（青島大學(xué)商學(xué)院 山東青島266071）

一、互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融的興起

近年來,互聯(lián)網(wǎng)為我國實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展帶來了新的曙光,大數(shù)據(jù)、云計算等新興技術(shù)的問世更是為解決多類難題帶來了希望?！盎ヂ?lián)網(wǎng)+”行動計劃的中心思想是借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)、輔以云計算、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)等手段,將其深入融合到我國實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè),從而帶動我國高新產(chǎn)業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)行業(yè)的健康發(fā)展。中小企業(yè)融資難問題以及傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融弊端備受關(guān)注和爭議,“互聯(lián)網(wǎng)+”發(fā)展戰(zhàn)略為這一問題的解決提供了新的契機(jī),由此產(chǎn)生了供應(yīng)鏈金融新模式——互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融。

互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融是通過互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)手段,在平臺建設(shè)上搭建了跨條線、跨部門、跨區(qū)域的物聯(lián)網(wǎng)和互聯(lián)網(wǎng)相融合的產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈和金融生態(tài)平臺,為產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈中的中小企業(yè)解決融資難、融資貴的問題,共同創(chuàng)造價值,最終完成通過金融資源優(yōu)化產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈,同時又通過產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈運(yùn)營實(shí)現(xiàn)金融增值的過程(宋華、陳思潔,2016)。

互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融在多方面有效解決了傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融模式存在的弊端。(1)極大地緩解了網(wǎng)絡(luò)中參與各方的信息不對稱問題。由于互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融采用云計算、大數(shù)據(jù)等新興技術(shù)手段,能夠?qū)崿F(xiàn)信息共享,因此有效緩解了網(wǎng)絡(luò)中參與各方的信息不對稱問題,并大幅度降低了信息獲取與處理的成本(李林鳳,2015)。(2)服務(wù)高度針對性。供應(yīng)商、制造商、零售商等參與主體,通過互聯(lián)網(wǎng)平臺,能夠?qū)崟r上傳并交互分享各方信息,這使得相關(guān)金融企業(yè)與信息技術(shù)企業(yè)能夠全面了解供應(yīng)鏈各方以及供應(yīng)鏈總體情況,根據(jù)具體的情況,為其量身提供金融服務(wù)、打造技術(shù)平臺、開發(fā)金融產(chǎn)品。(3)高效解決中小微企業(yè)融資問題?；诰€上平臺,各方將相關(guān)信息上傳后,金融行業(yè)通過相關(guān)歷史信息來分析其經(jīng)營成果、財務(wù)狀況、現(xiàn)金流情況,最終了解其償債能力,評估其整體信用。存在融資問題的中小微企業(yè)便可借助醫(yī)院的良好信用申請貸款,金融機(jī)構(gòu)在綜合審核后,根據(jù)特定情況,合理高效地確定放款額和放款利率。(4)提高供應(yīng)鏈的總體效率和效益?；ヂ?lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融各參與方通過交互式平臺進(jìn)行互動,制造商、供應(yīng)商在互動中發(fā)現(xiàn)客戶的需求,基于需求創(chuàng)造訂單；另外,由于各方能通過平臺加強(qiáng)資金及生產(chǎn)管理,優(yōu)化運(yùn)營,其盈利能力得到提高,效益分配更加合理。(5)真正地實(shí)現(xiàn)產(chǎn)融結(jié)合?；ヂ?lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融通過信息化的手段,將供應(yīng)商等實(shí)體企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)連接在一起,金融機(jī)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)構(gòu)建產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系,實(shí)現(xiàn)產(chǎn)融結(jié)合。

目前,許多供應(yīng)鏈中的焦點(diǎn)企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)打造了一個產(chǎn)業(yè)生態(tài)系統(tǒng)。在此系統(tǒng)中,參與主體范圍變得極為豐富,參與各方由最初點(diǎn)對點(diǎn)、點(diǎn)對線的簡單關(guān)系,變?yōu)榫€對線復(fù)雜交錯的龐大群落,這個群落內(nèi)各方息息相關(guān),有著一致的目標(biāo),致力于打造資源共享、利益相連、攜手探索的一個共生、互生和再生的生態(tài)圈。由于互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融在我國醫(yī)療行業(yè)的運(yùn)用較少,對此進(jìn)行探討,具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

