(廣東培正學院，廣東 廣州 510000)

惠達移動會計公司融資研究

鄭秀婷吳立揚

(廣東培正學院，廣東 廣州 510000)

本文主要是對惠達移動會計公司融資進行研究探討。第一章講述了研究惠達移動會計公司融資的公司概況。第二章論述公司現(xiàn)狀和問題。第一個問題是融資渠道單一，融資規(guī)模?。坏诙€問題是融資成本高。第三章分析其存在問題的原因，一是銀行追求利潤；二是非銀行金融機構(gòu)貸款利率高。第四章探討基于眾籌和新聯(lián)保的融資方式解決問題，主要包括基本思路和實施的步驟，以及如何運用相關(guān)實例來論證惠達移動會計公司的融資問題。第五章，結(jié)論。

惠達移動會計公司；融資；眾籌；新聯(lián)保融資模式

一、前言

惠達移動會計公司，基于云會計的技術(shù)下創(chuàng)建的。云會計技術(shù)是一種建立在云計算基礎(chǔ)上的、技術(shù)先進，設(shè)施簡潔，并以互聯(lián)網(wǎng)為媒介能夠進行準確的賬務(wù)會計處理、財務(wù)分析等功能的在線會計信息系統(tǒng)。公司的經(jīng)營業(yè)務(wù)分為基礎(chǔ)，輔助和拓展業(yè)務(wù)三種。公司通過互聯(lián)網(wǎng)以多種方式實現(xiàn)報賬、報稅、匯款等遠程工作，利用移動的高端云會計技術(shù)來完成會計賬務(wù)處理等業(yè)務(wù)，實現(xiàn)真正的“移動辦公”來便利微型企業(yè)。

二、惠達移動會計公司融資現(xiàn)狀與問題

(一)惠達移動會計公司融資現(xiàn)狀

惠達移動會計公司作為一個剛起步的公司，公司規(guī)模小，融資渠道單一，主要的融資渠道有銀行貸款，私人借貸和民間借貸。因惠達移動會計公司自身的局限性，融資難、成本高的問題成為限制其發(fā)展的瓶頸。

在實際融資過程中，通過直接融資渠道融資到的資本金僅占17%，非金融機構(gòu)融資渠道的融資成本比較高，還有的融資渠道是銀行貸款，但是在和銀行借貸中發(fā)現(xiàn)，銀行對公司的規(guī)模，發(fā)展前景和資信狀況等方面都有一定的要求，所以，這種方式下的貸款達不到公司的資本金要求。

(二)惠達移動會計公司融資存在的問題

1.惠達移動會計公司融資渠道單一，融資規(guī)模小

由于惠達移動會計公司剛起步，自有資金少，在和銀行辦理貸款的過程中，銀行需要公司提供抵押物狀況，財務(wù)報告，擔保企業(yè)或者房屋的證明等方面的資料，但是，公司并不能提供這些資料，銀行為了確保資金回收的安全性并沒有借貸。銀行大多數(shù)都不愿意放貸給小企業(yè)，公司在去辦理的同時也遇到幾間前來辦理借貸的公司，一間是注冊資金為50萬，一間注冊資金為100萬，還有一間的注冊資金為200萬，銀行對于注冊資金為200萬的公司進行進一步的了解，并承諾在一定時間內(nèi)對其公司資產(chǎn)各方面進行評估，然后注冊資金為50萬和100萬的公司都和惠達移動公司無疾而終。

2.惠達移動會計公司融資成本高

惠達移動會計公司在向廣州市中安信業(yè)貸款公司提出貸款申請后，前后共三次與該公司人員進行討論融資成本的問題，與廣州市中安信業(yè)貸款公司商量的結(jié)果是如果公司想借10萬元，那么公司將要在一年后還本付息共計14萬元。這成本對剛起步的公司來說是很高的。在向某銀行了解到的貸款信息后，針對廣州市中安信業(yè)貸款公司某銀行的融資利率進行對比，公司在貸款10萬元一年的時候，公司的貸款成本高達40%。

