(天津財(cái)經(jīng)大學(xué) 天津 300222)

一、區(qū)塊鏈介紹

(一)區(qū)塊鏈概念及特征

區(qū)塊鏈，簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)是一種根據(jù)密碼學(xué)記錄原理，將信息記錄按照時(shí)間順序和鏈條形式組合儲(chǔ)存的數(shù)據(jù)結(jié)構(gòu)。廣義概念的區(qū)塊鏈技術(shù)是在狹義區(qū)塊鏈的基礎(chǔ)上增加了分布式節(jié)點(diǎn)共識(shí)算法來(lái)生成和更新數(shù)據(jù)、智能合約來(lái)編程和操作數(shù)據(jù)的去中心化基礎(chǔ)結(jié)構(gòu)與分布式計(jì)算范式。區(qū)塊鏈有如下特點(diǎn)。

第一，去中心化。區(qū)塊鏈下的信息呈現(xiàn)分布式儲(chǔ)存狀態(tài)，每個(gè)加入?yún)^(qū)塊鏈的用戶都持有區(qū)塊鏈中的所有信息，每個(gè)用戶都可以爭(zhēng)取某個(gè)時(shí)點(diǎn)的信息錄入權(quán)。

第二，時(shí)序性數(shù)據(jù)。在區(qū)塊鏈中，每個(gè)數(shù)據(jù)以時(shí)間節(jié)點(diǎn)作為獨(dú)一無(wú)二的標(biāo)志，這種時(shí)序性使錄入的信息無(wú)法被刪除和替代。

第三，安全性可信。區(qū)塊鏈采用鏈條形式、密碼學(xué)與去中心化的分散記錄方式，沒(méi)有任何節(jié)點(diǎn)可以對(duì)區(qū)塊鏈的歷史信息進(jìn)行人為更改或刪除。由于區(qū)塊鏈的數(shù)據(jù)具有對(duì)源數(shù)據(jù)保護(hù)的安全性，能有效防止信息被篡改，只需通過(guò)系統(tǒng)自驗(yàn)證明正確性，無(wú)須專人維護(hù)和監(jiān)管。

第四，高度透明性。每個(gè)節(jié)點(diǎn)連接著全局的數(shù)據(jù)，因此每更新一個(gè)數(shù)據(jù)節(jié)點(diǎn)，其他節(jié)點(diǎn)將同步更新，在任何節(jié)點(diǎn)也能實(shí)現(xiàn)對(duì)數(shù)據(jù)信息進(jìn)行查詢、監(jiān)測(cè)，數(shù)據(jù)鏈具有高度的透明性。

(二)區(qū)塊鏈類型

依據(jù)各節(jié)點(diǎn)的操作權(quán)限不同，可以將區(qū)塊鏈分為三種類型：公有型、行業(yè)聯(lián)合型和私有型。

公有型區(qū)塊鏈：即向所有節(jié)點(diǎn)開(kāi)放的區(qū)塊鏈，任何節(jié)點(diǎn)都可以進(jìn)行“挖礦”。在公有型區(qū)塊鏈中，沒(méi)有節(jié)點(diǎn)可以對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行改寫(xiě)。

行業(yè)聯(lián)合型區(qū)塊鏈：由多個(gè)行業(yè)或團(tuán)體聯(lián)合參與管理，數(shù)據(jù)由群體內(nèi)部的若干節(jié)點(diǎn)進(jìn)行錄入，其他節(jié)點(diǎn)有參與交易或查詢信息的權(quán)限的區(qū)塊鏈。

私有型區(qū)塊鏈：僅賦予特定節(jié)點(diǎn)錄入權(quán)限的區(qū)塊鏈。由于加入的節(jié)點(diǎn)最少，因此是運(yùn)行速度最快的區(qū)塊鏈類型。與傳統(tǒng)信息控制不同的是，私有型區(qū)塊鏈能夠同時(shí)防范內(nèi)外部的風(fēng)險(xiǎn),適用于企業(yè)的內(nèi)部營(yíng)運(yùn)。

