在住房、家裝、家電、自主交通工具等多個方面需求增加，甚至在一些城市基礎(chǔ)配套建設(shè)上進(jìn)程加速?？梢哉f，三四五線城市和縣級市場是一片廣闊且具有多方面剛性需求的藍(lán)海市場。從2019年市場來看，中央空調(diào)企業(yè)對三四線城市的渠道布局呈逐漸遞增態(tài)勢，也有企業(yè)開始將2020年渠道網(wǎng)絡(luò)布局的重點(diǎn)向三四線城市擴(kuò)展。

從2018年至2019年，中央空調(diào)行業(yè)增速由正轉(zhuǎn)負(fù)。盡管每個季度的市場下滑幅度在逐步遞減，但是整個行業(yè)市場的下行壓力不容樂觀。從市場反饋的信息可知，國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化、國家及民間投資的減弱、房地產(chǎn)行業(yè)收緊等多種因素在今后的很長一段時(shí)間內(nèi)對中央空調(diào)行業(yè)依然會產(chǎn)生連續(xù)性影響。多數(shù)行業(yè)人士對未來市場發(fā)展持悲觀態(tài)度，或駐足觀望，或轉(zhuǎn)型升級，或抱團(tuán)取暖。

全年走勢分析

第一季度：銷量觸底

經(jīng)過2018年暖通空調(diào)市場小寒潮后，許多中央空調(diào)企業(yè)都期待2019年第一季度市場能夠回暖。然而，在春節(jié)錯位及低基數(shù)影響下，第一季度中央空調(diào)行業(yè)10年來首次下滑，下降幅度達(dá)5.10%，銷量觸底。本刊曾在一季度市場報(bào)告中用“倒春寒”來描述這一現(xiàn)狀。一季度，無論是從項(xiàng)目出貨量統(tǒng)計(jì)，還是從零售終端、上下游產(chǎn)業(yè)等諸多方面來比較，都可以看出，供需面慘淡，廠家和渠道商經(jīng)營壓力日漸增大。1月—2月成為中央空調(diào)廠家出貨的低谷期，直到進(jìn)入3月，這一情況才略有好轉(zhuǎn)，但是一季度市場仍然無法擺脫略顯低迷的態(tài)勢。從整體來看，家裝零售市場的低迷、項(xiàng)目市場的收縮，以及渠道層面的壓貨、渠道商經(jīng)營壓力均在第一季度得到了驗(yàn)證（見圖2、圖3）。

第二季度：拐點(diǎn)已現(xiàn)

一季度市場慘淡收尾后，二季度的市場環(huán)境并未發(fā)生好轉(zhuǎn)，低迷狀態(tài)依舊延續(xù)，市場下滑了4.52%。盡管市場項(xiàng)目開始動工，卻遭受資金緊張的影響，進(jìn)度緩慢，供給端的壓力陡增。另外，受精裝修趨勢及房地產(chǎn)政策管控影響，即便是在“金三銀四”家裝旺季到來之際，廠家借此推出的系列促銷活動，也沒能挽回零售下滑的困境。其實(shí)，無論是廠家還是渠道層面二季度的整體市場表現(xiàn)都并不樂觀，甚至一二線城市的銷售壓力更加凸顯。由此折射出二季度廠家在一二線城市的渠道投資力度明顯減弱。

第三季度：價(jià)格探底

與前兩季度相比，第三季度中央空調(diào)市場略有起色，下滑幅度放緩，下滑2.22%?！?·18”年中慶、“金九銀十”等重要節(jié)點(diǎn)給零售市場帶來利好轉(zhuǎn)機(jī)，可“供過于求”現(xiàn)象仍在持續(xù)。下半年房地產(chǎn)市場有所松動，但是消費(fèi)者對市場持觀望態(tài)度，新房裝修、消費(fèi)及投資動力不足。工程市場上的大中型項(xiàng)目數(shù)量也盡顯疲態(tài)。受各地區(qū)投資增速下滑影響，中小型項(xiàng)目也出現(xiàn)了一定程度的萎縮，導(dǎo)致工裝市場下滑加速。不過，前期渠道鋪墊較好的企業(yè)，得益于鼓勵促銷政策的推動，在第三季度市場銷售仍保持著一定的增長，而大部分企業(yè)銷售則出現(xiàn)了不同程度的下滑。值得提及的是，從下半年開始，行業(yè)價(jià)格戰(zhàn)進(jìn)一步升級，產(chǎn)品價(jià)格下調(diào)幅度過大，由此給一些中小品牌帶來了更大的市場壓力。

第四季度：年度沖刺

第四季度與前三季度的市場走勢仍保持一致，但是從市場增長率看，第四季度行業(yè)市場下滑3.10%。原因在于，首先，第四季度是廠家年底沖刺業(yè)績的最后階段，出貨量增加，進(jìn)一步減緩了市場的下滑幅度。其次，諸多中央空調(diào)廠家借助“雙十一”重要互聯(lián)網(wǎng)節(jié)點(diǎn)，推出大幅度優(yōu)惠讓利政策，既削減了渠道庫存，又進(jìn)一步提升了企業(yè)線上銷售業(yè)績。不過，這種提前透支市場的方式，在今后的一段時(shí)間內(nèi)將對行業(yè)造成持續(xù)性影響。

品牌特征分析

近兩年來，中央空調(diào)行業(yè)增速放緩，對品牌銷量、市場格局都造成了或多或少的影響，尤其是家裝零售市場表現(xiàn)較為明顯。據(jù)《機(jī)電信息·中央空調(diào)市場》監(jiān)測的50大市場主流品牌數(shù)據(jù)來看，經(jīng)濟(jì)環(huán)境的低迷給品牌帶來了巨大的壓力。無論是前兩年風(fēng)風(fēng)火火的氟機(jī)廠家，還是業(yè)績平穩(wěn)的水機(jī)品牌，均增長乏力，行業(yè)下行趨勢十分明顯。

從品牌層面看，2019年“國進(jìn)外退”的局面愈加凸顯。整個國產(chǎn)品牌的市場占有率共計(jì)達(dá)到35.01%。美的、格力、海爾、酷風(fēng)、天加占據(jù)國產(chǎn)品牌領(lǐng)先位置，牢牢控制著絕對的市場份額。日韓系品牌陣營占有率首次下降，市場占有率為35.01%，與當(dāng)前多聯(lián)機(jī)市場遇冷的發(fā)展形勢有很大關(guān)系。另外，國產(chǎn)品牌、日韓系品牌對歐美系品牌傳統(tǒng)優(yōu)勢領(lǐng)域的蠶食以及市場環(huán)境下項(xiàng)目數(shù)量的減少，是歐美品牌占有率連續(xù)3年下降的主要原因（見圖4）。

盡管市場下行壓力增大，可是2019年中央空調(diào)行業(yè)品牌集中度依然在進(jìn)一步提高，規(guī)模較小的品牌市場生存空間遭到進(jìn)一步壓縮。2019年中國中央空調(diào)行業(yè)“十強(qiáng)”品牌的市場占有率之和已超過70%，它們依次為 ：美的、格力、大金、日立、海爾、麥克維爾、東芝、江森自控約克、酷風(fēng)、天加?？梢灶A(yù)見，這種強(qiáng)者恒強(qiáng)、弱者愈弱的品牌局面將會持續(xù)下去，在未來將會變得更加明顯。

國產(chǎn)品牌方面，美的、格力、海爾“三駕馬車”在國產(chǎn)品牌陣營中一直處于行業(yè)領(lǐng)先地位。無論是從產(chǎn)品開發(fā)、市場投入乃至渠道網(wǎng)絡(luò)覆蓋等方面，三大品牌均在國產(chǎn)品牌陣營中保持前列，尤其是美的在市場上表現(xiàn)不俗。2019年美的推出了全季候家用中央空調(diào)、MDV7系列云多聯(lián)機(jī)、司南系列磁懸浮變頻離心機(jī)組等新品，技術(shù)均達(dá)到國際領(lǐng)先水平，奠定了行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者地位。同時(shí)，美的進(jìn)一步下沉渠道，推出“社區(qū)合伙人計(jì)劃”，一大批新銳經(jīng)銷商脫穎而出。多年來，海爾在磁懸浮產(chǎn)品上的品牌標(biāo)簽愈加凸顯，在全國各地設(shè)計(jì)院刮起一股磁懸浮風(fēng)潮，大大促進(jìn)了其銷量的增長。值得一提的是，酷風(fēng)品牌在2019年市場表現(xiàn)搶眼，依托美的家用空調(diào)成熟的渠道結(jié)構(gòu)、規(guī)范的運(yùn)作體系、靈活的銷售策略以及產(chǎn)品性價(jià)比優(yōu)勢取得了快速增長，成為中央空調(diào)市場中的一匹黑馬。天加近年業(yè)績不俗，加上靈活的產(chǎn)品銷售策略，銷量有所提升，與美的、格力、海爾、酷風(fēng)并稱“國產(chǎn)五大家”。海信在零售、工裝市場齊發(fā)力，并在二三線市場表現(xiàn)優(yōu)異，尤其在中小項(xiàng)目市場取得了不俗的業(yè)績。志高暖通堅(jiān)持“工程營銷”戰(zhàn)略，在教育、醫(yī)療、政府公建、商業(yè)建筑、娛樂等場所獲得了可觀的業(yè)績。同時(shí)，志高暖通加大對家裝市場的推廣力度，銷量增長十分明顯。奧克斯在線上極具優(yōu)勢，借助“6·18”“雙十一”等營銷活動，拉動商用產(chǎn)品銷量的提高。科龍通過進(jìn)一步夯實(shí)渠道基礎(chǔ)，擴(kuò)大營銷平臺，推廣差異化產(chǎn)品，豐富培訓(xùn)體系，完善服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，抓好終端建設(shè)等，在行業(yè)中的影響力和競爭優(yōu)勢得到進(jìn)一步擴(kuò)大。TCL堅(jiān)持“煤改電+工程營銷+渠道”的市場策略，公司迅速成長，銷量節(jié)節(jié)攀升。其他品牌方面，盾安、浙江國祥、申菱、雅士、東元、蘇凈空調(diào)、堃霖、長虹、歐博、思科制冷、必信、四季沐歌等品牌繼續(xù)鞏固優(yōu)勢領(lǐng)域，保持穩(wěn)定的市場份額。值得提及的是，盾安在核電、數(shù)據(jù)中心領(lǐng)域表現(xiàn)不俗;浙江國祥在電子凈化領(lǐng)域保持快速增長;申菱在核電、機(jī)場、工業(yè)等領(lǐng)域取得顯著成就;雅士空調(diào)在生物凈化、工業(yè)凈化、制藥凈化領(lǐng)域保持較高的市場知名度;東元憑借穩(wěn)定的產(chǎn)品性能，在工業(yè)廠房、綜合體、精密電子以及高科技半導(dǎo)體無塵室工程等領(lǐng)域斬獲頗豐;蘇凈空調(diào)依托豐富的技術(shù)積累和制造經(jīng)驗(yàn)，在凈化、醫(yī)藥、光纖、汽車、涂裝以及電子等領(lǐng)域取得顯著成績;堃霖作為專業(yè)的空氣凈化服務(wù)商，贏得了醫(yī)療凈化、食品保鮮、新材料等領(lǐng)域客戶的青睞;四季沐歌憑借在全系統(tǒng)解決方案上的優(yōu)勢，在清潔能源項(xiàng)目上屢屢中標(biāo);長虹積極參與“煤改電”項(xiàng)目，中標(biāo)眾多政府集中采購項(xiàng)目;歐博則在非標(biāo)市場占有一定份額，享有“非標(biāo)之王”的美譽(yù)。

