張震

摘要農(nóng)村資金互助社依托農(nóng)村的熟人網(wǎng)絡(luò)，由社員自主聯(lián)合成立，填補(bǔ)了正規(guī)金融的空缺，滿足了社員特別是弱勢群體的金融服務(wù)需求，為農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展做出重大貢獻(xiàn)。通過探究農(nóng)村資金互助社的運(yùn)行機(jī)制和制度優(yōu)勢，發(fā)現(xiàn)互助社可持續(xù)發(fā)展的必然性。但在現(xiàn)實(shí)中，農(nóng)村資金互助社仍然存在著資金來源不足、資本積累規(guī)模、外部監(jiān)管問題的限制。針對這些問題，提出進(jìn)一步完善農(nóng)村資金互助社資金管理與監(jiān)控機(jī)制、加快農(nóng)村資金互助社的立法進(jìn)程、依法監(jiān)管等建議，促進(jìn)資金互助社的健康發(fā)展，優(yōu)化農(nóng)村金融市場。

關(guān)鍵詞農(nóng)村資金互助社；共躋監(jiān)督；專有性資源；可持續(xù)發(fā)展

中圖分類號F321.42文獻(xiàn)標(biāo)識碼A文章編號0517-6611（2018）25-0197-03

Research on the Sustainable Development of Rural Mutual Cooperatives

ZHANG Zhen

（School of Economics， Minzu University of China， Beijing 100081）

AbstractRural financial mutual aid cooperatives rely on the network of acquaintances in rural areas and are independently established by members. They filled the gaps in formal finance， meet the financial service needs of members， especially vulnerable groups， and made significant contributions to the development of rural economy.By exploring the operational mechanism and institutional advantages of rural mutual funds， we found the inevitability of mutual development.However， in reality， rural mutual funds still have limitations on the sources of funds， the scale of capital accumulation， and external regulatory issues.In response to these problems， it was proposed to further improve the fund management and monitoring mechanism of rural mutual funds， accelerate the legislative process of rural mutual funds， and supervise according to law， promote the healthy development of mutual funds， and optimize the rural financial market.

Key wordsRural financial mutual cooperatives；Shared supervision；Proprietary resources；Sustainable development

農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展是我國現(xiàn)代化建設(shè)與經(jīng)濟(jì)全面發(fā)展的基礎(chǔ)。而落后的農(nóng)村金融市場一直是農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的瓶頸。為了促進(jìn)農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，我國進(jìn)行了多次農(nóng)村金融改革，先后創(chuàng)建了農(nóng)村信用社與農(nóng)村合作基金會，為解決當(dāng)時(shí)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展難題取得一定的成效。但是隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境與政策環(huán)境的改變，農(nóng)業(yè)基金會被取締，農(nóng)村信用社經(jīng)歷多次改革之后，改變了合作金融的屬性，走上商業(yè)化道路，難以有效滿足弱勢群體的金融需求。在當(dāng)前農(nóng)村的社會與經(jīng)濟(jì)環(huán)境提供了適合農(nóng)村資金互助社發(fā)展的土壤，正規(guī)金融對農(nóng)村金融需求出現(xiàn)缺位的條件下，農(nóng)村資金互助社應(yīng)運(yùn)而生，它依托于農(nóng)村的社區(qū)網(wǎng)絡(luò)以及獨(dú)特的制度安排，具有明顯的信息優(yōu)勢與低成本低風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，成為農(nóng)村金融改革實(shí)踐與理論研究的重點(diǎn)。

