田野 陳宏微

摘 要：近年來中國空殼公司數(shù)量呈現(xiàn)快速增長趨勢，對(duì)國民經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展、國家金融和社會(huì)秩序穩(wěn)定帶來潛在影響。從空殼公司定義、產(chǎn)生環(huán)境、來源和設(shè)立目的等方面展開研究，挖掘空殼公司的形態(tài)特征和風(fēng)險(xiǎn)屬性，建立了通過外部數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)和識(shí)別空殼公司的數(shù)學(xué)模型。

關(guān)鍵詞：空殼公司;特征;風(fēng)險(xiǎn)

文章編號(hào)：1004-7026（2020）09-0003-07? ? ? ? ?中國圖書分類號(hào)：F279.2? ? ? ? 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A

1? 研究背景

為響應(yīng)“大眾創(chuàng)新、萬眾創(chuàng)業(yè)”政策，進(jìn)一步激發(fā)市場活力，自2014年3月1日起，國務(wù)院及市場監(jiān)管部門對(duì)企業(yè)申請開立的相關(guān)流程作出大幅簡化，實(shí)行“寬準(zhǔn)入，嚴(yán)監(jiān)管”的政策。此項(xiàng)改革最突出的變化是將企業(yè)注冊資本由實(shí)繳制改為認(rèn)繳制，大大降低了企業(yè)設(shè)立的門檻，簡化了注冊流程及時(shí)間，為刺激市場活力與保障就業(yè)提供了堅(jiān)實(shí)保障。

與此同時(shí)，由于企業(yè)注冊門檻大幅降低，社會(huì)上也出現(xiàn)了大量沒有實(shí)際經(jīng)營活動(dòng)的空殼公司。2014—2019年，中國商事主體數(shù)量年均增加1 000萬家，增長速度冠絕全球，大大超過同期中國經(jīng)濟(jì)整體增長速度。2013—2018年中國GDP增速與在營企業(yè)增速對(duì)比如圖1所示。

國家統(tǒng)計(jì)局公布的2013—2018年度國民生產(chǎn)總值數(shù)據(jù)顯示，6年間中國GDP實(shí)現(xiàn)累計(jì)增長52.54%，中國在營企業(yè)數(shù)量從1 201萬家猛增至3 589萬家，累計(jì)增長298.83%，企業(yè)增速大幅超過經(jīng)濟(jì)增速。探殼實(shí)驗(yàn)室對(duì)這一問題進(jìn)行深入研究發(fā)現(xiàn)，近年來中國空殼公司數(shù)量呈現(xiàn)快速增長趨勢。2013—2019年中國新增空殼公司數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，如圖2所示。

截至2019年12月，中國大陸在營企業(yè)數(shù)量超過4 099萬家，其中各類型疑似空殼公司超過500萬家。這些空殼公司的存在不僅浪費(fèi)公共資源，并且存在極大的社會(huì)隱患。探殼實(shí)驗(yàn)室分析了大量涉及空殼公司的司法案件，對(duì)空殼公司的成因、來源和目的進(jìn)行了深入研究并形成《中國空殼公司研究報(bào)告》。本報(bào)告是國內(nèi)首份全面研究空殼公司問題的報(bào)告，希望可以為反洗錢KYC、信用風(fēng)險(xiǎn)判別、交易對(duì)手背景調(diào)查等場景相關(guān)從業(yè)者及空殼公司風(fēng)險(xiǎn)防范提供幫助。

2? 如何定義空殼公司

2.1? 什么是空殼公司

在我國社會(huì)中，“空殼公司”屬于一種“有共知、無共識(shí)”的概念。所謂“有共知”是指空殼公司是一個(gè)已經(jīng)深入人心并被廣泛傳播的概念，所謂“無共識(shí)”是指空殼公司并沒有一個(gè)通用的、標(biāo)準(zhǔn)的界定標(biāo)準(zhǔn)。

2.1.1? 空殼公司不是明確的法律概念

在英國、美國、加拿大和我國香港地區(qū)存在一種稱為“空殼公司”或“現(xiàn)成公司”的公司法律形式。這種“空殼公司”或“現(xiàn)成公司”是指由專業(yè)的咨詢服務(wù)機(jī)構(gòu)預(yù)先注冊成立的公司，以供客戶在急需注冊成立公司時(shí)購買。這類公司沒有任命第一任董事，也沒有投資者認(rèn)購股份，不會(huì)發(fā)生經(jīng)營及債權(quán)債務(wù)。

在我國，空殼公司并不是一個(gè)法律概念。我國法律對(duì)空殼公司并沒有定義，空殼公司與普通公司具有相同的法律權(quán)利和義務(wù)。空殼公司具備法人資格，可以開展業(yè)務(wù)活動(dòng)。

2.1.2? 空殼公司沒有統(tǒng)一的界定標(biāo)準(zhǔn)

