孫軍

黨的十一屆三中全會提出要把工作重點轉移到經濟建設上來。發(fā)展經濟，就要解決計劃經濟時代所形成的體制機制和制度與發(fā)展經濟不適應的問題。改革的目的是讓國有企業(yè)釋放活力，滿足人民物質生活和生產需要。40年前的這場改革是圍繞解決計劃經濟時代所形成的全行業(yè)、全產業(yè)、全國性的大而全、小而全的國有企業(yè)政企不分問題而展開的。國家通過制定和出臺宏觀政策激發(fā)國有企業(yè)活力；地方政府通過制定具體引導政策讓國有企業(yè)動起來、活起來。國家與地方政府合力，針對解決國有企業(yè)與政府特殊依附關系而衍生的政企不分和財政無休止的補貼問題；圍繞國有企業(yè)不能面向市場獨立自主經營和離開計劃不能生存問題，不斷推出改革政策。各級黨委和政府都在圍繞讓地方政府管轄的國有優(yōu)勢企業(yè)如何減負、如何活起來而思考；圍繞地方政府管轄的國有企業(yè)存量資產如何合理流動并得到有效利用而思考；圍繞如何讓社會有才能的人才進入國有企業(yè)、領辦國有企業(yè)，使國有企業(yè)有能力面向市場走出去而思考；圍繞如何讓社會資金向國有資產領域流動，盤活國有資產，使國營企業(yè)不再是唯一的所有制形式等關鍵問題思考并持續(xù)不斷的推出改革政策，引導改革向縱深方向發(fā)展。這場改革是以國有企業(yè)承包、租賃、兼并、拍賣為主要改革形式，由試點到面向全國全面展開。

盤活國有資產和存量資產既不是誰都有權可以任意處置資產，也不是主管部門將這些管理的資產一賣了之。如何處置分布在政府各個部門管轄范圍內的大量國有資產以及大量的存量資產，特別是在國家剛剛批準成立國家國有資產管理局，各地開始醞釀成立國有資產管理局的起步初期，相關政策法規(guī)尚未集中出臺以及監(jiān)管政策尚未明晰的特定時期，為有效監(jiān)督國有資產在合理流轉中的程序問題，作為政府的常設臨時機構，作為承擔改革任務的先行者，各地經濟體制改革委員會率先先行先試，成立具有全口徑對接國有產權交易能力的服務機構，承擔規(guī)范處置區(qū)域國有產權交易的任務。各地結合本地工作重點和改革先行的任務需要，紛紛成立了相應的產權交易服務機構。如1988年5月11日，武漢市成立了武漢市企業(yè)兼并市場。緊隨之后，鄭州也成立了產權交易市場。1988年7—8月間，哈爾濱市政府在青年宮舉辦了為期半個月的“哈爾濱市企業(yè)承包租賃兼并拍賣大會”，面向社會，集中展示全市國有企業(yè)改革意向。每天都有大量的人員前來咨詢洽談，收到很好的效果。為鞏固成果，解決持續(xù)接待沒有固定場所的問題，哈爾濱市政府醞釀成立具有經營權和產權服務功能的機構，專司國有企業(yè)改革服務事項。1989年8月28日，哈爾濱成立了哈爾濱市企業(yè)經營權產權轉讓服務中心。從各地成立的產權服務機構隸屬關系來看，大多都是隸屬于當地的經濟體制改革委員會。以哈爾濱為例，哈爾濱市企業(yè)經營權產權轉讓服務中心隸屬于市體改委，處級事業(yè)單位，定編10人。這種服務體制的設立，在當時的經濟環(huán)境下有效地解決了從業(yè)人員的調配問題和服務機構運營資金的問題，為長期服務于國有企業(yè)改革起到了穩(wěn)定作用。

本人于1989年4月從教育工作崗位轉到產權交易工作崗位。1988年5月武漢市成立企業(yè)兼并市場對哈爾濱市成立產權交易機構給予了很大啟示。作為產權交易市場的歷史見證人，我見證了哈爾濱產權市場的創(chuàng)建、起步和發(fā)展的全過程。2018年5月11日，本人有幸參加了湖北產權市場誕生30周年系列慶祝活動，一幅幅30年前的照片，勾起我對武漢市成立武漢市企業(yè)兼并市場和中國產權市場發(fā)展歷史的回憶。本文從中國產權市場歷史回顧的角度對產權市場進行概述，向從事產權交易工作和關注產權交易事業(yè)發(fā)展的人士及中國產權市場所走過的30年歷程致敬。

