郭 驍

（255000 山東全正律師事務(wù)所 山東 淄博）

在智能手機(jī)、網(wǎng)絡(luò)日益普及的當(dāng)今時(shí)代，新型的商業(yè)模式得到了迅速的發(fā)展，在互聯(lián)網(wǎng)金融中，一些非金融機(jī)構(gòu)成為了互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)中的一員，并且獲得了良好的收益與發(fā)展，其中主要包括一些以金融運(yùn)作為主的電商企業(yè)，例如：余額寶、悟空理財(cái)、京東眾籌等一些其他網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)，一些有資質(zhì)的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是通過風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)備金、平臺(tái)自身擔(dān)保、第三方機(jī)構(gòu)擔(dān)保這種三種方式來保證出借人的資金安全，從而吸引更多的人參與網(wǎng)絡(luò)借貸，其所涉及的主要法律風(fēng)險(xiǎn)多為形成資金池、交易資金缺乏監(jiān)管、平外自身擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)過高等。

一、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)與借貸風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生

P2P網(wǎng)路借貸平臺(tái)實(shí)現(xiàn)了借貸手續(xù)、流程全部在線上的操作模式，并將傳統(tǒng)金融與網(wǎng)絡(luò)借貸進(jìn)行了有機(jī)結(jié)合，通過平臺(tái)化的操作實(shí)現(xiàn)借貸便捷性的提高，但無論是出借方還是貸款方都存在著保障力度不足的問題。通常情況下，網(wǎng)絡(luò)結(jié)算平臺(tái)都會(huì)提供兩種服務(wù)，即投資理財(cái)與是貸款，其可以快速的為貸款人提供資金。傳統(tǒng)的銀行業(yè)作為掌握著大部分人個(gè)人信用信息的終端，其僅是將這些信息運(yùn)用于內(nèi)部服務(wù)，而P2P網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的發(fā)展則為社會(huì)信用體系的構(gòu)件，貢獻(xiàn)出了一份重要的力量。當(dāng)前，社會(huì)對(duì)于網(wǎng)絡(luò)借貸的需求量巨大，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)正在野蠻的發(fā)展，同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)的事件也常有發(fā)生，例如：P2P平臺(tái)卷款跑路或是平臺(tái)經(jīng)營失敗導(dǎo)致出借人資金難以收回等時(shí)間充斥著整個(gè)網(wǎng)絡(luò)與P2P行業(yè)，究其根本，可大致歸納為以下兩點(diǎn)[1]。

（一）網(wǎng)絡(luò)借貸公司的信用風(fēng)險(xiǎn)

回顧幾年來關(guān)于網(wǎng)絡(luò)借貸公司信用問題的報(bào)道，可以發(fā)現(xiàn)，一些網(wǎng)絡(luò)借貸公司建立的根本目的就是一場騙局，通過平臺(tái)宣傳所描述的高額利息募集資金，當(dāng)資金到大一定數(shù)額時(shí)，便“人去樓空”。因網(wǎng)絡(luò)借貸公司自身信息的不透明、不公開、真假難以核實(shí)、資金流量規(guī)模小等特性，導(dǎo)致其自身的信用無法被保障，隨著類似事件的層出不窮，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的發(fā)展已經(jīng)受到了遏制。

（二）貸款人的個(gè)人信用風(fēng)險(xiǎn)

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的用戶中，大多數(shù)都不具備真實(shí)、可靠的信用記錄，其信用是否良好，僅是通過其自己在賬戶建立初期填寫的信息來進(jìn)行判斷，當(dāng)信用較低的用戶為了獲取貸款，而提供虛假身份信息時(shí)，網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)將有可能誤判為“優(yōu)質(zhì)客戶”為其提供大額貸款，當(dāng)?shù)竭_(dá)還款期限后，這類人群往往拒絕還款，平臺(tái)出現(xiàn)壞賬，甚至無法經(jīng)營[2]。

二、民商法視域下的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)

