陳聚偉 秦建美 李英英

（廣州現(xiàn)代信息工程職業(yè)技術(shù)學(xué)院，廣東 廣州 510663）

一、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的現(xiàn)狀分析

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融人氣和成交規(guī)模發(fā)展相背離

圖表1 互聯(lián)網(wǎng)金融人氣指數(shù)和成交量指數(shù)

從近三年的人氣指數(shù)來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)金融熱度不斷升溫，社會(huì)關(guān)注度不斷增強(qiáng)，但是成交規(guī)模卻相反有所減少，2018年幾乎到達(dá)低谷。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)數(shù)和問(wèn)題平臺(tái)雙高增長(zhǎng)

截止2018年8月，全國(guó)累計(jì)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)已達(dá)6406家，相比2016年初的5268家，短短3年，凈增了1138家，累計(jì)增幅高達(dá)21,6%，但是，增速明顯幾何式斷崖下跌，因?yàn)閱?wèn)題平臺(tái)爆發(fā)式增長(zhǎng)，其中，正常運(yùn)營(yíng)的平臺(tái)相比2016年減少了990家，具體情況如下表1-4所示：

表1 2016-2018年互聯(lián)網(wǎng)金融新增平臺(tái)和累計(jì)平臺(tái)統(tǒng)計(jì)

本項(xiàng)目是華南師范大學(xué)博士生導(dǎo)師劉紀(jì)顯教授主持的國(guó)家社科基金項(xiàng)目：碳資產(chǎn)特殊風(fēng)險(xiǎn)與收益研究（項(xiàng)目編號(hào)；11BJY143）

（三）互聯(lián)網(wǎng)金融公司主要分布在四大城市

圖表2 全國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)分布統(tǒng)計(jì)

據(jù)網(wǎng)貸之家統(tǒng)計(jì)，全國(guó)1590家正常運(yùn)營(yíng)的平臺(tái)中，廣東319家，北京294家，浙江204家，上海195家，僅四大城市的數(shù)量就占到全國(guó)的63.6%，其中，廣東互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)數(shù)是全國(guó)之最，占總數(shù)的20%之多。

（四）互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)發(fā)展中問(wèn)題集中

截止目前，全國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融公司存在問(wèn)題主要集中五類(lèi)，分別是提現(xiàn)困難、經(jīng)偵介入、跑路、延期兌付及網(wǎng)站關(guān)閉，根據(jù)2018年8月份的全國(guó)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，全國(guó)提現(xiàn)困難共318例，2013年6月至2018年8月累計(jì)1110例，經(jīng)偵介入25例，2014年3月至2018年9月累計(jì)51例，跑路50例，2011年9月至2018年9月累計(jì)1223例，延期兌付19例，是2018年薪出現(xiàn)的問(wèn)題，網(wǎng)站關(guān)閉2例，也是2018年才出現(xiàn)的問(wèn)題，從數(shù)據(jù)來(lái)看，跑路和提現(xiàn)困難是最主要的問(wèn)題，而從近三年來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)金融主要分布的城市中提現(xiàn)和跑路最嚴(yán)重的是浙江，其次是上海，所以城市提現(xiàn)困難有所增加，跑路現(xiàn)象有所好轉(zhuǎn)，具體情況如下表1-5所示；

表2 全國(guó)主要城市問(wèn)題情況數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)

（五）互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)類(lèi)型比例趨于改善，但仍不合理

互聯(lián)網(wǎng)金融類(lèi)型主要形成了民營(yíng)系、銀行系、上市系、國(guó)資系和風(fēng)投系，就目前統(tǒng)計(jì)的數(shù)據(jù)看，民營(yíng)系占1193家，風(fēng)投系123家，雖然銀行系有所增加，但是僅為15家，上市市系和國(guó)資系也不不到300家，且有進(jìn)一步減少的的跡象。風(fēng)投系交易量過(guò)大，承載風(fēng)險(xiǎn)過(guò)大，不利于投資市場(chǎng)的穩(wěn)定和保護(hù)投資者的利益。

（六）互聯(lián)網(wǎng)金融投資收益選擇比較理性

圖表3 互聯(lián)網(wǎng)金融收益率與成交量情況統(tǒng)計(jì)