1 中國國有資產的形成

中華人民共和國是在一窮二白的基礎上建立起來的人民民主政權。要鞏固政權，就要有自己的經濟基礎，就要解決生產資料私有制如何到生產資料公有制問題。從新民主主義革命到社會主義社會，我國通過以下方式形成了國有資產積累。一是源于支援戰(zhàn)爭和保障供給而創(chuàng)辦的公營企業(yè)；二是沒收官僚資本和買辦資本，并通過民主改革使之轉變?yōu)閲衅髽I(yè)；三是沒收帝國主義在中國創(chuàng)辦的企業(yè)、國民政府的企業(yè)；四是通過和平贖買方式，將民族資本主義工商業(yè)改造為國有企業(yè)；五是因國家建設和發(fā)展需要由政府投資建設的項目、企業(yè)所形成的資產；六是勞動人民通過白手起家、經過點滴積攢和不懈地努力形成的資產。經過上述環(huán)節(jié)的積累過程，我國絕大部分工業(yè)企業(yè)都已成為國有企業(yè)，關系國民經濟命脈的產業(yè)也都被國有經濟占據，包括一些理發(fā)、洗澡、飯店等服務行業(yè)。我國國有經濟形成了大而全、小而全，相同產業(yè)項目各地區(qū)都存在重復建設問題。整個國民經濟國營一統(tǒng)天下，國有經濟在高度集中和計劃管控中運行。

2 中國國有企業(yè)改革之路

1957年，我國對國有企業(yè)進行改革。主要是調整企業(yè)隸屬關系，將中央各部管理的企業(yè)大部分下放到地方。雖然這次國企改革進行了權力下放，但國有企業(yè)仍受行政管理限制，本次國企改革并沒有成功。大多數下放到地方管理的企業(yè)又重新收歸中央管理，國有企業(yè)與政府的特殊依附關系沒有得到解決。

1970年，我國再次對國有企業(yè)進行改革。中央徹底下放所屬工業(yè)企業(yè)和事業(yè)單位，擴大地方的計劃權利，地方以計劃權利為核心的管理權在不斷擴大。但這次改革經過轟轟烈烈的執(zhí)行和運轉過程，又產生了眾多問題，改革又回到了原點，國企改革再次停滯。

黨的十一屆三中全會之后，我國把工作重點轉移到了經濟建設上來，再次對國有企業(yè)改革進行探索。

2.1 圍繞擴大企業(yè)自主權而進行改革探索

當時普遍認為，國有企業(yè)沒有活力，根本原因在于政府對國有企業(yè)統(tǒng)得過多、管得過死，國有企業(yè)成為政府機構的附屬物，沒有經營管理自主權，束縛了國有企業(yè)和職工的生產經營積極性，抑制了國有企業(yè)的發(fā)展活力。要解決好這個問題，首先要解決政府向國有企業(yè)放權讓利，擴大企業(yè)自主經營權，實行工業(yè)企業(yè)經濟責任制。從單一的計劃經濟體制，轉向“計劃經濟為主，市場調節(jié)為輔”，在堅持計劃經濟的原則下，發(fā)揮價值規(guī)律對經濟的調節(jié)作用。

2.2 圍繞放權讓利進行的改革探索

這主要是理順國家和企業(yè)的分配關系，為企業(yè)創(chuàng)造公平競爭的經營環(huán)境，使企業(yè)真正成為相對獨立的經濟實體，成為自主經營、自負盈虧的社會主義商品生產者和經營者，具有自我改造和自我發(fā)展的能力，成為具有一定權利和義務的法人。

2.3 圍繞完善企業(yè)經營機制進行的改革探索

通過利改稅來調整國家和企業(yè)的分配關系，轉向實行政企分開、所有權與經營權分離，完善企業(yè)經營機制，探索政企職責定位。改革的主要措施是推行承包經營責任制。當時對改革的總體認識為，社會主義有計劃的商品經濟體制應該是計劃與市場有機統(tǒng)一，按照政企分開，所有權和經營權分離的原則，國家應當將屬于全民所有的財產授予企業(yè)經營管理。企業(yè)對國家授予的經營管理財產享有占有權、使用權和依法處分的權利。國有企業(yè)應當成為依法自主經營、自負盈虧、獨立核算的社會主義商品生產者和經營者。

