謝迎春

【摘要】發(fā)展普惠金融是各國金融監(jiān)管當局或央行的重要職責，中國和印度同為發(fā)展中國家且為人口大國。近年來，印度在探索推動普惠金融方面取得了顯著成效，對我國有借鑒意義。本文對印度普惠金融開展情況進行梳理，并結(jié)合我國普惠金融探索實踐情況，對更好推動普惠金融發(fā)展提出建議。

【關(guān)鍵詞】國外經(jīng)驗；普惠金融；政策選擇；國際比較

【中圖分類號】F83

“普惠金融體”譯自英文“inclusive financial”，是聯(lián)合國2005年提出的，其基本含義是：能夠以合理的價格，有效、全方位地為社會所有階層和群體提供服務(wù)。它主要是針對為特殊貧困和低收入群體提供有效金融服務(wù)，通過金融服務(wù)擺脫貧困的有效手段。普惠金融的目標主要包括八個方面：提高經(jīng)濟福利，減少不平等；提高存款利用率，向銀行提供穩(wěn)定的資金；鼓勵金融服務(wù)創(chuàng)新；改善金融系統(tǒng)的運作；提升高效的支付系統(tǒng)；促進貨幣政策的傳導(dǎo)；維護金融穩(wěn)定；保護金融消費者和金融服務(wù)使用者。

我國與印度同為發(fā)展中國家，又都是人口大國。近年來，印度在普惠金融方面進行了探索和實踐，有些做法對我國普惠金融的開展有些借鑒作用，本文就此展開論述。

一、印度普惠金融的政策選擇

（一）允許代理銀行業(yè)務(wù)

印度儲備銀行允許商業(yè)銀行通過中介機構(gòu)提供銀行服務(wù)，包括使用業(yè)務(wù)協(xié)調(diào)員和商務(wù)代理（BCs）。商務(wù)代理模式允許銀行在離農(nóng)村人口更近的地方開展收付現(xiàn)業(yè)務(wù)，解決“最后一公里”的問題。

（二）采用“分階段指導(dǎo)”方法為農(nóng)村提供金融服務(wù)

第一階段（2010～2013年）：為人口超過2 000人的農(nóng)村提供金融服務(wù)。由印度州級銀行家委員會（簡稱為SLBCs）識別并將符合條件的村莊分配給各商業(yè)銀行（包括國有、私有和地區(qū)農(nóng)村銀行），各銀行通過設(shè)立分支機構(gòu)、商務(wù)代理或自動取款機，移動設(shè)備等方式實現(xiàn)服務(wù)覆蓋。

第二階段（2013～2016年）：為人口未超過2 000人且沒有銀行的村莊新增銀行網(wǎng)點。截至2016年6月30日，印度已為452 151個村莊提供了銀行服務(wù)；其中14 976個通過建立分支機構(gòu)，416 636個通過商務(wù)代理，20 539個通過自動取款機、移動設(shè)備等方式實現(xiàn)覆蓋，目前已經(jīng)完成了目標的92.2%。

（三）普惠金融計劃（FIPs）

1.2011年4月，印度國內(nèi)商業(yè)銀行被強制要求一年內(nèi)在沒有銀行的農(nóng)村中心新設(shè)立的分支機構(gòu)至少達到其全部分支機構(gòu)的25%。2013年銀行被要求在3年周期內(nèi)提前完成在無銀行的農(nóng)村中心設(shè)立分支機構(gòu)。同時給予在無銀行的農(nóng)村中心設(shè)立更多分支機構(gòu)的銀行（一年內(nèi)超過25%）“積分”獎勵，并允許“積分”結(jié)轉(zhuǎn)到下一年的普惠金融計劃中。

2.建立普惠金融咨詢委員會，持續(xù)審查普惠金融政策并提供專家建議。

（四）適當放寬“知道你的客戶（KYC）”要求

小額賬戶可以在銀行工作人員在場的情況下以自助認證方式開戶。此外，Aadhaar（由印度身份識別管理局分配的唯一識別號碼）被用來作為滿足開立銀行賬戶要求的合格文件。2013年9月，銀行被允許提供基于Aadhaar的e-KYC服務(wù)，為新開立銀行賬戶提供便利。

