朱如飛

隨著我國經(jīng)濟的不斷發(fā)展和經(jīng)濟體制不斷的完善，對于一個企業(yè)來說，如果想要獲得穩(wěn)定且快速的發(fā)展，就要打破常規(guī)，跳出常規(guī)的思維，才會有突破性的發(fā)展，這樣才能獲得利益最大化，這正好是企業(yè)所希望的。由于市場的競爭激烈，使得公司在這樣的環(huán)境下要面對許多困難。為了獲得更好的發(fā)展，公司必須要認識到財務風險，并采用一定的政策加以防范。因此，企業(yè)不僅要改善金融風險管理，還要及時提供警示。所以，本文以國內(nèi)的公司發(fā)展為例子，重點分析公司的財務風險，對數(shù)據(jù)挖掘技術的財務風險與預警研究進行探討。

改革開放以來，我國的經(jīng)濟得到了迅猛的發(fā)展，社會主義經(jīng)濟體制正在一點點的逐步確立。經(jīng)過后面的不斷的深化改革和不斷的完善，社會各個企業(yè)的管理層對財務風險意識不斷的增強。這使得公司可以降低損失成本，從而獲得市場上最大的利潤。

一、企業(yè)財務風險的基本內(nèi)容及意義

（一）企業(yè)財務風險的含義

在正常情況下，企業(yè)在開展各種金融活動時多少都會受到一些影響，企業(yè)難以控制這些因素。它還會對公司產(chǎn)生不利影響，因此企業(yè)損失的風險稱為企業(yè)的財務風險。對于企業(yè)風險來說，可以分為廣義和狹義。在狹義上認為財務風險是損失的不確定性；在廣義上來說，發(fā)生了財務風險，不僅代表著會面臨不確定的損失，還代表可能會獲得一定的利益。

（二）企業(yè)財務風險的基本特征

公司財務風險具有以下特征：①客觀性。由于客觀環(huán)境的復雜性和變化以及社會經(jīng)濟的可持續(xù)發(fā)展，主觀意識差異所帶來的局限性決定了金融風險的客觀存在。②全面性。一般而言，當公司進行經(jīng)濟活動時，伴隨著金融風險。金融風險不是只存在某一個環(huán)節(jié)中，而是存在企業(yè)的整個生產(chǎn)過程中。③不確定性。在經(jīng)營過程中，企業(yè)將面臨諸多變數(shù)，無法準確的把握。在利潤這一方面，存在著很多的不確定性。④損失性和收益性。凡事都具有兩面性，風險存在的同時也意味著利益的存在。一般情況來說，企業(yè)面臨的風險越高，代表著就有可能獲得更多的利益，反之企業(yè)面臨的風險越低，就意味著企業(yè)的利益就越低。雖然該公司存在財務風險，但這也意味著該公司可能獲得收入。

（三）企業(yè)財務風險管理的意義

開展企業(yè)風險管理，有以下幾點意義：①有利于企業(yè)適應宏觀環(huán)境。隨著市場經(jīng)濟的日益發(fā)展，我國的經(jīng)濟取得了翻天覆地的變化。所以，企業(yè)積極的加強財務風險管理，可以使企業(yè)在面對復雜的環(huán)境時可以更好的適應宏觀變化。②有利于企業(yè)對自身建設的加強。財務風險是客觀存在并無法消除。但是，公司可以采取某些措施來最大限度的降低公司的財務風險。③有利于企業(yè)未來的發(fā)展。企業(yè)可以通過提高金融風險的管理來提高管理能力。這樣一來，企業(yè)的應變能力不僅得到了提高，財務風險也得到了控制。

二、財務風險分析理論和發(fā)展

（一）財務風險分析的作用

在中國，企業(yè)進行財務風險分析，有以下兩個功能：①在如今的社會經(jīng)濟條件下，那些剛成立或只是小規(guī)模經(jīng)營的公司，要想去開展財務風險分析活動，有必要確保公司的各種管理和管理經(jīng)濟能夠正常穩(wěn)定的進行。企業(yè)可以將財務風險分析添加到公司的規(guī)章制度和戰(zhàn)略發(fā)展的方案中去。所以，企業(yè)開展財務風險評估，從小的方面來看，可以督促公司能夠合理有效的運行。②公司進行財務風險分析，可以評估公司的質(zhì)量。它主要評估企業(yè)的價值、企業(yè)的績效和企業(yè)的未來發(fā)展前景等。還要對企業(yè)能夠盈余的能力、企業(yè)的發(fā)展速度和發(fā)展前景等進行分析。

（二）財務危機預警

預警主要的作用是具有防范性，它主要用于前期的預測。公司的財務風險惡化現(xiàn)象是由由公司的經(jīng)濟危機引起的。如果不能立即控制金融帶來的風險，很快就會轉變成財務危機。財務危機在大多數(shù)公司都比較常見，是一種比較常見的財務現(xiàn)象。因此，為了發(fā)現(xiàn)財務危機，有必要結合實際情況來建立危機預警模型。