2.4 圍繞轉換企業(yè)經營機制進行的改革探索

為了推動全民所有制工業(yè)企業(yè)進入市場，增強企業(yè)活力，提高企業(yè)經濟效益，制定了《全民所有制工業(yè)企業(yè)轉換經營機制條例》；為保障全民所有制經濟的鞏固和發(fā)展，明確全民所有制工業(yè)企業(yè)的權利和義務，保障其合法權益，增強其活力，促進社會主義現(xiàn)代化建設制定了《中華人民共和國全民所有制工業(yè)企業(yè)法》。按照建立適應有計劃商品經濟發(fā)展的計劃經濟與市場調節(jié)相結合的經濟體制和運行機制的要求，推進各項配套改革，使企業(yè)走向市場，成為依法自主經營、自負盈虧、自我發(fā)展、自我約束的商品生產者和經營者，成為獨立享有民事權利和承擔民事義務的企業(yè)法人。

20世紀90年代，我國國有企業(yè)面臨嚴重困難，企業(yè)虧損嚴重，效率低下，搞活國有大中型企業(yè)和企業(yè)脫困成為這一時期政府的中心任務。這時的產權人承擔了歷史重任，產權交易事業(yè)順勢起步。

3 改革初期中國產權市場理論指引

圍繞黨的十二屆三中全會《中共中央關于經濟體制改革的決定》和黨的十四屆三中全會《中共中央關于建立社會主義市場經濟體制若干問題的決定》，理論界開始更多關注市場經濟和交易行為。并普遍認為市場經濟是交易的經濟，交易的經濟無論交易對象以何種物理形式存在，其經濟本質是相通的，即市場交易必須是關于財產權利的相互交易，是交易者之間產權的彼此讓渡。沒有產權在不同主體間的轉移，無論財產發(fā)生怎樣的運動，均不能稱為市場交易運動。因而得出產權交易構成市場經濟運動的本質內容，產權交易制度實際上構成市場經濟機制的基礎性制度結論。

中國決定要建立市場經濟制度，就必須創(chuàng)造產權交易所需要的條件，這就為產權交易的存在提供了可能。而從人類市場經濟發(fā)展歷史來看，要保證產權市場交易的可能性，必須在制度上使產權成為單純的經濟性質的權利，而不能具有超經濟性質。只有單純經濟性質的權利才可能貫徹法權等價交換的市場規(guī)則。要保證產權交易的必要性和有效性，必須使產權在不同主體之間有明確的界區(qū)。既然交易在本質上是產權的相互讓渡，那么若無產權界區(qū)，在不同交易主體之間也就沒有交易的必要。只要交易主體之間產權界區(qū)不清，即使展開交易，相互間的權、責、利必然難以界定，從而導致交易過程中的各類摩擦加劇，交易成本高昂，最終導致市場交易失靈。

我們面對的歷史使命是在社會主義公有制基礎上建立嶄新的市場經濟文明，這無論是在理論上還是在實踐上均是前無古人的創(chuàng)造，艱辛和凝重不難想象。理論界提出，在公有制為主體條件下建立市場經濟機制，而市場經濟作為交易的經濟必須是產權相互讓渡的經濟，因此就須在公有制為主體的條件下創(chuàng)造產權可交易的市場條件。要滿足這種市場條件，既要使產權成為經濟性質的可交易的權利，又要使產權在不同主體之間有交易界區(qū)，而這一切又都必須在公有制為主體的條件下進行。理論的先行，毫無疑問也是在開拓歷史。這場改革雖然艱難，但卻是中國特色社會主義偉大事業(yè)繼續(xù)向前發(fā)展的根本希望。

當時理論界不斷的探討固然重要，但更需要偉大的改革實踐。中國人民在中國共產黨的領導下展開了令世人矚目并敬重的偉大創(chuàng)造，中國產權事業(yè)就是在這一偉大創(chuàng)造中孕育而生并具有了時代賦予的光明前途性和巨大希望性。正是由于當時的理論界注重對十幾年產權改革、產權制度建設、產權交易機制、方式等的探索，才引導了各地產權交易事業(yè)的起步，推動了產權市場向前發(fā)展。

4 中國產權市場的幾個重要發(fā)展階段

4.1 孕育階段

理論依據是黨的十二屆三中全會《中共中央關于經濟體制改革的決定》，主要工作內容是由區(qū)域的企業(yè)承包試點到全國的企業(yè)承包工作開展，工作主體是以政府為主導推進工作全面開展。

