摘 要:通過對上市公司財務(wù)舞弊狀況的梳理,從預(yù)防和識別兩個層面提出上市公司財務(wù)報告舞弊的綜合治理對策。健全法律法規(guī),提高違規(guī)成本,優(yōu)化治理結(jié)構(gòu),提高信息質(zhì)量,完善外審制度,強(qiáng)化職業(yè)道德,構(gòu)建完善的財務(wù)報表舞弊防范體系。構(gòu)建立體監(jiān)管體,強(qiáng)化重點(diǎn)監(jiān)控領(lǐng)域,改善審計方法,提高審計技能,建立財務(wù)報告舞弊識別系統(tǒng)。
關(guān)鍵詞:上市公司;財務(wù)報告舞弊;治理策略
中圖分類號:F239文獻(xiàn)標(biāo)識碼:A文章編號:1008-4428(2019)04-0073-02
以近十年證監(jiān)會受處罰的137家舞弊公司為研究樣本,運(yùn)用描述性統(tǒng)計的方法,從舞弊公司的總體情況、舞弊特征、治理環(huán)境的特征以及相關(guān)審計特征的角度對樣本公司的情況進(jìn)行總結(jié)歸納,進(jìn)而揭示出我國上市公司財務(wù)報告舞弊的現(xiàn)狀。根據(jù)我國上市公司財務(wù)報告的現(xiàn)狀,從預(yù)防和識別兩個層面提出財務(wù)報告舞弊的綜合治理對策。
一、 構(gòu)建完善的財務(wù)報表舞弊防范體系
(一)健全法律法規(guī),提高違規(guī)成本
通過對往年數(shù)據(jù)的描述性統(tǒng)計,我們發(fā)現(xiàn)上市公司財務(wù)舞弊采用最多的手段是未按規(guī)定披露關(guān)聯(lián)方交易、擔(dān)保等重大事項(xiàng)。僅隱瞞關(guān)聯(lián)方交易和擔(dān)保事項(xiàng)的舞弊公司就占總體樣本的35%。上市公司ST啤酒花和合金投資就是典型的案例。從處罰公告得知,ST啤酒花2003年未按規(guī)定履行信息披露義務(wù)的對外擔(dān)??傤~高達(dá)9.88億元;合金投資也在同年隱瞞披露8.07 億的對外擔(dān)??傤~。由于涉及的相關(guān)法律法規(guī)眾多,而且內(nèi)容龐雜,條款散落,各項(xiàng)法律法規(guī)中對一些關(guān)鍵性術(shù)語的概念、范圍等所做的規(guī)定也不盡相同,致使上市公司趁機(jī)找尋法律法規(guī)的漏洞,隱瞞公司重大關(guān)聯(lián)擔(dān)保事項(xiàng)。因此,我國應(yīng)該對上市公司關(guān)聯(lián)擔(dān)保的披露進(jìn)行專門、系統(tǒng)的規(guī)定,針對關(guān)聯(lián)擔(dān)保問題應(yīng)專門制定一部法律進(jìn)行規(guī)制。同時我國還應(yīng)進(jìn)一步完善關(guān)聯(lián)擔(dān)保的披露程序,通過立法的形式將大股東、董事的披露行為強(qiáng)化為義務(wù),并提高上市公司財務(wù)舞弊的違規(guī)成本,使違反該義務(wù)的公司和個人承擔(dān)不利的法律后果,從而對上市公司的財務(wù)舞弊行為進(jìn)行有效的預(yù)防和管理。
(二)優(yōu)化治理結(jié)構(gòu),提高信息質(zhì)量
我們發(fā)現(xiàn)樣本公司在治理環(huán)境上有著近似的特征:股東大會的出席率不高;年度董事會的效率低;監(jiān)事會的會議次數(shù)偏少;董事長和總經(jīng)理兩職合一現(xiàn)象明顯;多數(shù)舞弊公司沒有專門成立審計委員會;獨(dú)立董事人數(shù)少,占董事會的比例太低。因此,只有不斷完善和優(yōu)化公司的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu),使股東大會、董事會、監(jiān)事會、審計委員會之間形成良好的制衡監(jiān)督關(guān)系,才能提高會計信息的質(zhì)量,增加會計信息的透明度,從根本上切除滋生財務(wù)舞弊的“毒瘤”。