日韓品牌方面，大金、日立、東芝依然占據(jù)日韓品牌陣營前三甲。盡管2019年的多聯(lián)機(jī)市場整體表現(xiàn)不太理想，但是這三大品牌的市場占有率一直較為穩(wěn)定。大金長期保持市場第一，與其他品牌拉開的差距較為明顯。2019年，日立市場表現(xiàn)較為活躍，通過贊助深圳WTA年終總決賽、舉辦“昱見呂思清”小提琴獨(dú)奏會等一系列市場舉措，在很大程度上提升了業(yè)界對日立品牌及產(chǎn)品的認(rèn)知度，市場銷量增速明顯。東芝空調(diào)憑借項(xiàng)目、TCS家裝零售、CCS小工裝“三駕馬車”齊頭并進(jìn)，銷量節(jié)節(jié)攀升，成為為數(shù)不多逆勢增長的品牌之一。三菱重工海爾加大零售市場的投入，在工程項(xiàng)目上與知名地產(chǎn)商簽署戰(zhàn)略協(xié)議，穩(wěn)固提升了市場知名度和產(chǎn)品銷量。三菱重工空調(diào)在渠道推廣、平臺建設(shè)、產(chǎn)品更新、業(yè)務(wù)開拓等方面共同推進(jìn)，尤其是在區(qū)域能源方面取得了明顯的成就，也進(jìn)一步提升了品牌的市場影響力。三星在2019年市場表現(xiàn)搶眼，在加大對多聯(lián)機(jī)新產(chǎn)品的研發(fā)投入和推廣力度的同時(shí)，進(jìn)一步完善渠道體系，加強(qiáng)售后服務(wù)建設(shè)，在工程和家裝市場上均收獲不少份額。松下在新產(chǎn)品、新技術(shù)上不斷推陳出新，在鋼鐵、焦化、冶金等工業(yè)領(lǐng)域獲得較好的成績。LG在工程和家裝市場表現(xiàn)不俗，市場地位進(jìn)一步鞏固。富士通在保持工程、家裝市場穩(wěn)步推進(jìn)的同時(shí)，尤其在房地產(chǎn)配套方面取得了突破性進(jìn)展。荏原在產(chǎn)品多領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)突破，在清潔供暖及分布式能源項(xiàng)目上取得了優(yōu)異成績;江森自控日立萬寶憑借優(yōu)質(zhì)全面的空調(diào)系統(tǒng)解決方案，在工業(yè)、商業(yè)地產(chǎn)等領(lǐng)域?qū)覍抑袠?biāo)?？梢?，在市場下行壓力影響下，各品牌也在積極調(diào)整市場策略，在保持固有領(lǐng)域穩(wěn)步發(fā)展的同時(shí)，不斷提升品牌及渠道自身的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

歐美品牌方面，麥克維爾、江森自控約克、開利、特靈、頓漢布什五大美系品牌在冷水機(jī)組市場上表現(xiàn)出色，優(yōu)勢依舊明顯。麥克維爾在市場運(yùn)作上較為靈活，品牌業(yè)績有所提升，樹立了歐美品牌市場的典范。開利在保持傳統(tǒng)冷水機(jī)組的優(yōu)勢之外，在兩聯(lián)供產(chǎn)品市場發(fā)力明顯。江森自控約克、特靈市場表現(xiàn)相對穩(wěn)健。頓漢布什不斷豐富產(chǎn)品矩陣，在保持軌道交通領(lǐng)域固有優(yōu)勢的同時(shí)，進(jìn)一步塑造其在核電、醫(yī)療衛(wèi)生、工業(yè)項(xiàng)目、商業(yè)地產(chǎn)、體育場館、公共建筑設(shè)施等細(xì)分領(lǐng)域的優(yōu)勢地位。西屋康達(dá)在工業(yè)領(lǐng)域集中發(fā)力，規(guī)模潛力巨大。EK在商業(yè)地產(chǎn)、政府公建、軌道交通等細(xì)分領(lǐng)域取得了不錯的成績?？巳R門特依托綠色節(jié)能的產(chǎn)品與方案，在數(shù)據(jù)中心、醫(yī)療凈化等細(xì)分領(lǐng)域捷報(bào)頻傳。此外，博世、克來沃等品牌不斷加大市場開拓力度，在市場上的表現(xiàn)亦可圈可點(diǎn)。

值得一提的是，從近兩年的品牌陣營來看，國產(chǎn)品牌陣營的市場占有率基本呈逐年提升的態(tài)勢，可見“國進(jìn)外退”已成為行業(yè)發(fā)展的一種趨勢。這一格局的發(fā)展變化，與美的、格力、海爾為首的國產(chǎn)“三駕馬車”在市場上占有率的不斷提升緊密相關(guān)。隨著國產(chǎn)系品牌的不斷加壓，日韓系及歐美系品牌必定會持續(xù)加大投入，市場也必將迎來一個創(chuàng)新的高潮（見圖5、圖6）。

大區(qū)市場總體分析

從全國7個大區(qū)市場（表1）來看，2019年各大區(qū)整體市場均有不同程度的下滑。其中，東北市場下滑最為嚴(yán)重，接近10個百分點(diǎn)。長期占據(jù)全國中央空調(diào)行業(yè)重要地位的華東、華南區(qū)域也受到經(jīng)濟(jì)形勢和房地產(chǎn)因素的影響，呈現(xiàn)明顯的下滑趨勢。華北、華中和西南市場在經(jīng)歷了2018年的上漲后，市場“遇冷”，銷量逐漸回落。

需求不足是導(dǎo)致整體市場下跌的關(guān)鍵因素。“煤改電”效應(yīng)的減弱給東北市場帶來了一定打擊，加之區(qū)域人口流失速度加快，工業(yè)項(xiàng)目縮減，市場占有率直接下滑，短時(shí)間內(nèi)難以恢復(fù)。華東市場受到房地產(chǎn)限價(jià)限購政策影響最為明顯，政府公建項(xiàng)目驟減，造成了華東市場的整體下滑，但市場總體體量依舊巨大。廣東市場的下滑直接影響到了整個華南中央空調(diào)行業(yè)的走勢。受國家政策影響，華北市場下滑也較為明顯，市場占有率下滑5.16%。中小項(xiàng)目的加持和配套項(xiàng)目的增加在一定程度上帶動了西南市場的發(fā)展，下滑幅度最小。西北區(qū)域因大型項(xiàng)目周期放緩，市場整體表現(xiàn)欠佳（見圖7、圖8、圖9）。

（一）華東市場

江蘇作為全國第一大單體市場，2019年市場銷售略有增長。由于精裝修、全裝修政策的嚴(yán)格執(zhí)行，家裝零售受到明顯影響。零售行業(yè)正由增量市場向存量市場轉(zhuǎn)變。不少中央空調(diào)品牌為壓縮成本，不斷加強(qiáng)線上銷售以減少開新店帶來的投資成本。與此同時(shí)，政府投資力度的減緩直接導(dǎo)致了2019年江蘇公建項(xiàng)目的減少。另外，產(chǎn)業(yè)升級導(dǎo)致江蘇區(qū)域重工業(yè)廠房加速外遷，以臺資、外資為核心的產(chǎn)業(yè)正集中向中西部和東南亞區(qū)域遷移。因此，2019年江蘇大型工裝項(xiàng)目較少，其中水機(jī)市場受到明顯打擊。但精裝修配套項(xiàng)目增速較快為品牌帶來諸多發(fā)力空間，尤其是2019年下半年，體量過千萬的精裝修配套項(xiàng)目比比皆是。

浙江市場發(fā)展相對成熟，品牌數(shù)量眾多且渠道布局完善。受大環(huán)境影響，2019年浙江市場增速放緩，較往年市場基本持平。因精裝修政策的全面推行，以杭州為代表的家裝零售市場面臨下滑趨勢。不過，杭州工裝市場表現(xiàn)平穩(wěn)，商業(yè)中小項(xiàng)目及酒店、學(xué)校等類型的改造項(xiàng)目有一定增長。另外，浙江二三級市場也隨著經(jīng)濟(jì)增長在精裝配套及工廠項(xiàng)目上獲得較大發(fā)展。反而近兩年政府公建項(xiàng)目趨于飽和，發(fā)展節(jié)奏放緩，且以EPC項(xiàng)目居多。值得提及的是，浙江兩聯(lián)供市場有所發(fā)展，但仍處在探索階段。

上海作為全國經(jīng)濟(jì)中心，市場競爭激烈。然而，2019年上海市場表現(xiàn)并不樂觀。一方面，受國家房產(chǎn)限購政策的影響，房地產(chǎn)發(fā)展受限，新房成交量減少給家裝零售市場帶來巨大的沖擊;另一方面，由于城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)完善，大型項(xiàng)目減少、公建項(xiàng)目高度飽和，使工程市場不復(fù)昔日繁榮景象。不過，隨著毛坯房數(shù)量逐漸減少，精裝修樓盤配套項(xiàng)目成為眾多廠家關(guān)注的重點(diǎn)。同時(shí)，政府對醫(yī)院、軌道交通、學(xué)校、數(shù)據(jù)中心等細(xì)分領(lǐng)域加大投入，給工程市場增添了新的活力。不僅如此，節(jié)能改造項(xiàng)目的持續(xù)增多和穩(wěn)定發(fā)展也給上海市場帶來一些新的增長點(diǎn)。

