連平

小微企業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，其融資難題一直是各界關(guān)注的重點。盡管近年來在政府部門和金融機構(gòu)的共同努力下，小微企業(yè)融資情況已得到明顯改善，但大量小微企業(yè)的合理融資需求仍遠(yuǎn)未得到滿足。如何在現(xiàn)有基礎(chǔ)上進(jìn)一步做好小微企業(yè)融資服務(wù)，是金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)不可推卸的重要責(zé)任。

2018年中央經(jīng)濟(jì)工作會議提出“要以金融體系結(jié)構(gòu)調(diào)整優(yōu)化為重點深化金融體制改革，發(fā)展民營銀行和社區(qū)銀行，推動城商行、農(nóng)商行、農(nóng)信社業(yè)務(wù)逐步回歸本源?！笨梢?，為更好地服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)、民營經(jīng)濟(jì)，尤其是中小微企業(yè)，金融結(jié)構(gòu)調(diào)整優(yōu)化將是改革的重點。銀行業(yè)作為金融業(yè)的主體，結(jié)構(gòu)調(diào)整優(yōu)化更為重要。擇優(yōu)轉(zhuǎn)制一批小貸公司為小型銀行，不失為一種探索途徑。

大中型銀行拓展小微金融業(yè)務(wù)的空間

在監(jiān)管部門的大力引導(dǎo)和推動下，近年來包括工農(nóng)中建交等大型國有銀行和招商、興業(yè)、中信、光大、民生、浦發(fā)等股份制銀行在內(nèi)的大中型銀行，在服務(wù)小微企業(yè)方面做出了很大努力，創(chuàng)新普惠金融服務(wù)也成為多家商業(yè)銀行的發(fā)展重點。根據(jù)人民銀行數(shù)據(jù)，截至2018年三季度末，主要金融機構(gòu)用于小微企業(yè)的貸款余額較五年前實現(xiàn)翻倍。按照銀保監(jiān)會對于小微企業(yè)金融服務(wù)“三個不低于”目標(biāo)以及“兩增兩控”的新要求，不少商業(yè)銀行小微貸款出現(xiàn)快速增長。截至2018年三季度末，主要金融機構(gòu)投向小微企業(yè)的貸款余額同比增速為10%，前三季度增加小微企業(yè)貸款1.48萬億元，增量占同期企業(yè)貸款增加額的22.4%。銀保監(jiān)會數(shù)據(jù)還顯示，截至2018年三季度末，全國普惠型小微企業(yè)有貸款余額的戶數(shù)已經(jīng)達(dá)到1601.01萬戶，同比增加?406.71萬戶。

然而，大中型銀行進(jìn)一步拓展小微企業(yè)金融服務(wù)的空間可能有限。大中型銀行的業(yè)務(wù)邊界由一整套與其規(guī)模和范圍相符合的業(yè)務(wù)流程、運行機理、激勵約束機制和系統(tǒng)最優(yōu)設(shè)置所決定。大中型銀行繼續(xù)大力發(fā)展小微企業(yè)貸款，可能面臨一系列問題。

客戶定位和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)使大中型銀行信貸的主要對象是大中型企業(yè)。大中型銀行小微企業(yè)貸款占比已經(jīng)很大，從2015年至今，國有大中型銀行對小微企業(yè)的信貸余額占貸款總額的比重平均約為15%，占商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款余額的比重維持在30%以上。而大中型銀行還要服務(wù)于大中型企業(yè)及同業(yè)機構(gòu)，并滿足居民在消費貸款等方面的大量需求。在貸款總規(guī)模沒有快速增長的條件下，大中型銀行對小微企業(yè)的信貸比例和規(guī)模將很難大幅增長。

