王鋒杰 西藏恒遠(yuǎn)會(huì)計(jì)師事務(wù)所（普通合伙）

隨著企業(yè)的發(fā)展和壯大，以新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則為代表的重要內(nèi)容，為企業(yè)的會(huì)計(jì)工作給予必要的幫助和支持。一方面，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的應(yīng)用，對(duì)企業(yè)的并購(gòu)行為起到一定的助益和支持，另一方面，并購(gòu)過(guò)程中借助新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，可以降低企業(yè)的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，助力企業(yè)的常態(tài)化發(fā)展

一、企業(yè)并購(gòu)的會(huì)計(jì)處理方式

（一）購(gòu)買法

購(gòu)買法，是當(dāng)前企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，較為常見的經(jīng)營(yíng)行為，即通過(guò)企業(yè)當(dāng)前的市場(chǎng)公允值進(jìn)行評(píng)估，然后以相應(yīng)的貨幣進(jìn)行購(gòu)買，包括使用非貨幣類類資產(chǎn)等實(shí)物交換。在購(gòu)買過(guò)程中，還需要承擔(dān)企業(yè)的負(fù)債等責(zé)任。應(yīng)用購(gòu)買法，需要建立在同等的基礎(chǔ)條件下，進(jìn)行商業(yè)并購(gòu)活動(dòng)，當(dāng)收購(gòu)方存在多個(gè)購(gòu)買成員時(shí)，并且未能統(tǒng)一各自的收購(gòu)行為時(shí)，則需要借助股份存量或者其他方式，決定企業(yè)的并購(gòu)行為。

（二）權(quán)益結(jié)合法

權(quán)益結(jié)合法，是與并購(gòu)企業(yè)進(jìn)行股權(quán)交換，通過(guò)市場(chǎng)交易行為，讓企業(yè)雙方可以互相持有對(duì)方的股份。在國(guó)際市場(chǎng)中，對(duì)于權(quán)益結(jié)合法的使用，已經(jīng)終止，但是在我國(guó)的市場(chǎng)活動(dòng)中，還存有部分空間，并且在新會(huì)計(jì)處理機(jī)制中，明確該并購(gòu)行為的處理辦法。

二、不同會(huì)計(jì)處理方式對(duì)并購(gòu)結(jié)果的影響

（一）對(duì)企業(yè)投資者的影響

企業(yè)的投資行為，尤其針對(duì)并購(gòu)企業(yè)的中小股東而言，其商業(yè)價(jià)值是以公司股價(jià)進(jìn)行衡量，因此在傳統(tǒng)的利潤(rùn)分配模式中，大部分的參考因素是針對(duì)企業(yè)的利潤(rùn)表進(jìn)行參考，尤其是在企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況欠佳的時(shí)候，需要借助資產(chǎn)負(fù)債表中的不良資產(chǎn)進(jìn)行分析，由此可見利潤(rùn)表是影響企業(yè)投資行為重要參考依據(jù)，在企業(yè)進(jìn)行并購(gòu)過(guò)程中，將企業(yè)合并業(yè)務(wù)相關(guān)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行統(tǒng)計(jì)和分析。以購(gòu)買法為例，在同等條件下企業(yè)購(gòu)買方需要投入大量的資金或者等價(jià)值物質(zhì)，甚至?xí)绊懫髽I(yè)的經(jīng)營(yíng)，進(jìn)而造成購(gòu)買者的吸引力較低，因此會(huì)導(dǎo)致并購(gòu)行為中斷，而利用權(quán)益結(jié)合法，并不會(huì)計(jì)算并購(gòu)后的權(quán)益損失，并且會(huì)保持一段時(shí)期內(nèi)的平穩(wěn)利潤(rùn)狀態(tài)，從而對(duì)投資者而言，更具備吸引力。

（二）對(duì)企業(yè)債權(quán)人的影響

作為企業(yè)的債權(quán)人，雖然不能享受股東的分紅待遇，但是可以對(duì)企業(yè)實(shí)施放貸行為，從而獲取可觀的利息。類似的固定收入，在某種程度上，是債權(quán)人行使相應(yīng)的權(quán)利，同時(shí)也承擔(dān)了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的激烈和緊張，企業(yè)在提升自身競(jìng)爭(zhēng)力的同時(shí)，需要不斷吸納更多的資金，來(lái)實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模的不斷擴(kuò)張，而通過(guò)舉借債務(wù)，可以在最短時(shí)間內(nèi)獲取相應(yīng)的投資款項(xiàng)。