二、印度普惠金融政策舉措和進展

（一）修訂優(yōu)先發(fā)展行業(yè)貸款指導(dǎo)方針

優(yōu)先發(fā)展行業(yè)是指有信譽但可能無法獲得及時充足信貸的行業(yè)，如農(nóng)業(yè)、中小企業(yè)和為窮人提供住房。優(yōu)先發(fā)展行業(yè)貸款中所有的信貸定價均免費。2015年4月，發(fā)布修改意見如下：

1.設(shè)定貸款目標。到2017年小戶農(nóng)牧民（包括在18%的農(nóng)業(yè)目標以內(nèi)）和小微企業(yè)貸款要分別達到8%和7.5%。目標適用于20家外資銀行的分支機構(gòu)，2018年開始適用于更多銀行。

2.擴大優(yōu)先發(fā)展行業(yè)的覆蓋面。擴大到中小企業(yè)、社會基礎(chǔ)設(shè)施和可再生能源產(chǎn)業(yè)（提供給太陽能發(fā)電機、再發(fā)電機、風車、微型蓄水廠等的銀行貸款高達1.5億盧比。每個家庭中每個借款人貸款限額100萬）。

3.實行優(yōu)先發(fā)展行業(yè)貸款按季監(jiān)測。

4.助學(xué)貸款（包括職業(yè)課程貸款）達到100萬盧比。

5.優(yōu)先級部門入選條件。對不到20個分支機構(gòu)的外資銀行，出口信貸規(guī)模達到32%才有資格成為優(yōu)先級部門。對國內(nèi)銀行和有超過20個分支機構(gòu)的外資銀行，增量出口信貸同比達2%的調(diào)整后凈銀行信貸（ANBC）或資產(chǎn)負債表外風險的當量信用（CEOBE） （取決于高者），在特定條件下有資格成為優(yōu)先級部門。

6.到2020年，擁有不到20個分支機構(gòu)的外資銀行需要以分階段的方式達到總優(yōu)先部門的ANBC或CEOBE中最高值的40%。

（二）優(yōu)先發(fā)展行業(yè)貸款證書計劃（PSLCs）

優(yōu)先發(fā)展行業(yè)貸款證書計劃（PSLCs）于2016年4月7日施行， 可在未達到貸款目標和超額完成目標的銀行間進行交易。通過在線匿名交易平臺交易，主體有國有銀行、私人銀行、區(qū)域銀行、城市合作銀行和小金融銀行，類別包括普通、農(nóng)業(yè)、邊緣小農(nóng)戶和微型企業(yè)四種PSLCs，批量標準為250萬盧或其倍數(shù)，交易有效期至當年財年結(jié)束，不涉及信用風險或標的資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓。

（三）普惠金融計劃新進展

1.國內(nèi)所有商業(yè)銀行被要求重新制定未來三年新的FIPs目標，并及時提交FIPs實施過程中獲取的區(qū)域級別數(shù)據(jù)。截至2016年9月30日，銀行實施FIPS進展報告數(shù)據(jù)如下（見表1）。

2.印度普惠金融中期路徑委員會（CMPFI）于2015年12月提出重要觀點：給印度銀行協(xié)會（IBA）發(fā)放的BC注冊和BC認證框架；可移動資產(chǎn)登記介紹；普遍的農(nóng)作物保險、農(nóng)作物衛(wèi)星圖像和損傷評估；通過連接NFS的ATM進行手機號碼注冊；在區(qū)域辦事處舉辦金融知識周。

3.普惠金融咨詢委員會重點關(guān)注審查和監(jiān)督普惠金融及金融知識（FL）政策和進展；沖擊評估及普惠金融國家戰(zhàn)略（NSFI）的制定。

（四）農(nóng)村網(wǎng)點全覆蓋在超過5 000人且沒有商業(yè)銀行分支機構(gòu)的村莊開設(shè)實體分支機構(gòu)，規(guī)劃將于2017年3月完成。