二、企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)控制中區(qū)塊鏈的應(yīng)用

(一)企業(yè)財(cái)務(wù)處理中的應(yīng)用

1.去中心化記賬

目前的財(cái)務(wù)電算化采用財(cái)務(wù)信息從下至上、管理任務(wù)從上至下的中心化結(jié)構(gòu)來(lái)進(jìn)行會(huì)計(jì)核算和監(jiān)督等財(cái)務(wù)運(yùn)作。但是當(dāng)前的財(cái)務(wù)電算化數(shù)據(jù)可能會(huì)因?yàn)橛?jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)的故障或人為的破壞而丟失、損壞或更新不及時(shí)。區(qū)塊鏈在數(shù)據(jù)分布和傳輸上的去中心化可以較好地降低這一風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)財(cái)務(wù)運(yùn)作在區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)中運(yùn)行時(shí)，交易通過(guò)透明的全球賬本記載入每一個(gè)節(jié)點(diǎn)并加以獨(dú)一無(wú)二的時(shí)間戳特征，公司的每筆賬務(wù)處理都可以及時(shí)更新。

在區(qū)塊鏈時(shí)間戳特征的幫助下，企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部的財(cái)務(wù)運(yùn)作數(shù)據(jù)具有時(shí)序性，不可更改。這有助于企業(yè)集團(tuán)更高效地對(duì)各個(gè)子公司內(nèi)部進(jìn)行審計(jì)。高級(jí)管理人員可以通過(guò)區(qū)塊鏈技術(shù)實(shí)時(shí)監(jiān)控各部分的財(cái)務(wù)運(yùn)作，審計(jì)工作也可以實(shí)現(xiàn)從事后審計(jì)到實(shí)時(shí)審計(jì)的延伸，從而減少財(cái)務(wù)運(yùn)作中可能出現(xiàn)的差錯(cuò)和疏漏，降低人為舞弊、篡改財(cái)務(wù)信息的風(fēng)險(xiǎn)。

在隱私的安全性上，一方面，區(qū)塊鏈可以通過(guò)加密算法保證數(shù)據(jù)的安全傳播。多方計(jì)算技術(shù)將原始信息數(shù)據(jù)拆解為多個(gè)碎片分配給許多節(jié)點(diǎn)進(jìn)行計(jì)算，根據(jù)單獨(dú)的區(qū)塊碎片無(wú)法得到源數(shù)據(jù)信息。另一方面，財(cái)務(wù)核算可以在私有區(qū)塊鏈上進(jìn)行。在私有區(qū)塊鏈上進(jìn)行財(cái)務(wù)操作，有助于保護(hù)企業(yè)信息不被外部盜取或更改，同時(shí)防止內(nèi)部因錯(cuò)誤操作導(dǎo)致的數(shù)據(jù)丟失。

2.獲得資產(chǎn)實(shí)時(shí)公允價(jià)值

當(dāng)資產(chǎn)價(jià)值相關(guān)的核算和交易數(shù)據(jù)在區(qū)塊鏈中運(yùn)行時(shí)，除了被加密的私有信息外，其他的數(shù)據(jù)都是透明的或可以通過(guò)秘鑰進(jìn)行解密。因此，在區(qū)塊鏈中可以以低成本和高效率獲取市場(chǎng)上公開(kāi)的交易情況，進(jìn)而使資產(chǎn)可以以更公允的價(jià)格進(jìn)行計(jì)量。

公允價(jià)值比歷史價(jià)值更適合資本市場(chǎng)。但是當(dāng)前由于信息的不對(duì)等性和延遲性，公允價(jià)值只有在高度活躍和透明的交易市場(chǎng)才能獲取。因此目前大多數(shù)資產(chǎn)都或多或少在信息不對(duì)等的情況下購(gòu)入，且無(wú)法以公允價(jià)值計(jì)量核算。而區(qū)塊鏈的透明性、可編程性和防篡改性有利于解決當(dāng)前資本市場(chǎng)的信息延遲和信用危機(jī)，使資產(chǎn)的公允價(jià)值能夠在交易市場(chǎng)上實(shí)時(shí)更新，從而推動(dòng)財(cái)務(wù)核算從歷史價(jià)值核算轉(zhuǎn)型到公允價(jià)值核算，實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)從記錄職能轉(zhuǎn)型到管理職能的進(jìn)步。

