發(fā)行概覽：公司本次擬向社會(huì)公眾公開發(fā)行人民幣普通股（A股）不超過3747萬股且占發(fā)行后總股本比例不低于25%，本次募集資金投資運(yùn)用圍繞主營(yíng)業(yè)務(wù)進(jìn)行，用于無級(jí)變速電控硅油離合器風(fēng)扇集成系統(tǒng)升級(jí)擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目、汽車輕量化吹塑系列產(chǎn)品升級(jí)擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目、研發(fā)技術(shù)中心建設(shè)項(xiàng)目，以及補(bǔ)充運(yùn)營(yíng)資金和償還銀行貸款。

基本面介紹：公司主要從事汽車發(fā)動(dòng)機(jī)冷卻風(fēng)扇總成、離合器風(fēng)扇總成及汽車輕量化塑料件的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，自設(shè)立以來主營(yíng)業(yè)務(wù)沒有發(fā)生重大變化。公司生產(chǎn)的風(fēng)扇總成產(chǎn)品及離合器風(fēng)扇總成產(chǎn)品是以風(fēng)扇為主體的總成產(chǎn)品，主要配套大中輕型商用車及非道路移動(dòng)機(jī)械設(shè)備的大功率發(fā)動(dòng)機(jī)使用。

核心競(jìng)爭(zhēng)力：公司一貫堅(jiān)持技術(shù)創(chuàng)新并注重核心技術(shù)積累。公司通過在實(shí)踐中不斷摸索、勇于試錯(cuò)、自主創(chuàng)新，掌握了一系列行業(yè)領(lǐng)先核心技術(shù)，相關(guān)技術(shù)成果多次獲得省市區(qū)級(jí)科學(xué)進(jìn)步獎(jiǎng)、省內(nèi)首臺(tái)（套）產(chǎn)品、寧波市重點(diǎn)工業(yè)新產(chǎn)品、寧波市節(jié)能新產(chǎn)品等獎(jiǎng)項(xiàng)。其中，塑料材料改性技術(shù)是公司的自主核心技術(shù)，通過該技術(shù)改性的塑料材料在制造發(fā)動(dòng)機(jī)冷卻風(fēng)扇方面的性能優(yōu)于同類進(jìn)口材料，可實(shí)現(xiàn)進(jìn)口替代、大幅降低成本。

公司高度重視模具開發(fā)，累計(jì)自主開發(fā)模具2200多套，公司開發(fā)的模具具有壽命長(zhǎng)、成本低、精密度高、穩(wěn)定性強(qiáng)、制品成型速度快、制品不良率低等特點(diǎn)，同時(shí)，公司不斷研發(fā)并持續(xù)改進(jìn)模具制造技術(shù)，為配合客戶選型、開拓市場(chǎng)和推廣新產(chǎn)品奠定了堅(jiān)實(shí)的技術(shù)基礎(chǔ)。

募投項(xiàng)目匹配性：本次募集資金到位后，公司流動(dòng)比率和速動(dòng)比率將顯著提高，短期內(nèi)公司資產(chǎn)負(fù)債率將大幅下降，有利于提高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范能力。隨著募集資金投資項(xiàng)目的建設(shè)及完工，貨幣資金將逐步轉(zhuǎn)化為在建工程，再轉(zhuǎn)化為房屋和設(shè)備等固定資產(chǎn)。本次發(fā)行募集資金主要用于現(xiàn)有產(chǎn)品的升級(jí)擴(kuò)產(chǎn)，項(xiàng)目建成后產(chǎn)品結(jié)構(gòu)更趨合理，有利于擴(kuò)大公司主營(yíng)業(yè)務(wù)規(guī)模，項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后將顯著提升公司盈利能力。

風(fēng)險(xiǎn)因素：市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)、客戶集中度較高的風(fēng)險(xiǎn)、核心技術(shù)失密導(dǎo)致毛利率下降的風(fēng)險(xiǎn)、實(shí)際控制人控制的風(fēng)險(xiǎn)、應(yīng)收賬款金額較大的風(fēng)險(xiǎn)、毛利率下降的風(fēng)險(xiǎn)、原材料價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)進(jìn)步落后導(dǎo)致競(jìng)爭(zhēng)能力下降的風(fēng)險(xiǎn)、凈資產(chǎn)收益率下降的風(fēng)險(xiǎn)、企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策變化風(fēng)險(xiǎn)、產(chǎn)業(yè)政策變化的風(fēng)險(xiǎn)、新能源汽車替代傳統(tǒng)內(nèi)燃機(jī)汽車的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、募投項(xiàng)目的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)與汽車相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)展?fàn)顩r影響的風(fēng)險(xiǎn)。

（數(shù)據(jù)截至2月21日）