朱亞峰 張庭嘉

摘 要：隨著互聯(lián)網(wǎng)的高速發(fā)展，各行各業(yè)都深受其影響。作為新興的互聯(lián)網(wǎng)結(jié)合行業(yè)--互聯(lián)網(wǎng)金融具有互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)和傳統(tǒng)金融行業(yè)的特點(diǎn)：成本低廉、效率較高、覆蓋率廣，已然成為當(dāng)今時(shí)代發(fā)展最前沿的技術(shù)。然而互聯(lián)網(wǎng)金融缺乏有效的政策法規(guī)，且本身沒(méi)有一個(gè)較完善的信用核對(duì)體系，因此互聯(lián)網(wǎng)金融不可避免的存在許多新風(fēng)險(xiǎn)。本文將主要針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融存在的各類風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行研究，并以此為根據(jù)提出互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范的策略。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)；綜合監(jiān)管；風(fēng)險(xiǎn)防范

自從中國(guó)市場(chǎng)進(jìn)入穩(wěn)步發(fā)展期后，我國(guó)的金融市場(chǎng)持續(xù)發(fā)展并且達(dá)到了一個(gè)全新的階段。20世紀(jì)90年代以來(lái)，隨著互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)入尋常百姓家，傳統(tǒng)的金融業(yè)務(wù)開(kāi)始與網(wǎng)絡(luò)結(jié)合，誕生了網(wǎng)上銀行、網(wǎng)上證券等多種線上服務(wù)模式。踏入21世紀(jì)后，搜索引擎、社交網(wǎng)絡(luò)、云計(jì)算以及移動(dòng)支付等新型信息技術(shù)的高速發(fā)展，使得互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)與傳統(tǒng)金融行業(yè)不斷交融，我國(guó)金融行業(yè)的信息化程度不斷提高，一種全新的金融形式--互聯(lián)網(wǎng)金融誕生了?！叭绾味x互聯(lián)網(wǎng)金融”，業(yè)內(nèi)觀點(diǎn)眾多，卻還沒(méi)有一個(gè)令眾人信服的觀點(diǎn)。大多數(shù)人認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融是一種全新的金融服務(wù)形式，其核心是互聯(lián)網(wǎng)，對(duì)社會(huì)的金融模式存在很大影響。但筆者認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)和金融兩者都是人們的工具，能把兩者聯(lián)系起來(lái)的便是信息。信息技術(shù)推動(dòng)了互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，給信息的傳播和匯集提供了新的方式。而金融是財(cái)富信息的記錄。金融的產(chǎn)生是為了更順利地進(jìn)行交易和貨幣周轉(zhuǎn)，降低原有財(cái)富交易的各項(xiàng)成本。所以，互聯(lián)網(wǎng)金融的核心仍然是金融，并沒(méi)有因其互聯(lián)網(wǎng)的屬性而變化。但是互聯(lián)網(wǎng)所提供的信息傳播和匯集的新方式必定會(huì)影響到財(cái)富信息的記錄，以此來(lái)影響財(cái)富交易，使金融的運(yùn)營(yíng)模式發(fā)生變化。由此可見(jiàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融絕對(duì)不是簡(jiǎn)單的技術(shù)革新、渠道新建，而是對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行模式的一種顛覆?；ヂ?lián)網(wǎng)金融要求投資者和需求方都必須以市場(chǎng)化的手段完成交易使得銀行與中小企業(yè)之間的矛盾有所減少；改善了傳統(tǒng)金融存在的信息不對(duì)稱的情況，實(shí)現(xiàn)了金融面向大眾的普惠。另一種觀點(diǎn)認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融僅僅是借用了互聯(lián)網(wǎng)的低成本優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)線下業(yè)務(wù)的線上化。它無(wú)法處理傳統(tǒng)金融的核心問(wèn)題，比如：互聯(lián)網(wǎng)金融只是將線下的渠道變?yōu)榱司€上，仍然存在風(fēng)險(xiǎn)控制問(wèn)題?；ヂ?lián)網(wǎng)金融雖然為小額的借款人或投資者提供了渠道，降低了時(shí)間成本，擴(kuò)展了金融的受眾群體，但是也提高了雙方之間本就存在的信用風(fēng)險(xiǎn)。綜上分析，互聯(lián)網(wǎng)金融是將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和傳統(tǒng)金融方式進(jìn)行結(jié)合，進(jìn)而構(gòu)建全新的互聯(lián)網(wǎng)金融模式，該模式留存了金融活動(dòng)“風(fēng)險(xiǎn)”的根本屬性，會(huì)與傳統(tǒng)金融一起經(jīng)歷輔助、獨(dú)立、攜手共進(jìn)三個(gè)階段?；ヂ?lián)網(wǎng)金融雖然降低了交易的時(shí)間成本以及門檻，但是也帶來(lái)了較高的信用風(fēng)險(xiǎn)，必須要有相關(guān)法律法規(guī)的約束以及線下傳統(tǒng)金融的配合。