大中型銀行開展小微企業(yè)融資在風(fēng)險偏好上存在差異。大中型銀行基本上都是上市銀行，較大的融資風(fēng)險使上市銀行面臨著較大壓力。根據(jù)人民銀行數(shù)據(jù)，截至2018年9月末，小微企業(yè)不良貸款率為3.39%，較大型企業(yè)高2.2個百分點，較中型企業(yè)高0.84個百分點。有些小微企業(yè)本身信用狀況不佳，受到的社會監(jiān)督較少，惡意騙貸、逃廢債務(wù)現(xiàn)象屢見不鮮。盡管一些銀行通過加強產(chǎn)品、擔(dān)保、機制等方面的創(chuàng)新以及提高風(fēng)險容忍度等來降低小微業(yè)務(wù)風(fēng)險，卻并沒有從根本上改變客戶的風(fēng)險結(jié)構(gòu)。但另一方面，現(xiàn)階段大中型銀行對小微企業(yè)貸款的平均利率大約在6%，遠(yuǎn)低于小微企業(yè)從其他渠道獲取資金的平均市場成本，資金價格未能真實反映小微企業(yè)信貸風(fēng)險。

大中型銀行的小微金融業(yè)務(wù)存在一定程度的信息不對稱情況。通常，大中型銀行下面處于市場第一線的基層行往往不具有貸款最終審批權(quán)，需要逐級報送上級分行進(jìn)行審批，而上級分行又很難掌握當(dāng)?shù)匦∥⑵髽I(yè)真實經(jīng)營情況的“軟信息”，主要依賴于小微企業(yè)財務(wù)報表和抵質(zhì)押擔(dān)保等“硬信息”進(jìn)行審批，較難充分滿足小微企業(yè)的實際授信需求。即使上級機構(gòu)將審批權(quán)下放，但由于上級機構(gòu)離市場較遠(yuǎn)，中間環(huán)節(jié)較多而信息層層遞減，審批的相關(guān)制度、流程、風(fēng)險偏好較易脫離實際，尤其是對于財務(wù)管理不甚規(guī)范、缺乏抵質(zhì)押措施的小微企業(yè)和個體工商戶來說，大中型銀行往往難以有效掌握和跟蹤其真實經(jīng)營情況，從而弱化了基層行對小微企業(yè)的營銷和服務(wù)。

大中型銀行服務(wù)小微企業(yè)機制的靈活性不足。小微企業(yè)實際分布的行業(yè)非常廣泛，企業(yè)經(jīng)營千差萬別，不同類型小微企業(yè)對銀行金融產(chǎn)品的需求有很大差異。目前各大中型銀行雖然推出了不同名稱支持小微企業(yè)的金融業(yè)務(wù)，但各業(yè)務(wù)產(chǎn)品本質(zhì)相似，都以抵押貸款和銀行承兌匯票為主。由于各行小微企業(yè)信貸制度高度統(tǒng)一，產(chǎn)品創(chuàng)新程度有限，且貸款審批程序較為漫長和復(fù)雜，大中型銀行的主流產(chǎn)品及服務(wù)模式較難滿足小微企業(yè)小額融資需求，也很難適應(yīng)小微企業(yè)融資需求的多樣性和多變性。盡管大中型銀行可以成立小微融資事業(yè)部來進(jìn)行專業(yè)化運作，但大中型銀行的風(fēng)險偏好和風(fēng)控理念必然會潛移默化地影響事業(yè)部的運作。

小型商業(yè)銀行客戶和業(yè)務(wù)的定位變異

相比之下，小型銀行在服務(wù)小微企業(yè)方面有著明顯的優(yōu)勢。一是小型銀行客戶定位清晰且穩(wěn)定，具有明顯的“下沉”優(yōu)勢。更容易了解和把握區(qū)域內(nèi)小企業(yè)以及小企業(yè)主信用狀況和還款能力的“軟信息”，克服信息不對稱難題。小資產(chǎn)、小資本、小區(qū)域、小客戶、小業(yè)務(wù)等“五小”特征表明小型銀行只能主要服務(wù)于小微企業(yè)，而不易萌生“做大做強”的沖動。二是小型銀行可以沿用銀行成熟的風(fēng)險管理機制并結(jié)合小微客戶特點加以改造，形成與之相匹配的風(fēng)控理念和風(fēng)險偏好。所有小型銀行都置于存款保險制度覆蓋之下，因而可以較好地控制系統(tǒng)性風(fēng)險。三是小型銀行的業(yè)務(wù)流程相對較短，操作程序簡便易行，效率優(yōu)勢、成本優(yōu)勢比大中型銀行更為明顯，也更能有針對性地為小微企業(yè)提供金融服務(wù)。四是與小額貸款公司不同，小型銀行可以吸收存款，不但可以系統(tǒng)地獲取金融資源并持之以恒地配置給小微企業(yè)，而且可以通過信用創(chuàng)造來合理地加杠桿，大幅增強服務(wù)小微企業(yè)融資的能力。