(二)企業(yè)籌資過(guò)程中的應(yīng)用

1.透明數(shù)據(jù)網(wǎng)降低籌資成本

區(qū)塊鏈技術(shù)可以更好地應(yīng)對(duì)和消除企業(yè)信任危機(jī)。傳統(tǒng)的信貸系統(tǒng)中，券商、銀行、互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)等金融機(jī)構(gòu)由于掌握著龐大的企業(yè)信用信息，因而在融資市場(chǎng)成為信用中心和交易中介，為大小企業(yè)的融資進(jìn)行信用背書(shū)。目前企業(yè)查詢自身或?qū)Ψ狡髽I(yè)的征信情況，需要會(huì)計(jì)人員去基本戶銀行或中國(guó)人民銀行開(kāi)具征信報(bào)告，手續(xù)煩瑣且報(bào)告結(jié)果具有時(shí)效性，每查詢一次就要去開(kāi)具一次報(bào)告。

在引入?yún)^(qū)塊鏈的借貸市場(chǎng)中，債權(quán)人可以借助區(qū)塊鏈信息高度透明、去中心化、分布式賬簿和時(shí)間數(shù)據(jù)等優(yōu)勢(shì)，在區(qū)塊鏈數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)直接查詢債權(quán)人的征信情況，通過(guò)數(shù)據(jù)庫(kù)提取融資企業(yè)不同時(shí)間的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和歷史沿革，無(wú)須中介機(jī)構(gòu)介入，以較低成本評(píng)估對(duì)方公司的信用情況和償債能力。因此，區(qū)塊鏈有助于解決債權(quán)債務(wù)人信息不對(duì)稱問(wèn)題，打破中介金融機(jī)構(gòu)的信用信息壟斷地位，為融資減少傭金費(fèi)用。

此外，在企業(yè)信貸配給的支付環(huán)節(jié)上，由于區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)可以在實(shí)現(xiàn)節(jié)點(diǎn)對(duì)節(jié)點(diǎn)價(jià)值轉(zhuǎn)移的同時(shí)實(shí)時(shí)更新交易數(shù)據(jù)，因此企業(yè)之間可以跨過(guò)中介機(jī)構(gòu)直接實(shí)現(xiàn)資金的配給，節(jié)約金融機(jī)構(gòu)服務(wù)的手續(xù)費(fèi)用，從而降低資金配給的運(yùn)轉(zhuǎn)成本。

2.新信任機(jī)制優(yōu)化籌資效率

在傳統(tǒng)的金融市場(chǎng)，企業(yè)投資需要借助金融機(jī)構(gòu)第三方進(jìn)行盡職調(diào)查，以確保不了解、不信任的對(duì)象符合自身的投資要求。

區(qū)塊鏈可以建立投融雙方的信任——由于區(qū)塊鏈信息不可篡改或刪除，且具有分賬式特點(diǎn)，數(shù)據(jù)的可信度具有保障。一方面，企業(yè)可以根據(jù)帶有時(shí)間戳的交易記錄或其他數(shù)據(jù)驗(yàn)證對(duì)方的資產(chǎn)實(shí)力。通過(guò)區(qū)塊鏈獲取企業(yè)征信情況，可以幫助借貸雙方的信貸配給更加高效，信息更新更加及時(shí)。另一方面，盡職調(diào)查上會(huì)計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)效率也能顯著提高。審計(jì)人員可以根據(jù)時(shí)間戳對(duì)交易進(jìn)行全過(guò)程的追蹤；同時(shí)，由于審計(jì)證據(jù)更好獲得，審計(jì)師無(wú)須再在驗(yàn)證信息的真實(shí)性上花費(fèi)太多的時(shí)間和精力。外部審計(jì)流程的優(yōu)化提高了第三方的審計(jì)效率，也節(jié)約了企業(yè)所需支付的招待費(fèi)用等管理費(fèi)用。