2019年安徽市場競爭愈加激烈，市場略微下滑。家裝零售方面，盡管安徽精裝修率不高，仍有一部分增量空間，但是國家對房地產(chǎn)調(diào)控力度收緊，加之銀行房貸政策緊縮，不僅影響新房交付，也對二手房交易市場造成消極影響。工裝方面，雖然政府公建項(xiàng)目減少，但是2019年安徽政府一方面加快民生工程建設(shè)，給市場帶來一批以醫(yī)院、學(xué)校、圖書館等為代表的民生項(xiàng)目，從而彌補(bǔ)了一部分公建項(xiàng)目的缺失;另一方面，隨著國家進(jìn)一步支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)，安徽工業(yè)項(xiàng)目發(fā)展較快，一大批電子廠房、制藥廠等工業(yè)項(xiàng)目落戶安徽，為水機(jī)產(chǎn)品的市場發(fā)展助力。華東各區(qū)域市場占有率如圖10所示。

（二）華南市場

2019年，雖然受經(jīng)濟(jì)環(huán)境、市場資金等多重壓力的影響，可廣東市場發(fā)展較為穩(wěn)健。以項(xiàng)目為主導(dǎo)的廣東市場，大型工裝項(xiàng)目數(shù)量同比往年明顯減少。與此同時(shí)，集采項(xiàng)目的收縮對廣東中央空調(diào)市場造成進(jìn)一步打擊。值得欣喜的是，以軌道交通、數(shù)據(jù)中心為主的細(xì)分市場的穩(wěn)定發(fā)展為廣東市場注入了一些活力，特別是粵港澳大灣區(qū)投資力度加大，軌道交通網(wǎng)絡(luò)建設(shè)也明顯加快，對中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)發(fā)展有很好的促進(jìn)作用，預(yù)計(jì)未來幾年該方面也將保持穩(wěn)定增長。零售市場上，政府對房地產(chǎn)的嚴(yán)格調(diào)控以及居民對房地產(chǎn)投資裝修趨于保守是導(dǎo)致當(dāng)?shù)丶已b市場持續(xù)走低的主要原因。

福建作為華南市場的重要組成部分，2019年市場表現(xiàn)不太理想。由于政府限購、限價(jià)政策仍未放松，零售市場萎靡不振。在地產(chǎn)配套項(xiàng)目中，中央空調(diào)安裝率也未有明顯起色。除此之外，近兩年多項(xiàng)國際性賽事在福建舉辦，政府大力投資基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，造成政府負(fù)債率急速上升，導(dǎo)致不少項(xiàng)目因資金問題延期開發(fā)。大型項(xiàng)目的減少，中小項(xiàng)目市場表現(xiàn)也不容樂觀。伴隨基礎(chǔ)物價(jià)的上漲，勞動力工資成本上升，不少中小企業(yè)經(jīng)營者保守經(jīng)營且投資信心不足，連鎖餐飲、酒店等項(xiàng)目數(shù)量顯著減少。與此同時(shí)，大型商業(yè)項(xiàng)目數(shù)量減少，廠家業(yè)績壓力陡增，價(jià)格戰(zhàn)此起彼伏。

廣西市場雖然本身容量不大，可隨著近年來國家政策的傾斜和各品牌渠道的進(jìn)一步下沉，2019年廣西市場受整體大環(huán)境影響較小。2019年政府對廣西投資建設(shè)持續(xù)推進(jìn)，公建項(xiàng)目明顯增多且多以總包方式承接，市場容量增大，對工裝市場的增長起到了積極的作用。與此同時(shí)，廣西還將大力支持南寧市發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟(jì)和旅游經(jīng)濟(jì)，未來，數(shù)據(jù)中心、重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目和中小項(xiàng)目增速可觀。另外，精裝修政策也在持續(xù)推進(jìn)，精裝修樓盤配套項(xiàng)目成為未來廠家的重點(diǎn)布局對象。家裝零售市場受到精裝修配套政策的影響，毛坯房數(shù)量越來越少，再加上受消費(fèi)者購買力減弱和零售資金成本高等因素的影響，2019年廣西家裝零售市場發(fā)展較為緩慢。

2019年海南中央空調(diào)市場的發(fā)展依舊不溫不火，源于2018年海南政府出臺最強(qiáng)的“限購”“限價(jià)”政策對地產(chǎn)項(xiàng)目造成的深遠(yuǎn)影響。但是下半年，海南總體經(jīng)濟(jì)稍有回暖，地產(chǎn)配套項(xiàng)目的增加讓海南市場有所起色，以恒大、碧桂園、萬科為主的地產(chǎn)大鱷陸續(xù)發(fā)力配套項(xiàng)目，各品牌在集采項(xiàng)目上收獲頗多。自由貿(mào)易港的建設(shè)也逐漸加快，不少醫(yī)院、學(xué)校項(xiàng)目已陸續(xù)落地，在一定程度上推動了中央空調(diào)市場的發(fā)展。但是大多數(shù)項(xiàng)目還停留在規(guī)劃階段，預(yù)計(jì)2020年將得到大力推進(jìn)。但是，零售市場依舊不景氣，主要原因在于土地開發(fā)量受到限制，精裝配套增多，毛坯房數(shù)量減少和外地投資商在當(dāng)?shù)赝顿Y數(shù)量減少。

江西市場總體表現(xiàn)為零售市場下滑嚴(yán)重，工裝市場受影響較小。因整體消費(fèi)水平的限制，交房量減少且裝修率低，成為家裝零售市場下滑嚴(yán)重的主要原因。在精裝修政策的推廣及政府“限價(jià)”的影響下，樓盤開盤價(jià)格被壓制，這在一定程度上限制了住宅配套的價(jià)格，開發(fā)商選擇性價(jià)比高的壁掛機(jī)而非中央空調(diào)。由于當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)水平有限，政府公建項(xiàng)目數(shù)量的減少對中央空調(diào)行業(yè)影響至深，但沿海城市工廠內(nèi)遷，工業(yè)項(xiàng)目有所回暖，讓不少品牌取得了發(fā)展。近兩年，隨著全裝修政策的推行，江西區(qū)域地產(chǎn)配套項(xiàng)目明顯增加。另外，2019年出現(xiàn)了不少寫字樓改公寓項(xiàng)目，給工裝市場帶來了一些增長。華南各區(qū)域市場占有率如圖11所示。

（三）華中市場

湖南經(jīng)濟(jì)重心主要集中在長株潭地區(qū)，并向周邊輻射。2019年湖南省新房成交量下降，整體消費(fèi)水平低，導(dǎo)致零售市場受到極大影響。另外，在政府“限價(jià)”“限購”政策的影響下，一部分房地產(chǎn)商推遲開盤，直接影響了新房成交量，進(jìn)而不利于零售市場的發(fā)展，精裝修政策在當(dāng)?shù)氐耐七M(jìn)也較為緩慢。隨著基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的逐漸飽和，公建項(xiàng)目數(shù)量逐漸減少，工程市場的競爭越來越激烈。在中美貿(mào)易戰(zhàn)的影響下，外來投資增速放緩，但工業(yè)內(nèi)遷帶來了新能源、高新技術(shù)、電子信息、生物與醫(yī)藥等細(xì)分產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，給市場帶來一定的增長，廠房的擴(kuò)張和改建也為中央空調(diào)行業(yè)增添了一份生機(jī)。

作為中央空調(diào)廠家必爭之地，湖北市場占有率同比2018年有所下滑，主要原因在于大項(xiàng)目的缺乏和家裝零售的下滑。零售增長乏力主要原因是受到當(dāng)?shù)卣畬Ψ康禺a(chǎn)住宅“限價(jià)”政策的影響，增量減少，存量市場收縮明顯。隨著開店成本的提高，尤其是武漢地區(qū)，零售市場逐漸飽和，一些品牌專賣店舉步維艱，“關(guān)店潮”現(xiàn)象愈演愈烈。前幾年湖北加快城市建設(shè)步伐，醫(yī)療衛(wèi)生、商業(yè)綜合體、軌道交通、電子行業(yè)項(xiàng)目扎堆涌現(xiàn)，隨著城市基礎(chǔ)設(shè)施配套日益完善，新增項(xiàng)目數(shù)量逐漸回落。商業(yè)地產(chǎn)方面，高端寫字樓還在持續(xù)開發(fā)，但是對整體市場拉力有限。值得一提的是，湖北區(qū)域民間資本活躍，中小項(xiàng)目較多，以酒店、餐飲等為代表的中小項(xiàng)目發(fā)展勢頭較為穩(wěn)健。

2019年河南市場表現(xiàn)不容樂觀。一方面，受“限購”“限價(jià)”政策的影響，家裝零售增速緩慢。但由于河南人口眾多、剛需大，品牌渠道的進(jìn)一步下沉以及在三四線城市的發(fā)力，使家裝零售市場依然相對堅(jiān)挺;另一方面，鄭州受民運(yùn)會的影響，政府環(huán)保管控力度加大，許多環(huán)保不達(dá)標(biāo)的企業(yè)被迫停業(yè)，加之政府資金預(yù)算緊張，“煤改電”項(xiàng)目墊資情況日益嚴(yán)重，回款困難，利潤過低導(dǎo)致不少品牌退出，這都影響了中央空調(diào)的市場表現(xiàn)。值得一提的是，近年來受國家“中部崛起計(jì)劃”的影響，河南作為新興工業(yè)大省，大力推進(jìn)港區(qū)及工業(yè)產(chǎn)業(yè)園區(qū)的建設(shè)，制藥、紡織、電子等工廠項(xiàng)目開始增多，為各品牌帶來了良好的市場機(jī)遇。華中各區(qū)域市場占有率如圖12所示。

（四）華北市場

北京作為全國的政治中心，經(jīng)濟(jì)發(fā)展較快。受2019年國慶大閱兵的影響，很多地產(chǎn)項(xiàng)目延遲推進(jìn)，對中央空調(diào)市場發(fā)展造成一定阻礙。隨著“煤改電”接近尾聲，2019年的北京“煤改電”市場遭遇斷崖式下跌，眾多小品牌廠家紛紛選擇撤離該市場。值得注意的是，隨著北京首都功能疏解和“高精尖”經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的構(gòu)建，近幾年常住外來人口規(guī)模持續(xù)下降，在一定程度上也影響到北京經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和房地產(chǎn)的發(fā)展，未來北京的家裝零售市場規(guī)模想要進(jìn)一步擴(kuò)大將面臨不小的阻力。

