【摘 要】 本文以國(guó)有企業(yè)為研究對(duì)象，研究發(fā)現(xiàn)政府補(bǔ)貼會(huì)促進(jìn)國(guó)有企業(yè)研發(fā)投入、人力資本和國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效。研發(fā)投入和人力資本在政府補(bǔ)貼和國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效之間起到了完全中介作用，即政府補(bǔ)貼對(duì)國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的影響是由于促進(jìn)了國(guó)有企業(yè)研發(fā)投入和人力資本的提升間接促進(jìn)了國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效。

【關(guān)鍵詞】 政府補(bǔ)貼 完全中介效應(yīng) 國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效

一、引言

在知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，創(chuàng)新是企業(yè)在激烈競(jìng)爭(zhēng)中獲得長(zhǎng)久發(fā)展的重要驅(qū)動(dòng)力之一?；谶@樣的經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型趨勢(shì)，眾多企業(yè)都紛紛加大研發(fā)投入，重視提高企業(yè)的自主創(chuàng)新能力和核心技術(shù)水平。在我國(guó)，企業(yè)研發(fā)投入的主要來(lái)源是政府研發(fā)補(bǔ)貼及企業(yè)自身的研發(fā)投入，其為企業(yè)創(chuàng)新能力的發(fā)展提供了持續(xù)的資金支持，提高了企業(yè)整體的科研水平和技術(shù)水平。眾所周知企業(yè)進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新活動(dòng)不僅需要研發(fā)資金的支持，同樣離不開(kāi)人力資本的投入。但少有研究將政府補(bǔ)貼、企業(yè)研發(fā)資金、人力資本和企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效四者放在一起研究。如何運(yùn)用政府政策支持，提高國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新能力同樣是急需解決的問(wèn)題。本文將以國(guó)有企業(yè)為研究對(duì)象，揭示政府補(bǔ)貼對(duì)國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的作用機(jī)理。為提升國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新能力提供理論支持。

二、理論研究

（一）政府補(bǔ)貼與企業(yè)研發(fā)投入。本文研究的對(duì)象是國(guó)有企業(yè)，國(guó)有企業(yè)有其特殊性質(zhì)，不僅要求企業(yè)追求自身利潤(rùn)最大化，還承擔(dān)著國(guó)家發(fā)展戰(zhàn)略的重任，國(guó)有企業(yè)的研發(fā)投入會(huì)產(chǎn)生較大的正外部性影響。由此可以看出僅僅依靠國(guó)有企業(yè)自身研發(fā)投入是不夠的，政府需要進(jìn)行一定政策上的支持，緩解創(chuàng)新活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)和彌補(bǔ)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)外部性，來(lái)提高企業(yè)研發(fā)投入。但對(duì)于政府研發(fā)補(bǔ)貼是否能夠真正的誘導(dǎo)企業(yè)研發(fā)資金投入，不同學(xué)者持有的觀點(diǎn)不一。本文認(rèn)為政府補(bǔ)貼促進(jìn)企業(yè)研發(fā)投資主要通過(guò)以下途徑，首先政府補(bǔ)貼可以直接解決企業(yè)資金困難問(wèn)題;其次政府補(bǔ)貼能夠通過(guò)信號(hào)傳遞機(jī)制，使得社會(huì)資金進(jìn)入企業(yè)，解決了企業(yè)的融資約束問(wèn)題;再次由于研發(fā)具有不確定性具有較大風(fēng)險(xiǎn)，政府補(bǔ)貼能夠降低企業(yè)的研發(fā)投資的風(fēng)險(xiǎn)性;最后國(guó)有企業(yè)研發(fā)投資具有較大知識(shí)溢出外部性，政府補(bǔ)貼能夠?qū)ν獠啃赃M(jìn)行緩解。以上四點(diǎn)都是激發(fā)國(guó)有企業(yè)增加研發(fā)投資的主要原因。但也有學(xué)者認(rèn)為政府補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)研發(fā)激勵(lì)效果不明顯甚至?xí)霈F(xiàn)擠出效應(yīng)。但是，由于國(guó)有企業(yè)的特殊性質(zhì)，政府補(bǔ)貼會(huì)對(duì)企業(yè)研發(fā)投入的誘導(dǎo)效應(yīng)會(huì)大于擠出效應(yīng)，即政府補(bǔ)貼會(huì)促進(jìn)企業(yè)研發(fā)資金投入。

（二）政府補(bǔ)貼與國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效。國(guó)內(nèi)外已有大量學(xué)者進(jìn)行了關(guān)于政府補(bǔ)貼對(duì)創(chuàng)新績(jī)效影響的研究，但結(jié)論存在一定分歧。諸多學(xué)者研究結(jié)論表明，政府補(bǔ)貼對(duì)創(chuàng)新績(jī)效有正向影響，但也有一些學(xué)者持相反觀點(diǎn)。結(jié)論之所以存在較大分歧，這可能是由于樣本和指標(biāo)選擇的不同造成的。但是由于國(guó)有企業(yè)的特殊性質(zhì)，肩負(fù)著國(guó)家戰(zhàn)略發(fā)展的需要，政府能夠?qū)?guó)有企業(yè)實(shí)施更好的監(jiān)管，所以本文認(rèn)為政府補(bǔ)貼對(duì)國(guó)有企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效有正向影響。

（三）國(guó)有企業(yè)研發(fā)投入、人力資本與創(chuàng)新績(jī)效。對(duì)于研發(fā)資金投入對(duì)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的影響，大多數(shù)學(xué)者認(rèn)為，研發(fā)資金投入正向促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效，特別是企業(yè)人員投入與專(zhuān)利產(chǎn)出之間的正相關(guān)關(guān)系更為顯著。