首先,應(yīng)健全中小股東表決權(quán)的委托制度,提高非控股股東出席股東大會的積極性,以解決上述股東大會出席率不高的問題。上市公司中小股東參與公司治理的權(quán)利是受法律保護(hù)的。中小股東參與公司決策的權(quán)利就能落實(shí)到位,從而增強(qiáng)對上市公司財務(wù)報告信息的監(jiān)督力度,減少財務(wù)舞弊的可能。
其次,應(yīng)提高董事會的會議效率,進(jìn)一步完善董事會制度。我國上市公司獨(dú)立董事的數(shù)量不能僅局限于三分之一的底線,應(yīng)該適當(dāng)提高獨(dú)立董事的比例,并且加快引進(jìn)專家型、學(xué)者型獨(dú)立董事的步伐,提高董事會的專業(yè)水平,從而增加公司財務(wù)咨詢的透明度,從而保證獨(dú)立董事職能的順利有效行使。另一方面,應(yīng)建立以獨(dú)立董事為主體的審計委員會。大量經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)顯示,獨(dú)立的審計委員會確實(shí)有助于提高外部審計的獨(dú)立性和財務(wù)報告質(zhì)量。因此,上市公司應(yīng)以同公司沒有利益關(guān)系的獨(dú)立董事為主體建立審計委員會,并將審計委員會作為與董事會平行的機(jī)構(gòu),使其作為獨(dú)立的第三方隔離公司管理層和注冊會計師的不法行為,從而提高上市公司的財務(wù)信息質(zhì)量,減少財務(wù)舞弊事件的發(fā)生。
(三)完善外審制度,強(qiáng)化職業(yè)道德
從舞弊樣本公司的審計相關(guān)特征可知,多達(dá)67%的樣本公司一直沿用同一家會計師事務(wù)所為本公司進(jìn)行審計。現(xiàn)行的聘用方式形式上是董事會直接聘用會計師事務(wù)所,而實(shí)際上則是控股股東或者高管層直接決定著會計師事務(wù)所的選聘。在這種聘用方式下,如果事務(wù)所提供的報告達(dá)不到控股股東或者高級管理層的要求,那么堅(jiān)持原則的事務(wù)所將會遭到無情的解雇,控股股東或者高級管理層則會聘請聽話的事務(wù)所按其意愿出具審計報告。這種“出錢買報告”的聘用方式使得不少會計師事務(wù)所放棄了獨(dú)立性和行業(yè)原則,成為上市公司進(jìn)行財務(wù)舞弊、欺騙投資者的幫兇。本文建議,有必要改變現(xiàn)行的聘用方式,由董事會的審計委員會直接將費(fèi)用上繳注冊會計師協(xié)會,由注冊會計師協(xié)會委派注冊會計師事務(wù)所進(jìn)行審計,讓管理層處于接受審計被監(jiān)督的地位,而不是起主導(dǎo)審計的角色。當(dāng)管理層不滿事務(wù)所的審計要求改聘事務(wù)所時,必須先向?qū)徲嬑瘑T會申請,經(jīng)注冊會計師協(xié)會審核批準(zhǔn)后,方可改聘。這種聘用機(jī)制一定程度上可抑制“花錢買報告”的行為,保證審計的客觀獨(dú)立性。
二、 建立財務(wù)報告舞弊識別系統(tǒng)
(一)構(gòu)建立體監(jiān)管體系,強(qiáng)化重點(diǎn)監(jiān)控領(lǐng)域