四大直轄市之一的天津一直是廠家重點(diǎn)關(guān)注的城市，但是近幾年天津市場的表現(xiàn)難免讓廠家有些失望，增長率不但難以突破，甚至出現(xiàn)了“倒車”現(xiàn)象。工程市場上，2019年天津市政府資金預(yù)算緊張，政府財(cái)政不景氣致使投資的公建項(xiàng)目數(shù)量銳減，廠家紛紛把目光投向了中小項(xiàng)目，餐飲、商鋪等中小型商業(yè)項(xiàng)目取得了相對不錯的成績。另外，天津“創(chuàng)文創(chuàng)衛(wèi)”行動正在如火如荼地進(jìn)行中，政府對環(huán)保的監(jiān)測力度加大，關(guān)停了很多房地產(chǎn)工地，導(dǎo)致2019年天津開盤小區(qū)數(shù)量創(chuàng)歷史新低，交房量的減少導(dǎo)致了整個家裝市場的不景氣。值得注意的是，在精裝修政策執(zhí)行之下，地產(chǎn)開發(fā)商考慮到資金及成本因素，房地產(chǎn)配套項(xiàng)目更青睞性價(jià)比高的國產(chǎn)品牌。

山東市場銷售規(guī)模在2019年略有增長。盡管“煤改電”市場紅利猶在，但是“墊資”現(xiàn)象嚴(yán)重，加之政府補(bǔ)貼較少，大廠家不愿涉足，這就給小廠家?guī)砗艽笊婵臻g。由于項(xiàng)目數(shù)量明顯減少，各品牌在工裝市場的競爭更加激烈。零售市場發(fā)展放緩，2019年房地產(chǎn)市場新房成交量再創(chuàng)新低，零售市場競爭同樣殘酷。作為傳統(tǒng)的工業(yè)大省，山東在2018年設(shè)立 “山東新舊動能轉(zhuǎn)換綜合試驗(yàn)區(qū)”，2019年山東省新舊動能轉(zhuǎn)化工作繼續(xù)推進(jìn)，國企積極參與到其中，亦帶來一些優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目，為山東市場帶來不少亮點(diǎn)。

河北作為華北重鎮(zhèn)，但居民購買力普遍不高，中央空調(diào)市場長期以來處于不溫不火的狀態(tài)。尤其是2019年宏觀經(jīng)濟(jì)下行，很多區(qū)域大型公建項(xiàng)目工程進(jìn)度放緩，而河北市場更是如此。由于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)單一，過于依賴重工業(yè)，整體樓市表現(xiàn)不佳且加上精裝修政策的推行及銀行貸款限制，給零售市場帶來一定沖擊。很多品牌為了將河北的家裝零售市場打開，不僅在渠道推廣方面發(fā)力，更是在價(jià)格方面做出了巨大讓步。與此同時(shí)，作為霧霾重災(zāi)區(qū)的河北從前幾年開始就成為“煤改電”政策重點(diǎn)推行的省份，不過經(jīng)過一段時(shí)期的低層次競爭和價(jià)格戰(zhàn)，形成了以價(jià)格為導(dǎo)向的“煤改電”市場。

受特殊的地理位置和氣候條件影響，晉蒙中央空調(diào)一直面臨著發(fā)展困境。由于宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境不好，實(shí)體經(jīng)濟(jì)下滑，政府招投標(biāo)項(xiàng)目不斷縮減，連鎖酒店、商鋪、辦公樓等中小型項(xiàng)目成為工裝市場的主力。作為燃煤大省，山西自2019年以來不斷加大“煤改電”補(bǔ)貼力度，使得眾多品牌紛紛卷入“煤改電”戰(zhàn)場。較低的技術(shù)要求和市場準(zhǔn)入門檻給許多中小型廠家留下了生存空間，其中一些不知名的廠家以犧牲質(zhì)量為代價(jià)，嚴(yán)重影響用戶的實(shí)際使用效果，擾亂了市場規(guī)則。此外，張呼高鐵與京張高鐵連通后，呼和浩特至北京的時(shí)間也將大幅縮短。伴隨著高鐵與旅游的融合，旅游度假村、連鎖酒店、商鋪超市的增加對中央空調(diào)的需求將有所提升，為內(nèi)蒙古市場帶來增長動力。華北各區(qū)域市場占有率如圖13所示。

（五）西南市場

2019年四川市場呈現(xiàn)相對平穩(wěn)的發(fā)展態(tài)勢。得益于“協(xié)同發(fā)展”政策的推行，四川工裝方面表現(xiàn)優(yōu)異，商業(yè)地產(chǎn)配套穩(wěn)步增長，而家裝零售則因精裝房政策導(dǎo)向延續(xù)了低迷狀態(tài)。另外，以成都天府新區(qū)為代表的政府公建項(xiàng)目較為集中，相較于城市軌道交通類公建項(xiàng)目的平穩(wěn)進(jìn)行，成都市天府新區(qū)內(nèi)發(fā)展規(guī)劃進(jìn)一步落實(shí)，投資建設(shè)力度加大，工業(yè)項(xiàng)目多以總包方式操作。不僅如此，2019年四川加快形成“一干多支、五區(qū)協(xié)同”“四向拓展、全域開放”的新態(tài)勢，成德眉資同城化、成都平原經(jīng)濟(jì)區(qū)一體化等戰(zhàn)略都加速了二三級城市中央空調(diào)市場的崛起，為行業(yè)整體發(fā)展提供了利好環(huán)境。

重慶市場2019年形勢相比于其他區(qū)域市場更加嚴(yán)峻。得益于汽車產(chǎn)業(yè)的迅速發(fā)展，重慶中央空調(diào)市場曾迎來一段黃金時(shí)期，然而2019年重慶汽車產(chǎn)業(yè)遇冷，支柱性產(chǎn)業(yè)崩塌引發(fā)連鎖反應(yīng)。作為重慶發(fā)展的另一大引擎的電子信息產(chǎn)業(yè)也步汽車后塵，水機(jī)市場下滑明顯。但重慶“網(wǎng)紅城市”發(fā)展持續(xù)升溫，旅游業(yè)利好帶來眾多酒店、餐飲、娛樂等方面的中小項(xiàng)目，這為小機(jī)市場的前進(jìn)注入強(qiáng)勁動力。以醫(yī)院、學(xué)校等項(xiàng)目為主的基礎(chǔ)建設(shè)穩(wěn)步推進(jìn)。節(jié)能改造項(xiàng)目市場形勢較好，2019年老舊建筑的升級改造，同樣為重慶中央空調(diào)渠道服務(wù)商帶來不小收益。因受“精裝修”政策影響較小，重慶零售市場依舊向前。房企競爭在重慶十分激烈，隨著融資收緊，巨頭加速收購中小房企，一部分爛尾項(xiàng)目因而起死回生。

作為西南區(qū)域最小的市場，云貴市場的發(fā)展主要以中小項(xiàng)目為主，大型項(xiàng)目數(shù)量不多?？偟膩砜?，云貴地區(qū)2019年市場表現(xiàn)相對穩(wěn)定。由于地理環(huán)境特殊，云貴地區(qū)房地產(chǎn)行業(yè)發(fā)展受到限制，加上國家對房產(chǎn)的政策導(dǎo)向，在一定程度上限制了零售市場的發(fā)展。復(fù)雜的地形結(jié)構(gòu)也限制了房地產(chǎn)開發(fā)，這也是云貴區(qū)域發(fā)展不景氣的原因之一。不過在旅游業(yè)的帶動下，商業(yè)中心和酒店等項(xiàng)目有一定的發(fā)展。云南醫(yī)藥行業(yè)和貴州數(shù)據(jù)中心及工廠改造有明顯增長。云貴地區(qū)的渠道建設(shè)并不穩(wěn)固，行業(yè)人才流失嚴(yán)重，限制了行業(yè)規(guī)模的提升。西南各區(qū)域市場占有率如圖14所示。

（六）西北市場

家裝零售和工程市場在2019年西北區(qū)域的表現(xiàn)都不盡如人意，主要原因在于商業(yè)綜合體、房地產(chǎn)等大型項(xiàng)目開發(fā)進(jìn)度放緩，地鐵、體育館、學(xué)校等公建項(xiàng)目支撐著陜西市場，而新疆、甘肅、寧夏、青海市場則依靠一些能源類項(xiàng)目。眾所周知，西北區(qū)域人均收入水平不高，消費(fèi)能力有限，限制了零售市場的發(fā)展。由于固定資產(chǎn)投資下滑，民間投資不強(qiáng)，導(dǎo)致整個市場項(xiàng)目急劇減少。值得一提的是，部分區(qū)域“煤改電”資金陸續(xù)到位，不少項(xiàng)目開始啟動，尤其是學(xué)校、企事業(yè)單位冷暖改造項(xiàng)目逐漸增多，商用“煤改電”有所起色。但是，甘肅以及寧夏區(qū)域的相關(guān)政策未能及時(shí)跟上市場發(fā)展的步伐，資金分配方式不合理，以致發(fā)展受限。西北各區(qū)域市場占有率如圖15所示。

（七）東北市場

受經(jīng)濟(jì)影響，東北地區(qū)對中央空調(diào)的需求并不是很大。前幾年，東北市場一直處于不溫不火的發(fā)展態(tài)勢。面對2019年更加嚴(yán)峻的市場環(huán)境，東北的頹勢也愈發(fā)明顯。2019年，東北市場下滑嚴(yán)重，“煤改電”紅利衰退，大項(xiàng)目稀少，中小項(xiàng)目競爭激烈。因此，有不少品牌把目光放到了外地項(xiàng)目上。不過，相比以往，東北重點(diǎn)城市的老舊建筑改造項(xiàng)目有所增加，節(jié)能改造項(xiàng)目成為了2019年東北項(xiàng)目市場的主力。由于零售市場競爭激烈，利潤率減少，導(dǎo)致零售市場下滑嚴(yán)重。房產(chǎn)配套項(xiàng)目減少，加上“精裝修”政策的影響，也進(jìn)一步加劇了零售市場的頹勢。東北各區(qū)域市場占有率如圖16所示。

