王宇 天津港（集團(tuán)）有限公司

市屬國有企業(yè)是掌握國民經(jīng)濟(jì)命脈的重要企業(yè)，在帶動地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)繁榮、維護(hù)社會穩(wěn)定等方面都發(fā)揮著不可或缺的作用。因市屬國有企業(yè)一般均由市國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會，這個政府特設(shè)機(jī)構(gòu)，代本級政府履行出資人職責(zé)，做好該類企業(yè)公司治理既是市場本身對企業(yè)的要求，也是提高政治站位的重要體現(xiàn)。

公司治理涉及方面較多，本文作者從公司治理實踐出發(fā)，站在決策層中的外部董事選聘與推薦的工作機(jī)制角度，進(jìn)行分析研究，提出建設(shè)性觀點和建議。

一、外部董事的基本概念

根據(jù)《國有控股上市公司（境內(nèi)）實施股權(quán)激勵試行辦法》第十一條的規(guī)定，外部董事是指由國有控股股東依法提名推薦，由任職公司或控股公司以外的人員（非本公司或控股公司員工的外部人員）擔(dān)任的董事。外部董事含獨立董事。根據(jù)《關(guān)于在上市公司建立獨立董事制度的指導(dǎo)意見》第一條的規(guī)定，獨立董事是指不在公司擔(dān)任除董事外的其他職務(wù)，并與其所受聘的上市公司及其主要股東不存在可能妨礙其進(jìn)行獨立客觀判斷的關(guān)系的董事。即便不是上市公司，一般的有限責(zé)任公司也有建立外部董事的制度，完善公司治理。

二、市屬國有企業(yè)董監(jiān)事委派推薦工作現(xiàn)狀

依據(jù)公司法、企業(yè)國有資產(chǎn)法等法律法規(guī)，市屬國有企業(yè)總部（或稱“集團(tuán)公司”）及其再投資企業(yè)的董事會成員、監(jiān)事會成員委派、推薦方式如下：

（一）集團(tuán)公司層面

1.董事委派推薦工作

既然集團(tuán)公司由市級國資監(jiān)管機(jī)構(gòu)履職出資人職責(zé)，公司性質(zhì)為有限責(zé)任公司（國有獨資）。其董事類型一般包括：股權(quán)董事、職工董事和外部董事等。根據(jù)公司法第六十七條關(guān)于對國有獨資公司的規(guī)定，國有獨資公司董事會成員由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)委派；但是，董事會成員中的職工代表由公司職工代表大會選舉產(chǎn)生。董事會設(shè)董事長一人，可以設(shè)副董事長。董事長、副董事長由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)從董事會成員中指定。

據(jù)此，集團(tuán)公司的董事會成員，除職工董事外，均由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)委派，并指定其中一人為董事長。外部董事亦在國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的委派行列中。

2.監(jiān)事委派推薦工作

監(jiān)事類型一般包括：股權(quán)監(jiān)事和職工監(jiān)事。根據(jù)公司法第七十條之規(guī)定，國有獨資公司監(jiān)事會成員不得少于五人，其中職工代表的比例不得低于三分之一，具體比例由公司章程規(guī)定。監(jiān)事會成員由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)委派；但是，監(jiān)事會成員中的職工代表由公司職工代表大會選舉產(chǎn)生。監(jiān)事會主席由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)從監(jiān)事會成員中指定。

（二）再投資企業(yè)層面（以天津港（集團(tuán)）有限公司再投資企業(yè)為例）

集團(tuán)公司再投資企業(yè)，將嚴(yán)格按照有關(guān)程序進(jìn)行推薦、決策、發(fā)文、交接、任職等程序。依據(jù)公司法、公司章程、集團(tuán)公司“三重一大”清單的有關(guān)規(guī)定，直投企業(yè)和產(chǎn)業(yè)運營主體企業(yè)的董監(jiān)事委派、推薦程序為：集團(tuán)干部任免部門根據(jù)人選建議方案完成對外派董監(jiān)事的資格審查后，將建議人選提交集團(tuán)公司黨委審議，集團(tuán)投資主管部門根據(jù)集團(tuán)公司黨委意見，提交集團(tuán)公司董事會審議，并根據(jù)董事會決議完成委派程序。對于各產(chǎn)業(yè)運營主體直投企業(yè)的董監(jiān)事，則是在集團(tuán)公司黨委前置研究的基礎(chǔ)上，由各產(chǎn)業(yè)運營主體履行決策程序并完成委派程序。