當(dāng)前，我國對(duì)空殼公司沒有統(tǒng)一的界定標(biāo)準(zhǔn)，常有人以資本實(shí)繳情況作為空殼公司判定標(biāo)準(zhǔn)。但2014年3月1日起實(shí)施的《公司法（2013修正案）》已將注冊資本實(shí)繳制改為認(rèn)繳制，不再對(duì)設(shè)立有限責(zé)任公司的注冊資本實(shí)繳比例予以限制。在案件審理中，法官通常會(huì)根據(jù)有無資本資產(chǎn)、有無實(shí)際經(jīng)營活動(dòng)、有無人員、有無實(shí)際經(jīng)營場地、有無經(jīng)營資質(zhì)等方面，對(duì)空殼公司作出判斷。

2.1.3? 空殼公司危害性取決于設(shè)立目的

空殼公司是一個(gè)“中性”概念，按照正規(guī)流程設(shè)立的公司并不違法?？諝す镜奈：π灾饕Q于設(shè)立人的目的，但空殼公司經(jīng)常淪為不法分子的犯罪工具也是不爭的事實(shí)。2010—2018年空殼公司涉案數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，如圖3所示。根據(jù)裁判文書網(wǎng)的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2019年12月，全國各級(jí)法院審理的案件中涉及空殼公司的案件達(dá)11 969件，其中2014年以來的案件超過90%，并有逐年遞增趨勢。

2.1.4? 空殼公司最大的風(fēng)險(xiǎn)是不確定性

空殼公司最大的風(fēng)險(xiǎn)是不確定性，主要體現(xiàn)在以下3方面。

首先，是否有害不確定。實(shí)際上，在被利用實(shí)施不法行為之前，大部分空殼公司既沒有合法活動(dòng)也沒有違法活動(dòng)，其危害性難以評(píng)估，提高了風(fēng)險(xiǎn)防范難度。例如在銀行業(yè)務(wù)中，如果對(duì)空殼公司采取“一刀切”策略，會(huì)影響正常業(yè)務(wù)拓展，但如果不予處理會(huì)埋下極大隱患。

其次，危害程度不確定。探殼實(shí)驗(yàn)室通過研究案例發(fā)現(xiàn)，設(shè)立空殼公司目的繁多，既有自由職業(yè)者為簽署合同、繳納社保便利設(shè)立空殼公司，也有企業(yè)為避稅、逃稅目的設(shè)立空殼公司，更有為非法集資、傳銷、騙貸或洗錢等目的設(shè)立大規(guī)?？諝す尽€(gè)別案件的涉案金額甚至超百億，空殼公司危害程度不確定且差異極大。

再次，風(fēng)險(xiǎn)特征動(dòng)態(tài)變化。研究發(fā)現(xiàn)，空殼公司風(fēng)險(xiǎn)屬性會(huì)隨著所有權(quán)變化而改變。目前市場上存在很多“養(yǎng)殼”公司，這些公司注冊了大量空殼公司用于轉(zhuǎn)讓獲利?？諝す镜娘L(fēng)險(xiǎn)隨著“買殼”目的不同而快速改變，特別是信貸、招投標(biāo)等情況下尤其需要關(guān)注。

2.2? 空殼公司基本特征和認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)

探殼實(shí)驗(yàn)室分析大量案件，從設(shè)立空殼公司的目的出發(fā)，分析企業(yè)在資金（資產(chǎn)）、經(jīng)營場地、企業(yè)人員、經(jīng)營活動(dòng)和經(jīng)營資質(zhì)等5方面的數(shù)據(jù)，以及出于不同目的設(shè)立的空殼公司應(yīng)具備的形態(tài)特征。

在分析了10萬余家空殼公司樣本數(shù)據(jù)后發(fā)現(xiàn)，空殼公司在某些基本特征方面具有共性。空殼公司通常在資金（資產(chǎn)）、經(jīng)營場地、企業(yè)人員、經(jīng)營活動(dòng)和經(jīng)營資質(zhì)等5方面的數(shù)據(jù)不真實(shí)或無法反映其真實(shí)存在，具體如下。

2.2.1? 資金（資產(chǎn)）

空殼公司通常沒有真實(shí)的資金或資產(chǎn)數(shù)據(jù)，主要表現(xiàn)在企業(yè)沒有注冊資金實(shí)繳記錄或資產(chǎn)登記記錄。需要指出的是，從2014年3月1日起，公司注冊資金已由實(shí)繳制改為認(rèn)繳制，此后很多正常經(jīng)營企業(yè)也沒有注冊資金實(shí)繳記錄。因此，沒有資金實(shí)繳數(shù)據(jù)不能作為判斷空殼公司的充分條件。

2.2.2? 經(jīng)營場所

經(jīng)營場所是企業(yè)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的中心，是企業(yè)設(shè)立銀行賬戶、匯兌款項(xiàng)、傳遞信件、聯(lián)系業(yè)務(wù)的場所，是確定企業(yè)登記管理機(jī)關(guān)的依據(jù)和司法管轄的標(biāo)準(zhǔn)。異地經(jīng)營不利于工商和稅務(wù)監(jiān)督管理，容易引發(fā)各種違法行為。因此，《公司法》《公司登記管理?xiàng)l例》對(duì)企業(yè)經(jīng)營場所真實(shí)性均有規(guī)定。