渠道特征分析

“2019年是有史以來最差的一年，但也可能是未來幾年里最好的一年?！边@是行業(yè)里眾多渠道商對2019年的總結(jié)。工程方面，經(jīng)濟(jì)環(huán)境的蕭條對經(jīng)銷商的打擊尤為明顯，項(xiàng)目縮減，對經(jīng)銷商銷量影響較大。與此同時(shí)，來自廠家和渠道同行業(yè)的競爭壓力導(dǎo)致項(xiàng)目利潤不斷被削減。零售方面，2019年家裝的持續(xù)低迷，讓經(jīng)銷商倍感前路漫漫，愈加艱難。

據(jù)《機(jī)電信息 · 中央空調(diào)市場》觀察分析，未來兩年，渠道格局將出現(xiàn)一輪洗牌式的調(diào)整變化，經(jīng)銷商可能會遭受到一場大浪淘沙式的篩選，出現(xiàn)“強(qiáng)者愈強(qiáng)，弱者愈弱”的馬太效應(yīng)。此外，目前渠道格局最顯著的一個特點(diǎn)是“異業(yè)合作”，即經(jīng)銷商將不同行業(yè)的資源加以整合，從而實(shí)現(xiàn)共贏的目的。這一特點(diǎn)不單存在于中央空調(diào)領(lǐng)域，在其他很多行業(yè)都已成為應(yīng)對市場“新常態(tài)”的必要手段。

總體而言，2019年中央空調(diào)渠道市場主要呈現(xiàn)以下幾個特征：

（1）渠道下沉成大勢所趨。隨著一二線城市中央空調(diào)市場愈加成熟，經(jīng)銷商已經(jīng)很難再挖掘出新的增長點(diǎn)，只能將銷售觸角伸向三四線城市。三四線城市發(fā)展晚，經(jīng)濟(jì)水平一般，精裝修比例也相對較小，擁有更多的潛力和市場，因此，下沉市場逐漸成為渠道發(fā)展的大趨勢。2019年美的中央空調(diào)在全國范圍開展的社區(qū)店就是渠道下沉的顯著舉措，加速美的搶占未來中央空調(diào)藍(lán)海市場。

（2）專賣店開店速度放緩。家裝零售的持續(xù)低迷和成本的增加，減緩了渠道商開店的速度。與其他傳統(tǒng)零售業(yè)態(tài)一樣，中央空調(diào)專賣店趨于飽和，開店容易盈利難已經(jīng)成為業(yè)界公認(rèn)的痛點(diǎn)。隨著同質(zhì)化競爭日益激烈，門店獲客也越來越難，降低價(jià)格成為主要競爭手段。因此，有不少經(jīng)銷商嘗試采取低價(jià)策略，雖然短期內(nèi)獲得了一些客戶，但是在后期安裝、服務(wù)層面缺乏保障，長此以往經(jīng)銷商市場口碑漸失，最終影響店鋪的運(yùn)營。2019年市場上就接連曝出經(jīng)銷商跑路事件，對行業(yè)造成了不良影響。

（3）賣場成零售發(fā)展的助推器。以蘇寧、五星、國美、居然之家為主的家電賣場，為2019年家裝零售的銷量貢獻(xiàn)了不少力量。如今，家電實(shí)體店不斷整合優(yōu)勢，和家居行業(yè)融合，實(shí)現(xiàn)了家居家電一體化的新模式，在中央空調(diào)的渠道銷售上擁有無可比擬的優(yōu)勢。隨著開店成本的增加，為縮減成本，提高利潤，以美的、格力、海爾、酷風(fēng)為首的國產(chǎn)品牌正不斷加強(qiáng)和賣場的合作，這也是應(yīng)對零售低迷的一大突圍手段。

（4）渠道商多元化發(fā)展勢不可當(dāng)。市場經(jīng)濟(jì)環(huán)境的蕭條使得經(jīng)銷商需要更多的利潤點(diǎn)以維持店面運(yùn)營。因此，除中央空調(diào)產(chǎn)品外，凈水、新風(fēng)、除塵、地暖和智能產(chǎn)品等都已被經(jīng)銷商納入銷售體系中，靠這些產(chǎn)品的銷售帶動中央空調(diào)的銷量。有的經(jīng)銷商同時(shí)經(jīng)營或代理不同品牌的空調(diào)產(chǎn)品，豐富產(chǎn)品線和產(chǎn)品品類，做到利潤最大化。另外，從消費(fèi)者的角度看，渠道商的多元化也為他們提供了更多的選擇，增加了消費(fèi)者的選購渠道。

（5）優(yōu)質(zhì)的大工程商成主力。中央空調(diào)行業(yè)在經(jīng)歷前幾年的高速發(fā)展之后，工程商隊(duì)伍也在發(fā)生一些顯著的變化。首先，工程項(xiàng)目數(shù)量逐漸減少，導(dǎo)致工程商沒有生意可做;其次，項(xiàng)目利潤不斷受到擠壓，如今多數(shù)工程項(xiàng)目均由總包商承擔(dān)，總包商為了控制成本，往往采用“最低價(jià)”中標(biāo)的模式。可以說，在行業(yè)新形勢下，市場已經(jīng)由不成熟到成熟，由非理性到理性方向轉(zhuǎn)變，這對工程商的綜合實(shí)力提出了更高的要求。工程商要想獲得更好的發(fā)展，必須要在資金實(shí)力、經(jīng)營理念、管理水平、品牌運(yùn)作、售后服務(wù)等方面形成自己獨(dú)特的優(yōu)勢和競爭力，才能在低迷的市場環(huán)境中立于不敗之地。當(dāng)前，傳統(tǒng)的大工程商也逐漸由單一的項(xiàng)目向后市場發(fā)展，為客戶提供售前售中售后全方位服務(wù)。而以往一直以低價(jià)取勝的不規(guī)范的小公司數(shù)量也急劇減少，畢竟大工程商無論是在資金鏈條、公司規(guī)范、技術(shù)水平，還是廠家的支持力度上，都擁有突出優(yōu)勢。

（6）渠道商庫存壓力大。庫存壓力大一直是渠道商的痛點(diǎn)，為了完成每年的任務(wù)，廠家也會不斷地要求渠道商壓貨、備貨。一般當(dāng)庫、存、銷運(yùn)轉(zhuǎn)比較順暢時(shí)，渠道商的壓力就比較小，利潤也會相對可觀。可一旦市場需求不強(qiáng)勁，產(chǎn)能過剩的問題就會凸顯出來。2019年中央空調(diào)市場的庫存壓力尤為明顯，我們可以看到廠家不斷地聯(lián)合渠道商搞促銷，清庫存，以此緩解資金的壓力，但這一方式無法從根本上解決渠道商庫存的問題。

細(xì)分領(lǐng)域市場分析

（一）家裝零售市場分析

延續(xù)往年低迷的態(tài)勢，2019年的中央空調(diào)家裝零售市場也不太樂觀。受整體經(jīng)濟(jì)環(huán)境影響，家裝零售市場一度遇冷，甚至在上半年出現(xiàn)負(fù)增長，而下半年雖然一系列房產(chǎn)政策稍有緩和，但家裝零售整體走低大勢難以回轉(zhuǎn)，各地區(qū)家裝零售市場都有不同程度的下滑。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2019年家裝零售市場同比下滑11.95%，占有率也由2018年的34.63%下降為31.63% 。購房政策、全裝修政策、成本問題、品牌產(chǎn)品庫存壓力等都是影響家裝市場發(fā)展的客觀因素（見圖17、圖18）。

近幾年來，經(jīng)濟(jì)下行壓力導(dǎo)致全國房地產(chǎn)市場呈現(xiàn)收緊狀態(tài)，限制性調(diào)控政策的影響范圍不斷擴(kuò)大，強(qiáng)度擴(kuò)散到一二線城市之外。在此情況下，新房成交量下滑仍是調(diào)控政策中最為直接的變化?！跋拶彙闭咴谝欢ǔ潭壬隙糁屏恕俺捶俊爆F(xiàn)象，一二線城市的“限價(jià)”政策等也導(dǎo)致了房地產(chǎn)開發(fā)商開盤數(shù)量有所減少。當(dāng)然，全國性的房產(chǎn)調(diào)控政策對于華東、華南以及華北等經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)地區(qū)更為明顯，對于中西部地區(qū)以及三四線城市來說相對有所緩和，因此中央空調(diào)家裝零售的難度也主要集中在體量規(guī)模較大的區(qū)域市場。

從多個地區(qū)發(fā)展來看，精裝配套項(xiàng)目的上升是家裝零售市場下滑的一大因素。隨著各地城市化建設(shè)步伐加快，精裝修得到大力普及，2020年精裝配套項(xiàng)目還會有所增長，甚至很多廠家都研發(fā)出專業(yè)性強(qiáng)的配套機(jī)型，以期在精裝配套方面占據(jù)市場優(yōu)勢。另外，國家出臺的全裝修政策當(dāng)中，對于功能空間與廚衛(wèi)等方面的基本配備中，沒有明確包含中央空調(diào)選項(xiàng)，這也在一定程度上影響了中央空調(diào)產(chǎn)品的銷售配比。同時(shí)隨著智能化、健康舒適等特點(diǎn)在家用空調(diào)產(chǎn)品當(dāng)中的進(jìn)一步升級，也使得家用空調(diào)產(chǎn)品搶占了一部分中央空調(diào)家裝零售的市場份額。

不僅如此，目前市場上還存在家裝專賣店“關(guān)門”較多的現(xiàn)象，零售店的生存壓力越來越大。因成本越來越高，且品牌進(jìn)小區(qū)等推廣宣傳活動越發(fā)艱難，這也在一定程度上對家裝零售市場的發(fā)展造成了阻力。同時(shí)，品牌在渠道方面的庫存壓力也是難以解決的問題之一，這一點(diǎn)在家裝零售產(chǎn)品方面表現(xiàn)得尤為突出，在這些不利因素并存的環(huán)境下，廠家和渠道商還面臨著低價(jià)競爭、產(chǎn)品價(jià)格透明等惡劣局面。因此，為更好地保證自身的健康發(fā)展，不論廠家還是渠道商都開始立足自身優(yōu)勢，在渠道布局的同時(shí)也加強(qiáng)平臺建設(shè)，重視服務(wù)質(zhì)量，提高抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。