（三）外部董事設(shè)置尚需完善

這些市管企業(yè)的再投資企業(yè)的董事會中（上市公司除外），僅設(shè)有股權(quán)董事和職工董事，沒有外部董事的設(shè)置。章程里沒有規(guī)定，“三重一大”清單中亦沒有體現(xiàn)。對于公司治理和專業(yè)管控來說，外部董事設(shè)置的缺失，為眾多市管企業(yè)的再投資企業(yè)提供了進(jìn)一步完善的空間。

三、外部董事設(shè)置不完善的原因分析

（一）市管企業(yè)對部董事設(shè)置關(guān)注程度不夠

根據(jù)上市公司的有關(guān)規(guī)則，市管企業(yè)都能依法依規(guī)為實際控制的上市公司配置外部董事，即獨立董事。同時，履行出資人職責(zé)的國資監(jiān)管部門一般為市管企業(yè)配置了外部董事。但是，市管企業(yè)對其再投資企業(yè)董事會更多關(guān)注股東方股權(quán)董事數(shù)量、董事長委派方等股權(quán)董事配置，往往對外部董事的關(guān)注程度不夠。

（二）設(shè)置外部董事的環(huán)境條件尚未成熟

眾多市管企業(yè)的再投資企業(yè)一般分為全資或合資兩類。為提高決策效率，全資企業(yè)往往不設(shè)董事會，設(shè)執(zhí)行董事，不存在配置外部董事的問題。合資企業(yè)一般設(shè)董事會，但股東方往往在合資合同和章程的談判中，將關(guān)注點集中在雙方董事委派的數(shù)量、董事長、副董事長委派方，甚至職工董事推薦方等具體事項方面，往往忽略了外部董事設(shè)置的考慮需求。

（三）設(shè)置外部董事的機(jī)制尚未建立

因設(shè)置外部董事的環(huán)境條件不完善，市管企業(yè)參控股的企業(yè)，在設(shè)置外部董事的工作機(jī)制方面存在不確定性。其他股東方對于外部董事的推薦方式容易提出異議。比如，由股東方推薦還是由合資公司推薦，如果由股東方推薦，是否存在公允問題。如果由合資公司推薦，合資公司是否具備這種資格。

四、市管企業(yè)再投資企業(yè)設(shè)置外部董事的必要性

（一）完善市管企業(yè)加強(qiáng)專業(yè)管控的需要

國有企業(yè)正在從管資產(chǎn)向管資本的轉(zhuǎn)型升級過程中，且國資監(jiān)管機(jī)構(gòu)已建立起對市管企業(yè)委派外部董事的機(jī)制。市管企業(yè)對其再投資企業(yè)做好管資本的工作，首要建立完善的再投資企業(yè)治理體系。在配置股權(quán)董事的基礎(chǔ)上，合理配置外部董事，有助于發(fā)揮科學(xué)管控、專業(yè)管控的作用。

（二）依法治企優(yōu)化公司治理結(jié)構(gòu)的需要

在全面依法治國的戰(zhàn)略布局的引領(lǐng)下，依法治企、完善國有企業(yè)公司治理結(jié)構(gòu)尤為重要。在法律的體系內(nèi)，按照國資監(jiān)管的有關(guān)要求，完善對再投資企業(yè)外部董事的設(shè)置，對優(yōu)化國有企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)，有著十分重要的意義。