（五）為小微企業(yè)融資提供便利

1.簡化小微企業(yè)的信貸發(fā)放。銀行修訂小微企業(yè)關(guān)于批準短期貸款的備用信貸條款，額外營運資金的限制，一般運營資金限制的期中復(fù)審和信貸決策流程等政策，為小微企業(yè)在面臨周期性資金困難時提供及時的財務(wù)支持。引進專業(yè)的中小企業(yè)信貸中介機構(gòu)或顧問機制。

2.中小微企業(yè)復(fù)興及重建框架。制定“復(fù)興和重建中小微企業(yè)框架”，并發(fā)放至商業(yè)銀行。此框架下，有高達25 000萬盧比限額的貸款將用于中小微企業(yè)的復(fù)興和重建，緩解中小企業(yè)的財務(wù)壓力。

3.為中小企業(yè)獲取融資的全國銀行家建設(shè)能力計劃。由印度儲備銀行與在浦那農(nóng)業(yè)銀行大學(xué)合作推出的項目，其中包括：商業(yè)銀行負責中小微企業(yè)部門的培訓(xùn)計劃；商業(yè)銀行自有培訓(xùn)學(xué)院教練的培訓(xùn)計劃；專門負責中小微企業(yè)的分支機構(gòu)的能力建設(shè)。

（六）金融知識普及

1.金融知識教育。

（1）成立了國家金融教育中心（NCFE），負責實施金融教育國家戰(zhàn)略（NSFE）。其主要目的是為金融教育和在開展全國性金融教育活動提供物質(zhì)基礎(chǔ)。開展金融知識和普惠金融水平的全國性調(diào)查，為不同的群體量身定制金融知識項目和提供培訓(xùn)課程。

（2）開展校園金融知識教育。NCFE為六到十級班準備了金融教育手冊，目前仍在等待CBSE（中央教育委員會）的最終批復(fù)。同時，NCFE和儲備銀行通過適當整合其他主題，向州政府教育委員會爭取在其轄區(qū)課程內(nèi)采用金融教育手冊。除了四個州政府原則上同意采用金融主題教育，其他州政府還在溝通協(xié)調(diào)。

2.建立金融知識中心試點項目（CFLs）。2016年1月重新修訂銀行金融知識中心的指導(dǎo)方針及金融知識中心和農(nóng)村銀行分支機構(gòu)開展活動的操作指南。由普惠金融基金支持的在10個州建立100個CFLs的區(qū)域級試點項目已經(jīng)啟動。同時，探索與非政府組織或機構(gòu)的合作，以引進創(chuàng)新高效開展金融知識活動的方法。2016年3月1 384個金融知識中心已經(jīng)被運用。在2015～2016年期間，共組織了87 710個金融知識活動（戶外營地）。

3.普惠金融和金融知識的技術(shù)支持。成立關(guān)于普惠金融和金融知識的技術(shù)小組，用來在政策層面協(xié)調(diào)普惠金融和教育的相關(guān)事宜。以試點的形式在5個州的公共場所，如銀行、郵局、稅務(wù)局和初級衛(wèi)生中心建立了大約100個登記站用來提高金融意識，其中包括30個交互式登記站和70個非交互式LFD，登記站用多種語言播放信息。

三、我國普惠金融存在的不足

（一）農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化抵押擔保難，單一的資源投入難以滿足農(nóng)民的多元化需求