宏觀上來看，各家用中央空調(diào)品牌零售渠道的開拓步伐也越來越慢，更多趨向于往三四級市場下沉，進(jìn)一步開拓城市周邊地區(qū)及縣市的市場空間。隨著舒適家居產(chǎn)業(yè)概念的興起和發(fā)展，不少廠家紛紛加大全屋智慧家居、全品類專賣店等一體化的建設(shè)，將旗下產(chǎn)品進(jìn)行系統(tǒng)銷售，這也不失為一項(xiàng)應(yīng)對壓力的重要舉措。另外，中西部地區(qū)也有很多中央空調(diào)廠家選擇依附如國美、蘇寧等大賣場來進(jìn)行市場拓展，挖掘更深度的消費(fèi)需求。在互聯(lián)網(wǎng)飛速發(fā)展的今天，零售渠道也步入多元化的階段，除了傳統(tǒng)的線下渠道，線上的電商平臺亦是很多廠家的競爭場所。

線上渠道，也是家裝零售市場重要的增長點(diǎn)，隨著諸如天貓、京東、蘇寧等幾大電商平臺的進(jìn)一步完善和影響力的逐步提升，美的、格力、海爾、酷風(fēng)、奧克斯、東芝、三菱重工、志高、TCL等品牌在線上渠道銷售都取得了不錯的成績。近年來，“雙十一”“雙十二”購物節(jié)點(diǎn)對品牌銷量的增長有很大的帶動作用，對此，各品牌紛紛響應(yīng)，推出一系列活動及市場營銷策略來提升自身銷量。不僅如此，電商平臺間的競爭與發(fā)展擴(kuò)張也在進(jìn)行，天貓超市、京東社區(qū)店等一系列線上平臺也開始探索線下模式，積極打造實(shí)體店，這也在一定程度上改變了與其合作的各大中央空調(diào)品牌的渠道出貨模式，使得廠家在各大線上平臺滲透下沉的過程中借此東風(fēng)，積極開展合作，打響新零售概念廣泛普及的發(fā)令槍。可以預(yù)見的是，在未來，中央空調(diào)廠家線上線下渠道的相互配合，如何各自發(fā)揮最大優(yōu)勢保證增量是接下來家裝零售市場發(fā)展的又一關(guān)鍵話題。

縱觀各大品牌渠道模式的創(chuàng)新層面，近幾年如美的、海爾、奧克斯等品牌也在整合家用、商用渠道模式并取得較大的突破，對于各自提高市場銷量、活躍零售市場等方面都有很大的積極作用。如美的全新推出的酷風(fēng)品牌，通過“多品牌”的專業(yè)化經(jīng)營策略和“精細(xì)化”的市場定位，進(jìn)一步挖掘家用中央空調(diào)市場的發(fā)展空間，獨(dú)立運(yùn)營使得品牌發(fā)力更加精準(zhǔn)。

產(chǎn)品方面，在多聯(lián)機(jī)、單元機(jī)和戶式水機(jī)三大機(jī)型中，多聯(lián)機(jī)銷售規(guī)模有較高占比，達(dá)到67.18%，單元機(jī)普遍在三四線城市中得到較好的應(yīng)用。但由于各地價(jià)格競爭日益激烈，多聯(lián)機(jī)、單元機(jī)在2019年家裝零售市場中并沒有得到較大的增長，分別下滑13.46%和14.73%。而近年來話題逐漸升溫的戶式水機(jī)，在南方采暖項(xiàng)目中運(yùn)用較為廣泛。尤其在經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)的一線城市，消費(fèi)者接受程度較高，且部分品牌廠家大力推廣，戶式水機(jī)在市場上的關(guān)注度逐年攀升，雖然本身基數(shù)較小，但并不妨礙其進(jìn)一步的發(fā)展。除了傳統(tǒng)的美系品牌，也有越來越多廠家參與到戶式水機(jī)產(chǎn)品的研發(fā)和推廣中，關(guān)于戶式水機(jī)產(chǎn)品的認(rèn)知培訓(xùn)、渠道布局、安裝服務(wù)等關(guān)鍵環(huán)節(jié)也在不斷完善，就目前來看，戶式水機(jī)仍有著較為良好的發(fā)展環(huán)境（見圖19、圖20）。

品牌方面，家裝零售市場的格局依舊較為穩(wěn)定，日韓系品牌仍在家裝領(lǐng)域有著較高的市場占比，以大金為首，日立、東芝品牌憑借長久以來積累的市場知名度以及品牌影響力，在家裝領(lǐng)域有著較為穩(wěn)固的份額，活躍度較高。三菱重工空調(diào)、三菱重工海爾、三星、LG、富士通、松下不斷加大零售市場的投入，取得了不錯的成績。國產(chǎn)品牌則以美的、格力、海爾為代表，通過強(qiáng)大的渠道優(yōu)勢以及性價(jià)比優(yōu)勢，占有率也有所提升。另外，酷風(fēng)、奧克斯在線上發(fā)力明顯，增速較快。志高暖通、TCL、海信、天加等品牌也在零售市場獲得穩(wěn)定的市場銷量。歐美系品牌陣營中，江森自控約克、麥克維爾、特靈、開利等在戶式水機(jī)方面有所突破，成效較為明顯（見圖21）。

區(qū)域方面，憑借較大的市場規(guī)模和品牌基礎(chǔ)，華東、華南地區(qū)在家裝領(lǐng)域占比突出，占有率也較為穩(wěn)定。但如江蘇、浙江這類龐大容量的區(qū)域市場，家裝零售的增速放緩甚至下滑也尤為明顯，而作為戶式水機(jī)的推廣市場，因其產(chǎn)品在華東市場占比較高，亦有部分家裝領(lǐng)域的貢獻(xiàn)增量。另外，中西部地區(qū)的進(jìn)一步發(fā)展也使得區(qū)域內(nèi)零售市場有所提升，多集中在三四線城市當(dāng)中（見圖22）。

（二）磁懸浮中央空調(diào)市場分析

在國家宏觀政策的引導(dǎo)下，各地方政府加大了節(jié)能減排執(zhí)行力度，全面實(shí)施節(jié)能減排重點(diǎn)工程，著力抓好熱電聯(lián)產(chǎn)、電機(jī)節(jié)能、建筑節(jié)能、政府機(jī)構(gòu)節(jié)能以及節(jié)能監(jiān)測和服務(wù)體系建設(shè)等重點(diǎn)節(jié)能工程，給磁懸浮中央空調(diào)市場帶來了機(jī)遇。

從四五年前鮮有廠家推廣到如今諸多品牌一擁而上，市場投入力度的加強(qiáng)以及應(yīng)用項(xiàng)目的增多，磁懸浮中央空調(diào)可謂蹭足了熱度。憑借無油運(yùn)轉(zhuǎn)以及在建筑方面的節(jié)能應(yīng)用等優(yōu)勢，磁懸浮中央空調(diào)產(chǎn)品已經(jīng)得到了全行業(yè)乃至全社會的高度重視，成為2019年冷水機(jī)組中最熱門的機(jī)型之一。不但海爾、美的、麥克維爾、頓漢布什、LG、天加（SMARDT）、遠(yuǎn)大、格力、必信等品牌先后推出了磁懸浮技術(shù)新產(chǎn)品，而且像四季沐歌這類熱水領(lǐng)域的代表品牌也重磅推出了磁懸浮中央空調(diào)，這也從側(cè)面證實(shí)了磁懸浮中央空調(diào)市場的火爆。

毫無疑問，2019年是磁懸浮中央空調(diào)發(fā)展的黃金期，越來越多的大型項(xiàng)目使用磁懸浮產(chǎn)品，其在冷水機(jī)市場中的比重逐漸增大。據(jù)《機(jī)電信息·中央空調(diào)市場》最新數(shù)據(jù)顯示，2019年磁懸浮中央空調(diào)市場增幅達(dá)到43.70%，遠(yuǎn)超冷水機(jī)組平均增幅（見圖23）。從產(chǎn)品發(fā)展而言，2019年磁懸浮中央空調(diào)市場表現(xiàn)出以下幾個特點(diǎn) ：

（1）技術(shù)更新速度加快，產(chǎn)品類型多樣化。目前，市場上主流品牌加大了磁懸浮產(chǎn)品線的延伸，功能日益健全。例如，美的最新一代司南系列磁懸浮變頻離心式冷水機(jī)組，整機(jī)自主研發(fā)，擁有完全自主知識產(chǎn)權(quán)及核心技術(shù)，可全面應(yīng)用于機(jī)場、軌道交通、酒店、商業(yè)新建或改造等多種建筑領(lǐng)域。麥克維爾推出了1 500 RT自主研發(fā)的WXE系列磁懸浮變頻離心式冷水機(jī)組，該機(jī)組具有高效、低噪、環(huán)保、安全可靠、無油無憂等特點(diǎn)。天加與SMARDT共同打造的全直流磁懸浮冷水機(jī)組，將全直流技術(shù)與磁懸浮技術(shù)相結(jié)合，可以直接接入直流電源，避免了交流/直流轉(zhuǎn)換所帶來的能源損失和昂貴設(shè)備費(fèi)用，機(jī)組的制冷效率可提升近15%?？梢钥闯觯瑖a(chǎn)品牌在創(chuàng)新技術(shù)的應(yīng)用上已然走在前列。

（2）應(yīng)用日益成熟，價(jià)格更具優(yōu)勢。在海爾、麥克維爾等行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)品牌十余年如一日的不懈努力下，磁懸浮中央空調(diào)逐漸被行業(yè)認(rèn)可。一時(shí)之間，30多家知名品牌加入到磁懸浮陣營中來，在全國各地掀起一輪建設(shè)熱潮，應(yīng)用項(xiàng)目遍及酒店、醫(yī)院、工業(yè)地產(chǎn)等領(lǐng)域。伴隨項(xiàng)目的增多，磁懸浮市場規(guī)模逐漸擴(kuò)大，機(jī)組價(jià)格也進(jìn)一步降低。雖然相較螺桿機(jī)組，磁懸浮機(jī)組價(jià)格依然較高，可是考慮到全生命周期運(yùn)營費(fèi)用，眾多項(xiàng)目甲方已開始優(yōu)先選擇磁懸浮機(jī)組，進(jìn)一步提升了磁懸浮中央空調(diào)的市場銷量。

（3）需求日益多樣，性能得到拓展。伴隨磁懸浮中央空調(diào)市場規(guī)模的擴(kuò)大，眾多建筑對磁懸浮的需求也日益多樣，產(chǎn)品線延伸勢在必行。2019年，海爾發(fā)布E+物聯(lián)網(wǎng)新冷媒磁懸浮空調(diào)新品，將其應(yīng)用范圍進(jìn)一步拓寬到制熱領(lǐng)域。同時(shí)，以物聯(lián)網(wǎng)平臺為依托將產(chǎn)品升級為網(wǎng)器，成為行業(yè)唯一展出互聯(lián)互通的智慧節(jié)能解決方案的品牌。