一、當(dāng)今互聯(lián)網(wǎng)金融主要模式及其風(fēng)險(xiǎn)

目前，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)模式主要包括P2P網(wǎng)貸、眾籌融資、第三方支付、大數(shù)據(jù)金融、信息化金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)金融門戶等。其中P2P網(wǎng)貸發(fā)展時(shí)間最為長(zhǎng)久也最為典型。由于互聯(lián)網(wǎng)金融相比傳統(tǒng)金融的開(kāi)放性，主要造成了以下風(fēng)險(xiǎn)。

1.個(gè)人數(shù)據(jù)信息泄露風(fēng)險(xiǎn)

網(wǎng)絡(luò)金融得以快速發(fā)展的根本原因就是準(zhǔn)入的門檻和標(biāo)準(zhǔn)較低。當(dāng)前的網(wǎng)絡(luò)金融交易在頻繁進(jìn)行，交易人員會(huì)在網(wǎng)絡(luò)上留下自己的個(gè)人信息，包括電話、姓名、家庭住址、身份證號(hào)等。在淘寶等類似的網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物平臺(tái)上，很多企業(yè)和個(gè)人在金錢利益的驅(qū)使下，將買家的個(gè)人信息進(jìn)行售賣，造成消費(fèi)者的個(gè)人隱私在網(wǎng)上泄露，對(duì)買家用戶的信息安全造成了嚴(yán)重的影響，甚至對(duì)買家的個(gè)人安全造成了一定程度的威脅。

2.網(wǎng)絡(luò)資金流通存在高利貸隱患

互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)可以加速資金的流轉(zhuǎn)，提高資金的流轉(zhuǎn)效率。在網(wǎng)上購(gòu)物平臺(tái)上，資金的流通不在買家和賣家之間進(jìn)行直接流通，需要將資金寄存在第三方的支付交易平臺(tái)上，這段時(shí)期的資金流轉(zhuǎn)需要一定的時(shí)間。如果資金在第三方平臺(tái)進(jìn)行長(zhǎng)時(shí)間的停留，就會(huì)導(dǎo)致資金存在被挪用和偷走的危險(xiǎn)。與此同時(shí)，網(wǎng)絡(luò)貸款的收益可觀、操作簡(jiǎn)單，以我國(guó)目前的投資渠道而言，投資具有一定的局限性，商家和企業(yè)利用網(wǎng)絡(luò)借貸提高自己的經(jīng)濟(jì)收益，已經(jīng)成為了比較普遍的現(xiàn)象。

3.信用體系不健全，存在違約風(fēng)險(xiǎn)

以“P2P”模式為主的網(wǎng)絡(luò)交易由債務(wù)人員提供自身的個(gè)人信息和財(cái)產(chǎn)證明，類似的信息很容易作假，借貸人員無(wú)法在短時(shí)間內(nèi)對(duì)債務(wù)人的信息進(jìn)行準(zhǔn)確的核實(shí)。甚至有些債務(wù)人員在提供信息的時(shí)候會(huì)提供一些比較片面的信息，導(dǎo)致借款人不能按照正常的還款時(shí)間償還債務(wù)，會(huì)對(duì)借貸人員造成一定的經(jīng)濟(jì)損失。

4.安全保障技術(shù)水平不足

互聯(lián)網(wǎng)金融體系是以計(jì)算機(jī)為主要的載體，在運(yùn)營(yíng)的過(guò)程中會(huì)存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，其中包括外界的風(fēng)險(xiǎn)因素和內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)因素。一方面，計(jì)算機(jī)很容易受到外部病毒的侵害，導(dǎo)致程序運(yùn)行失敗或者計(jì)算機(jī)數(shù)據(jù)丟失和篡改。另一方面，計(jì)算機(jī)本身也存在系統(tǒng)故障等風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)嚴(yán)重影響互聯(lián)網(wǎng)金融系統(tǒng)的運(yùn)行。這是互聯(lián)網(wǎng)金融體系在軟件和硬件兩方面存在的技術(shù)漏洞。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范監(jiān)管策略

金融市場(chǎng)的利潤(rùn)可以立刻產(chǎn)生，而危害卻往往要過(guò)一段時(shí)間才會(huì)顯現(xiàn)。因此制定相應(yīng)配套的監(jiān)管策略是建立良好金融市場(chǎng)的重中之重。互聯(lián)網(wǎng)金融的核心還是金融，擁有“風(fēng)險(xiǎn)”這個(gè)核心屬性。而互聯(lián)網(wǎng)本身又是“虛擬性”的產(chǎn)物，我們可以針對(duì)這個(gè)特點(diǎn)開(kāi)發(fā)相應(yīng)的監(jiān)管策略。