綜上所述，小額貸款和民間機構(gòu)的融資成本都高，所以對惠達移動會計公司來說這兩種融資模式融資成本都高。

三、惠達移動會計公司融資問題的原因分析

(一)公司經(jīng)濟基礎(chǔ)薄弱和銀行追逐高利潤

1.公司經(jīng)濟基礎(chǔ)薄弱

根據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，小微企業(yè)的淘汰率高達75%以上，只留下少數(shù)的微型企業(yè)得以生存及發(fā)展，這使銀行在一定程度上有防范風險的必要性。由于惠達移動會計公司剛起步，銀行不能很客觀的了解公司的情況，沒有雙方資金往來的資信狀況，再加上公司又沒有抵押物等擔保品，在這種情況下，銀行考慮到公司的規(guī)模尚小，不能確定公司是否有還款能力，銀行基于避險的需要，根本不會放貸。公司的經(jīng)濟基礎(chǔ)也很大程度上的阻止了公司的借貸。

2.銀行追逐高利潤的本質(zhì)

銀行主要靠利息差盈利，但如果資金無法收回，銀行就要自己承擔風險，所以銀行會選擇拒貸?；葸_移動會計公司曾做過一份詳細的公司規(guī)劃，里面主要包括公司未來幾年的發(fā)展計劃，涉及資產(chǎn)負債表和利潤表等方面的情況，但是銀行并沒有詳細看，而是以公司資金少。對于銀行的收益問題，500萬的貸款和5億元的貸款手續(xù)都是一樣的做，但是創(chuàng)造的效益是不同的，這也是銀行選擇追求利潤的原因。銀行的拒貸也正是導致惠達移動會計公司的融資渠道單一，其他的融資渠道拒貸或者成本高導致了公司的融資規(guī)模小。

綜上所述，銀行追逐高利潤和公司經(jīng)濟基礎(chǔ)薄弱共同導致了惠達移動會計公司融資渠道單一，融資規(guī)模小。

(二)非銀行金融機構(gòu)貸款利率高

非銀行金融機構(gòu)貸款利率高。

1.小額貸款公司融資利率高

近幾年來，小額貸款公司的出現(xiàn)只增不減，雖然各類公司貸款額度不高，但是需要的利率卻不低。針對公司對廣州市區(qū)的小額貸款金融機構(gòu)的交流溝通，以廣州市中安信業(yè)貸款公司為例，在一般公司沒有任何抵押物的情況下，主要的利率如表3-1所示：

表3-1 廣州市中安信業(yè)貸款公司的利率 單位：萬元

由表3-1可看出，廣州市中安信業(yè)貸款公司的利率情況，這也是融資成本高的原因之一。目前，小額貸款的利率在不斷飆升，從2014年利率的7.08%到2015年利率的8.9%再到2016年9.5%的利率，這些數(shù)據(jù)表明利率只增不減的事實，貸款的企業(yè)增多也促進了貸款利率的飆升。

2. 民間機構(gòu)貸款融資利率高

對于民間貸款，沒有相對穩(wěn)定的客源，融資利率也是不低，根據(jù)廣州民間機構(gòu)公司的調(diào)查結(jié)果，以廣州小民貸款機構(gòu)為例，在公司貸款金額少，沒有任何抵押物的情況下，每一年的利率大概在20-30%左右，如表3-2所示：

表3-2 廣州小民貸款機構(gòu)的利率 單位：萬元

由表可知，雖然民間貸款的利率比小額貸款的利率要低一點，但是相比較銀行的利率，成本依然是非常高的。

對于民間貸款，如果獲得10萬元的貸款，貸款利息為25%，那么一年的利息為：

100 000×25%=25 000(元)

