供應(yīng)鏈金融在我國尚處于發(fā)展初期，部分股份制商業(yè)銀行走在了我國金融機(jī)構(gòu)發(fā)展供應(yīng)鏈金融的前列，并與供應(yīng)鏈條上各參與主體形成供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，提高效率，增強(qiáng)市場競爭力。供應(yīng)鏈金融在我國尚處于發(fā)展初期，深圳發(fā)展銀行、上海浦東發(fā)展銀行。民生銀行等股份制商業(yè)銀行走在了我國金融機(jī)構(gòu)發(fā)展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的前列。2006年深圳發(fā)展銀行將自身定位為專業(yè)的貿(mào)易融資銀行，并整合推出了供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，通過制度支持、物流金融、產(chǎn)品支持。信息管理和組織管理的五大平臺，統(tǒng)籌資源，集中發(fā)展供應(yīng)鏈金融模式業(yè)務(wù)；2006年浦東發(fā)展銀行推出了“供應(yīng)鏈融資解決方案”及在線帳款管理方案、采購商支持方案、供應(yīng)商支持方案、區(qū)內(nèi)企業(yè)貿(mào)易融資方案、船舶出口服務(wù)方案和工程承包信用支持方案六個子方案，通過對象、行業(yè)和產(chǎn)品的不同緯度，為企業(yè)提供多方面的組合服務(wù)方案。2007年，浦發(fā)銀行在整合資源的基礎(chǔ)上繼續(xù)創(chuàng)新服務(wù)內(nèi)涵，提出了“供應(yīng)鏈金融”的整體服務(wù)理念，將供應(yīng)鏈融資服務(wù)、供應(yīng)鏈電子化服務(wù)和離岸銀行服務(wù)統(tǒng)一于“供應(yīng)鏈金融”的服務(wù)方案中，緊密連接了企業(yè)供應(yīng)鏈管理的國內(nèi)和國際市場，延伸了供應(yīng)鏈金融的服務(wù)范圍，為供應(yīng)鏈上各參與主體進(jìn)一步提升盈利空間；民生銀行于2005年11月成立了貿(mào)易金融部，定位于“走專業(yè)化道路，做特色貿(mào)易金融”，建立起專業(yè)化的垂直營銷體系、評審體系和業(yè)務(wù)操作體系，為開展供應(yīng)鏈打下了扎實的基礎(chǔ)。

一、對于核心企業(yè)的意義

核心企業(yè)是指自身資質(zhì)和規(guī)模較強(qiáng)，具有一定采購和銷售能力，且在供應(yīng)鏈或產(chǎn)業(yè)鏈上能起到核心作用的企業(yè)。該類企業(yè)在供應(yīng)鏈管理的過程中經(jīng)常會遇到以下難題，在原材料采購的過程中，無法對交易對手取得信任；在生產(chǎn)經(jīng)營過程中的存貨管理占據(jù)了較大成本等。對于該類企業(yè)的上訴問題，商業(yè)銀行開展的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，可以為企業(yè)提供交易對手信用保障、應(yīng)收帳款管理和融資，以及第三方物流企業(yè)合作的輸出監(jiān)管等組合業(yè)務(wù)，為核心企業(yè)解決上述難題的同時，為核心企業(yè)進(jìn)一步降低成本、提高效益，增強(qiáng)市場競爭力。

二、對于上下游企業(yè)的意義

上下游是指核心企業(yè)的上游供應(yīng)商和下游采購或經(jīng)銷商，特指資質(zhì)和規(guī)模較弱，采購或銷售能力不強(qiáng)，且在供應(yīng)鏈或產(chǎn)業(yè)鏈中處于從屬地位的企業(yè)。該類企業(yè)是我們一般意義上的中小企業(yè)，不同的是，他們處于核心或強(qiáng)勢企業(yè)的供應(yīng)鏈條中，該類企業(yè)在供應(yīng)鏈管理得過程中經(jīng)常會經(jīng)常遇到以下難題，如：在項目競標(biāo)或訂單獲取的過程中，交易對手對企業(yè)缺乏了解和信任；在原材料采購的過程中，企業(yè)沒有足夠的周轉(zhuǎn)資金，品牌信用、對手信息和談判地位；在產(chǎn)品銷售的過程中，企業(yè)沒有較好的交易條件和帳款回收的能力等等。對于該類企業(yè)的上述問題，商業(yè)銀行開展的供應(yīng)鏈金融服務(wù)，可以為其出借銀行信用或借助較強(qiáng)勢上下游企業(yè)的信用為企業(yè)進(jìn)行信用增級，提高企業(yè)的資信水平和談判地位；直接為該類中小企業(yè)解決資金周轉(zhuǎn)問題，間接為上下游較強(qiáng)勢企業(yè)穩(wěn)定了交易對手，擴(kuò)大了采購和銷售能力。