近年來城商行和農(nóng)商行對小微企業(yè)的業(yè)務(wù)拓展力度在加大，其發(fā)放的小微企業(yè)貸款余額在商業(yè)銀行貸款中的比重呈現(xiàn)逐年放大的趨勢。根據(jù)銀保監(jiān)會數(shù)據(jù)，截至2018年三季度末，該項占比已經(jīng)達(dá)到51.5%。例如，常熟農(nóng)商行（第一大股東為交通銀行）堅持服務(wù)小微企業(yè)的市場定位，率先成立小微企業(yè)總部，以“五結(jié)合”要求持續(xù)加強全流程風(fēng)險識別和管理水平。通過開發(fā)具有豐富產(chǎn)品線和流水線的小微信貸工廠模式，在較好滿足小微企業(yè)貸款“短、小、頻、急”需求的同時，也較好地解決了小微企業(yè)風(fēng)控問題。

有必要指出，金融需求的分層特點決定了金融機構(gòu)的服務(wù)也應(yīng)相應(yīng)分層。大中型銀行等傳統(tǒng)金融機構(gòu)更適合服務(wù)于業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜和規(guī)模相對較大的大中型企業(yè)，小銀行的靈活性和“下沉”特點決定了小銀行才應(yīng)是發(fā)展小微金融業(yè)務(wù)的主力軍，這一點已為發(fā)達(dá)國家和部分發(fā)展中國家的實踐所證明。

然而，當(dāng)前我國銀行業(yè)中，中小銀行的規(guī)模和速度情節(jié)依然十分濃重，不少銀行始終把做大規(guī)模作為經(jīng)營發(fā)展戰(zhàn)略的首要目標(biāo)，包括一些以服務(wù)當(dāng)?shù)貫楸镜男°y行也出現(xiàn)了這樣的動向。1995年國務(wù)院決定在大中城市組建地方股份制性質(zhì)的城市商業(yè)銀行，其市場定位在于服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)、小微企業(yè)和城市居民。但在實際運作過程中，部分城商行并非堅持在本地區(qū)“做精做強”，而是與一些大中型商業(yè)銀行一樣選擇“做大做強”。有些地區(qū)把一些小銀行整合起來組成一個具有省級范圍的區(qū)域型銀行，部分突破行政區(qū)劃在全國開展業(yè)務(wù)，個別地區(qū)級城商行還在省會城市設(shè)置分行等等。這些做法無疑偏離了城商行的定位初衷。

P2P互聯(lián)網(wǎng)金融公司以其高效靈活的運作特點，一度被認(rèn)為是解決小微企業(yè)融資難問題的有效途徑。以銀行為代表的傳統(tǒng)金融機構(gòu)具有嚴(yán)格的貸款申請和審核程序，然而與銀行等傳統(tǒng)金融機構(gòu)相比，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺由于風(fēng)控機制存在基礎(chǔ)性缺陷，在實際運作中通常難以落實借款人信用調(diào)查和抵質(zhì)押手續(xù)以及貸后管理等舉措，存在較大的信用風(fēng)險。不僅如此，P2P互聯(lián)網(wǎng)金融平臺還存在較大的流動性風(fēng)險。由于相關(guān)機制存在缺陷，部分平臺公司將資金挪作他用，導(dǎo)致出現(xiàn)提現(xiàn)困難或者限制提現(xiàn)的現(xiàn)象。從防范金融風(fēng)險的角度看，當(dāng)前并不適宜為了服務(wù)小微企業(yè)融資需求，而放手讓P2P等具有明顯內(nèi)在管理缺陷的互聯(lián)網(wǎng)金融公司“野蠻生長”。