在國(guó)有企業(yè)中創(chuàng)造新技術(shù)的最顯著的力量就是人力資本，其不但能靈活掌握新技術(shù)，還能根據(jù)企業(yè)創(chuàng)新的需要和問(wèn)題學(xué)習(xí)相關(guān)知識(shí)，深化現(xiàn)有的知識(shí)，在企業(yè)現(xiàn)有的知識(shí)軌道上增加知識(shí)存量從而促進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新。內(nèi)生增長(zhǎng)理論將技術(shù)進(jìn)步作為經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的動(dòng)力，高技能型人力資本能夠提高企業(yè)對(duì)隱性知識(shí)的外化能力和對(duì)顯性知識(shí)的吸收能力，提高企業(yè)的創(chuàng)新效率。所以人力資本會(huì)正向促進(jìn)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新。總體來(lái)說(shuō)作為技術(shù)創(chuàng)新的兩個(gè)必備要素，研發(fā)資金和研發(fā)人員都應(yīng)正向促進(jìn)企業(yè)研發(fā)績(jī)效。

（四）人力資本、研發(fā)投入在政府補(bǔ)貼和創(chuàng)新績(jī)效中的中介效應(yīng)。由于企業(yè)研發(fā)活動(dòng)主要集中在企業(yè)內(nèi)部，而政府常常是從外部環(huán)境進(jìn)行支持。所以政府補(bǔ)貼在促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效需要有中介橋梁。企業(yè)在獲得政府補(bǔ)貼之后，會(huì)通過(guò)間接或者直接的方式得到資金上的緩解，這時(shí)國(guó)有企業(yè)出于長(zhǎng)遠(yuǎn)考慮會(huì)加強(qiáng)研發(fā)投入;同時(shí)由于國(guó)有企業(yè)人員存在雇傭關(guān)系不穩(wěn)定，會(huì)出現(xiàn)人才流失情況，所以企業(yè)對(duì)人力資本投入方面不是很積極，政府補(bǔ)貼能夠有效的緩解人力資本外部性，有效提供企業(yè)人力資本存量，高水平人才可以適應(yīng)日益復(fù)雜化的先進(jìn)技術(shù)，消化吸收引進(jìn)的新技術(shù)，增強(qiáng)企業(yè)創(chuàng)新能力。

三、結(jié)論及政策建議

（一）政府層面。盡管有許多學(xué)者研究表明政府補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)研發(fā)投入沒(méi)有正向促進(jìn)作用，但本文研究表明政府補(bǔ)貼能夠顯著促進(jìn)國(guó)有企業(yè)研發(fā)人員投入和研發(fā)資金投入。這說(shuō)明政府對(duì)于國(guó)有企業(yè)進(jìn)行財(cái)政補(bǔ)貼政策取得了積極的效果。正是由于政府補(bǔ)貼能夠通過(guò)直接或間接的方式緩解企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新資金約束，增強(qiáng)企業(yè)研發(fā)投資的信心。所以政府對(duì)國(guó)有企業(yè)應(yīng)該繼續(xù)加大政府補(bǔ)貼力度，同時(shí)配合促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新的相關(guān)政策，加快完善勞動(dòng)力市場(chǎng)制度，促進(jìn)建立穩(wěn)定雇傭關(guān)系，激發(fā)企業(yè)對(duì)人力資本的投入，進(jìn)而促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新能力。

（二）企業(yè)層面。國(guó)有企業(yè)應(yīng)該積極承擔(dān)社會(huì)責(zé)任，不僅要重視企業(yè)自身利益還要著眼于整個(gè)社會(huì)的整體利益。國(guó)有企業(yè)相對(duì)于民營(yíng)企業(yè)在研發(fā)資金和研發(fā)人員上具有資金優(yōu)勢(shì)，相對(duì)于高校和科研院所更具有對(duì)市場(chǎng)洞察的優(yōu)勢(shì)。鑒于此國(guó)有企業(yè)在進(jìn)行創(chuàng)新時(shí)，不僅要重視能夠給企業(yè)帶來(lái)即時(shí)利益的創(chuàng)新研究，更應(yīng)該發(fā)揮國(guó)有企業(yè)在社會(huì)上的獨(dú)特地位和豐富的創(chuàng)新資源，進(jìn)行技術(shù)難題研究，充分發(fā)揮國(guó)有企業(yè)在國(guó)家發(fā)展中的重要地位。

【參考文獻(xiàn)】

[1] 代明，劉佳，張杭.企業(yè)科技創(chuàng)新市場(chǎng)失靈的形成邏輯與有效治理[J].中國(guó)科技論壇，2014（2）：11-16.

[2] 馮文娜.高新技術(shù)企業(yè)研發(fā)投入與創(chuàng)新產(chǎn)出的關(guān)系研究——基于山東省高新技術(shù)企業(yè)的實(shí)證[J].經(jīng)濟(jì)問(wèn)題，2010（9）：74-78.

[3] 王遂昆，郝繼偉.政府補(bǔ)貼、稅收與企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新績(jī)效關(guān)系研究——-基于深圳中小板上市企業(yè)的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)[J].科技進(jìn)步與對(duì)策，2014（9）：92-96.

作者簡(jiǎn)介：王彬（1993--）男，漢族，山西太原人，單位：遼寧大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，2017級(jí)研究生，勞動(dòng)經(jīng)濟(jì)學(xué)專(zhuān)業(yè)