近年來各地各級(jí)政府為鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)和降低創(chuàng)業(yè)門檻出臺(tái)了很多優(yōu)惠政策，集中辦公區(qū)、虛擬辦公室或企業(yè)托管服務(wù)的出現(xiàn)，客觀上促進(jìn)了企業(yè)采用異地經(jīng)營的方式辦公。因此，除使用虛假地址注冊登記外，經(jīng)營場地不真實(shí)不能作為判斷空殼公司的充分條件。

2.2.3? 企業(yè)人員

近年來買賣身份證案件發(fā)案率逐年上升。2018年全國各地公安機(jī)關(guān)共破獲偽造、買賣居民身份證案件3.2萬余起。不法分子通過借用、租用或網(wǎng)絡(luò)購買等方式，冒用他人身份證件和資料注冊公司，是設(shè)立空殼公司常見的方式。該類空殼公司常被用于洗錢、非法集資、騙貸等刑事犯罪活動(dòng)。2010—2018年買賣身份證相關(guān)案件數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，如圖4所示。

空殼公司在企業(yè)人員方面的特征主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面。

首先，企業(yè)負(fù)責(zé)人和管理層人員數(shù)據(jù)不真實(shí)，存在冒名頂替或弄虛作假的可能。遺失、借用、出租身份證件等資料導(dǎo)致被冒名注冊公司的案件屢見不鮮。

其次，缺少生產(chǎn)經(jīng)營所必須的員工。正常企業(yè)開展生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)都需要雇傭一定數(shù)量的員工，而空殼公司由于沒有真實(shí)經(jīng)營活動(dòng)經(jīng)常出現(xiàn)零員工現(xiàn)象。

2.2.4? 經(jīng)營活動(dòng)

探殼實(shí)驗(yàn)室提取企業(yè)各維度數(shù)據(jù)并關(guān)聯(lián)企業(yè)外部數(shù)據(jù)分析其經(jīng)營活動(dòng)。正常企業(yè)開展經(jīng)營活動(dòng)會(huì)有相應(yīng)數(shù)據(jù)體現(xiàn)，而大部分空殼公司由于沒有實(shí)際經(jīng)營活動(dòng)，各維度數(shù)據(jù)均無法發(fā)現(xiàn)活動(dòng)痕跡。但需要承認(rèn)的是，探殼實(shí)驗(yàn)室主要依賴企業(yè)外部公開數(shù)據(jù)構(gòu)建空殼識(shí)別模型，大部分小微企業(yè)外部數(shù)據(jù)非常匱乏。因此，缺少經(jīng)營活動(dòng)數(shù)據(jù)并不能作為判斷空殼公司的充分條件。

2.2.5? 經(jīng)營資質(zhì)

經(jīng)營資質(zhì)是指企業(yè)的某項(xiàng)經(jīng)營資格，是可以證明企業(yè)符合相關(guān)行業(yè)的規(guī)定、具有相應(yīng)的生產(chǎn)能力或經(jīng)營能力的文件。資質(zhì)一般有兩種：一是經(jīng)營資質(zhì)，如企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照;二是能力資質(zhì)，如企業(yè)獲得的由各級(jí)政府、專業(yè)機(jī)構(gòu)、行業(yè)管理部門和行業(yè)協(xié)會(huì)頒發(fā)的相應(yīng)資質(zhì)證書。

本報(bào)告所指經(jīng)營資質(zhì)特指第二類，即代表企業(yè)相應(yīng)能力的資質(zhì)證明。經(jīng)營資質(zhì)是企業(yè)在特定行業(yè)開展特定業(yè)務(wù)時(shí)所需要的，但并不是企業(yè)所必須的。因此，經(jīng)營資質(zhì)并不能作為判斷空殼公司的充分條件。

2.2.6? 小結(jié)

綜上所述，空殼公司通常在資金（資產(chǎn)）、經(jīng)營場地、企業(yè)人員、經(jīng)營活動(dòng)和經(jīng)營資質(zhì)等5方面具有區(qū)別于正常企業(yè)的特征，但這些特征均不能作為判斷空殼公司的充分條件。識(shí)別空殼公司需要綜合考慮各維度數(shù)據(jù)并結(jié)合企業(yè)形態(tài)特征加以判斷。

2.3? 空殼公司形態(tài)特征和潛在風(fēng)險(xiǎn)

2.3.1? 套牌公司和空殼團(tuán)伙

套牌公司即通常所說的“一套人馬，多塊牌子”現(xiàn)象。使用同一套身份信息注冊多家公司，同時(shí)這些公司在各維度的數(shù)據(jù)都呈現(xiàn)出空殼特征?？諝F(tuán)伙是套牌公司的“升級(jí)版”，是由多個(gè)套牌公司組成的大規(guī)?？諝す?。