一方面涉農(nóng)金融產(chǎn)品種類少?？h域銀行網(wǎng)點多提供相似的基礎(chǔ)服務(wù)，產(chǎn)品創(chuàng)新明顯不足。小微企業(yè)、農(nóng)村合作社、家庭農(nóng)場等新型經(jīng)營主體正蓬勃發(fā)展，亟須辦理速度快、融資成本低、資金額度大的金融創(chuàng)新產(chǎn)品，而傳統(tǒng)農(nóng)戶小額貸款無法滿足現(xiàn)代農(nóng)業(yè)生產(chǎn)需要。從客觀情況看，縣域?qū)嶓w經(jīng)濟與農(nóng)村經(jīng)濟組織普遍存在規(guī)模小、基礎(chǔ)差以及自身積累能力弱等特征，導(dǎo)致縣域?qū)嶓w經(jīng)濟承貸基礎(chǔ)不夠。另一方面縣域金融服務(wù)層次低?？h域金融市場投入大、回報周期長，又缺少利益補償機制，銀行機構(gòu)提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)動力不足。當前縣域金融仍以傳統(tǒng)信貸和結(jié)算業(yè)務(wù)為主，除提供必要的基礎(chǔ)金融服務(wù)外，難以滿足客戶的多元化需求。

（二）農(nóng)村金融仍存在空白服務(wù)點，農(nóng)村金融服務(wù)“最后一公里”問題有待解決

縣域涌現(xiàn)的每一個普惠金融層面的需求都非常具體，但是要滿足這些需求卻并不容易，這也是多年來金融機構(gòu)較少介入該領(lǐng)域的重要原因。據(jù)調(diào)查，部分地區(qū)信用體系建設(shè)停滯不前，主要表現(xiàn)為信用信息采集尚停留在各自為戰(zhàn)狀態(tài)，呈現(xiàn)碎片化的狀況，金融機構(gòu)未實現(xiàn)信用信息共享。在一些農(nóng)村地區(qū)，低收入人群、少數(shù)民族、年輕人因為沒有信用記錄或信用記錄不足，難以獲得低成本的信貸服務(wù)，而他們往往又是潛在的信貸需求者，亟需實現(xiàn)各類資源向農(nóng)村領(lǐng)域傾斜。

（三）縣域金融機構(gòu)科技力量相對薄弱

發(fā)展金融科技有利于現(xiàn)代金融發(fā)展成果更好地惠及“三農(nóng)”、小微企業(yè)和個體工商戶、居民等群體。然而金融科技發(fā)展需要相當大的資源投入，目前地方性法人金融機構(gòu)作為提供縣域金融服務(wù)的主力，受制于自身規(guī)模和資源限制，發(fā)展金融科技的力量相對薄弱。

（四）政策與商業(yè)的平衡點較難把握

普惠金融要求進一步加大對薄弱環(huán)節(jié)金融服務(wù)的支持，具有政策引導(dǎo)性；然而傳統(tǒng)的薄弱環(huán)節(jié)多為高風險、低收益項目，難以符合金融機構(gòu)功利性、商業(yè)性的追求，兩者之間存在較大矛盾。而且，為提高金融服務(wù)的可得性而降低金融服務(wù)門檻，同時也必然加大銀行風險管理的壓力。

四、推動我國普惠金融發(fā)展的政策建議

（一）強化農(nóng)業(yè)金融服務(wù)，讓農(nóng)業(yè)真正享受到現(xiàn)代金融的發(fā)展成果

一是充分發(fā)揮保險的作用，降低農(nóng)業(yè)貸款風險。如，引導(dǎo)推廣農(nóng)業(yè)保險，最大限度保障農(nóng)戶面對自然災(zāi)害的風險；引導(dǎo)保險機構(gòu)開辦農(nóng)業(yè)貸款保險，利用保險資金創(chuàng)新性地解決了涉農(nóng)企業(yè)和農(nóng)戶抵押物不足、無擔保和融資利率高等問題。二是推廣農(nóng)業(yè)貸款多元化增信方式，通過引入第三方增信機制，解決農(nóng)戶缺乏抵押擔保物難以獲得貸款的困境。三是深化農(nóng)村金融知識普及教育，引導(dǎo)金融機構(gòu)走進農(nóng)村，積極開展業(yè)務(wù)宣傳，將支農(nóng)金融產(chǎn)品和服務(wù)推介到田間地頭。