三、企業(yè)集團(tuán)交易處理中區(qū)塊鏈的應(yīng)用

(一)智能合約降低交易成本，提高交易效率

區(qū)塊鏈之前，由于經(jīng)濟(jì)主體間缺乏信任關(guān)系，企業(yè)在選擇新的供應(yīng)商之前會(huì)進(jìn)行較長(zhǎng)時(shí)間的議價(jià)協(xié)商。而智能合約使企業(yè)可以在數(shù)據(jù)庫(kù)模板中選擇適合自身的交易條款，或獲取交易所需的其他詳細(xì)信息，進(jìn)而與供應(yīng)商進(jìn)行快捷的協(xié)商談判。在此過(guò)程中，相比傳統(tǒng)的交易方式，智能合約中的執(zhí)行計(jì)算、交易信息復(fù)核、交易信息存檔的效率遠(yuǎn)高于當(dāng)前的人工操作效率，大大節(jié)約對(duì)于未建立信任關(guān)系的對(duì)方企業(yè)的調(diào)研成本，降低與陌生合作者產(chǎn)生的被詐騙風(fēng)險(xiǎn)和產(chǎn)生仲裁、訴訟的風(fēng)險(xiǎn)或其他合約成本。

此外，在區(qū)塊鏈中便于獲取某產(chǎn)品或某行業(yè)商品的公允價(jià)值，在商業(yè)談判中有利于企業(yè)降低由于信息不對(duì)等產(chǎn)生的商品溢價(jià)風(fēng)險(xiǎn)。

在合約的執(zhí)行上，在智能合約的商業(yè)模式中，合約通過(guò)系統(tǒng)智能自動(dòng)執(zhí)行。按照協(xié)議約定，當(dāng)雙方操作滿足協(xié)議約定條件時(shí)，智能合約技術(shù)還可以用虛擬貨幣等自動(dòng)進(jìn)行線上結(jié)算清算、股權(quán)轉(zhuǎn)讓等。智能合約的自動(dòng)執(zhí)行模式幫助企業(yè)減少合約的執(zhí)行、管理和支付成本，減少對(duì)支付第三方的依賴，也幫助企業(yè)提高了執(zhí)行財(cái)務(wù)業(yè)務(wù)的效率。

(二)輔助物聯(lián)網(wǎng)，降低交易風(fēng)險(xiǎn)

由于交易方式的多樣性，企業(yè)在進(jìn)行交易協(xié)議、貨物運(yùn)輸、資金清算轉(zhuǎn)賬等交易環(huán)節(jié)中將面對(duì)“拜占庭將軍問(wèn)題”。“拜占庭將軍問(wèn)題”源于拜占庭帝國(guó)時(shí)代，由于國(guó)土遼闊，拜占庭帝國(guó)軍隊(duì)之間無(wú)法進(jìn)行密切通信，將軍們面臨如何傳遞正確信息防止叛徒誤導(dǎo)的難題。在企業(yè)的交易中，則為網(wǎng)絡(luò)各個(gè)節(jié)點(diǎn)如何維護(hù)環(huán)境的安全數(shù)據(jù)交換的問(wèn)題。由于區(qū)塊鏈擁有強(qiáng)大的算法共識(shí)機(jī)制，信息分布式儲(chǔ)存具有高透明度，因此可以保證信息安全交換。