（1）形成原因。

場景1：空殼公司“批發(fā)商”。

各種企業(yè)咨詢服務(wù)公司、代辦公司和注冊服務(wù)公司會(huì)預(yù)先注冊大量空殼公司，以便未來通過轉(zhuǎn)讓空殼公司獲利。

場景2：因洗錢、虛開增值稅發(fā)票等非法目的而批量設(shè)立空殼公司。

在這類案件中，不法分子為快速轉(zhuǎn)移、分散資金或?qū)崿F(xiàn)上下游業(yè)務(wù)關(guān)系，需要同時(shí)操縱一定數(shù)量的空殼公司。

（2）社會(huì)危害。

在洗錢案件中，利用空殼公司的掩護(hù)，不法分子可以快速藏匿、轉(zhuǎn)移非法收入，為犯罪活動(dòng)提供資金支持，助長了更嚴(yán)重和更大規(guī)模的犯罪活動(dòng)。特別是當(dāng)洗錢活動(dòng)與恐怖活動(dòng)結(jié)合，對(duì)社會(huì)穩(wěn)定、國家安全、人民生命和財(cái)產(chǎn)安全造成巨大影響。

在虛開增值稅發(fā)票案件中，不法分子通過操控大量空殼公司虛構(gòu)業(yè)務(wù)上下游關(guān)系，虛構(gòu)購銷合同、收款收據(jù)、送貨單等一系列憑證資料，開設(shè)銀行賬戶，虛構(gòu)支付貨款。在空殼公司掩護(hù)下，不法分子作案手法隱蔽多變，極盡所能逃避監(jiān)管和稽核，使國家增值稅款遭受損失。

2.3.2? 傀儡公司

傀儡公司是指通過冒用他人身份證件注冊，用來實(shí)現(xiàn)非法目的的空殼公司。

（1）形成原因。

我國社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡，部分經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)群眾法律意識(shí)淡薄，隨意出借甚至出租身份資料，為不法分子利用他人身份信息注冊公司提供了便利。近年來，企業(yè)注冊門檻逐步放低，虛擬辦公地點(diǎn)和代辦公司盛行進(jìn)一步降低了公司注冊難度。這在客觀上為傀儡公司大量出現(xiàn)創(chuàng)造了條件。

（2）社會(huì)危害。

傀儡公司類型的空殼公司風(fēng)險(xiǎn)很高。因?yàn)槭褂昧怂松矸葙Y料，犯罪分子隱藏了真實(shí)身份，更加肆無忌憚。在各種案件中，犯罪分子虛開增值稅發(fā)票、洗錢、非法集資，往往數(shù)額巨大，涉及企業(yè)眾多，極大損害了國家、社會(huì)和人民群眾的利益。

2.3.3? 空殼公司關(guān)聯(lián)方

空殼公司關(guān)聯(lián)方是指該公司的最終控股股東對(duì)外控制了多家疑似空殼公司的企業(yè)。

（1）形成原因。

形成空殼公司關(guān)聯(lián)方的原因比較復(fù)雜。部分空殼公司關(guān)聯(lián)方是因騙貸或非法集資等非法目的而設(shè)立的。正常經(jīng)營的集團(tuán)公司、控股公司因經(jīng)營需要也常會(huì)設(shè)立一些沒有實(shí)際經(jīng)營活動(dòng)的公司，這些空殼公司關(guān)聯(lián)方通常沒有風(fēng)險(xiǎn)。

（2）社會(huì)危害。

部分空殼公司關(guān)聯(lián)方可能是出于擔(dān)保騙貸或非法集資等目的而設(shè)立的。

場景1：擔(dān)保騙貸。

不法團(tuán)伙利用銀行對(duì)擔(dān)保方審查的漏洞，操縱空殼公司為自己公司擔(dān)保，實(shí)施騙貸行為。在這類案件中，向銀行申請貸款的公司主體即為空殼公司關(guān)聯(lián)方。這些公司本身可能有實(shí)際經(jīng)營的公司，但公司實(shí)際控股股東控制了其他空殼公司，并操縱這些空殼公司為自己的公司提供擔(dān)保。

場景2：非法集資案件中，用于包裝投資項(xiàng)目。

在部分非法集資案件中，犯罪團(tuán)伙首先設(shè)立一個(gè)資本雄厚、經(jīng)營場所正規(guī)的集資平臺(tái)，之后通過設(shè)立空殼公司編造具有“高額回報(bào)”誘惑的投資項(xiàng)目欺騙投資人。

2.3.4? 借殼經(jīng)營

借殼經(jīng)營是指通過“買殼”方式獲取空殼公司的行為，主要表現(xiàn)在這些企業(yè)近期曾發(fā)生過集中性重大變更，且于變更之前無實(shí)際經(jīng)營活動(dòng)。所謂集中性重大變更是指影響企業(yè)經(jīng)營權(quán)和歸屬權(quán)的變更事件，例如企業(yè)出售等。正常的企業(yè)出售、并購或重組行為并不會(huì)被認(rèn)定為借殼經(jīng)營，借殼經(jīng)營的前提是目標(biāo)企業(yè)在重大變更發(fā)生前為空殼公司，沒有實(shí)際的經(jīng)營活動(dòng)。