4.2 起步階段

理論依據是黨的十四屆三中全會《中共中央關于建立社會主義市場經濟體制若干問題的決定》，主要是以承包、租賃、兼并、拍賣為具體工作，是以政府為主導、以成立事業(yè)法人承擔具體工作內容來推進工作全面開展。

4.3 成長階段

理論依據是黨的十六屆三中全會《中共中央關于完善社會主義市場經濟體制若干問題的決定》，以政府制定相關文件和法規(guī)來規(guī)范產權交易行為，以專業(yè)市場承擔產權交易、資產轉讓、技術產權交易和文化產權交易為主要工作內容的法制起步時期。

4.4 發(fā)展階段

理論依據是黨的十八屆三中全會《中共中央關于全面深化改革若干重大問題的決定》，以法制化為原則，以產股權交易、資產轉讓、訴訟資產交易、金融資產交易、環(huán)境權益交易、公共資源交易、技術產權交易、融資服務、文化產權交易、林權交易、礦業(yè)權交易、農村產權交易和國有資產租賃業(yè)務為主要工作內容的中國產權市場格局已形成并規(guī)范發(fā)展。

5 中國產權市場經歷的幾個重要歷史時期

5.1 清理整頓

1988年3月，全國人大七屆一次會議將企業(yè)產權有條件的轉讓作為深化改革的重要措施，在此之后，中國產權市場經歷了起步到發(fā)展階段。黨的十四大報告，確立了市場經濟的原則，第一次出現(xiàn)了“產權交易”名詞。期間，中國產權市場也經歷了發(fā)展數量過多和交易業(yè)務品種過亂的時期。1994年4月22日，國務院以名傳電報形式發(fā)布對全國產權交易機構進行清理整頓的通知，明令禁止將國有企業(yè)產權搬到柜臺上即變相股票交易行為，不得新設立產權交易機構。1997年中央金融工作會議決定清理整頓產權市場的股權拆細再交易的做法。在此之后，還下發(fā)了《國務院關于清理整頓各類交易場所切實防范金融風險的決定》（國發(fā)〔2011〕38號）、《國務院辦公廳關于清理整頓各類交易場所的實施意見》（國辦發(fā)〔2012〕37號）和清理整頓各類交易場所部際聯(lián)席會議辦公室《關于商請督促商業(yè)銀行限期停止為違規(guī)交易場所提供金融服務的函》（清整聯(lián)辦〔2017〕29號）、《關于印發(fā)〈清理整頓各類交易場所部際聯(lián)席會議第三次會議紀要〉的通知》（清整聯(lián)辦〔2017〕30號）、《關于做好清理整頓各類交易場所“回頭看”前期階段有關工作的通知》（清整聯(lián)辦〔2017〕31號）等有關文件，對產權交易市場進行規(guī)范管理。

5.2 規(guī)范引導

5.2.1 全國產權交易信息網絡。為將我國十幾年涉及產權制度改革、產權制度建設、產權交易機制建設、產權交易方式等方面所積累的經驗加以探索；為將各地有代表性的交易案例和政策及時交流和借鑒；為將各地的改革實踐及時上升到理論、提升對產權制度改革的理論認識；為將國內產權制度改革的歷史進程與國外產權制度及交易機制、方式及時對接和有效借鑒，由國內部分產權交易機構、產權辦公室或實際承擔此項工作的部門和單位自愿發(fā)起組成了全國產權交易信息網絡。其宗旨是交流各地產權交易工作經驗、交易的方式、方法；提供本地區(qū)產權交易的信息；研討企業(yè)產權交易方面的政策及配套問題，并向國家有關部門提出政策建議；探索產權交易市場的發(fā)展思路。該信息網絡是以年會形式開展活動的。首屆年會是1989年5月在武漢市舉行的。1990年10月在鄭州市舉行了第二屆產權交易信息網絡會議。在這次會議上，選舉并產生了理事成員單位，他們是武漢市企業(yè)兼并市場、鄭州市產權交易市場、哈爾濱產權交易所、廣州企業(yè)產權服務公司、成都市產權市場、太原市產權轉讓市場、重慶市體改委。國家體改委生產體制司積極參與和指導信息網的活動，及時向信息網絡傳達國家有關產權交易方面的政策和精神。1991年7月，哈爾濱市承辦了第三屆網絡年會。第四屆網絡年會于1993年在成都舉辦。第五次、第六次年會于1994年和1995年分別在廣州和天津舉行。