所謂農(nóng)村資金互助社，是指經(jīng)銀行監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，由鄉(xiāng)（鎮(zhèn)）、行政村農(nóng)戶和農(nóng)村小企業(yè)資源入股組成，為社員提供存款、貸款、結(jié)算等服務(wù)的社區(qū)互助性銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)[1]。與農(nóng)村信用社的產(chǎn)生路徑相區(qū)別，農(nóng)村資金互助社的產(chǎn)生是一種誘致性的制度變遷過程，由具有血緣、地緣、業(yè)緣關(guān)系的社員主動聯(lián)合成立，來獲得優(yōu)惠的金融服務(wù)，解決融資難題。董曉林等[2]通過建立監(jiān)督的成本與收益模型，發(fā)現(xiàn)社員間“共濟(jì)監(jiān)督”可以緩解農(nóng)戶正規(guī)信貸配給，并降低交易成本和違約率。雖然農(nóng)村資金互助社具有明顯的制度優(yōu)勢，但是其內(nèi)部治理與外部監(jiān)管存在著諸多問題。社員由于資源稟賦、要素投入、入社動機(jī)以及對合作社的貢獻(xiàn)存在差異，會引起社員異質(zhì)性，挑戰(zhàn)民主管理和互利互惠原則[3]。趙錦春等[4]通過構(gòu)建農(nóng)村資金互助社跨期最優(yōu)化模型，分析出社員異質(zhì)性對資本管理存在顯著影響，內(nèi)部管理也是重要影響因素。農(nóng)村資金互助社作為新型的合作金融形式，其風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管仍處于摸索階段，存在著對正規(guī)資金合作組織監(jiān)管過嚴(yán)，而對非正規(guī)的資金互助社存在監(jiān)管不到位，監(jiān)管缺失的情況。因此，深入探究農(nóng)村資金互助社的運(yùn)行機(jī)制、制度優(yōu)勢、內(nèi)外部環(huán)境及發(fā)展障礙，進(jìn)而探究促進(jìn)農(nóng)村資金互助社可持續(xù)發(fā)展的政策建議具有重要的意義。

1農(nóng)村資金互助社的運(yùn)行機(jī)制及制度優(yōu)勢

農(nóng)村資金互助社依托農(nóng)村的熟人網(wǎng)絡(luò)，由社員自主聯(lián)合成立，滿足農(nóng)村的金融服務(wù)需求。但其服務(wù)的對象僅僅限于互助社的社員，具有嚴(yán)格的封閉性和互助性，并且實(shí)行“一人一票”的民主管理，具有獨(dú)特的運(yùn)行機(jī)制及制度優(yōu)勢。

中央一號文件明確指出要在堅(jiān)持社員制、封閉性原則、在不對外吸儲放貸、不支付固定回報(bào)的前提下，推動社區(qū)性農(nóng)村資金互助組織發(fā)展。這一規(guī)定基于農(nóng)村資金互助社的社區(qū)性、地域性，一定程度上降低了管理與運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)。但是由于農(nóng)村資金嚴(yán)重不足，農(nóng)業(yè)生產(chǎn)成本不斷加大，社員的入社動機(jī)均是為了獲得更多的貸款和相關(guān)服務(wù)，一定程度上導(dǎo)致了農(nóng)村資金社出現(xiàn)凈貸款者利益傾向，這限制了農(nóng)村資金互助社的進(jìn)一步發(fā)展。同時(shí)資金互助社的內(nèi)部治理存在問題，監(jiān)督機(jī)制名存實(shí)亡。管理者為了獲得更多資金，以股本金的形式變向收取存款，過分的擴(kuò)大社員的范圍，并將資金投向高風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，加劇了農(nóng)村資金互助社的風(fēng)險(xiǎn)，出現(xiàn)破產(chǎn)或者跑路現(xiàn)象，加重了群眾和政府的擔(dān)憂。