三、對于第三方物流企業(yè)意義

第三方物流企業(yè)是指通過加強(qiáng)物流倉儲、分揀、包裝的綜合業(yè)務(wù)操作能力，提供完整的第三方物流綜合解決方案而獲取利潤和競爭優(yōu)勢的企業(yè)。該類企業(yè)是我國企業(yè)實施供應(yīng)鏈管理，將貨物流外包后應(yīng)運而生且快速發(fā)展的產(chǎn)物，雖然該類企業(yè)在近年來不斷挖掘自身的服務(wù)價值，但由于受到經(jīng)營范圍和資金規(guī)模的局限，始終無法將競爭優(yōu)勢擴(kuò)張到最大。與商業(yè)銀行合作開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，可以借助商業(yè)銀行的資金實力、客戶資源和融資渠道，為第三方物流企業(yè)爭取客戶資源、拓展服務(wù)范圍，最終提升物流企業(yè)的服務(wù)質(zhì)量和效率。

四.對于商業(yè)銀行意義

商業(yè)銀行的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型包括公司治理結(jié)構(gòu)、組織體系、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、客戶結(jié)構(gòu)、績效考核、信息技術(shù)等多方面的轉(zhuǎn)型和調(diào)整。供應(yīng)鏈金融的積極意義主要體現(xiàn)在：

1）業(yè)務(wù)機(jī)構(gòu)方面。作為銀行的一個新興業(yè)務(wù)領(lǐng)域，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)覆蓋范圍很廣，涵蓋國際業(yè)務(wù)和國內(nèi)業(yè)務(wù)，表內(nèi)和表外業(yè)務(wù)，包括：授信融資、支付結(jié)算、應(yīng)收帳款融資、現(xiàn)金管理、電子銀行、避險理財和交易托管等多個業(yè)務(wù)品種。開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)可以增加商業(yè)銀行交叉銷售機(jī)會，有效帶動中間業(yè)務(wù)、結(jié)算成本和低成本結(jié)算性存款的發(fā)展，也有助于優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，與我國商業(yè)銀行由傳統(tǒng)的借貸型銀行向先進(jìn)的交易型銀行轉(zhuǎn)型的目標(biāo)相適應(yīng)。

2）客戶結(jié)構(gòu)方面。供應(yīng)鏈金融的大部分客戶對象是規(guī)模較小或資質(zhì)較弱的中小企業(yè)，擴(kuò)大對中小企業(yè)的信貸支持和銀行服務(wù)可以調(diào)整中國商業(yè)銀行以大客戶為主的客戶結(jié)構(gòu)，分散客戶集中度的風(fēng)險，對占中國企業(yè)絕大多數(shù)比例的中小企業(yè)經(jīng)營發(fā)展有較好的促進(jìn)作用。另外，供應(yīng)鏈金融還有利于培育商業(yè)銀行的潛在客戶，商業(yè)銀行作為供應(yīng)鏈商資金流動的連接點，可以向上或向下提供延伸服務(wù)，不斷深入對整個產(chǎn)業(yè)鏈上的企業(yè)進(jìn)行挖掘和開發(fā)，使得生產(chǎn)廠商、物流企業(yè)、零售商或最終消費者的資金流在銀行體系內(nèi)部實現(xiàn)良性循環(huán)，從而開拓出新的客戶群，提高營銷效率的同時降低營銷成本。

3）收益方面。根據(jù)《巴塞爾協(xié)議Ⅱ》對銀行風(fēng)險資產(chǎn)管理的要求，風(fēng)險資產(chǎn)權(quán)重的大小直接關(guān)系到銀行的成本和收益，由于業(yè)務(wù)自償性的特點，保理、出口押匯、打包貸款、票據(jù)貼現(xiàn)、信用證開立和福費延等供應(yīng)鏈產(chǎn)品相較于其他業(yè)務(wù)風(fēng)險資產(chǎn)權(quán)重較小，有利于突破資本約束的限制，改變中國商業(yè)銀行一直以來在傳統(tǒng)發(fā)展模式下，風(fēng)險資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張過快、信貸結(jié)構(gòu)不盡合理和不良資產(chǎn)比率較高的現(xiàn)狀，同時改善商業(yè)銀行的盈利模式，擴(kuò)大中間業(yè)務(wù)收入來源的同時穩(wěn)定結(jié)算性存款。（作者單位為中共豐澤區(qū)委黨校）

作者簡介：呂蓉（1984.1），女，漢，福建晉江，中共豐澤區(qū)委黨校講師，公共管理碩士，主要從事經(jīng)濟(jì)、公共管理方面研究