（三）數(shù)據(jù)挖掘技術

數(shù)據(jù)挖掘通常也稱為數(shù)據(jù)查看和數(shù)據(jù)收集。從數(shù)據(jù)庫中通過對應的算法，能夠及時并準確無誤的查找出隱藏在數(shù)據(jù)庫的數(shù)據(jù)的信息。公司可以通過統(tǒng)計、情報查找、專家系統(tǒng)和相應的模式分辨等來實現(xiàn)這個目的。這主要是因為數(shù)據(jù)挖掘來源于統(tǒng)計學。統(tǒng)計學是一種收集、總結和分析統(tǒng)計數(shù)據(jù)的一門科學，統(tǒng)計數(shù)據(jù)分析是它的核心內(nèi)容。因此，統(tǒng)計數(shù)據(jù)旨在處理大量數(shù)據(jù)廢分析模型。在日常應用中，數(shù)據(jù)挖掘有四種形式：有分類和預測、聚類、關聯(lián)規(guī)則、時間序列

三、基于數(shù)據(jù)挖掘技術的財務風險分析與預警

（一）風險分析

如果要將數(shù)據(jù)挖掘技術應用于公司的財務風險分析中來，則需要實施兩個主要的步驟：①首先確定好財務風險分析的目標，還要及時的準備好所需要用到的相關數(shù)據(jù)；②對確定好的分析對象和數(shù)據(jù)進行處理；③進行數(shù)據(jù)挖掘，對尋找出來的結果進行評價，還要把知識理論和實際的工作結合起來。

（二）前期的準備

前期準備包括確定對象和數(shù)據(jù)準備。雖然有了數(shù)據(jù)挖掘技術后，企業(yè)的財務風險分析流程沒有那么復雜了，但是在分析這塊還是相對來說是比較復雜的，分析主要是對對象的挖掘、數(shù)據(jù)的準備、模型的建立和數(shù)據(jù)挖掘結果進行統(tǒng)一的處理分析。在這個統(tǒng)一的過程中，企業(yè)要明確的知道在每一個環(huán)節(jié)中需要做什么，要有一個明確的目標。像在挖掘中，要知道需要挖掘什么樣的數(shù)據(jù)，需要多少這樣的數(shù)據(jù)，需要把數(shù)據(jù)挖掘到什么程度等相關明確的目標。所以，前期準備工作不僅要選擇數(shù)據(jù)并確定，還要進行準確的處理。通過將挖掘到的數(shù)據(jù)分組，可以提高效率，并且挖掘模型的簡化版本可以是實用的。

（三）構建模型

基于數(shù)據(jù)風險分析技術和預警模型的構建，企業(yè)不僅要清楚的了解財務風險的內(nèi)容和本質(zhì)，還要結合行業(yè)的實際情況和企業(yè)自身的經(jīng)濟條件，將財務風險管理的措施靈活的使用。財務風險是公司財務結構不合理、不正當?shù)幕I資可能導致公司失去還債的能力，導致投資方的預期收益大跌。內(nèi)容主要包括融資風險、投資風險、業(yè)務風險和存貨管理風險。以企業(yè)貸款為例，這種情況下，風險占據(jù)著主動的地位。企業(yè)需要承擔有一定的責任，如果該項目最后失敗了，那么雙方的收益均為零。如果該項目投資成功，借款人和放貸人都可以獲得利潤。

在構建模型之前，企業(yè)需要考慮到自身的財務風險和各中因素指標，建立有針對性的財務危機預警機制必須基于風險控制分析。使風險控制分析目標能夠?qū)崿F(xiàn)是財務危機預警機制的目的。本文采用決策樹的分類方法，即由節(jié)點和向邊構建的層次機構，節(jié)點主要有三個，一個是根結點，一個是內(nèi)部節(jié)點，最后一個是終結點。

在建立預警模型的過程中，要把握預報功能、診斷功能、預控功能等。所謂的預測功能是指公司運營的實際情況應符合之前計劃的目標，及時發(fā)現(xiàn)公司運營中存在的問題。預測出現(xiàn)的問題并找到具有參考價值的信息。預報機制在發(fā)現(xiàn)企業(yè)財務風險后，及時的提醒，使企業(yè)能夠盡快制定出可行的方案，降低由財務風險給公司帶來的經(jīng)濟損失。另外，診斷功能是根據(jù)先前的預報結果對其進行對比分析。先進的現(xiàn)代化管理可用于評估公司的實際運作并確定問題。在完成預報、診斷之后，要實行預控。尋找現(xiàn)有問題的原因，然后采取適當?shù)拇胧﹣斫鉀Q它。

建立預警系統(tǒng)可以為投資者提供更多的可預測性，并對金融項目決策的可行性起到知道作用。因此，企業(yè)想要獲得更快速的發(fā)展，必須要重視財務風險分析和預警研究。（作者單位為寧波天安智能電網(wǎng)科技股份有限公司）