（1）形成原因。

企業(yè)借殼經(jīng)營的主要目的是獲得“殼”所具有的資質(zhì)和能力，例如進(jìn)入某些已被限制注冊的行業(yè)，避免較長的注冊和認(rèn)證周期，直接獲得某種經(jīng)營資質(zhì)，獲得比較長的存續(xù)時(shí)間，以便在經(jīng)營中滿足一些準(zhǔn)入條件等。借殼經(jīng)營具有一定的市場需求，近年來企業(yè)注冊門檻降低、維護(hù)企業(yè)成本較低，在客觀上鼓勵(lì)了“養(yǎng)殼”行為。

（2）社會(huì)危害。

借殼經(jīng)營幫助借殼人繞過必要流程直接獲得了進(jìn)入某些特定市場和參與某些特定業(yè)務(wù)的條件，必然違背了設(shè)立這些準(zhǔn)入規(guī)則的初衷，使他們的交易對(duì)手面臨不可預(yù)知的風(fēng)險(xiǎn)。特別是在銀行信貸業(yè)務(wù)中，通過借殼經(jīng)營實(shí)施騙貸是一種常見作案手法，給銀行等金融機(jī)構(gòu)帶來了極大的風(fēng)險(xiǎn)。

3? 產(chǎn)生空殼公司問題的環(huán)境因素分析

空殼公司是經(jīng)濟(jì)市場化改革的產(chǎn)物。改革開放以來，隨著市場環(huán)境和經(jīng)營政策變化，空殼公司數(shù)量呈逐年遞增趨勢。分析相關(guān)案件數(shù)據(jù)可知，由空殼公司引發(fā)的社會(huì)問題逐漸增加。在分析了大量的空殼公司樣本后，探殼實(shí)驗(yàn)室認(rèn)為產(chǎn)生空殼公司問題的環(huán)境因素主要包括以下4個(gè)方面。

3.1? 企業(yè)注冊制度改革客觀上降低了設(shè)立空殼公司的門檻

自2014年3月1日起，企業(yè)注冊資本由實(shí)繳制改為認(rèn)繳制，大大降低了企業(yè)設(shè)立門檻并簡化了注冊流程及時(shí)間，對(duì)刺激我國市場經(jīng)濟(jì)活力與保障就業(yè)率穩(wěn)定提供了堅(jiān)實(shí)的保障，但客觀上也降低了設(shè)立和維護(hù)空殼公司的門檻。

3.2? 鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)的優(yōu)惠政策客觀上降低了設(shè)立和維護(hù)空殼公司的成本

“雙創(chuàng)”改革是國家基于戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型發(fā)展和國內(nèi)創(chuàng)新潛力需要而提出的重大戰(zhàn)略性改革。在“雙創(chuàng)”改革推動(dòng)下，各種新的經(jīng)濟(jì)增長點(diǎn)不斷涌現(xiàn)，“雙創(chuàng)”在支撐經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展中的作用日趨凸顯。國家和各級(jí)政府為推進(jìn)“雙創(chuàng)”改革出臺(tái)了很多政策，例如簡化注冊流程、推行集中辦公區(qū)、提供托管服務(wù)等。這些政策在很大程度上改善了創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)環(huán)境，降低了創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的門檻和成本，但客觀上也降低了設(shè)立和維護(hù)空殼公司的成本。

3.3? 各地稅收優(yōu)惠政策“刺激”了利用空殼公司避稅的行為

近年來，地方政府為促進(jìn)本地經(jīng)濟(jì)發(fā)展陸續(xù)推出了很多稅收優(yōu)惠政策。但在政策落地過程中，由于監(jiān)管不到位產(chǎn)生了各種問題，其中利用空殼公司避稅的問題尤為突出。

以新疆霍爾果斯市為例，該市實(shí)行“五減五免”的優(yōu)惠政策，一度被視為“避稅天堂”。根據(jù)規(guī)定，2010—2020年在霍爾果斯新注冊公司5年內(nèi)企業(yè)所得稅全免，5年后地方留存的40%將以“以獎(jiǎng)代免”方式返還給企業(yè)。此外，企業(yè)增值稅、個(gè)人所得稅等符合一定條件后可獲得相應(yīng)獎(jiǎng)勵(lì)。該政策推出后吸引了大批企業(yè)和個(gè)人前往霍爾果斯注冊公司。

數(shù)據(jù)顯示，2015年霍爾果斯注冊企業(yè)只有859戶;2016年新增2 490戶，達(dá)到3 349戶;2017年新增企業(yè)劇增至13 349戶。

另一組數(shù)據(jù)顯示，截至2017年12月31日，霍爾果斯市各類市場主體（企業(yè)、個(gè)體戶）總量22 615戶，注冊資本3 021億元，同比增長177.7%、202.5%。其中，影視文化類企業(yè)增長迅速。