由此可見，公司的貸款的利息一年都要25 000元，對于公司來說是非常大的一筆支出，所以認為公司融資成本高的原因利率高。

四、解決惠達移動會計公司融資問題的對策

(一)解決惠達移動會計公司融資問題的基本思路

針對惠達移動會計公司融資渠道少，融資成本高，融資金額少的問題，本文運用眾籌融資和新聯(lián)保模式來解決公司的融資問題。其基本思路是，眾籌主要是通過網(wǎng)站取得眾籌款，公司合伙人簽訂擔保責任，公司利用眾籌平臺對公司的基本情況進行說明，并承諾對支持者給予回報，由此獲得資金。新聯(lián)保融資主要是通過公司先找到6間類似的企業(yè)成立聯(lián)名小組，聯(lián)名小組自身簽訂條約并對此負責任，在和人保財險公司溝通交流下簽訂協(xié)議，人保財險公司與某銀行取得聯(lián)系，并得到認可，從而某銀行和聯(lián)名小組簽訂合同，最終取得某銀行的貸款金額的一種模式。

(二)惠達移動會計公司基于眾籌和新聯(lián)保融資實例

針對惠達移動會計公司融資的研究，本文擬采用眾籌和新聯(lián)保兩種方法解決問題?，F(xiàn)結(jié)合實例進行論述：

1.眾籌融資方法實例如下

(1)公司兩名合伙人聯(lián)名簽訂合同

惠達移動會計公司對眾籌平臺進行篩選，其中包括淘寶，微信，支付寶等第三方提供的眾籌融資平臺，公司最終決定利用微信平臺上的眾籌方式進行。公司中的兩名合伙人在與相關(guān)負責人的協(xié)商下，公司對其負責人進行承諾，并在合同上簽訂合伙人之間的無限連帶責任，并承諾如果籌資不成功便會把資金返還給支持者。

(2)列舉公司回饋給支持者的福利

在和眾籌平臺負責人簽訂相關(guān)協(xié)議之后，公司將推出回報方案和亮點來贏得支持者的信賴，確定公司需要籌集的資金。眾籌的回報方式是服務(wù)類回報方式，主要針對有企業(yè)的支持者，這類型的支持者不僅能享受公司提供的免費基礎(chǔ)業(yè)務(wù)處理一次，并且根據(jù)支持者的公司情況，對往后有交易來往的支持者在500元以上的進行業(yè)務(wù)處理的優(yōu)惠打折活動，這個折扣是不管客戶公司規(guī)模大小都可以享受的。

(3)實施眾籌計劃

眾籌計劃的實施將會進行1個月的籌集，公司內(nèi)部的人員積極轉(zhuǎn)發(fā)眾籌計劃到各自的朋友圈進行宣傳，并開展朋友圈轉(zhuǎn)發(fā)積攢的形式擴大宣傳力度，根據(jù)大家的需求，如果轉(zhuǎn)發(fā)眾籌文章到朋友圈并集贊，企業(yè)將會送精美禮品一份。

(4)完成眾籌計劃

在眾籌前中期，因為宣傳到位，而且推行了大量的優(yōu)惠活動，取得了相當理想的眾籌結(jié)果。眾籌計劃超額完成，融資金額達到106 735元，超過預期目標差不多7千元。

由此分析可得出，通過眾籌的融資方案，惠達移動會計公司可以籌集10萬元的資金，可以解決公司一部分的資本金。同時，在了解支持者的同時吸引到客戶的注意，得到更多人的關(guān)注公司的業(yè)務(wù)。

2.惠達移動會計公司新聯(lián)保融資方法的實例如下

(1)惠達移動會計公司取得人保財險公司的支持

惠達移動會計公司在通過互聯(lián)網(wǎng)，報紙和熟人的介紹下，得知人保財險公司可以為一些聯(lián)保小組的成員擔保并使其得到貸款，公司經(jīng)過幾次和人保財險的負責人溝通交流，并拿出公司幾年的規(guī)劃書給人保財險的負責人看，負責人表示愿意為惠達移動會計公司做擔保，但是必須還要找多幾個類似的企業(yè)一起來承擔風險，所以公司必須對聯(lián)保小組成員進行嚴格篩選。