小額貸款公司發(fā)展滯步不前、陷入困境

從推出初衷來看，發(fā)展小額貸款公司的目的是服務(wù)于小微企業(yè)，突破小微企業(yè)融資瓶頸;同時收編“地下錢莊”，促進(jìn)一直處于“灰色地帶”的民間金融走向規(guī)范經(jīng)營。與國有大中型銀行等正規(guī)金融機構(gòu)相比，小額貸款公司在小微企業(yè)融資方面具有多項優(yōu)勢。在服務(wù)對象方面，由于小額貸款公司的資金來源主要是民營企業(yè)和自然人，境外投資公司和國有企業(yè)的投資比重相對較小，客戶群體也集中于民營企業(yè)等中小型公司，具有服務(wù)小微企業(yè)的“天然基因”。在服務(wù)效率方面，小額貸款公司可以提供靈活多樣的融資擔(dān)保方式，擔(dān)保條件相對較低，且貸款手續(xù)簡便，審批、放款速度快，能使小微企業(yè)迅速、方便地籌到所需資金。在產(chǎn)品設(shè)計方面，小額貸款公司貸款期限靈活，還款期限、方式可由雙方隨時協(xié)商，可在一定程度上緩解小微企業(yè)現(xiàn)金流不足的壓力。在風(fēng)險控制方面，小額貸款公司的服務(wù)半徑主要聚焦于當(dāng)?shù)?，借貸當(dāng)事人彼此比較了解，與融資相關(guān)的信息較易獲得，高度透明，有利于降低信息不對稱引發(fā)的信貸風(fēng)險。

然而受制于內(nèi)外多種因素，當(dāng)前小額貸款公司發(fā)展幾乎陷入困境。2008年小額貸款公司試點在全國各地迅速展開。根據(jù)人民銀行數(shù)據(jù)，截至2018年9月末，全國共有小額貸款公司8332家，貸款余額9721億元，已發(fā)展成為支持小微企業(yè)融資的一支新生力量。從發(fā)展歷程看，在經(jīng)歷2008—2013年的快速發(fā)展期后，全國小額貸款公司發(fā)展進(jìn)入了減速階段。以機構(gòu)數(shù)量為例，2011—2013年間每年增加小額貸款公司1700余家，2014年增加952家，2015年增加119家，2016年和2017年不增反降。實際上從2014年開始，小額貸款公司的四大主要統(tǒng)計指標(biāo)（機構(gòu)數(shù)量、從業(yè)人員、實收資本、貸款余額）增速均放緩，2016年全部小幅負(fù)增長，行業(yè)發(fā)展陷入了困境，同時暴露出諸多問題。自2018年以來，小額貸款公司的機構(gòu)數(shù)量和從業(yè)人數(shù)仍在持續(xù)減少，可見行業(yè)的退出浪潮仍在繼續(xù)。

歸納起來，當(dāng)前小額貸款公司發(fā)展主要面臨如下問題。

一是融資來源嚴(yán)格單一，缺乏規(guī)模效應(yīng)。由于小額貸款公司“只貸不存”，資金來源為股東繳納的資本金、捐贈資金以及不超過兩個銀行業(yè)金融機構(gòu)的融入資金，并具有融資額度最高不超過注冊資本50%的限制，導(dǎo)致多數(shù)小額貸款公司出借的資金基本上都是自有資本，在小微企業(yè)巨大的資金需求面前，很容易出現(xiàn)“無錢可貸”的局面，無法合理利用財務(wù)杠桿。

二是政策扶持力度不夠，運營成本居高不下。由于小額貸款公司在監(jiān)管上不屬于金融機構(gòu)，無法享受到金融機構(gòu)的一系列政策。例如在稅收方面，與其他金融機構(gòu)相比，小額貸款公司需要承擔(dān)更高的稅負(fù)。再如在融資利率方面，即使小額貸款公司能從銀行得到融資，也不能享受銀行間同業(yè)拆借利率，而只能依照企業(yè)貸款利率，加上銀行貸款對抵押、擔(dān)保要求很高，導(dǎo)致小額貸款公司融資顯性成本和隱形成本均偏高。

三是轉(zhuǎn)型村鎮(zhèn)銀行門檻過高，民營資本望而卻步。當(dāng)初許多小額貸款公司開辦的目的就是想要過渡到村鎮(zhèn)銀行，而小額貸款公司改制設(shè)立村鎮(zhèn)銀行等相關(guān)政策有著非常嚴(yán)格的要求。例如，必須由銀行業(yè)金融機構(gòu)作為主發(fā)起人，這意味著一旦轉(zhuǎn)制，發(fā)起小額貸款公司的民間資本可能將被迫讓渡控股權(quán)。再如持續(xù)營業(yè)3年及以上且近兩個會計年度連續(xù)盈利等硬性條件，對于絕大部分小額貸款公司來說可能難以達(dá)到。