從品牌格局上看，海爾十余年大力推廣磁懸浮中央空調(diào)，已擁有一套完整的系統(tǒng)解決方案，應(yīng)用項(xiàng)目不勝枚舉，牢牢占據(jù)磁懸浮中央空調(diào)市場榜首的位置，2019年在磁懸浮中央空調(diào)市場占有率達(dá)到57.30%。遠(yuǎn)大憑借細(xì)分領(lǐng)域的深耕細(xì)作，在政府公建、醫(yī)療衛(wèi)生等項(xiàng)目上頻頻中標(biāo)，市場占有率躍升至第二位，達(dá)到7.52%。麥克維爾、江森自控約克憑借品牌知名度，也在大型商業(yè)項(xiàng)目上屢屢中標(biāo)，市場占有率位居前列（見圖24）。

目前，磁懸浮機(jī)組應(yīng)用領(lǐng)域十分廣泛，在醫(yī)療、政府公建、工業(yè)生產(chǎn)、酒店、數(shù)據(jù)中心、軌道交通、商業(yè)地產(chǎn)等主要行業(yè)都能見到中標(biāo)項(xiàng)目。例如，2019年海爾磁懸浮中央空調(diào)實(shí)施了成都雙流第一人民醫(yī)院、青島市政府辦公樓、德國博世集團(tuán)濟(jì)南工廠、鴻波酒店（深圳華僑城店）、濟(jì)南軌道交通R3線一期工程、中國國際扶貧中心、黃浦江外灘上海大廈、深圳萬科深灣匯云中心等項(xiàng)目。從市場情況來看，磁懸浮中央空調(diào)在酒店、醫(yī)院、商業(yè)地產(chǎn)、工業(yè)生產(chǎn)等項(xiàng)目上占比較高。其中，酒店領(lǐng)域高達(dá)23.60%，商業(yè)地產(chǎn)、工業(yè)地產(chǎn)、醫(yī)療衛(wèi)生、軌道交通的占比均超過12%（見圖25）。

毋庸置疑，隨著節(jié)能減排工作的緊迫推進(jìn)，占建筑能耗比重40%～50%的中央空調(diào)系統(tǒng)已經(jīng)成為關(guān)注的焦點(diǎn)，如何大幅降低系統(tǒng)能耗已成為各大中央空調(diào)企業(yè)日夜思考的問題。磁懸浮中央空調(diào)高效節(jié)能、綠色環(huán)保的特點(diǎn)具有極大的社會效益和經(jīng)濟(jì)效益，為解決系統(tǒng)高能耗問題提供了方向。

（三）潔凈領(lǐng)域市場分析

近年來，伴隨我國新型工業(yè)化進(jìn)程的加快，越來越多的實(shí)驗(yàn)研究進(jìn)一步開展，催生出龐大的潔凈空氣需求，潔凈空調(diào)系統(tǒng)得到了廣泛的應(yīng)用，諸如生物醫(yī)藥、電子半導(dǎo)體、食品生產(chǎn)、醫(yī)療行業(yè)到航空航天、精密制造、實(shí)驗(yàn)室等領(lǐng)域。對這些行業(yè)而言，潔凈室內(nèi)需要保持苛刻的溫度、濕度、風(fēng)速、壓力和潔凈度等參數(shù)，甚至對空氣中含塵粒數(shù)及細(xì)菌濃度都做了詳細(xì)要求，對潔凈空調(diào)產(chǎn)品的性能及質(zhì)量要求尤為嚴(yán)格。2019年中央空調(diào)整體增長步伐較為緩慢，而細(xì)分市場卻得益于國家政策助推，在醫(yī)療衛(wèi)生以及電子半導(dǎo)體、食品等產(chǎn)業(yè)的增長下，中央空調(diào)潔凈領(lǐng)域還是迎來了較大的發(fā)展。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2019年中國潔凈空調(diào)市場規(guī)模達(dá)68億元，同比2018年增長9.68%。不論是外部環(huán)境，還是市場內(nèi)部各品牌廠家新產(chǎn)品新技術(shù)的推動，都使得潔凈空調(diào)領(lǐng)域市場逐漸增大（見圖26、圖27）?？傮w而言，潔凈空調(diào)市場發(fā)展主要有以下幾個特點(diǎn)：

第一，新一輪城市規(guī)劃建設(shè)加速推動醫(yī)療項(xiàng)目發(fā)展。伴隨城市化進(jìn)程的加快，三四線城市的規(guī)模逐漸擴(kuò)大，醫(yī)療衛(wèi)生等民生項(xiàng)目基礎(chǔ)設(shè)施投入逐漸加大，一大批醫(yī)院項(xiàng)目相繼上馬，潔凈空調(diào)的市場需求相對穩(wěn)定。由于國家政策的大力扶持，醫(yī)藥行業(yè)的投資建設(shè)不斷完善，各地醫(yī)療基礎(chǔ)建設(shè)處在上升階段，醫(yī)療項(xiàng)目中諸如醫(yī)院ICU、無菌病房藥房及手術(shù)室等對系統(tǒng)環(huán)境的精確程度、潔凈程度都有較為嚴(yán)格的要求，因此帶動了潔凈空調(diào)在醫(yī)藥領(lǐng)域的進(jìn)一步應(yīng)用。

第二，食品加工、電子半導(dǎo)體等項(xiàng)目的擴(kuò)大。如今，我國高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅猛，全國各主要城市先后建設(shè)起經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)亦或是高新產(chǎn)業(yè)園區(qū)，引入了一大批國內(nèi)外知名電子半導(dǎo)體品牌及高端制造業(yè)品牌，加工制造、電子工廠、半導(dǎo)體工業(yè)等領(lǐng)域發(fā)展趨勢較為良好，一些具有針對性系統(tǒng)環(huán)境解決方案的項(xiàng)目日漸增多，潔凈空調(diào)技術(shù)產(chǎn)品定制化需求越來越多，在推動潔凈空調(diào)產(chǎn)品銷量增長的同時(shí)也對潔凈空調(diào)系統(tǒng)技術(shù)提出了更為嚴(yán)格的要求。

第三，GMP進(jìn)一步規(guī)范和效力延伸。從早前新版GMP對企業(yè)制藥或食品生產(chǎn)過程中對潔凈度的要求更加精確開始，對項(xiàng)目中廠房、人員、設(shè)備、衛(wèi)生等生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)也更加嚴(yán)格，生產(chǎn)質(zhì)量管理規(guī)范、良好作業(yè)規(guī)范、優(yōu)良制造標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)一步產(chǎn)生效力約束，在一定程度上使得制藥及食品生產(chǎn)企業(yè)對潔凈空調(diào)系統(tǒng)愈發(fā)重視，促進(jìn)與潔凈空調(diào)產(chǎn)品廠家的合作。不僅如此，越來越多的品牌廠家逐步提高潔凈空調(diào)產(chǎn)品的技術(shù)優(yōu)勢，擴(kuò)大了項(xiàng)目領(lǐng)域的參與程度。

從品牌層面看，知名度較高的外資品牌優(yōu)勢較為明顯，江森自控約克、開利、麥克維爾、特靈這四大品牌市場占有率位居品牌前列。國產(chǎn)品牌方面，天加通過不斷更新產(chǎn)品技術(shù)、拓寬用戶品牌認(rèn)知，市場占有率穩(wěn)居潔凈空調(diào)前三甲。浙江國祥則加大了產(chǎn)品創(chuàng)新力度，憑借領(lǐng)先的技術(shù)優(yōu)勢、過硬的產(chǎn)品品質(zhì)在潔凈領(lǐng)域項(xiàng)目取得了大幅度增長，2019年市場占有率達(dá)到6.20%，位列國產(chǎn)品牌第二。 除此之外，雅士、盾安、歐博、西屋康達(dá)等品牌專注自身優(yōu)勢領(lǐng)域項(xiàng)目，在潔凈空調(diào)市場也取得了顯著進(jìn)步（見圖28、圖29）。

從產(chǎn)品層面看，由于項(xiàng)目需求多種多樣，離心機(jī)、螺桿機(jī)、模塊機(jī)、凈化空調(diào)箱等產(chǎn)品在潔凈領(lǐng)域各項(xiàng)目中均有所應(yīng)用。隨著項(xiàng)目系統(tǒng)環(huán)境解決方案的定制化要求越來越高，各機(jī)組產(chǎn)品的針對性也越來越強(qiáng)。其中，凈化一直是潔凈空調(diào)的主要方向和課題，凈化型組合式空調(diào)機(jī)組也是當(dāng)前市場最受歡迎的產(chǎn)品。

從地區(qū)層面看，北京、上海、廣州、南京等一二線城市潔凈領(lǐng)域市場較為穩(wěn)定。相對而言，三四線城市醫(yī)療、電子半導(dǎo)體工業(yè)、精密制造等領(lǐng)域?qū)τ跐崈艨照{(diào)設(shè)備需求較為旺盛，尤其是城鎮(zhèn)及周邊地區(qū)醫(yī)療項(xiàng)目建設(shè)對于潔凈空調(diào)設(shè)備需求強(qiáng)烈。值得一提的是，很多依托城市本身特色的實(shí)驗(yàn)基地、檢測中心等項(xiàng)目需求也有所增長，對于潔凈空調(diào)機(jī)組產(chǎn)品的分類要求也更加細(xì)化。

伴隨我國醫(yī)療基礎(chǔ)建設(shè)的逐步加強(qiáng)，以此為配套的制藥行業(yè)進(jìn)一步完善布局，可以看出國家對于與民眾健康利益緊密相關(guān)的行業(yè)尤為重視，且有著較為穩(wěn)定的政策投入導(dǎo)向，在一定程度上也為潔凈空調(diào)領(lǐng)域構(gòu)建了相對穩(wěn)定的市場發(fā)展空間。未來，醫(yī)療基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)還將進(jìn)一步完善或升級，此類項(xiàng)目市場還將有巨大的增長空間。與此同時(shí)，電子半導(dǎo)體、食品、生物工程等行業(yè)的規(guī)模化增長也將伴隨經(jīng)濟(jì)發(fā)展而不斷提高，潔凈空調(diào)領(lǐng)域也將會有更多細(xì)分。