此外，在區(qū)塊鏈中交易可以增加產(chǎn)品標(biāo)識(shí)表示來(lái)進(jìn)行產(chǎn)品監(jiān)控追蹤，增強(qiáng)交易的透明度，降低交易過(guò)程中的不確定性。由于區(qū)塊鏈的數(shù)據(jù)按照時(shí)間戳進(jìn)行標(biāo)記，各參與者只要獲得許可就可以將信息輸入?yún)^(qū)塊鏈條，獲得賬簿的訪問(wèn)權(quán)限，且信息公開(kāi)透明、不可修改。因此，區(qū)塊鏈技術(shù)可以實(shí)現(xiàn)在產(chǎn)品的加工過(guò)程中對(duì)零部件、原料添加永久性的數(shù)字化標(biāo)識(shí)，從而向利益相關(guān)者提供產(chǎn)品在各個(gè)生產(chǎn)及傳遞狀態(tài)的價(jià)值信息。通過(guò)對(duì)商品從生產(chǎn)到流通各環(huán)節(jié)進(jìn)行監(jiān)控，結(jié)合區(qū)塊鏈的時(shí)間戳，生產(chǎn)商和銷售商可以明確雙方責(zé)任，減少商品流通中的責(zé)任模糊區(qū)域，從而在交易中減少摩擦、更容易達(dá)成一致，業(yè)務(wù)合作更順暢。同時(shí)，結(jié)合物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，在商品流通中可以降低驗(yàn)偽成本，降低偽造產(chǎn)品給公司帶來(lái)商業(yè)糾紛的風(fēng)險(xiǎn)。

四、企業(yè)集團(tuán)實(shí)現(xiàn)應(yīng)用區(qū)塊鏈中面臨的技術(shù)問(wèn)題

(一)區(qū)塊鏈擴(kuò)容問(wèn)題

區(qū)塊鏈的優(yōu)勢(shì)之一是所有節(jié)點(diǎn)同步更新市場(chǎng)信息，每當(dāng)有一個(gè)節(jié)點(diǎn)加入，該節(jié)點(diǎn)就要下載并儲(chǔ)存一份包含從創(chuàng)世塊遞延至今的數(shù)據(jù)包。但是隨著區(qū)塊鏈領(lǐng)域的擴(kuò)大，在不遠(yuǎn)的將來(lái)醫(yī)療信息、媒體服務(wù)、能源市場(chǎng)、企業(yè)交易、社會(huì)福利建設(shè)和物聯(lián)網(wǎng)服務(wù)都會(huì)加入進(jìn)來(lái)。區(qū)塊鏈內(nèi)爆炸式增長(zhǎng)的數(shù)據(jù)將需要儲(chǔ)存大量的交易信息，不斷增加各個(gè)節(jié)點(diǎn)端的存儲(chǔ)成本，甚至交易可能會(huì)形成擁堵。

因此，將區(qū)塊鏈擴(kuò)容、增加交易速度等與區(qū)塊鏈數(shù)據(jù)儲(chǔ)存空間容量相關(guān)的技術(shù)要求就可能成為區(qū)塊鏈應(yīng)用中的制約性問(wèn)題。

(二)加密被破解的未來(lái)風(fēng)險(xiǎn)

以目前計(jì)算機(jī)的計(jì)算能力來(lái)說(shuō)，破解區(qū)塊鏈的非對(duì)稱加密是非常復(fù)雜的，但隨著量子計(jì)算機(jī)的研發(fā)，在極高速度的計(jì)算之下，數(shù)據(jù)安全性是否會(huì)遇到威脅，尚無(wú)法預(yù)測(cè)。當(dāng)前在比特幣交易中，去中心化黑客行動(dòng)已經(jīng)顯現(xiàn)雛形。

2018年，從最初的比特幣鏈中派生出來(lái)的比特幣黃金和另一個(gè)新的區(qū)塊鏈項(xiàng)目ZenCash不幸遭受“51%攻擊”。“51%攻擊”是指黑客通過(guò)控制區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)中50%以上的哈希率，對(duì)交易進(jìn)行攻擊，通過(guò)控制區(qū)塊鏈來(lái)逆轉(zhuǎn)、停滯交易。

由此可見(jiàn)，隨著更高效率計(jì)算機(jī)的出現(xiàn)，配置漏洞和代碼漏洞的存在，未來(lái)的攻擊可能會(huì)破壞交易或盜取加密信息，安全隱患不容忽視。