當(dāng)前我國主要依靠證監(jiān)會和證券交易所的監(jiān)管來規(guī)范證券市場的經(jīng)濟(jì)行為。證監(jiān)會作為我國資本市場上監(jiān)管的最高權(quán)力機(jī)關(guān),負(fù)責(zé)對全國的上市公司進(jìn)行統(tǒng)一的監(jiān)督管理。我國證券市場的監(jiān)管模式實(shí)質(zhì)上成了重事后處罰而無法在事前識別上市公司財務(wù)舞弊的“事后處罰型監(jiān)管體系”。對上市公司財務(wù)舞弊的識別和監(jiān)督僅靠證監(jiān)會的監(jiān)管是不夠的。如前文所述,獨(dú)立董事可以了解掌握公司經(jīng)營決策的全過程,可以對股東大會表決程序、強(qiáng)制信息披露制度等相關(guān)程序進(jìn)行有效監(jiān)督。如果成立全國性的獨(dú)立董事協(xié)會作為獨(dú)立董事這個職業(yè)的職業(yè)自律協(xié)會,則可以深入上市公司內(nèi)部,盡早識別上市公司的財務(wù)舞弊征兆,配合證監(jiān)會對上市公司進(jìn)行監(jiān)管,形成“證監(jiān)會—證券交易所—獨(dú)董協(xié)會”的立體監(jiān)管體系,從而使財務(wù)報告舞弊的識別效果更加明顯。
此外,通過前面的統(tǒng)計分析,我們發(fā)現(xiàn)上市公司的財務(wù)舞弊表現(xiàn)出一定的征兆,我們可以把這些征兆作為監(jiān)控對象,從而實(shí)施重點(diǎn)監(jiān)控。首先,應(yīng)加大對重大關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)的監(jiān)督力度。其次,對重點(diǎn)行業(yè)、重點(diǎn)地區(qū)、重點(diǎn)公司進(jìn)行分類監(jiān)控。舞弊公司多出現(xiàn)在房地產(chǎn)業(yè)、紡織服裝和食品飲料等行業(yè);華東、中南等經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)舞弊事件更加頻繁;財務(wù)狀況不佳,面臨退市的上市公司更易舞弊。因此,監(jiān)管部門可以考慮根據(jù)上市公司的行業(yè)、地區(qū)、財務(wù)狀況等因素對上市公司進(jìn)行分類監(jiān)控,從而可以有重點(diǎn)地識別財務(wù)報告的舞弊行為。
(二)改善審計方法,提高審計技能
上市公司進(jìn)行財務(wù)舞弊的主要方式是虛增收入。而采用最多的虛增收入的方式就是虛構(gòu)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù),偽造原始憑證。如果注冊會計師還是單純地依賴于從報表如總賬、明細(xì)賬、記賬憑證以及原始憑證追索抽查的方法很難識別出這種類型的舞弊。因?yàn)椴捎么朔N審計方法的前提就是必須保障原始憑證和經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的真相一致。原有的審計程序和方法對這種舞弊手段并不起作用。因此注冊會計師應(yīng)該轉(zhuǎn)變方法,到生產(chǎn)、管理一線進(jìn)行現(xiàn)場調(diào)研以及相關(guān)詢問,而不是簡單地對財務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行整理和復(fù)合。同時還應(yīng)與供應(yīng)商、客戶進(jìn)行實(shí)地調(diào)查取證,不能讓函證程序流于形式。對于專業(yè)性較強(qiáng)的企業(yè),注冊會計師還應(yīng)聘請專家協(xié)助工作。利用專家的專業(yè)知識更加有效地識別財務(wù)舞弊。除此之外,鑒于我國財務(wù)報告舞弊的類型和手段,注冊會計師還應(yīng)強(qiáng)化信息披露的真實(shí)性和及時性審計程序,重點(diǎn)加強(qiáng)對上市公司關(guān)聯(lián)交易、對外擔(dān)保、法律訴訟等重大事項(xiàng)披露充分的關(guān)注。只有這樣,才能提高審計技能,避免審計失敗,更加有效地識別財務(wù)舞弊。