在表面繁榮的背后，稅收優(yōu)惠政策似乎沒有達(dá)到預(yù)期效果，反而帶來令人憂心忡忡的隱患。由于注冊審查不嚴(yán)以及監(jiān)管不規(guī)范，導(dǎo)致空殼公司比比皆是，一址多照、逃稅、漏稅等亂象叢生。部分公司只在當(dāng)?shù)刈砸患曳止?，轉(zhuǎn)入巨額利潤以達(dá)到避稅目的，并未在當(dāng)?shù)亻_展經(jīng)營或生產(chǎn)活動(dòng)，也從未招聘過一個(gè)員工。這不僅未能給霍爾果斯帶來真實(shí)的經(jīng)濟(jì)增長，反而因轉(zhuǎn)移盈利使稅收流失嚴(yán)重。據(jù)當(dāng)?shù)囟悇?wù)部門統(tǒng)計(jì)，每年至少有200家企業(yè)各自向霍爾果斯注冊的子公司轉(zhuǎn)移2 000萬元以上利潤。這意味著霍爾果斯一年就有40億稅收流失。

3.4? 企業(yè)“注銷難”產(chǎn)生的僵尸企業(yè)

隨著商事制度改革深化，企業(yè)準(zhǔn)入門檻降低，但企業(yè)注銷流程依舊煩瑣。按照現(xiàn)行《公司法》規(guī)定，無論企業(yè)是否有債權(quán)債務(wù)、是否經(jīng)營過，注銷都得按照程序經(jīng)過清算組備案、報(bào)紙公告、正式注銷等手續(xù)，程序煩瑣復(fù)雜、周期長。

近年來在國家政策支持鼓勵(lì)下，全國范圍內(nèi)掀起了創(chuàng)業(yè)熱潮。部分企業(yè)在創(chuàng)業(yè)失敗后由于丟失重要文件、賬冊，或股東、法定代表人下落不明。這些企業(yè)憑借公司本身力量已無法提供注銷所需要的法定材料，面臨“注銷難”的痛點(diǎn)。由于沒有及時(shí)注銷，這些企業(yè)漸漸變成僵尸企業(yè)。盡管這些企業(yè)已不再從事企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)，但由于尚未真正出清，不法分子仍可能利用企業(yè)營業(yè)執(zhí)照等從事不法活動(dòng)。

為解決企業(yè)“注銷難”問題，國家出臺(tái)了簡易注銷政策，組織開展未開業(yè)企業(yè)、無債權(quán)債務(wù)企業(yè)的簡易注銷試點(diǎn)。以上海為例，符合簡易注銷的企業(yè)只需在企業(yè)信用信息公示平臺(tái)上對(duì)其未開業(yè)或無債權(quán)、債務(wù)的情況予以公示，公示后向登記機(jī)關(guān)提交材料。登記機(jī)關(guān)會(huì)在受理次日通過企業(yè)信用信息公示平臺(tái)公示10 d并提供3份材料，由市場監(jiān)管部門進(jìn)行材料審核，20 d左右就能完成注銷。

4? 空殼公司的來源分析

4.1? 被動(dòng)形成

改革開放40年來，中國經(jīng)濟(jì)持續(xù)高速增長。隨著市場經(jīng)濟(jì)環(huán)境改變，一些企業(yè)由于無法適應(yīng)變化的市場環(huán)境而在市場競爭中被淘汰。部分缺乏市場自生能力的國有企業(yè)或曾經(jīng)的地方支柱企業(yè)，依靠政府補(bǔ)貼和銀行續(xù)貸勉強(qiáng)維持，逐漸淪為停產(chǎn)、半停產(chǎn)、連年虧損、資不抵債，成為靠政府補(bǔ)貼和銀行續(xù)貸維持經(jīng)營的僵尸企業(yè)。

這些僵尸企業(yè)實(shí)際上已成為空殼公司，不僅無法為社會(huì)貢獻(xiàn)財(cái)富和就業(yè)崗位，還存在浪費(fèi)社會(huì)資源、擾亂市場環(huán)境、制造金融風(fēng)險(xiǎn)等問題。2018年12月，國家發(fā)展改革委、工業(yè)和信息化部等14部委聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步做好“僵尸企業(yè)”及去產(chǎn)能企業(yè)債務(wù)處置工作的通知》，通知原則上要求在2020年底前完成全部僵尸企業(yè)的處置工作。

4.2? 主動(dòng)設(shè)立

主動(dòng)設(shè)立空殼公司是指空殼公司實(shí)際操控人出于合法或非法目的主動(dòng)設(shè)立并維護(hù)的空殼公司。在鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)和扶持中小微企業(yè)的政策背景下，設(shè)立、維護(hù)公司的門檻和成本都大幅降低，這使得設(shè)立空殼公司更加容易且便宜。這類空殼公司的設(shè)立人通常是公司實(shí)際操控人。但需要指出的是，由于存在借用、冒用、購買身份證信息和資料用于注冊公司的現(xiàn)象，因此空殼公司的法定代表人、股東或高級(jí)管理人員可能并非實(shí)際設(shè)立或操控企業(yè)的人員。