通過(guò)上圖可以看出，大多數(shù)投資者選擇的投資收益率在8%——12%的區(qū)間，追求高收益的投資者趨于理性，過(guò)于保守的投資者也開(kāi)始尋求更高的回報(bào)率，經(jīng)過(guò)市場(chǎng)選擇和經(jīng)驗(yàn)，80%的成交量在10%的投資收益左右選擇。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的展望

（一）綠色互聯(lián)網(wǎng)金融將成為主流

互聯(lián)網(wǎng)金融在我國(guó)實(shí)踐中，暴露出的問(wèn)題多而集中，究其根源，缺乏經(jīng)驗(yàn)和實(shí)戰(zhàn)模式，

綠色互聯(lián)網(wǎng)金融模式將成為我國(guó)金融改革的主流。構(gòu)建綠色互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)、綠色互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品、綠色互聯(lián)網(wǎng)金融信息以及綠色互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)，營(yíng)造透明、共享、綠色的金融環(huán)境才能從根本上解決問(wèn)題。

（二）大數(shù)據(jù)將會(huì)在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域應(yīng)用更加廣泛

互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)有自身獨(dú)有的優(yōu)勢(shì)，就是容易獲得大數(shù)據(jù)，而它的重要性將來(lái)會(huì)輻射到各個(gè)方面。例如互聯(lián)網(wǎng)金融亂象整治將通過(guò)大數(shù)據(jù)分析，可以對(duì)癥下藥，起到立竿見(jiàn)影的效果；投資者利用大數(shù)據(jù)分析，可以很好的選擇最佳的投資品種及利率，省時(shí)、高效；管理者通過(guò)大數(shù)據(jù)分析，制定公司高層決策及未來(lái)公司發(fā)展方向等。其他參與方也可以了解行業(yè)及具體產(chǎn)品情況。

（三）人工智能和機(jī)器人將廣泛應(yīng)用互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域

當(dāng)投資者越來(lái)越依賴(lài)大數(shù)據(jù)投資的時(shí)候，人工智能將取代人腦，機(jī)器人的模擬實(shí)戰(zhàn)將先于投資者的實(shí)戰(zhàn)，大大降低了投資者的成本和投資風(fēng)險(xiǎn)，節(jié)約了投資的時(shí)間，提高了投資者的效率，智能理財(cái)顧問(wèn)、智能投資顧問(wèn)、智能金融管家等各種投資理財(cái)類(lèi)的智能機(jī)器人、相關(guān)電腦和手機(jī)軟件將進(jìn)入各類(lèi)投資者中，成為他們的投資、理財(cái)、管財(cái)?shù)谋貍渖衿鳌?/p>

三、總結(jié)

近年，互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，引起各行各業(yè)的極大關(guān)注，在社會(huì)各界持續(xù)升溫，然而，很多投機(jī)者抓住了金融監(jiān)管的漏洞，很多違規(guī)平臺(tái)的各種提現(xiàn)困難、跑路、倒閉現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生，可謂各種金融亂象橫生，給投資者帶來(lái)巨大的損失。然而，另外一方面可以看到，互聯(lián)網(wǎng)金融正在改變我們的生活，使我們的生活變得更加便捷、更加高效，越來(lái)越多的人看看到了它未來(lái)的光明前途。并且，它將推動(dòng)金融領(lǐng)域的全新革命，進(jìn)一步完善和創(chuàng)新我國(guó)的金融體系。與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融將打通各行各業(yè)的金融命脈，助推實(shí)體業(yè)健康良性發(fā)展，形成綠色金融產(chǎn)業(yè)鏈。

當(dāng)然，互聯(lián)網(wǎng)金融要達(dá)到預(yù)期的效果，還有很長(zhǎng)一段路要走，很多技術(shù)性的難題需要攻克，例如，網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的有效監(jiān)管、大數(shù)據(jù)、計(jì)算機(jī)技術(shù)、人工智能等，還有就是行業(yè)整合、磨合、結(jié)合的問(wèn)題，都需要時(shí)間和反復(fù)實(shí)踐才能完成的。