（二）強化信用對普惠金融的作用

一是繼續(xù)推進普惠金融信用信息體系建設(shè)。努力建設(shè)以“數(shù)據(jù)庫+網(wǎng)絡(luò)”為核心的小微企業(yè)和農(nóng)戶信用信息服務(wù)平臺，探索建立針對農(nóng)戶（包括貧困戶）的信用評價指標體系。二是運用多種方式開展農(nóng)戶和新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體建檔和評級，穩(wěn)步擴充金融信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫接入機構(gòu)。三是拓展信用在普惠金融的運用，引導(dǎo)金融機構(gòu)在農(nóng)村推進“信用戶、信用村、信用鄉(xiāng)（鎮(zhèn)）”創(chuàng)建工程，建立農(nóng)戶信用貸款審貸管理制度，在風險可控的前提下，不斷提升信用貸款在農(nóng)村地區(qū)的滿足率和比重。四是繼續(xù)加強社會信用環(huán)境建設(shè)，加大對惡意逃廢債現(xiàn)象的打擊力度，加大對失信者的社會懲罰力度，在全社會倡導(dǎo)“鼓勵誠信、懲戒失信”的社會風尚。

（三）推動金融科技發(fā)展

一是地方政府、金融主管部門應(yīng)當大力推進銀行業(yè)金融機構(gòu)發(fā)展數(shù)字普惠金融，運用新興信息技術(shù)為各類群體提供門檻更低、更便捷的綜合性金融服務(wù)。二是引導(dǎo)金融機構(gòu)進一步完善電子銀行、自助設(shè)備、網(wǎng)上銀行、手機銀行等金融科技技術(shù)，并加大在縣域地區(qū)的投入，加快對固定網(wǎng)點及人員的補充、替代作用。三是鼓勵縣域金融機構(gòu)大力發(fā)展金融科技，農(nóng)村合作金融機構(gòu)可依托省聯(lián)社進行共同開發(fā)，實現(xiàn)資源共享及互補，地方政府、金融主管部門可對地方性金融機構(gòu)發(fā)展普惠金融提供一定的補貼或獎勵。

（四）推進普惠金融業(yè)務(wù)可持續(xù)發(fā)展

一是優(yōu)化普惠金融發(fā)展的外部環(huán)境，建設(shè)適應(yīng)普惠金融發(fā)展的法規(guī)和政策框架，形成配套的產(chǎn)業(yè)、財政、法律、社會等政策體系，創(chuàng)造適應(yīng)于普惠金融發(fā)展的良好生態(tài)環(huán)境。二是增強風險識別和控制能力，通過加強普惠金融信用體系建設(shè)，進一步降低金融機構(gòu)的交易成本，提高服務(wù)技能和操作水平，增強風險識別和控制能力。三是多層次提供普惠金融服務(wù)，引導(dǎo)不同規(guī)模、不同類型的金融機構(gòu)發(fā)揮各自優(yōu)勢，為不同類型市場客戶，提供多樣性服務(wù)，加大對經(jīng)濟社會發(fā)展薄弱環(huán)節(jié)的信貸投入。四是適當提供政策優(yōu)惠和財政補貼。對于金融機構(gòu)向城鎮(zhèn)低收入人群、貧困人群、殘疾人等特殊群體提供的優(yōu)惠性金融產(chǎn)品或服務(wù)，提供適當?shù)呢斦a助、貼息或獎勵。五是進一步完善金融機構(gòu)的監(jiān)管考核機制，適當提高對農(nóng)業(yè)貸款、小微企業(yè)等類別貸款的不良貸款容忍度。

主要參考文獻：

1.楊雪，印度普惠金融體系發(fā)展實踐及對我國的啟示[J]，農(nóng)村金融研究，2011（06），44-47.

2.賈立、趙羅紅、湯敏，印度普惠金融發(fā)展的測度及評價[J]，南亞研究季刊，2016（03），66-72.

3.Reserve Bank of India，（2016），Report on Trend Progress of banking in India 2015-16[R].