巨丹玉

摘 要：山西省綜改區(qū)的核心特征不在于政策優(yōu)惠，而在于制度創(chuàng)新，突出表現(xiàn)為金融制度方面的創(chuàng)新。在金融制度創(chuàng)新中，建立差別化的運(yùn)行模式和經(jīng)營(yíng)機(jī)制和有差別的區(qū)域貨幣信貸政策是最為引人關(guān)注的兩個(gè)方面。2010年11月，國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)山西省作為“國(guó)家資源型經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型配套改革試驗(yàn)區(qū)”，標(biāo)志著山西的發(fā)展進(jìn)入了新的階段。金融監(jiān)管模式的創(chuàng)新應(yīng)當(dāng)成為下一步工作的重點(diǎn)。

關(guān)鍵詞：山西省綜改區(qū);制度創(chuàng)新;金融制度

第一章 金融制度創(chuàng)新概述

金融創(chuàng)新就是金融主體為實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化，通過(guò)重新整合它們的金融資源所進(jìn)行的創(chuàng)造性活動(dòng)和開(kāi)發(fā)活動(dòng)，具體包括產(chǎn)品創(chuàng)新、服務(wù)創(chuàng)新、市場(chǎng)創(chuàng)新、制度創(chuàng)新等幾個(gè)主要方面。金融創(chuàng)新是一項(xiàng)系統(tǒng)工程，其中，技術(shù)創(chuàng)新和工具創(chuàng)新屬于微觀創(chuàng)新的層面，易于模仿和引進(jìn)，見(jiàn)效也快，但是，同樣的技術(shù)和產(chǎn)品，在我國(guó)和發(fā)達(dá)國(guó)家產(chǎn)出的效益卻大不一樣，筆者認(rèn)為，其根本原因在于我國(guó)金融制度創(chuàng)新大大落后于技術(shù)和工具創(chuàng)新。作為金融創(chuàng)新體系的基礎(chǔ)和核心，制度創(chuàng)新決定著其他創(chuàng)新的制度環(huán)境。金融制度通過(guò)決定金融運(yùn)行而體現(xiàn)了其節(jié)約功能、激勵(lì)功能、約束功能、配置功能和穩(wěn)定功能，也是供給側(cè)改革的一項(xiàng)重要內(nèi)容。落后的金融制度會(huì)制約其他創(chuàng)新的發(fā)展，而一種好的先進(jìn)的制度卻能加速其他創(chuàng)新的發(fā)展，降低其他創(chuàng)新的成本，提高其他創(chuàng)新的收益。所以，金融創(chuàng)新的較高層次的創(chuàng)新就是實(shí)行制度創(chuàng)新，制度創(chuàng)新能起到提綱掣領(lǐng)的作用，從而促進(jìn)金融創(chuàng)新的整體發(fā)展。

從創(chuàng)新內(nèi)容來(lái)看，它主要包括金融交易制度創(chuàng)新、金融組織制度創(chuàng)新（單個(gè)金融組織創(chuàng)新和金融組織結(jié)構(gòu)或體系的創(chuàng)新）以及金融保障制度創(chuàng)新等。金融交易制度創(chuàng)新即圍繞著金融交易運(yùn)作方式進(jìn)行的制度創(chuàng)新。金融組織制度創(chuàng)新是圍繞著金融組織方式包括其結(jié)構(gòu)優(yōu)化的目的而進(jìn)行的創(chuàng)新。

第二章 山西資源型經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型面臨的金融困境

山西作為資源型城市，其發(fā)展具有高度依賴資源、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)單一、后續(xù)發(fā)展資金匱乏、生產(chǎn)粗放、生態(tài)問(wèn)題嚴(yán)重等特點(diǎn)，因而會(huì)面臨主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)后續(xù)發(fā)展困難，產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型艱難和環(huán)境治理壓力大等問(wèn)題，尋求金融支持方面也存在著各種問(wèn)題。

1.國(guó)家金融宏觀調(diào)控政策不夠靈活。我國(guó)是一個(gè)地域遼闊、且差異性較大的發(fā)展中大國(guó)，理應(yīng)在中觀層次和微觀層次上構(gòu)建與地區(qū)實(shí)際狀況、發(fā)展水準(zhǔn)大體相符的金融結(jié)構(gòu)。但是，我國(guó)金融結(jié)構(gòu)的建制并沒(méi)有體現(xiàn)出這種差異性，反而在我國(guó)區(qū)域經(jīng)濟(jì)的巨大差異面前，呈現(xiàn)出驚人的一致性。國(guó)家對(duì)于整體的宏觀調(diào)控具有絕對(duì)的話語(yǔ)權(quán)和控制權(quán)，調(diào)控政策是在綜合了整體經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上做出的，所以在整體的經(jīng)濟(jì)金融調(diào)控政策下并沒(méi)有考慮到不同地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的實(shí)際需求，對(duì)不同地區(qū)產(chǎn)生的政策效應(yīng)會(huì)有不同的實(shí)際效果。東部沿海地區(qū)制造業(yè)發(fā)達(dá)，資金的需求和供給與以資源能源為經(jīng)濟(jì)支撐的山西是有很大區(qū)別的，但是同一的資金調(diào)配政策和利率水平極大的制約了山西經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。^[1]