總體來看，當(dāng)前國內(nèi)尚未頒布與P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)發(fā)展趨勢相符的法律法規(guī)，故許多P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)衍生的問題也無法得到有效的解決方案。實(shí)際上，民商法中的《公司法》《合同法》《證券法》均對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)起到了一定的約束與管理，但是其它的民商法僅僅是一些原則性的規(guī)范，并沒有太高的實(shí)用性。盡管平臺(tái)在卷款跑路后，平臺(tái)會(huì)承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任，但是對(duì)于平臺(tái)內(nèi)資金出借人的權(quán)益卻無法進(jìn)行保護(hù)；在P2P的擔(dān)保問題上，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)備金的支配權(quán)益過大，無法按照規(guī)則將風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)備金與自由資金進(jìn)行區(qū)別使用，導(dǎo)致?lián)ｏL(fēng)險(xiǎn)加大；同時(shí)，網(wǎng)絡(luò)借貸產(chǎn)品的債券轉(zhuǎn)讓過程中容易出現(xiàn)非法集資或是資金流動(dòng)性的風(fēng)險(xiǎn)[3]。在行業(yè)規(guī)范尚未被明確的背景下，P2P行業(yè)的發(fā)展過程勢必將隨著上述幾點(diǎn)法律風(fēng)險(xiǎn)，且有可能衍生出不同的問題。對(duì)此，我們需要從法律的規(guī)范性、強(qiáng)制性等反面進(jìn)行思考。

分兩種情況來看，一種情況時(shí)出借人與貸款人都通過P2P平臺(tái)來形成借貸關(guān)系，平臺(tái)起到的只是媒介作用，不承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任。這種情況下，平臺(tái)應(yīng)該對(duì)出借人、貸款人的個(gè)人新型負(fù)責(zé)，根據(jù)《合同法》中的相關(guān)規(guī)定監(jiān)督當(dāng)時(shí)人的責(zé)任行為，如果因網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的原因損害了借貸雙方中某一方的利益，則平臺(tái)需承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。在當(dāng)今信用系統(tǒng)缺乏、監(jiān)管主體缺位、平臺(tái)職能復(fù)雜的新形勢下，對(duì)單純提供媒介服務(wù)的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)進(jìn)行監(jiān)管是十分必要的，督促網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在借貸關(guān)系形成前對(duì)借貸雙方的信用進(jìn)行嚴(yán)格審核，可以提高對(duì)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)的控制力度[4]。

另一種情況為，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)為出借人與貸款人提供擔(dān)保時(shí)，則需要平臺(tái)承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任，且在擔(dān)保責(zé)任中不僅要考慮平臺(tái)的擔(dān)保責(zé)任，而且還要考慮項(xiàng)目的擔(dān)保責(zé)任，并結(jié)合《擔(dān)保法》《合同法》《物權(quán)法》，分析各種情況下出借人、貸款人合法權(quán)益的維護(hù)途徑以及第三發(fā)擔(dān)保機(jī)構(gòu)對(duì)借貸合同擔(dān)保義務(wù)的履行[5]。在現(xiàn)有的擔(dān)保模式下，借貸平臺(tái)所設(shè)立的風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)備金是最為重要的一部分，風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)備金的使用與存放是否實(shí)現(xiàn)了第三方托管或是獨(dú)立運(yùn)作是這一模式下P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)能否承擔(dān)法律責(zé)任的重要依據(jù)。

綜上所述，互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)走進(jìn)了人們的生活，且內(nèi)容涉及范圍較廣，以P2P網(wǎng)絡(luò)借貸我是為代表的民間金融機(jī)構(gòu)日益壯大，提高了民間金融市場的活躍度。對(duì)此，相關(guān)部門在鼓勵(lì)金融創(chuàng)新的過程中應(yīng)該注意民商法的依據(jù)，通過民商法對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)進(jìn)行規(guī)范，推動(dòng)我國民間金融市場的發(fā)展。

[1]李愛君.互聯(lián)網(wǎng)金融法律問題分析[J].大眾理財(cái)顧問,2016(1):48-49.

[2]何欣奕.民商法視域下P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)法律問題思考-以涉及到的主要法律風(fēng)險(xiǎn)與合同類型為中心的觀察[J].法律適用,2015(5):57-62.

[3]王玉臻.互聯(lián)網(wǎng)+環(huán)境下P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的相關(guān)法律問題[J].黑龍江科學(xué),2017(5):46-47.

[4]呂婷婷.P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的法律問題探究[J].大慶師范學(xué)院學(xué)報(bào),2017(4):101-104.

[5]陳亞倩.P2P網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)借貸法律問題研究[J].河北企業(yè),2017(12):130-132.

作者簡介：郭驍（1990.12～ ），女，山東淄博人，本科，研究方向：民商法。