4.3? 空殼批發(fā)商

市場對(duì)空殼公司，尤其是有一定資質(zhì)、存續(xù)時(shí)間較長、經(jīng)營痕跡“清白”的空殼公司有一定的需求，因此存在專門從事“養(yǎng)殼”“賣殼”并從中獲利的企業(yè)服務(wù)或咨詢公司。這類公司可以稱之為“空殼批發(fā)商”。

“空殼批發(fā)商”通常會(huì)使用相同的身份資料、代辦或托管的注冊地址，注冊大量空殼公司，并通過互聯(lián)網(wǎng)出售轉(zhuǎn)讓。這類空殼公司在養(yǎng)殼階段通常沒有特別的風(fēng)險(xiǎn)，但其風(fēng)險(xiǎn)會(huì)因?yàn)椤百I殼”目的不同而有很大差異。

5? 設(shè)立空殼公司的非法目的

因具有隱蔽性特點(diǎn)，空殼公司常被用于避稅、虛開增值稅發(fā)票、詐騙、洗錢，以及涉黑、涉毒、財(cái)務(wù)造假、網(wǎng)絡(luò)賭博等違法犯罪行為，成為不法分子的作案工具。

5.1? 避稅

通過設(shè)立空殼公司分流銷售收入，可以實(shí)現(xiàn)避稅目的。根據(jù)國家稅務(wù)總局2019年發(fā)布的《關(guān)于小規(guī)模納稅人免征增值稅政策有關(guān)征管問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告2019年第4號(hào)）的規(guī)定，對(duì)于轉(zhuǎn)登記日前連續(xù)12個(gè)月（以1個(gè)月為1個(gè)納稅期）或者連續(xù)4個(gè)季度（以1個(gè)季度為1個(gè)納稅期）累計(jì)銷售額未超過500萬元的一般納稅人，在2019年12月31日前，可選擇轉(zhuǎn)登記為小規(guī)模納稅人。小規(guī)模納稅人可以享受國家一系列稅收減免政策，各地政府為鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)、扶持小微企業(yè)發(fā)展也出臺(tái)了相應(yīng)優(yōu)惠政策。一些企業(yè)通過設(shè)立空殼公司分流銷售收入的方式達(dá)到避稅目的。有關(guān)部門已經(jīng)開始重視這一問題，并開展有針對(duì)性的查處追繳活動(dòng)。

5.2? 洗錢

利用空殼公司洗錢是常見的洗錢手段。地下錢莊非法經(jīng)營者通過收購、借用他人身份證件，或通過中介機(jī)構(gòu)批量注冊、收購空殼公司，然后通過開立對(duì)公賬戶、開通網(wǎng)銀、虛構(gòu)交易等手段，實(shí)現(xiàn)規(guī)避人民銀行對(duì)企業(yè)基本賬戶和現(xiàn)金的管理、逃避金融監(jiān)管將資金匯到境外、隱匿資金走向等非法目的。

案例：重慶“3·25”特大非法經(jīng)營地下錢莊案。

重慶警方成功破獲該市首起特大非法經(jīng)營地下錢莊案，打掉一個(gè)利用空殼公司非法從事資金支付結(jié)算業(yè)務(wù)的犯罪團(tuán)伙，涉案金額高達(dá)567億元。該團(tuán)伙以廣東潮汕籍陳氏三兄妹為核心，以親戚、朋友、同鄉(xiāng)關(guān)系為紐帶，涉案人員30多名。該團(tuán)伙利用在重慶注冊空殼公司等方式，設(shè)立了20多個(gè)對(duì)公賬戶以及數(shù)百個(gè)個(gè)人賬戶，同時(shí)在廣東深圳等地設(shè)立“業(yè)務(wù)聯(lián)系人”?！皹I(yè)務(wù)聯(lián)系人”接到業(yè)務(wù)后，將“客戶”對(duì)公賬戶資金轉(zhuǎn)入該團(tuán)伙在重慶事先注冊好的對(duì)公賬戶中，再將資金轉(zhuǎn)入個(gè)人賬戶，最后轉(zhuǎn)入“客戶”指定賬戶，或者非法為“客戶”兌換外匯出境，并收取交易金額的1%～3%作為手續(xù)費(fèi)。

5.3? 騙貸

在銀行信貸業(yè)務(wù)中，銀行通常會(huì)對(duì)借款企業(yè)的經(jīng)營時(shí)間有一定要求。因此，通過收購借殼其他公司名義掩蓋真實(shí)經(jīng)營狀況，成為騙貸的常見手段。

案例1：惠民縣萬壽源面粉有限公司及胡云磊等騙取貸款、票據(jù)承兌、金融票證案。

2013—2017年，胡云磊、胡同軍提供虛假購銷合同、財(cái)務(wù)報(bào)表等，以其經(jīng)營的惠民縣萬壽源面粉有限公司名義，騙取山東省惠民農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司貸款700萬元;以惠民縣諾堯糧油有限公司名義，騙取山東省惠民農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司貸款2 950萬元。