在購(gòu)買過(guò)程中，企業(yè)并購(gòu)的合并行為需要進(jìn)行市場(chǎng)評(píng)估，進(jìn)而獲取市場(chǎng)公允的實(shí)際價(jià)值。受通貨膨脹等相關(guān)因素的影響，資產(chǎn)評(píng)估的公允價(jià)值，高于資產(chǎn)的歷史成本，從而產(chǎn)生一定的增值。當(dāng)并購(gòu)行為的后期階段，對(duì)應(yīng)的商譽(yù)會(huì)存在不同程度的減少，并且以資產(chǎn)減值的形式在凈利潤(rùn)中進(jìn)行體現(xiàn)，同時(shí)企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率也會(huì)出現(xiàn)不同程度的提高，進(jìn)一步顯示出企業(yè)債權(quán)人資產(chǎn)的虛增，從而造成債權(quán)人的資金損失。

大多數(shù)企業(yè)在并購(gòu)后，會(huì)出現(xiàn)利潤(rùn)大幅提升的現(xiàn)象，但是入賬資產(chǎn)在權(quán)益結(jié)合法的應(yīng)用策略下，要遠(yuǎn)低于購(gòu)買法的資產(chǎn)入賬總額，進(jìn)一步說(shuō)明財(cái)務(wù)報(bào)表反饋的具體情況。因此，購(gòu)買法對(duì)比權(quán)益法，更加容易讓債權(quán)人產(chǎn)生不利影響，并且在并購(gòu)期間會(huì)造成企業(yè)償還能力的過(guò)高評(píng)估。

（三）對(duì)企業(yè)管理層的影響

作為企業(yè)的管理層，首先需要了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)可能產(chǎn)生費(fèi)用數(shù)據(jù)，其次可能存在部分管理層利用并購(gòu)機(jī)會(huì)實(shí)現(xiàn)個(gè)人利益的最大化。以購(gòu)買法為例，在購(gòu)買法的實(shí)踐過(guò)程中，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果遠(yuǎn)低于權(quán)益結(jié)合法的統(tǒng)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)，從而導(dǎo)致管理層的薪酬也會(huì)受到不同程度的影響，并且在某種程度上影響企業(yè)之間的策略實(shí)施，造成企業(yè)管理者的抵觸意識(shí)，最終以購(gòu)買法進(jìn)行并購(gòu)，會(huì)導(dǎo)致并購(gòu)行為存在諸多的風(fēng)險(xiǎn)性和不可確定性。另外，企業(yè)在并購(gòu)后可能在利潤(rùn)數(shù)據(jù)中，存在較大的波動(dòng)，也會(huì)影響企業(yè)管理層的直接利益，甚至?xí)?dǎo)致企業(yè)管理層分紅數(shù)量的減少，進(jìn)而導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，存在一系列的問(wèn)題。

三、企業(yè)并購(gòu)會(huì)計(jì)處理方法的有效策略

（一）完善會(huì)計(jì)處理方法的應(yīng)用理念

企業(yè)在合法經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，科學(xué)應(yīng)用會(huì)計(jì)處理方式，是確保并購(gòu)過(guò)程合理有序的重要前提，同時(shí)還能夠減少企業(yè)并購(gòu)過(guò)程中產(chǎn)生的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。由于不同的會(huì)計(jì)政策對(duì)應(yīng)的并購(gòu)結(jié)果具有一定的差異性，因此在實(shí)際經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，需要結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況，明確具體的并購(gòu)數(shù)據(jù)，按照新會(huì)計(jì)處理策略的要求和標(biāo)準(zhǔn)，處理相關(guān)的并購(gòu)工作。當(dāng)前企業(yè)并購(gòu)策略中，大多以企業(yè)并購(gòu)前與并購(gòu)后，被收購(gòu)企業(yè)是否歸于收購(gòu)企業(yè)為依據(jù)，在收購(gòu)過(guò)程中依然缺乏科學(xué)的并購(gòu)管理辦法，尤其是在制度層面，未能切實(shí)有效應(yīng)用企業(yè)收購(gòu)管理應(yīng)用辦法，導(dǎo)致企業(yè)會(huì)計(jì)管理辦法，僅僅停留在企業(yè)管理層面，未能實(shí)施到企業(yè)基層，影響制度的實(shí)際職能效應(yīng)。因此，當(dāng)前發(fā)展趨勢(shì)下，企業(yè)應(yīng)該進(jìn)一步提升會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的應(yīng)用理念，完善各個(gè)條款的解釋內(nèi)容，減少人為主觀因素的影響和滲透，最大權(quán)利合理合規(guī)實(shí)現(xiàn)權(quán)益和法治的結(jié)合，保障收購(gòu)企業(yè)的各項(xiàng)利益[1]。