3.2外部監(jiān)管問題

現(xiàn)階段，只有正規(guī)的農(nóng)村資金互助社具有正式的法律地位，但是由于未能考慮到農(nóng)村經(jīng)濟(jì)與微型金融發(fā)展的實(shí)際，存在著約束過嚴(yán)，過分提高了互助社的組織成本和運(yùn)營成本，經(jīng)營效益難以滿足高額的營運(yùn)成本，制約著互助社的互助合作性的發(fā)揮，限制了規(guī)模的發(fā)展。另一方面，非正規(guī)的資金互助組織在全國迅猛發(fā)展，在為農(nóng)村金融市場提供活力，促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時(shí)，存在各不相同的監(jiān)管主體和監(jiān)管依據(jù)。在實(shí)際實(shí)踐中，存在著監(jiān)管不到位或監(jiān)管主體的相關(guān)能力不足，難以進(jìn)行有效監(jiān)管的問題存在?？焖侔l(fā)展的非正規(guī)資金互助組織出現(xiàn)破產(chǎn)甚至跑路等問題。

此外，缺乏專業(yè)的管理與金融專業(yè)人才，難以有效地發(fā)揮組織的內(nèi)部管理的功能，成為一個重要的阻礙[8]。

4促進(jìn)農(nóng)村資金互助社可持續(xù)發(fā)展的政策建議

農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的特殊性需要農(nóng)村金融市場不斷地引入活力。經(jīng)過不斷的改革與創(chuàng)新，農(nóng)村資金互助社作為合作金融的新模式，表現(xiàn)出了強(qiáng)大的創(chuàng)造力，一定程度上滿足了弱勢群體金融需求的同時(shí)，提振了農(nóng)村金融市場。同時(shí)，農(nóng)村資金互助社在發(fā)展過程中也暴露諸多問題，需要不斷地完善農(nóng)村資金互助社的治理機(jī)制，并確定相關(guān)的法律制度，完善監(jiān)管，實(shí)現(xiàn)農(nóng)村資金互助社的可持續(xù)發(fā)展。

4.1完善農(nóng)村資金互助社資金管理與監(jiān)控機(jī)制

嚴(yán)格限定了互助社的資金運(yùn)用的程序與投向能夠有效地降低資金損失的風(fēng)險(xiǎn)，限制了核心社員私自挪用資金謀取私利。嘗試與商業(yè)銀行開展合作，構(gòu)建有效的資金托管制度。當(dāng)然這需要政府部門的牽引，否則商業(yè)銀行鑒于成本與收益的考量，難以主動與互助社達(dá)成合作。但是資金的有效托管，一方面可以提高資金的透明度，降低核心社員私自挪用資金，投向高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)的可能性。另一方面可以有效地增強(qiáng)普通社員的信心，方便社員對互助社資金運(yùn)用的監(jiān)督。

4.2加快農(nóng)村資金互助社的立法進(jìn)程，依法監(jiān)管

農(nóng)村資金互助社的相關(guān)法律、規(guī)章的不完善難以確定其法律地位，未能統(tǒng)一與明確監(jiān)管規(guī)范和監(jiān)管主體，一定程度上造成了盲目發(fā)展、監(jiān)管不到位的問題。需要我國政府吸取國際上合作經(jīng)濟(jì)組織發(fā)展實(shí)踐和法律的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，并根據(jù)近年來我國農(nóng)村資金互助社的實(shí)踐。對于失敗案例進(jìn)行深刻分析。合理的調(diào)控好政府的地位，在給予農(nóng)村金融改革與發(fā)展提供必要的政策與資金支持的同時(shí)，切忌不要過分的干涉發(fā)展，提供寬松的金融發(fā)展環(huán)境。并且對于監(jiān)管，明確統(tǒng)一的監(jiān)管主體。對于資金互助社的管理人員需要定期安排專業(yè)的技能培訓(xùn)，設(shè)置有效的考核制度，對于不合格的管理人員采取暫停職務(wù)，進(jìn)一步培訓(xùn)的懲罰。提高資金互助社的管理能力。通過相關(guān)的優(yōu)惠政策，為資金互助社吸引相關(guān)專業(yè)的高等學(xué)歷人才，在結(jié)合農(nóng)村的社區(qū)網(wǎng)絡(luò)關(guān)系治理的同時(shí)，積極引入適宜的現(xiàn)代企業(yè)治理方式，提高互助社的治理水平。

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