四是地方監(jiān)管的局限性，限制了行業(yè)發(fā)展指導(dǎo)作用的發(fā)揮。目前小額貸款公司的日常監(jiān)管主要由各地區(qū)金融局（辦）負(fù)責(zé)。由于監(jiān)管人員數(shù)量較少，監(jiān)管重點主要側(cè)重于準(zhǔn)入、退出、業(yè)務(wù)資質(zhì)等方面，難以實現(xiàn)對小額貸款公司的全面和過程管理，監(jiān)管深度明顯不足。

五是自身風(fēng)控機制不成熟，公司治理尚欠完善。小額貸款公司的貸款對象一般是不符合銀行放貸要求的機構(gòu)和個人，屬于銀行的邊緣客戶，本身具有高風(fēng)險屬性。由于行業(yè)特質(zhì)，小額貸款公司在開展業(yè)務(wù)時容易受到股東的隱性牽制，審核評估難以按照規(guī)范流程處理。而從業(yè)人員素質(zhì)和信息化建設(shè)與傳統(tǒng)金融業(yè)的差距也制約其業(yè)務(wù)的發(fā)展和對風(fēng)險的把控。

擇優(yōu)轉(zhuǎn)制小額貸款公司為小型商業(yè)銀行的思路及建議

我國小微企業(yè)融資難融資貴問題長期以來得不到有效解決，根本問題是金融體系的結(jié)構(gòu)存在問題;金融供給與需求不相匹配，缺少能與小微企業(yè)“門當(dāng)戶對”開展業(yè)務(wù)的小型“下沉式”金融機構(gòu)。解決這一問題，需要從金融體系的供給側(cè)入手，可以考慮推動小額貸款公司中較好的部分轉(zhuǎn)制成為小型商業(yè)銀行，讓這些小型銀行在支持小微企業(yè)融資方面發(fā)揮主力軍的作用。

（一）擇優(yōu)轉(zhuǎn)制一批小額貸款公司為小型商業(yè)銀行

實踐證明，對包括小額貸款公司在內(nèi)的民間融資、非正規(guī)金融一味采取“禁、堵”的方式解決不了問題，而應(yīng)通過“疏”的方式加以規(guī)范，積極引導(dǎo)民間非正規(guī)金融走上規(guī)范化發(fā)展道路。對于小額貸款公司來說，其自身也有進(jìn)一步向規(guī)范化金融機構(gòu)轉(zhuǎn)變的內(nèi)在需求。因此，建議在堅持風(fēng)險防范和規(guī)范發(fā)展并重的前提下，支持符合條件的小額貸款公司轉(zhuǎn)制為小型商業(yè)銀行。參考德國、日本、美國等商業(yè)性金融體系中的社區(qū)銀行建設(shè)經(jīng)驗，在規(guī)范小型銀行管理的同時，有效發(fā)揮其“經(jīng)營機制靈活、管理鏈條短、距離市場近”等組織優(yōu)勢，以及審批環(huán)節(jié)少、擔(dān)保方式多樣、貸款流程簡單等機制優(yōu)勢，為小微企業(yè)提供靈活、便利和高效的信貸支持。

在未來三五年內(nèi)，如果有相當(dāng)數(shù)量的小額貸款公司轉(zhuǎn)制為小型銀行，并培育一批小型銀行，再加上村鎮(zhèn)銀行等現(xiàn)有的小型機構(gòu)，將使小型銀行成為一支小微融資的重要生力軍。同時，繼續(xù)鼓勵大中型銀行、城商行、農(nóng)商行等加大對小微企業(yè)的信貸支持。以“幾家抬”的方式通過多措并舉、持續(xù)推進(jìn)，基本緩解小微企業(yè)融資難問題。

（二）嚴(yán)格實施轉(zhuǎn)制小型商業(yè)銀行的規(guī)范管理

從類公司管理的小額貸款公司轉(zhuǎn)制為由類銀行管理的小型銀行，需要嚴(yán)格監(jiān)管加以規(guī)范，以切實服務(wù)小微企業(yè)，避免發(fā)生金融風(fēng)險。