二、互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融在醫(yī)療行業(yè)中應(yīng)用的必要性

（一）醫(yī)院上游供應(yīng)商“融資難、融資貴”

醫(yī)院上游供應(yīng)商存在很多中小微企業(yè),受市場供求關(guān)系及其他一些因素影響,在生產(chǎn)經(jīng)營中并不能及時回籠貨款,大量應(yīng)收賬款的產(chǎn)生,不僅造成其毛利率和資金流的下降,而且也造成生產(chǎn)經(jīng)營資金的緊張。為緩解資金壓力,醫(yī)院上游供應(yīng)商轉(zhuǎn)而會向商業(yè)銀行申請貸款,商業(yè)銀行在追求利潤的同時,必然要進(jìn)行風(fēng)險防范,會要求貸款企業(yè)提供相關(guān)擔(dān)保,如質(zhì)押、抵押擔(dān)保等,并根據(jù)其擔(dān)保能力,確定融資期限、利率、金額等。但由于小微企業(yè)資金規(guī)模較小、抵押物少、信用等級低等,商業(yè)銀行在對小微企業(yè)的信貸活動中會產(chǎn)生更多的交易成本并承擔(dān)更高的違約風(fēng)險,這些原因?qū)е律虡I(yè)銀行放款門檻高、放款評估標(biāo)準(zhǔn)嚴(yán)格,由此產(chǎn)生中小微企業(yè)“融資難、融資貴”問題。據(jù)調(diào)查,98%供應(yīng)商存在融資需求,75%供應(yīng)商迫切需求在線融資工具和手段,88%供應(yīng)商反映融資貴,82%供應(yīng)商反映融資難。

利用互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈平臺,能有效利用醫(yī)院資金流充足、信譽(yù)好等優(yōu)勢,通過線上上傳醫(yī)院與供應(yīng)商的歷史交易數(shù)據(jù)來有效地幫助供應(yīng)商樹立“信用”,從而提高供應(yīng)商的可信度,利用應(yīng)收賬款進(jìn)行線上反向保理,解決上游供應(yīng)商融資問題。

（二）傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融存在弊端

目前,我國醫(yī)療行業(yè)大多采用傳統(tǒng)的供應(yīng)鏈金融模式,只是簡單地將供應(yīng)商、制造商、醫(yī)院等各方橫向點(diǎn)對點(diǎn)地連接起來,這種連接方式各方連帶性極強(qiáng),一方出現(xiàn)問題,會導(dǎo)致整條供應(yīng)鏈運(yùn)作失靈。另外,傳統(tǒng)的供應(yīng)鏈金融模式在線下采用手工形式,通過保理等業(yè)務(wù)展開,技術(shù)落后,不但浪費(fèi)大量的人力物力,而且效率低,靈活性差。其次,由于傳統(tǒng)的供應(yīng)鏈金融模式?jīng)]有使用互聯(lián)網(wǎng)等先進(jìn)技術(shù),信息化程度低,整條供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)流程和信息傳遞方式滯后,造成整個供應(yīng)鏈無法及時捕捉不斷變化的市場需求,最終導(dǎo)致供應(yīng)商庫存積壓,在資金緊張的情況下,更是雪上加霜,增加了庫存成本。最后,傳統(tǒng)的供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險防控機(jī)制不健全,降低了整個供應(yīng)鏈條的效率,無法形成產(chǎn)業(yè)和金融的生態(tài)圈,制約了醫(yī)療行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展。

（三）醫(yī)療行業(yè)核心競爭力受限

在醫(yī)藥采購與供應(yīng)領(lǐng)域,醫(yī)院需要采購大量藥品和耗材,用于日常的醫(yī)療服務(wù),但由于上游供應(yīng)商存在融資問題,導(dǎo)致醫(yī)療行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈金融惡性循環(huán),對于下游醫(yī)療機(jī)構(gòu)而言,也面臨巨大挑戰(zhàn):一方面供需關(guān)系惡化,人為地造成了緊張的供需關(guān)系,另一方面也損害了醫(yī)院自身的經(jīng)營利益,不利于醫(yī)院控制自身的藥品和耗材的價格。這種惡性循環(huán),大大限制了醫(yī)療行業(yè)核心競爭力的提高,也制約了醫(yī)療行業(yè)整體供應(yīng)鏈?zhǔn)找妗?/p>