（三）提高公司治理水平和能力的需要

如果外部董事機(jī)制在市管企業(yè)再投資企業(yè)中得以完善建立，將充分發(fā)揮外部董事專業(yè)專長和行業(yè)影響力，有力提高國有企業(yè)整體治理水平，提升治理效果。

（四）提高決策客觀性避免內(nèi)部人控制的需要

對于交叉持股的國有企業(yè)，兩方甚至多方股東均為同一實際控制人，即同一家市管企業(yè)，這樣的合資公司雖然有董事會，但董事會成員均為同一市管企業(yè)推薦委派。在某種情況下，易出現(xiàn)該公司的書記、總經(jīng)理和專職副書記均為董事的局面，此三人均在公司取酬且占據(jù)了董事會的多數(shù)席位。如有外部董事通過法定程序推薦至該公司董事會，有利于董事會建設(shè)和科學(xué)決策。

五、關(guān)于外部董事設(shè)置的措施建議

國企外部董事的設(shè)置，有助于提高董事會決策的客觀公正水準(zhǔn)，有助于通過發(fā)揮外部董事的專業(yè)特長，提高決策水平，有助于推動市管企業(yè)整體投資效益的提升。因此，在條件成熟的企業(yè)先行嘗試外部董事配置，并采取有效措施加以規(guī)范是提高國有企業(yè)公司治理水平的重要方式，具體措施建議如下：

（一）堅持中國特色國有企業(yè)治理要求

堅持中國特色國有企業(yè)治理要求就是要堅持黨管干部的原則，國有企業(yè)的重要人事任免，都要有黨組織的前置研究與把關(guān)。股權(quán)董監(jiān)事、職工董監(jiān)事的建議人選均由黨組織前置把關(guān)的程序，那么，市管企業(yè)向其再投資企業(yè)推薦、委派外部董事時同樣應(yīng)該由黨組織前置研究，把握方向。

（二）堅持依法合規(guī)原則

堅持依法合規(guī)原則就是公司法、公司章程和三重一大清單的框架下，研究制定市管企業(yè)向再投資企業(yè)推薦外部董事的規(guī)則與流程。

（三）堅持學(xué)習(xí)借鑒國資機(jī)構(gòu)經(jīng)驗原則

當(dāng)前國資監(jiān)管機(jī)構(gòu)向市管企業(yè)推薦外部董事的制度已經(jīng)形成，已建立了外部董事專家?guī)?，有著完整的推薦外部董事的工作流程與規(guī)范。同時，國資監(jiān)管機(jī)構(gòu)提出，未來市管企業(yè)董事會成員中，外部董事將占據(jù)多數(shù)。

（四）堅持部分國企先行試點原則

鑒于該項工作是國有企業(yè)公司治理實踐的又一創(chuàng)新性工作，建議在部分公司治理比較完善或再投資管理工作開展的比較好的市屬企業(yè)先行嘗試開展，研究方案、制定規(guī)則、建立制度、先行先試、總結(jié)經(jīng)驗，在此基礎(chǔ)上復(fù)制推廣。

（五）堅持注重專業(yè)原則

建立外部董事人才庫時，應(yīng)在多維度、多角度、多方面綜合考量，提高入庫人才的質(zhì)量，但核心標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)是人才的專業(yè)性。對入庫人才應(yīng)分專業(yè)儲備，以便在推薦時有的放矢。專業(yè)人才的選擇應(yīng)圍繞市管企業(yè)的主業(yè)及相關(guān)產(chǎn)業(yè)。

總之，外部董事建設(shè)對于市管企業(yè)來說是創(chuàng)新工作，對完善市管企業(yè)對再投資企業(yè)的管控、提高公司治理水平、助推經(jīng)營效益提升都有著重要意義。當(dāng)前國有企業(yè)加快轉(zhuǎn)型升級與創(chuàng)新發(fā)展的時代背景下，通過制度創(chuàng)新與依法行權(quán)相結(jié)合，將為企業(yè)發(fā)展發(fā)揮更加積極作用。