(三)培育有效的需求主體,營造良好的投資環(huán)境
有些舞弊行為已過行政處罰時效,參與舞弊的相關(guān)人員逃脫了法律責(zé)任。若能加強(qiáng)培育有效的需求主體,使每一個需求主體都能維護(hù)自身權(quán)益,一方面能給舞弊公司施加壓力,減少或避免財務(wù)舞弊的發(fā)生。另一方面能盡早識別公司的財務(wù)舞弊現(xiàn)象,使財務(wù)舞弊的制造者和舞弊公司早日受到應(yīng)有的懲罰。因此,培育有效的需求主體,對財務(wù)報告舞弊的識別至關(guān)重要。首先,要加強(qiáng)投資者的自身素質(zhì),使其了解和關(guān)注財務(wù)基礎(chǔ)知識,樹立正確的投資理念。對于很多投資者來說,他們的選擇中投機(jī)成分較大,具有一定的盲目性。他們只是更多地期望收益和回報,對于財務(wù)信息的真實(shí)可靠性并沒有過多關(guān)注。導(dǎo)致投資者對財務(wù)信息的需求不足,無形中加大了上市公司財務(wù)舞弊的機(jī)會。因此,必須對財務(wù)信息使用者普及財務(wù)知識,宣傳法律法規(guī),使他們在獲取利潤的同時也能夠清楚自己所應(yīng)承擔(dān)的風(fēng)險,進(jìn)而加強(qiáng)自身的財務(wù)識別能力,有力地打擊財務(wù)舞弊不法行為。其次,還要大力倡導(dǎo)社會輿論和良知,鼓勵新聞工作者以及社會公眾對財務(wù)舞弊不法行為進(jìn)行曝光和檢舉。因此,擴(kuò)大有效的財務(wù)需求主體,營造良好的投資環(huán)境是有效識別上市公司財務(wù)報告舞弊的可靠保障。
三、 研究結(jié)論
從證監(jiān)會處罰公告的整體狀況來看,證監(jiān)會對上市公司財務(wù)報告舞弊的處罰公告數(shù)不斷增加,其所占比重有遞增趨勢。從行業(yè)分布來看,財務(wù)報告舞弊涉及行業(yè)廣泛,綜合類、傳播與文化產(chǎn)業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)和農(nóng)林牧漁業(yè)的財務(wù)舞弊案例在同行業(yè)的占比相對較大,是財務(wù)舞弊出現(xiàn)比較集中的行業(yè)。從樣本公司舞弊前財務(wù)狀況來看,多數(shù)舞弊公司財務(wù)狀況不佳,有些公司還出現(xiàn)資不抵債或虧損的現(xiàn)象,有一大部分公司還面臨被ST或退市的威脅。從樣本公司財務(wù)報告舞弊的時間跨度來看,大多數(shù)舞弊公司的舞弊行為不只發(fā)生在一個財務(wù)報告期間,大多橫跨兩個及以上的財務(wù)報告期間。我國上市公司財務(wù)報告舞弊具有連續(xù)性和持續(xù)性。從財務(wù)報告舞弊的手段來看,既包括財務(wù)數(shù)據(jù)的舞弊,又包括非財務(wù)數(shù)據(jù)的舞弊。舞弊公司的年度股東大會出席率不高;年度內(nèi)董事會效率較低;監(jiān)事會的會議次數(shù)偏少;多數(shù)舞弊公司沒有專門成立審計委員會;獨(dú)立董事所占董事會的比例太低;董事長與總經(jīng)理兩職合一現(xiàn)象較為明顯。
參考文獻(xiàn):
[1]葉淑林.上市公司財務(wù)舞弊及治理對策研究[J].中國注冊會計師,2011(4):79.
作者簡介:
王曉琳,女,會計學(xué)碩士,中國科學(xué)院紫金山天文臺財務(wù)辦公室財務(wù)會計。