案例2：錢先華騙取貸款、票據(jù)承兌、金融票證案。

2010年6月，錢先華以7萬元左右的價(jià)格購買了蕪湖凱利鋼鐵貿(mào)易有限公司的“空殼公司”，并擔(dān)任該公司法定代表人。為獲取資金，錢先華以購銷鋼材為由，采用偽造財(cái)務(wù)報(bào)表、購銷合同等方式，與蕪湖益鑫投資擔(dān)保有限公司簽訂擔(dān)保合同，先后于2010年10月、2011年5月、2011年11月在交通銀行蕪湖分行灣沚支行辦理金額為300萬元的短期流動(dòng)資金貸款。除提交給蕪湖益鑫投資擔(dān)保有限公司100萬元保證金外，其他款項(xiàng)均挪作他用。

5.4? 虛開發(fā)票

在虛開增值稅發(fā)票案件中，不法分子操控大量空殼公司虛構(gòu)業(yè)務(wù)上下游關(guān)系，虛構(gòu)購銷合同、收款收據(jù)、送貨單等一系列憑證資料，開設(shè)銀行賬戶，虛構(gòu)支付貨款。在空殼公司的掩護(hù)下，不法分子作案手法隱蔽多變，極盡所能逃避監(jiān)管和稽核，使國家增值稅款遭受損失。

案例：聶某軍虛開增值稅專用發(fā)票、騙取出口退稅、抵扣稅款發(fā)票案〔（2018）粵2071刑初121號(hào)〕。

2016年8月起，聶某軍以中間介紹人身份尋找下線簡某、黃某等人，在明知沒有實(shí)際貨物交易的情況下，多次介紹中山市三鄉(xiāng)鎮(zhèn)駿*鞋廠、中山市三鄉(xiāng)鎮(zhèn)三*塑膠制品廠、中山市三鄉(xiāng)鎮(zhèn)博*鞋材廠、中山市英*塑膠制品有限公司等多家受票企業(yè)通過丁某實(shí)際控制的珠海眾*化工有限公司、珠海深*化工有限公司、珠海聯(lián)*石油化工有限公司、珠海正*化工有限公司等多家公司虛開增值稅專用發(fā)票，虛開稅款數(shù)額較大。此案所涉空殼公司均呈現(xiàn)“套牌公司”特征，這些空殼公司系犯罪團(tuán)伙雇用代辦公司使用非法取得的身份證件虛假注冊。其中經(jīng)聶某軍介紹虛開的增值稅專用發(fā)票票面金額共計(jì)人民幣3 901 800.12元，稅額共計(jì)人民幣663 306.02元。

5.5? 詐騙

在此類案件中，犯罪分子通常利用空殼公司虛構(gòu)投資機(jī)會(huì)、商務(wù)合作或公司招聘，對(duì)企業(yè)或個(gè)人實(shí)施欺詐行為。

案例：假融資真詐騙，男子雇人“粉飾”空殼公司詐騙330萬余元。

2016年7—8月，張某在福清、三明等地分別設(shè)立三明三合投資有限公司、福清市尚禾太陽能科技有限公司等空殼公司。張某以公司需要擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模、加大資金投入為由，聘請溫某、周某、黃某等人擔(dān)任業(yè)務(wù)員，向社會(huì)上不特定對(duì)象特別是中老年人發(fā)放傳單、勸說推銷等，以月利率2%的高息返利、贈(zèng)送禮品等為誘餌，騙取被害人投資。

為使被害人更加相信公司有雄厚經(jīng)濟(jì)實(shí)力并進(jìn)行投資，張某于2016年9月在泉州設(shè)立三合太陽能有限公司，對(duì)外宣稱為總公司，雇請社會(huì)人員冒充公司員工，制造該公司正在生產(chǎn)經(jīng)營的假象，還組織被害人前往參觀，使諸多被害人對(duì)其宣傳的投資項(xiàng)目深信不疑。張某通過關(guān)聯(lián)公司銀行賬戶、定期到公司取現(xiàn)等方式，將被害人“投資款”控制在自己手中。

截至案發(fā)，張某共詐騙143名被害人錢款共計(jì)約人民幣330萬余元。除部分用于前期支付被害人利息、組織人員參觀等，余下錢款均被張某揮霍一空。

2016年12月27日，張某在福州市區(qū)被公安機(jī)關(guān)抓獲。經(jīng)由福清市檢察院提起公訴，法院對(duì)張某以集資詐騙罪判處有期徒刑11年，并處罰金人民幣10萬元。

6? 結(jié)束語

近年來，空殼公司問題日益凸顯，對(duì)國民經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展、國家金融和社會(huì)秩序穩(wěn)定產(chǎn)生影響。空殼公司不是新生事物，但中國空殼公司問題有一定的特殊性。探殼實(shí)驗(yàn)室專注于研究中國空殼公司問題，分析空殼公司設(shè)立目的，挖掘空殼公司形態(tài)特征和風(fēng)險(xiǎn)屬性，建立通過外部數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)和識(shí)別空殼公司的數(shù)學(xué)模型，以期為社會(huì)構(gòu)建起一座風(fēng)險(xiǎn)攔截的“堤壩”。

（編輯：郭? 瑞）