(2)惠達移動會計公司尋找恰當?shù)钠髽I(yè)成立聯(lián)保小組

公司在網(wǎng)上發(fā)布相關(guān)信息，其中6間融資需求的公司被公司選中，惠達移動會計公司分別從他們注冊資金，融資需求，發(fā)展前景等各個方面對前來應(yīng)聘的公司進行篩選，確定好6間公司之后，之后開會進行交流，熟悉彼此公司的發(fā)展狀況和公司領(lǐng)導者的為人等方面的問題，根據(jù)他們的意愿簽訂聯(lián)合小組的合同，并確保自己所要承擔的聯(lián)保責任，明確自己公司的未來發(fā)展規(guī)劃，應(yīng)遵守誠實守信，共同承擔風險的原則。

(3)聯(lián)保小組籌集聯(lián)保資金和風險保證金，簽訂聯(lián)保合同，確定貸款金額

聯(lián)保小組成員都積極的配合惠達移動會計公司，每個公司派出一個人前往人保財險公司進行溝通交流。在公司比較少的情況下，人保財險公司并不同意借貸，但是在經(jīng)過幾次的交流之后，人保財險對聯(lián)保小組的成員和公司都有了初步的了解，在商討進行合同時并表現(xiàn)出了積極的負責任的態(tài)度，人保財險公司才決定擬定合同，合同最重要的一條是聯(lián)保小組成員應(yīng)承諾負無限責任制的責任，對于違背合同約定的公司應(yīng)作相應(yīng)的處罰。人保財險公司也承諾一定會為聯(lián)保小組成員找到投資者。

根據(jù)人保財險公司的要求和雙方的妥協(xié)，聯(lián)保小組需要多支付一定的聯(lián)保資金和風險保證金的，明確一個特定的金額并簽訂聯(lián)保合同。

(4)人保財險公司為聯(lián)保小組擔保并與銀行進行溝通。

人保財險公司向6間公司分別做出評估并分析公司的前景，并承諾對聯(lián)保小組進行擔保，但是聯(lián)保小組需要和人保財險公司簽訂最終的合同條款，并把小組聯(lián)保資金和風險保證金交給人保財險公司。聯(lián)保小組得到人保財險公司的擔保，聯(lián)保小組成員也承諾會每一年支付給人保財險公司的服務(wù)費，服務(wù)費根據(jù)聯(lián)保小組需要貸款總金額的5%來算，對于聯(lián)保小組來說，平攤服務(wù)費也不算太高的金額。

(5)聯(lián)保小組和銀行達成協(xié)議，并確定計劃貸款

根據(jù)聯(lián)保小組和人保財險公司的合同，人保財險公司為聯(lián)保小組成員向某銀行提出貸款申請。人保財險公司和某銀行之間是合作關(guān)系，在此之間也解決過很多的融資問題，某銀行根據(jù)人保財險提供的資料和對聯(lián)保企業(yè)的內(nèi)部情況做出進一步的調(diào)查分析，幾次和聯(lián)保小組的人員進行溝通交流，得到更加準確的信息后確定為聯(lián)保小組貸款。

五、結(jié)束語

本文主要是針對惠達移動會計公司的融資問題研究。運用眾籌和新聯(lián)保兩種方法來解決公司的融資問題，第一種方法是采用眾籌，利用眾籌平臺進行融資，突出公司移動快捷的財務(wù)賬務(wù)技術(shù)的亮點，以達到融資目的。第二種是采用新聯(lián)保融資模式，借助人保財險公司和某銀行的合作關(guān)系，聯(lián)保小組成員的得到人保財險的擔保，然后取得某銀行貸款的模式，借助擔保公司的擔保，得到融資目的的方法，兩種方法在操作上都是有一定的可實現(xiàn)性的，能真正促使公司融資成本低并到達融資到位。

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