三、青島大學(xué)附屬醫(yī)院的互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融建設(shè)案例

（一）案例實(shí)施背景

青島大學(xué)附屬醫(yī)院建立于1898年,至今已有100多年。歷經(jīng)百年發(fā)展,現(xiàn)已成為我國醫(yī)療行業(yè)躋身前列的綜合性醫(yī)療集團(tuán),為我國醫(yī)療行業(yè)的發(fā)展做出了重大貢獻(xiàn),在醫(yī)療科研上多次取得重大成果。2016年,青島大學(xué)附屬醫(yī)院門急診人次高達(dá)470萬,居山東省第一位,并且連續(xù)兩年躋身“中國最佳醫(yī)院百強(qiáng)榜”。但是目前存在的一些問題,給醫(yī)院的進(jìn)一步發(fā)展帶來阻礙。突出表現(xiàn)在:(1)醫(yī)院上游供應(yīng)商大多數(shù)采用內(nèi)源性融資,但因其規(guī)模與盈利能力、融資能力有限,企業(yè)資本與現(xiàn)金流較少,大量應(yīng)收賬款的產(chǎn)生,造成其生產(chǎn)經(jīng)營資金緊張,而為解決困境申請貸款時,由于自身道德風(fēng)險與償債能力較弱、缺乏足夠的抵押擔(dān)保等 “信用不足”而融資困難,形成了“融資難”,一定程度上影響了經(jīng)濟(jì)的良性運(yùn)轉(zhuǎn)。(2)醫(yī)院供應(yīng)鏈采用傳統(tǒng)的供應(yīng)鏈金融模式,由于這種模式通過線下連接各方,導(dǎo)致各方無法及時、完整地獲取相關(guān)信息,信息的滯后性和不對稱性,制約了供應(yīng)商的生產(chǎn)及醫(yī)院的采購,增加了各方交易成本。另外,由于在這種模式下金融機(jī)構(gòu)無法有效評估企業(yè)的償債能力和信用狀況,為了防止“跑路”的情況發(fā)生,金融機(jī)構(gòu)往往“小鞋裹足”,不敢放心大膽地放款。即便是在供應(yīng)商保理業(yè)務(wù)、下游醫(yī)療機(jī)構(gòu)確認(rèn)狀態(tài)下,由于信息滯后性和不完整性,易產(chǎn)生各類潛在風(fēng)險,再加上風(fēng)險防控機(jī)制不健全,整個供應(yīng)鏈條的運(yùn)轉(zhuǎn)效率不高,無法形成醫(yī)療產(chǎn)業(yè)和金融的生態(tài)圈,制約了產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展。

（二）青島大學(xué)附屬醫(yī)院智慧供應(yīng)鏈金融平臺構(gòu)建

1.構(gòu)建流程。2016年,青島大學(xué)附屬醫(yī)院(以下簡稱青大附院)、中信銀行青島分行和北京聯(lián)諾信息服務(wù)有限公司(以下簡稱聯(lián)諾信息)合作建立 “醫(yī)院智慧供應(yīng)鏈金融”項(xiàng)目。該項(xiàng)目全程在線,利用大數(shù)據(jù)、云計算等新興技術(shù),搭建醫(yī)院智慧供應(yīng)鏈金融平臺,具體如圖1所示。該平臺由聯(lián)諾信息構(gòu)建,是一個能夠?qū)崿F(xiàn)多方同時操作、線上綜合性的信息整合化平臺。聯(lián)諾平臺數(shù)據(jù)中心與中信銀行的系統(tǒng)對接,并為青大附院提供網(wǎng)絡(luò)訪問權(quán)限,同時上游供應(yīng)商能夠通過開放的端口訪問平臺。