5.2.2 全國產權轉讓中介機構聯(lián)誼會。全國產權轉讓中介機構聯(lián)誼會是由全國有影響的25家產權交易機構于1995年7月在山東淄博全國企業(yè)產權轉讓監(jiān)管工作會議期間聯(lián)合發(fā)起成立的自律性組織。會議通過了《全國產權交易機構聯(lián)誼會章程》，選舉了25家發(fā)起單位為聯(lián)誼會理事單位。聯(lián)誼會實行會員制，凡依法成立的產權轉讓中介機構，承認本聯(lián)誼會章程、遵守聯(lián)誼會的各項規(guī)則，均可申請加入聯(lián)誼會。聯(lián)誼會理事會由會員大會選舉產生。理事會由理事組成，常務理事會由理事長、副理事長、常務理事組成，常務理事會是聯(lián)誼會理事會的執(zhí)行機構。聯(lián)誼會的職責是：根據國家的有關政策，擬定自律性管理規(guī)章，加強本行業(yè)的管理，協(xié)調會員之間、本行業(yè)與國家有關管理部門之間的關系；代表會員的共同利益，集中反映會員的共同利益，集中反映會員的愿望和要求，及時研究解決產權交易中出現(xiàn)的新問題，并向有關部門提出政策建議；搜集、整理國內外產權交易信息，進行綜合分析，向會員提供咨詢服務；采取多種形式組織人才培訓和業(yè)務交流，提高從業(yè)人員的業(yè)務水平；編輯和出版產權交易業(yè)務的書籍、刊物和內部資料；接受國家有關部門以及其他有關機關、單位委托事宜。聯(lián)誼會秘書處設在國家國有資產管理局產權司產權管理處，聯(lián)誼會每年召開一次會員大會。第一屆全國產權交易機構聯(lián)誼會理事成員名單是（排名不分先后）：哈爾濱產權交易所、貴陽市產權交易中心、青海省產權交易中心、河南省產權交易中心、四川省產權交易所、西安產權交易中心、成都產權交易中心、杭州市產權交易所、吉林省產權交易中心、長春市產權交易中心、南寧產權交易中心、鄭州市產權交易市場、大連產權交易所、武漢市產權交易所、湖南省產權交易中心、廣州產權交易服務中心、中企資產事務中心、沈陽產權交易中心、北京產權交易市場有限公司、南京產權交易服務中心、山西省產權交易市場、深圳市產權交易所、青島市產權交易中心、安徽省產權交易所。

5.2.3 中國企業(yè)國有產權交易機構協(xié)會。中國企業(yè)國有產權交易機構協(xié)會成立于2011年2月，是由中央紀委推動、國務院同意、民政部批準登記、國務院國資委組建并主管的4A級全國性協(xié)會，是國務院國資委成立以來組建的唯一一家直管協(xié)會，是具有獨立法人地位的非營利社會團體。

協(xié)會組織機構包括會員大會、理事會和常務理事會。最高權力機構為會員大會。協(xié)會常設辦事機構為秘書處，下設5個專業(yè)委員會和3個專業(yè)分會。目前協(xié)會擁有會員單位260個。

按照資本市場的定位和增強市場服務功能的要求，協(xié)會重點圍繞理論體系、制度體系、誠信體系、信息網絡體系、市場服務體系以及提升服務會員能力、擴大市場宣傳和強化黨建基礎等八大方面開展工作。持續(xù)推進產權交易行業(yè)信息披露、交易規(guī)則、過程監(jiān)測和交易系統(tǒng)方面的“四統(tǒng)一”建設。以國務院國資委作為牽頭單位，會同財政部、監(jiān)察部、發(fā)改委、工商總局、證監(jiān)會等有關部門建立了企業(yè)國有產權進場交易的監(jiān)督檢查機制和對產權交易機構規(guī)范操作情況的綜合評審機制，定期對產權交易機構進行綜合評審；利用信息化手段實現(xiàn)了對國有產權交易的信息發(fā)布、動態(tài)監(jiān)測與結果公示的行業(yè)信息化綜合服務平臺。

5.3 規(guī)范發(fā)展

產權交易資本市場作為現(xiàn)代化經濟體系的重要構成，是市場化配置各類要素資源的主戰(zhàn)場。隨著中國產權市場的不斷發(fā)展，未來的中國產權市場將以程序化、規(guī)范化、法制化為標準，以發(fā)揮產權市場服務國資、國企改革功能為目的，以新時代產權人不忘初心、智慧創(chuàng)造為動力，合力打造中國智造和中國創(chuàng)造的中國產權市場。