2020年行業(yè)走勢分析判斷

2019年被稱為中央空調(diào)行業(yè)發(fā)展的寒冬期，中央空調(diào)企業(yè)紛紛降本提效，這場淘汰賽的到來，固然增加了企業(yè)的生存壓力，但也帶來了一些新的機(jī)遇。我們依然相信，經(jīng)過戰(zhàn)略調(diào)整及長周期的結(jié)構(gòu)性改革，中國中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)必將躍升至一個新的高度?！稒C(jī)電信息·中央空調(diào)市場》判斷，2020年，中央空調(diào)行業(yè)會有3大發(fā)展方向：

方向一：行業(yè)大洗牌

過去數(shù)十年中央空調(diào)行業(yè)的快速發(fā)展，催生了市場上不下百余家中央空調(diào)廠家，其中不少廠家的產(chǎn)銷量遠(yuǎn)低于合理的規(guī)模水平，這是不健康且不持續(xù)的。尤其是在2019年低迷的市場環(huán)境下，大品牌市場放價(jià)和渠道布局成熟進(jìn)一步擠壓了現(xiàn)有小廠家的生存空間。如今，品牌的容錯空間大幅度縮小，稍有不慎，就有可能招致品牌口碑?dāng)嘌率较碌?。市場濫竽充數(shù)的廠家必將出局，只有那些具備核心競爭力，以及主動進(jìn)行轉(zhuǎn)型升級的品牌方能破而后立。

除了品牌層面外，渠道層面也將會面臨更大的洗牌。本刊在2019年前三季度市場報(bào)告中提到，低價(jià)競爭、庫存壓力、成本上升、利潤稀薄等因素一直困擾渠道商的發(fā)展。市場發(fā)展所帶來的變化需要更多的渠道商不斷提升自身的專業(yè)素質(zhì)，具備抗風(fēng)險(xiǎn)能力。一些實(shí)力偏弱的經(jīng)銷商淘汰速度將會進(jìn)一步加快。

方向二：家裝追求產(chǎn)品性價(jià)比

在互聯(lián)網(wǎng)、新零售的不斷沖擊下，家裝將進(jìn)入由人工“輸血”到“尋求自我造血”的后半場?，F(xiàn)如今，在質(zhì)量都能保證的情況下，考驗(yàn)的是誰能適應(yīng)消費(fèi)升級的趨勢?；ヂ?lián)網(wǎng)家裝從標(biāo)準(zhǔn)化開始向深耕落地，三線及以下城市用戶規(guī)模穩(wěn)步增長，而傳統(tǒng)家裝也在擴(kuò)展?fàn)I銷渠道，場景及大數(shù)據(jù)或許會帶來顛覆。

傳統(tǒng)裝修旺季與促銷活動的疊加，銷售淡、旺季邊界模糊。行業(yè)轉(zhuǎn)型升級、結(jié)構(gòu)性改革仍有很長的路要走。目前的營銷很多仍圍繞價(jià)格進(jìn)行，隨著降價(jià)的空間越來越小和年輕消費(fèi)群的崛起，性價(jià)比將會成為關(guān)注熱點(diǎn)。

方向三：產(chǎn)品解決方案

產(chǎn)品技術(shù)同質(zhì)化，企業(yè)的利潤空間被逐步壓縮，在這樣的背景下，具有產(chǎn)品、系統(tǒng)整合能力的廠家，能夠根據(jù)客戶需求，通過對現(xiàn)有產(chǎn)品進(jìn)行升級改造，為客戶提供整體解決方案，將有效實(shí)現(xiàn)企業(yè)轉(zhuǎn)型目標(biāo)，尋求更大的利潤空間。各個企業(yè)面臨著產(chǎn)品同質(zhì)化的激烈競爭，單單依靠產(chǎn)品已經(jīng)無法使自己有別于其他的競爭者。從個人消費(fèi)到企業(yè)消費(fèi)，乃至政府的采購，隨著越來越多的客戶從單一產(chǎn)品的需求轉(zhuǎn)向?qū)で笠徽臼降姆?wù)和完整的解決方案，制造業(yè)向服務(wù)業(yè)轉(zhuǎn)型已經(jīng)成為全球的潮流。

從市場層面看，影響2019年中央空調(diào)市場增長的相關(guān)負(fù)面因素或?qū)⒃?020年持續(xù)，若無政策刺激，我們判斷2020年行業(yè)走勢依然并不明朗，下行趨勢或?qū)⒁廊谎永m(xù)。對此，我們對工程和零售市場有如下判斷：

工程市場方面，預(yù)計(jì)2020年高基數(shù)下將呈現(xiàn)負(fù)增長局面。首先，2020年經(jīng)濟(jì)運(yùn)行仍然充滿挑戰(zhàn)，基建增速的放緩對工程市場增長構(gòu)成一定的壓力。其次，節(jié)能環(huán)保政策逐步趨嚴(yán)，范圍不斷擴(kuò)大，單元式空氣調(diào)節(jié)機(jī)、風(fēng)管送風(fēng)式空調(diào)機(jī)組、低環(huán)境溫度空氣源熱泵（冷水）機(jī)組的能效限定值及能效等級將于2020年5月1日正式實(shí)施，廠家將進(jìn)一步對之前不符合新能效標(biāo)準(zhǔn)的產(chǎn)品加快去庫存進(jìn)度，市場價(jià)格戰(zhàn)依然延續(xù)。

零售市場方面，2020年將在2019年較低基數(shù)下略有回調(diào)。2020年中央空調(diào)市場在經(jīng)濟(jì)周期性以及市場周期性雙重疊加下，同時(shí)在2019年較低基數(shù)的基礎(chǔ)上將略有增長。從增長趨勢來看，上半年將延續(xù)低迷狀態(tài)，下半年或有所恢復(fù)。

整體而言，2020年中央空調(diào)市場的大行情，依舊不容樂觀，但是，仍有一些值得關(guān)注的新機(jī)會。中央空調(diào)企業(yè)對這些新機(jī)會的挖掘程度，決定了2020年市場銷量的大走勢。以下幾個方面，值得廠家重點(diǎn)關(guān)注：

（一）三四級城市釋放增長潛力

首先是消費(fèi)層面的增長潛力。目前， 三四線城市的居民貢獻(xiàn)了近60%的城鎮(zhèn)消費(fèi)總額，同時(shí)未來75%的消費(fèi)增長將來自三四線城市。然而，在目前二三線城市中央空調(diào)品牌滲透率相對較低的現(xiàn)狀下，隨著城鄉(xiāng)居民可支配收入的持續(xù)快速增長，三四線城市的中央空調(diào)市場的增長速度將持續(xù)高于一二線城市。

（二）改造市場有待進(jìn)一步挖掘

國內(nèi)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，社會對建筑標(biāo)準(zhǔn)的要求逐漸提升，同時(shí)在國家大力倡導(dǎo)節(jié)能環(huán)保的背景下，社會的各種建筑，特別是在人口相對飽和且基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)完善的一二線城市建筑，包括公共設(shè)施建筑、辦公科研場所、娛樂場所、生產(chǎn)研究建筑、高檔住宅建筑等大型建筑設(shè)施的改造項(xiàng)目逐漸增多。在這些項(xiàng)目中，中央空調(diào)作為重要的配套設(shè)施設(shè)備，已經(jīng)成為改造項(xiàng)目的重要組成部分。目前而言，初裝對于中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)而言已經(jīng)不再是唯一的市場續(xù)期，改造升級隨著所占比例的不斷提高，將成為中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)不可忽視的重要市場需求。作為制造企業(yè)，應(yīng)當(dāng)抓住工程改造項(xiàng)目以大大提高市場份額和影響力，不僅要在產(chǎn)品上進(jìn)行有針對性的開發(fā)，而且還要在市場上注意挖掘改造項(xiàng)目的信息。

（三）中小項(xiàng)目市場成增長點(diǎn)

伴隨著城市建設(shè)和配套設(shè)施的逐步完善，尤其是三四線城市的發(fā)展，將會帶來餐飲、娛樂、醫(yī)療、教育等類型的建設(shè)，以此構(gòu)成未來中小項(xiàng)目市場的增長點(diǎn)。國家鼓勵發(fā)展夜間經(jīng)濟(jì)以促進(jìn)消費(fèi)，現(xiàn)在各地發(fā)展夜間經(jīng)濟(jì)的積極性很高，由此與夜間經(jīng)濟(jì)相關(guān)的公共基礎(chǔ)設(shè)施和商業(yè)配套將會進(jìn)一步加快投入。另外，國家對民間投資政策的向好，也勢必會給中小項(xiàng)目帶來新的機(jī)遇，對中小項(xiàng)目市場的發(fā)展有一定的刺激作用。

（四）抓住物聯(lián)網(wǎng)東風(fēng)

現(xiàn)如今，健康、舒適、綠色、節(jié)能已然成為社會的普遍追求。隨著5G商用的開啟，意味著5G應(yīng)用正式進(jìn)入落地期，諸如物聯(lián)中央空調(diào)這類在過去難以完美實(shí)現(xiàn)的技術(shù)也開始得以實(shí)現(xiàn)并嶄露出真正的價(jià)值。高效節(jié)能的物聯(lián)網(wǎng)中央空調(diào)，加速了公共建筑節(jié)能降耗，對于節(jié)約能源和社會可持續(xù)發(fā)展意義重大。所以無論從宏觀角度還是以中觀的論調(diào)來說，持續(xù)推進(jìn)物聯(lián)網(wǎng)中央空調(diào)的迭代極有可能成為下一步中央空調(diào)企業(yè)都必須直面的重要話題。節(jié)能產(chǎn)品和基于5G物聯(lián)網(wǎng)綜合解決方案占優(yōu)勢的企業(yè)將擁有未來。

（五）細(xì)分市場大有可為

近些年，國家對軌道交通、醫(yī)療教育、數(shù)據(jù)中心等方面的投資持續(xù)加大，由此釋放了一些細(xì)分領(lǐng)域的項(xiàng)目，給中央空調(diào)的發(fā)展帶來一定的增量空間。從目前的國家投資趨向看，軌道交通建設(shè)速度仍在不斷加快，與民生相關(guān)的醫(yī)療教育建設(shè)也得到了國家的大力支持。尤其是隨著5G的落地和互聯(lián)網(wǎng)的進(jìn)一步發(fā)展，未來數(shù)據(jù)中心項(xiàng)目市場也將大有可為。