圖1 互聯(lián)網(wǎng)信息平臺搭建流程

2.平臺在線融資流程。平臺在線融資流程如下頁圖2所示,具體如下:(1)醫(yī)院與上游供應(yīng)商根據(jù)需求達(dá)成一致,簽訂采購協(xié)議。青大附院將藥物或耗材需求上報至山東省統(tǒng)一采購平臺,平臺招標(biāo)后,選定本次采購的供應(yīng)商與本次采購的價格后反饋給青大附院。(2)供應(yīng)商接入系統(tǒng)。有融資需求的供應(yīng)商開通聯(lián)諾互聯(lián)網(wǎng)在線融資服務(wù),在中信銀行開通賬戶,并與青大附院、中信銀行與聯(lián)諾公司簽訂合同,醫(yī)院上游供應(yīng)商獲得權(quán)限加入平臺。(3)供應(yīng)商申請融資。供應(yīng)商發(fā)貨后,通過聯(lián)諾互聯(lián)網(wǎng)平臺向中信銀行提交融資申請,并向銀行上傳與青大附院的訂單信息、供貨信息。(4)銀行申請審核。中心銀行向青大附院發(fā)起信息核對流程,并通過聯(lián)諾互聯(lián)網(wǎng)平臺將訂單信息與供貨信息傳送至青大附院。(5)醫(yī)院核對信息。青大附院收到貨后,根據(jù)訂單信息檢查貨物,并在平臺上對中信銀行發(fā)起的信息核對流程進(jìn)行確認(rèn)后回傳給銀行。(6)銀行發(fā)放貸款。中信銀行收到青大附院確認(rèn)的信息后進(jìn)行比對,確保無誤后向供應(yīng)商發(fā)放貸款。(7)醫(yī)院支付款項(xiàng)。應(yīng)付賬款到期時,青大附院根據(jù)與供應(yīng)商的合同向供應(yīng)商在中信銀行開設(shè)的基本賬戶支付款項(xiàng)。

圖2 醫(yī)療供應(yīng)鏈在線融資流程

3.平臺功能。(1)多方線上互聯(lián)互通。通過線上平臺,實(shí)現(xiàn)與中信銀行的系統(tǒng)對接,同時向青大附院、上游供應(yīng)商開放接口,各方通過互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行訪問,實(shí)現(xiàn)醫(yī)院、金融機(jī)構(gòu)、供應(yīng)商三者的互聯(lián)互通。(2)供應(yīng)商以低成本線上融資。醫(yī)院和上游供應(yīng)商簽訂藥品或耗材合同后,基于合同通過此平臺向中信銀行申請貼現(xiàn)融資,并向銀行上傳給醫(yī)院的供貨信息,實(shí)現(xiàn)基于互聯(lián)網(wǎng)的在線融資。(3)數(shù)據(jù)整合、信息對稱。由于該項(xiàng)目各參與方需實(shí)時上傳相關(guān)信息,該平臺能高效整合各方及相關(guān)領(lǐng)域的數(shù)據(jù),實(shí)現(xiàn)系統(tǒng)數(shù)據(jù)高度的一致性和完整性；另外該平臺能夠通過轉(zhuǎn)化整合整條供應(yīng)鏈的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù),以統(tǒng)一的數(shù)據(jù)形式導(dǎo)入平臺,因此,能夠有效解決各方信息不對稱導(dǎo)致的決策失誤問題。(4)防范風(fēng)險。通過該平臺,供應(yīng)鏈各方實(shí)時上傳交易信息,金融機(jī)構(gòu)借助大數(shù)據(jù)分析工具進(jìn)行數(shù)據(jù)整合和歸納分析,深入把握各方授信狀況,評估各方貸款風(fēng)險,根據(jù)實(shí)際情況確定放款風(fēng)險,并采取有效措施防范風(fēng)險,真正地融入供應(yīng)鏈,實(shí)現(xiàn)產(chǎn)融結(jié)合,打造具有核心競爭力和發(fā)展生命力的產(chǎn)融生態(tài)體系,實(shí)現(xiàn)四流統(tǒng)一,有效解決金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險管控問題。

（三）醫(yī)院智慧供應(yīng)鏈金融平臺的實(shí)施效果

該項(xiàng)目實(shí)施以來,青大附院供應(yīng)商紛紛加入到此項(xiàng)目,銀行月資金流水額超過了2億元,據(jù)平臺商聯(lián)諾公司數(shù)據(jù),在平臺上的總資金流水額超過了150億元,實(shí)現(xiàn)了多方共贏,主要體現(xiàn)在以下方面:

1.對青大附院上游供應(yīng)商而言,以較低的利率(大多是銀行基準(zhǔn)利率)獲得融資,及時有效解決了長期以來資金占壓的問題,加速了現(xiàn)金流轉(zhuǎn)。

2.對于該醫(yī)院而言,優(yōu)化了業(yè)務(wù)流程,緩解了供需緊張關(guān)系,在保障自身利益、實(shí)現(xiàn)上游供應(yīng)商的利益的同時,進(jìn)一步提高了自身與供應(yīng)商協(xié)商議價的能力。

3.對互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融的服務(wù)方——聯(lián)諾信息來說,由于幫助整條供應(yīng)鏈有效利用核心企業(yè)信用,最大化各方價值,增強(qiáng)了整條供應(yīng)鏈體系的競爭力,不但提高了其經(jīng)營業(yè)績,而且極大地提高了其在行業(yè)內(nèi)的競爭力。

4.對商業(yè)銀行而言,更好地擴(kuò)展了業(yè)務(wù)空間,實(shí)現(xiàn)了無風(fēng)險收益,也改變了貸款方簡單的資金借貸關(guān)系。

四、案例啟示

在互聯(lián)網(wǎng)時代,青大附院互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融的成功運(yùn)用,對整個醫(yī)療行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈具有很強(qiáng)的指導(dǎo)意義。

在我國,公立醫(yī)院是非營利組織,具有公益性、非營利性、多層次性等特征,其供應(yīng)鏈在多方面與營利性企業(yè)的供應(yīng)鏈相似,互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融在我國醫(yī)療行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈有著極好的應(yīng)用前景,在多個方面將起到立竿見影的效果:(1)有利于解決醫(yī)療行業(yè)供應(yīng)鏈中供應(yīng)商融資難問題。利用線上應(yīng)收醫(yī)院款反向保理業(yè)務(wù)方式向金融機(jī)構(gòu)申請融資,銀行通過平臺確認(rèn)了交易的真實(shí)性后,并由于核心組織醫(yī)院的良好信用將以較低的利率為供應(yīng)商提供較大額度貸款。(2)有利于解決金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險管控問題。金融機(jī)構(gòu)通過線上控制數(shù)據(jù)流來識別風(fēng)險、評估風(fēng)險,并通過嚴(yán)格的授權(quán)機(jī)制等方式來防范風(fēng)險,有效地防止信息泄露、公司道德風(fēng)險及壞賬等問題。(3)有利于發(fā)展醫(yī)療行業(yè)及形成產(chǎn)業(yè)生態(tài)。智慧供應(yīng)鏈金融采用信息化手段,通過實(shí)時交互等方式,及時動態(tài)地反映供應(yīng)鏈的變化,使金融機(jī)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)構(gòu)建產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系,金融機(jī)構(gòu)依托產(chǎn)業(yè)生態(tài)帶動金融資源的運(yùn)用,通過加速現(xiàn)金流,降低產(chǎn)業(yè)資金使用的成本,最終打造具有強(qiáng)大競爭力的醫(yī)療行業(yè)生態(tài)。同時,金融創(chuàng)新能夠加速網(wǎng)絡(luò)的進(jìn)化、推動其高速發(fā)展,促進(jìn)產(chǎn)業(yè)生態(tài)的演進(jìn)。(4)有利于促進(jìn)實(shí)體醫(yī)療行業(yè)轉(zhuǎn)型升級。智慧供應(yīng)鏈金融在醫(yī)療行業(yè)的推廣應(yīng)用為其整條供應(yīng)鏈注入了新的活力,醫(yī)療行業(yè)供應(yīng)鏈的參與各方獲得信息的能力大幅提升；網(wǎng)絡(luò)的外部性也為醫(yī)療行業(yè)帶來了更多的機(jī)會,除捕捉機(jī)遇的能力增強(qiáng)外,對醫(yī)療行業(yè)管理轉(zhuǎn)型的需求增加,對運(yùn)用新興技術(shù)再造、全面重組授權(quán)界限以分享信息的需求也會提升,最終必將普惠于民,有效解決百姓“看病難、看病貴”問題。