（二）強(qiáng)化企業(yè)并購(gòu)會(huì)計(jì)處理的監(jiān)督作用

在企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，大部分的企業(yè)會(huì)受到政府部門的政策影響，因此需要借助政府部門的政策引導(dǎo)作用，推動(dòng)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)科學(xué)性和有效性。由此可見，政府部門對(duì)于企業(yè)的經(jīng)營(yíng)不僅可以起到促進(jìn)和改善作用，同時(shí)還能夠聯(lián)合國(guó)家財(cái)政機(jī)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)部門間的監(jiān)管和監(jiān)督，有效規(guī)避企業(yè)存在的不良經(jīng)營(yíng)行為，并且可以進(jìn)行相應(yīng)的處罰和處理，借助法制手段，保障新會(huì)計(jì)處理準(zhǔn)則的實(shí)施成效。一方面，企業(yè)在進(jìn)行并購(gòu)過(guò)程中，存在部分企業(yè)進(jìn)行偷稅漏稅等行為，同時(shí)在并購(gòu)過(guò)程中進(jìn)行利益輸送，掩蓋犯罪事實(shí)，而新會(huì)計(jì)處理機(jī)制，可以對(duì)相關(guān)情況進(jìn)行遏制和規(guī)避，幫助企業(yè)在合法合規(guī)的環(huán)境中，實(shí)現(xiàn)對(duì)相關(guān)企業(yè)的收購(gòu)行為；另一方面，不少企業(yè)在收購(gòu)過(guò)程中，缺乏對(duì)收購(gòu)企業(yè)的專業(yè)化判斷，導(dǎo)致企業(yè)收購(gòu)過(guò)程中，未能做到相應(yīng)的評(píng)估和審核，而借助政府部門的服務(wù)體系，可以對(duì)目標(biāo)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行評(píng)估和分析，提升資產(chǎn)分析過(guò)程中相關(guān)數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性，保障企業(yè)收購(gòu)過(guò)程中存在的其他風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生。政府對(duì)企業(yè)的幫助和支持，是基于企業(yè)合法合規(guī)的經(jīng)營(yíng)行為中實(shí)現(xiàn)，同時(shí)借助政府的全面性覆蓋，推動(dòng)企業(yè)在收購(gòu)過(guò)程以新會(huì)計(jì)處理原則為基礎(chǔ)，不斷提升企業(yè)的經(jīng)營(yíng)標(biāo)準(zhǔn)和經(jīng)營(yíng)水平，為企業(yè)構(gòu)建健康化的發(fā)展體系[2]。

（三）強(qiáng)化企業(yè)會(huì)計(jì)人員的專業(yè)素養(yǎng)

企業(yè)會(huì)計(jì)人員的專業(yè)素養(yǎng)，是決定企業(yè)并購(gòu)行為合法性的重要因素。一方面，由于會(huì)計(jì)人員是并購(gòu)過(guò)程中的核心操作人員，任何的行為和流程，都會(huì)影響并購(gòu)行為，另一方面，在當(dāng)前社會(huì)的市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，企業(yè)并購(gòu)行為大多是行業(yè)中的重大事件，因此存在業(yè)務(wù)操作與流程操作的復(fù)雜性，會(huì)計(jì)人員極容易在并購(gòu)過(guò)程中受到其他的人為干擾，導(dǎo)致并購(gòu)過(guò)程更加復(fù)雜和煩瑣。借助新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，以會(huì)計(jì)人員專業(yè)素養(yǎng)為核心，不斷提升會(huì)計(jì)人員的專業(yè)水平，同時(shí)在企業(yè)并購(gòu)活動(dòng)中，簽訂企業(yè)并購(gòu)活動(dòng)備忘錄，切實(shí)履行企業(yè)會(huì)計(jì)人員的基本素養(yǎng)，并且在日常的工作過(guò)程中，努力提升企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的專業(yè)知識(shí)，促進(jìn)企業(yè)并購(gòu)行的有序開展，并可以在企業(yè)運(yùn)營(yíng)過(guò)程中，憑借自身的專業(yè)素養(yǎng)，提升對(duì)于經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的有效判斷，規(guī)范企業(yè)的合法行為，為企業(yè)并購(gòu)事項(xiàng)，給予力所能及的幫助和支持[3]。

四、結(jié)論

在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的指導(dǎo)幫助下，企業(yè)并購(gòu)會(huì)計(jì)處理工作會(huì)更加保障和安全，另外以新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的為核心，通過(guò)強(qiáng)化新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的應(yīng)用理念，強(qiáng)化政府部門的監(jiān)督力度，提升會(huì)計(jì)從業(yè)人員的專業(yè)素養(yǎng)，可以全方位促進(jìn)企業(yè)的健康發(fā)展，保障企業(yè)并購(gòu)過(guò)程中，有效避免傳統(tǒng)企業(yè)并購(gòu)過(guò)程中存在的問(wèn)題和風(fēng)險(xiǎn)，助力企業(yè)合法合規(guī)經(jīng)營(yíng)。