1.構(gòu)建新型互聯(lián)網(wǎng)金融運(yùn)行體系

任何方式的互聯(lián)網(wǎng)金融活動(dòng)的正常進(jìn)行都需要一個(gè)安全的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)體系作為支撐。一直以來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融的安全運(yùn)行往往依靠以下體系：安全穩(wěn)定的操作系統(tǒng)、強(qiáng)力的防火墻、虛擬專用網(wǎng)、入侵檢測(cè)以及金融、信息數(shù)據(jù)加密等。不過(guò)以上都是基于軟件形成的防護(hù)體系?；ヂ?lián)網(wǎng)金融如果要構(gòu)筑一個(gè)更加安全的環(huán)境，就必須先在硬件上確保安全，開(kāi)發(fā)應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的硬件級(jí)安全芯片，進(jìn)而提高用戶系統(tǒng)抵御外界侵害的能力。

2.重塑互聯(lián)網(wǎng)金融操作流程，完善體系

互聯(lián)網(wǎng)金融的核心依舊是金融，具有“風(fēng)險(xiǎn)”的本質(zhì)屬性。任何從事P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的公司都應(yīng)該意識(shí)到互聯(lián)網(wǎng)金額并非沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)該嚴(yán)格審視可能出現(xiàn)的潛在風(fēng)險(xiǎn)，不能為了吸引用戶而肆意減少操作流程、無(wú)視信用。互聯(lián)網(wǎng)金融畢竟是金融搭上了互聯(lián)網(wǎng)這輛快車，讓資金擁有了更強(qiáng)的流動(dòng)性。相關(guān)企業(yè)由此更應(yīng)該注重資金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，確?，F(xiàn)金流的持續(xù)穩(wěn)定。

3.加大對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的立法力度

在上20世紀(jì)70年代，歐美國(guó)家就已經(jīng)開(kāi)始對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行法律法規(guī)建設(shè)，經(jīng)過(guò)這么多年的發(fā)展與完善，歐美國(guó)家已經(jīng)建立起包含交易規(guī)則、交易保護(hù)、制度標(biāo)準(zhǔn)等內(nèi)容的互聯(lián)網(wǎng)金融法律法規(guī)體系。在法律法規(guī)建設(shè)上，我國(guó)可以吸收國(guó)外的一些經(jīng)驗(yàn)，如制定互聯(lián)網(wǎng)金融的統(tǒng)一負(fù)面清單，類似現(xiàn)有的公民征信系統(tǒng)，使違約者不敢承擔(dān)違約風(fēng)險(xiǎn)等。再者，可以將金融消費(fèi)者保護(hù)法列入消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)法之中，對(duì)消費(fèi)者的財(cái)產(chǎn)權(quán)、信息權(quán)、隱私權(quán)、公平交易權(quán)、訴訟權(quán)加強(qiáng)保護(hù)。

4.完善互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管體系

我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管必須把握好金融監(jiān)管與金融創(chuàng)新之間的微妙關(guān)系，既不能一味的保護(hù)，也不能一味的打壓。目前，對(duì)于我國(guó)現(xiàn)有互聯(lián)網(wǎng)金融體系，可以先對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)進(jìn)行分類。在不同的分類下確定相關(guān)的監(jiān)管主體、監(jiān)管對(duì)象和監(jiān)管模式，不可圖省事便一同監(jiān)管；其次，針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)交易活動(dòng)的快速、頻繁和虛擬性特點(diǎn)，監(jiān)管部門應(yīng)通過(guò)信息技術(shù)加強(qiáng)非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管，并有效建立風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)、預(yù)警和應(yīng)急處理機(jī)制；再次，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的跨國(guó)活動(dòng)，監(jiān)管部門需聯(lián)合其他國(guó)家的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)聯(lián)動(dòng)實(shí)施統(tǒng)一監(jiān)管。

5.加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)自律

互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的自律性要從以下兩方面來(lái)建設(shè)：一方面是由國(guó)家權(quán)威機(jī)構(gòu)建立相關(guān)的公約準(zhǔn)則，使互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)中的中介企業(yè)明確身份，體現(xiàn)責(zé)任；另一方面，要利用互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)內(nèi)部之間的競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，讓互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)進(jìn)行自我約束。最后回歸到互聯(lián)網(wǎng)金融體系的整體利益上來(lái)。

三、總結(jié)

我們?cè)诖罅Πl(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的過(guò)程中推動(dòng)了人類社會(huì)的發(fā)展，同時(shí)也帶來(lái)了諸多風(fēng)險(xiǎn)。我們必須正視這些風(fēng)險(xiǎn)，盡快采取有效的防范措施和防范手段，最大程度的降低互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)因素，避免互聯(lián)網(wǎng)用戶出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)損失的情況，進(jìn)而促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的高效運(yùn)行，為互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的安全開(kāi)展提供保障，維持互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)的平穩(wěn)運(yùn)行。

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作者簡(jiǎn)介：朱亞峰（1997- ），男，漢族，遼寧省盤錦市人，本科，重慶市北碚區(qū)西南大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院，研究方向：企業(yè)管理、產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型、“互聯(lián)網(wǎng)+”；張庭嘉（1996- ），男，漢族，河北省滄州市人，本科，重慶市北碚區(qū)西南大學(xué)資源環(huán)境學(xué)院，研究方向：企業(yè)管理、市場(chǎng)營(yíng)銷