2.山西省資源型區(qū)域造成的產(chǎn)業(yè)和金融固化。由于煤炭資源在山西經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)中發(fā)揮了特殊的重要作用，煤炭資源型區(qū)域的經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展主要是圍繞資源型產(chǎn)業(yè)進(jìn)行的，即出現(xiàn)了典型的資源型產(chǎn)業(yè)的固化和金融固化。產(chǎn)業(yè)固化效應(yīng)主要體現(xiàn)在：①山西省經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展明顯受到煤炭型產(chǎn)業(yè)（即本地區(qū)內(nèi)的支柱產(chǎn)業(yè)）發(fā)展的影響;②支柱產(chǎn)業(yè)較為單一，其他產(chǎn)業(yè)發(fā)展緩慢，在資源儲(chǔ)藏量逐漸減少的情況下，支柱產(chǎn)業(yè)發(fā)展面臨越來(lái)越多的困境，而新興產(chǎn)業(yè)由于缺乏資金及政策支持而發(fā)展緩慢;③產(chǎn)業(yè)技術(shù)落后，持續(xù)發(fā)展面臨技術(shù)瓶頸制約;④對(duì)煤炭的高度依賴產(chǎn)生了對(duì)其他產(chǎn)業(yè)的排擠現(xiàn)象，從而造成山西省的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)失衡。金融固化效應(yīng)主要體現(xiàn)為：①銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)單一，傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)仍然占主導(dǎo)地位，金融工具少，缺乏特色，中間業(yè)務(wù)拓展缺乏空間;②支持煤炭型投資項(xiàng)目的持續(xù)高速增長(zhǎng)，中長(zhǎng)期貸款始終占的比例較高，而中小企業(yè)的長(zhǎng)期貸款相對(duì)較難。^[2]

第三章 支持金融政策創(chuàng)新的政策建議

1.優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境，為產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整提供有力保障。政府應(yīng)建立和完善相關(guān)的金融法律法規(guī)制度，加強(qiáng)金融監(jiān)管，防范金融風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)監(jiān)管人才隊(duì)伍建設(shè)，保證金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行的合法合規(guī)，;政府應(yīng)該樹(shù)立服務(wù)意識(shí)，改善服務(wù)職能，充分發(fā)揮為金融，經(jīng)濟(jì)服務(wù)的職能。同時(shí)政府應(yīng)該及時(shí)制定并發(fā)布產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策以及宏觀調(diào)控政策，建立公共信息發(fā)布平臺(tái)，是金融機(jī)構(gòu)能夠及時(shí)的了解經(jīng)濟(jì)政策，為其提供引導(dǎo)作用，幫助金融機(jī)構(gòu)作出經(jīng)營(yíng)決策。

2.建立和完善全社會(huì)的信用體系，優(yōu)化金融的發(fā)展的信用環(huán)境。銀行信貸是信用創(chuàng)造的過(guò)程，社會(huì)信用體系的好壞對(duì)金融的發(fā)展非常重要，政府應(yīng)建立起信用信息平臺(tái)，完善信用管理體制，增強(qiáng)信用的監(jiān)督執(zhí)法力度，使信用體系能夠充分起到對(duì)金融市場(chǎng)上交易者行為的激勵(lì)和約束作用，從而有利于金融市場(chǎng)的健康發(fā)展。同時(shí)鼓勵(lì)建立信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，并加強(qiáng)對(duì)這些機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，發(fā)揮市場(chǎng)的作用，使評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)和政府的信用信息平臺(tái)結(jié)合起來(lái)，共同促進(jìn)金融市場(chǎng)的信用建設(shè)，使金融能夠充分發(fā)揮信用創(chuàng)造作用，更好的為產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化升級(jí)提供有效支持。

3.加強(qiáng)金融與產(chǎn)業(yè)發(fā)展的關(guān)系，金融通過(guò)金融市場(chǎng)和金融政策的作用，引導(dǎo)金融資源在產(chǎn)業(yè)之間流動(dòng)，不斷優(yōu)化金融資源的配置，金融資源的優(yōu)化配置過(guò)程也是金融資源的產(chǎn)業(yè)選擇過(guò)程。在完善的金融體系中，金融資源的配置遵循優(yōu)勝劣汰的原則，通過(guò)金融的選擇作用促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。同時(shí)，產(chǎn)業(yè)政策也能夠反過(guò)來(lái)引導(dǎo)金融資源的流向，從而促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，可見(jiàn)，金融政策與產(chǎn)業(yè)政策相互作用，二者共同為產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化升級(jí)提供了重要保證。金融支持是經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的重要保障，金融體系發(fā)揮支持作用一方面依賴市場(chǎng)機(jī)制的作用，發(fā)揮市場(chǎng)的優(yōu)勝劣汰的作用，另一方面依靠政府的政策調(diào)控引導(dǎo)，政府通過(guò)貨幣政策，信貸政策，財(cái)政政策等宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控手段，引導(dǎo)市場(chǎng)資金在產(chǎn)業(yè)之間合理流動(dòng)，實(shí)現(xiàn)宏觀調(diào)控的目標(biāo)實(shí)現(xiàn)，通過(guò)這兩種作用促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，因此，金融政策與產(chǎn)業(yè)政策，宏觀調(diào)控目標(biāo)的結(jié)合是產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的有力保證。^[3]

參考文獻(xiàn)：

[1]李毅恒：《資源依賴型地區(qū)轉(zhuǎn)型發(fā)展的銀行信貸研究——以山西省為例》，山西財(cái)經(jīng)大學(xué)碩士學(xué)位論文，2011年，第27頁(yè)。

[2]常理慧：《資源型城市轉(zhuǎn)型發(fā)展的金融支持研究——以山西省為例》，山西財(cái)經(jīng)大學(xué)碩士學(xué)位論文，2011年，第24-25頁(yè)。

[3]溫世偉：山西產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整過(guò)程中的金融支持研究，山西財(cái)經(jīng)大學(xué)碩士論文