首先，在經(jīng)營模式方面，一是在經(jīng)營區(qū)域上，選擇小微企業(yè)基礎(chǔ)較好、具有較為旺盛的持續(xù)性融資需求的地區(qū)，為小型銀行可持續(xù)發(fā)展提供足夠的業(yè)務(wù)空間。二是在網(wǎng)點設(shè)置上，將小型銀行經(jīng)營區(qū)域嚴(yán)格限定在一定范圍內(nèi)，不允許跨地區(qū)經(jīng)營，不允許收購兼并，因為這兩種方式是做大的捷徑。三是業(yè)務(wù)范圍嚴(yán)格限制在零售業(yè)務(wù)和小微信貸，促使其聚焦服務(wù)當(dāng)?shù)鼐用窈托∥⑵髽I(yè)，通過本地區(qū)業(yè)務(wù)的自然增長來保持發(fā)展。四是在資本結(jié)構(gòu)方面，明確單一股東占比的最高限額，鼓勵中小民營資本分散持股，以實現(xiàn)共同治理，避免出現(xiàn)絕對控股股東控制小型銀行的局面。允許小額貸款公司在轉(zhuǎn)型為小型銀行時維持原有股權(quán)結(jié)構(gòu)基本不變。商業(yè)銀行可以參股，但不一定為最大股東，以繼續(xù)發(fā)揮其原有靈活的經(jīng)營風(fēng)格和獨特的競爭特點。

其次，在監(jiān)管方面，一是從公司治理、經(jīng)營業(yè)績、內(nèi)部管理和風(fēng)險控制等方面入手，設(shè)定小額貸款公司轉(zhuǎn)制為小型銀行的門檻，保證實現(xiàn)擇優(yōu)的目標(biāo)。二是必須要由符合監(jiān)管資格要求的職業(yè)經(jīng)理人負(fù)責(zé)管理小型銀行，由素質(zhì)高、經(jīng)驗足的經(jīng)營班子管理其日常經(jīng)營活動，主要出資人可以擔(dān)任董事長。三是在銀保監(jiān)會體制下和地方金融監(jiān)管部門的框架下建立專門的監(jiān)管機構(gòu)，實施專業(yè)化的小型銀行垂直與地方相結(jié)合的管理體系。四是開展規(guī)范化、高標(biāo)準(zhǔn)的監(jiān)管，如風(fēng)險監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)等方面可以比其他銀行更高一些，要求更嚴(yán)格一些。五是建議由監(jiān)管部門主導(dǎo)開發(fā)一套適用于小型銀行業(yè)務(wù)運行和管理的軟件系統(tǒng)，新設(shè)立的小型銀行必須使用這套系統(tǒng)并與監(jiān)管部門聯(lián)網(wǎng)。其功能主要體現(xiàn)在以下方面：第一，強制性地規(guī)范其業(yè)務(wù)流程;第二，監(jiān)管部門可以依此系統(tǒng)便利地觀察分析其業(yè)務(wù)活動，進(jìn)行規(guī)范管理;第三，運用大數(shù)據(jù)等工具手段進(jìn)行實時監(jiān)控。

通過擇優(yōu)轉(zhuǎn)制一批小額貸款公司為小型商業(yè)銀行、在銀行體系進(jìn)一步引入民營資本，未來一個時期小微企業(yè)融資難問題有可能在很大程度上得到緩解。此舉有助于將非正規(guī)的民間金融融入規(guī)范的金融體系中，我國金融結(jié)構(gòu)總體上將更加趨于完善;有助于推進(jìn)金融體系更有效地服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)，化解可能出現(xiàn)的系統(tǒng)性金融風(fēng)險。當(dāng)然，由于不同地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平差異較大，發(fā)展或轉(zhuǎn)制小型銀行，一定要注意與當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展需要相適應(yīng)，立足當(dāng)?shù)匦∥⑵髽I(yè)發(fā)展實際，不貪大求全，避免盲目“大干快上”而帶來新的金融風(fēng)險。

責(zé)任編輯：印穎??鹿寧寧