康 健

（安康學(xué)院 經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院，陜西 安康 725000）

巴塞爾協(xié)議Ⅲ對(duì)中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管的影響

康 健

（安康學(xué)院 經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院，陜西 安康 725000）

本文主要分析了巴塞爾協(xié)議Ⅲ對(duì)中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管的影響；并從確立宏觀審慎框架、加強(qiáng)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管以及加強(qiáng)貨幣政策與金融監(jiān)管政策的配合角度對(duì)完善中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管問題進(jìn)行了深入的探討。

巴塞爾協(xié)議Ⅲ；中國(guó)銀行業(yè)；監(jiān)管體制

1　巴塞爾協(xié)議Ⅲ的監(jiān)管改革框架

1.1全球資本框架

第一，強(qiáng)調(diào)高質(zhì)量的資本構(gòu)成和透明度。首先，確立了一級(jí)資本中普通股的核心地位，該比例從2%提高至4.5%，其目的為了增強(qiáng)銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。同時(shí)將商業(yè)銀行一級(jí)資本充足率下限將從現(xiàn)行的4%上調(diào)至6%。第二，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)覆蓋面。一是提高資產(chǎn)證券化交易風(fēng)險(xiǎn)暴露的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，同時(shí)大幅提高相關(guān)業(yè)務(wù)資本要求，其次，針對(duì)有業(yè)務(wù)往來的交易對(duì)手，加強(qiáng)其信用風(fēng)險(xiǎn)管理。第三，增加了杠桿率作為清償力的輔助監(jiān)管指標(biāo)。

1.2全球流動(dòng)性標(biāo)準(zhǔn)

新版的巴塞爾協(xié)議統(tǒng)一了全球流動(dòng)性標(biāo)準(zhǔn)，同時(shí)提出了流動(dòng)性覆蓋率（LCR）和凈穩(wěn)定資金比率（NSFR）作為流動(dòng)性監(jiān)管的重要指標(biāo)。2013年巴塞爾委員會(huì)宣布將高流動(dòng)性資產(chǎn)的范圍逐漸擴(kuò)大，將先前評(píng)級(jí)較低的公司債券、股票以及房屋抵押貸款證券化產(chǎn)品也也納入流動(dòng)性資產(chǎn)的范圍；同時(shí)對(duì)LCR 100%的生效時(shí)間往后推移，到2019年才達(dá)標(biāo)100%。

1.3系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和相互關(guān)聯(lián)性

巴塞爾協(xié)議Ⅲ推出了一些有助于降低資本的順周期性新的措施，主要從貸款損失準(zhǔn)備、減緩最低資本要求的周期性波動(dòng)、引入2.5%資本留存緩沖以及0%～2.5%的逆周期緩沖資本等方面來降低系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)造成的影響。二是處理金融機(jī)構(gòu)的相互關(guān)聯(lián)。首先，在資本計(jì)提上有額外獎(jiǎng)懲，其次，研究和制定針對(duì)系統(tǒng)重要性銀行的綜合方案，包括計(jì)提附加資本、或有資本和自救債券，同時(shí)考慮流動(dòng)性附加要求。最后，委員會(huì)提出的關(guān)于跨境銀行處置的決議，從加強(qiáng)各國(guó)處置權(quán)力和跨境實(shí)施、金融機(jī)構(gòu)應(yīng)急計(jì)劃以及降低傳染性等三個(gè)方面，確立了降低系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的新措施和方法。

2　巴塞爾協(xié)議Ⅲ對(duì)中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管的影響

2.1資本充足率

巴塞爾協(xié)議Ⅲ的要求，商業(yè)銀行的核心一級(jí)資本、一級(jí)資本和總資本充足率的相應(yīng)標(biāo)準(zhǔn)分別為4.5%、6%和8%，而中國(guó)銀監(jiān)會(huì)將商業(yè)銀行的核心一級(jí)資本、一級(jí)資本和總資本充足率的要求定為5%、6%、8%，資本留存緩沖為2.5%，逆周期資本要求為風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的0%～2.5%。

2.2杠桿率

中國(guó)銀監(jiān)會(huì)根據(jù)第三版巴塞爾協(xié)議，出臺(tái)的《商業(yè)銀行杠桿率管理辦法》等方面與第三版巴塞爾協(xié)議保持了一致。根據(jù)巴塞爾協(xié)議Ⅲ的杠桿率要求為3%，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)的杠桿率要求相對(duì)低一些，最低要求為4%，而且中國(guó)銀監(jiān)會(huì)要求未來幾年內(nèi)，杠桿率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)必須高于4%。

2.3流動(dòng)性

2013年版（新版）的LCR流動(dòng)性要求的放寬，100%LCR生效時(shí)間則從2015年延遲到2019年，體現(xiàn)了逐步過渡的調(diào)整方針。目前中國(guó)銀監(jiān)會(huì)對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行LCR100%的監(jiān)管要比2010年版的LCR要求還提前1年。除此之外，流動(dòng)性覆蓋率（LCR）和凈穩(wěn)定資金比例（NFSR）達(dá)到100%，已納入銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管的“腕骨指標(biāo)”。此外，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)已經(jīng)將LCR和NFSR達(dá)到100%作為銀行監(jiān)管的重要指標(biāo)。

2.4控制系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)方面

首先，要建立系統(tǒng)重要銀行的評(píng)估方法和框架。其次，繼續(xù)采用結(jié)構(gòu)化限制性監(jiān)管措施，降低不同金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的傳染。此外，監(jiān)管部門將視情況對(duì)系統(tǒng)重要性銀行提出更高的審慎監(jiān)管要求，同時(shí)完善系統(tǒng)重要性銀行的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管評(píng)估框架。最后，從審慎監(jiān)管要求出發(fā)，提高系統(tǒng)性銀行提高吸收損失的能力，同時(shí)強(qiáng)化并表監(jiān)管和理財(cái)產(chǎn)品監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。

3　完善中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管的建議控制系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)

3.1確立宏觀審慎監(jiān)管框架

在確定宏觀審慎監(jiān)管框架時(shí)，首先要明確宏觀審慎的監(jiān)管目標(biāo)，在此目標(biāo)基礎(chǔ)上建立的宏觀審慎監(jiān)管框架才能更好地維護(hù)金融體系的穩(wěn)定。其次，要建立適合我國(guó)金融市場(chǎng)的監(jiān)管指標(biāo)和工具，進(jìn)一步細(xì)化和完善監(jiān)管準(zhǔn)則，確立差異化的監(jiān)管模式；同時(shí)監(jiān)管部門定期對(duì)金融、經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)的統(tǒng)計(jì)分析，及時(shí)識(shí)別潛在的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，并建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制。最后，在應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)方面，監(jiān)管部門應(yīng)采取最后貸款人職能、存款保險(xiǎn)和危機(jī)救助等方式應(yīng)對(duì)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融市場(chǎng)的穩(wěn)定。

3.2加強(qiáng)對(duì)影子銀行的監(jiān)管

首先，監(jiān)管部門要規(guī)范影子銀行的資金來源，建立嚴(yán)格的非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管與現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管相結(jié)合的動(dòng)態(tài)協(xié)調(diào)的監(jiān)管機(jī)制。其次，規(guī)范影子銀行的信息披露機(jī)制。監(jiān)管部門應(yīng)要求影子銀行定期或及時(shí)向其披露場(chǎng)外交易等方面的信息，保證影子銀行系統(tǒng)與正規(guī)金融體系中各參與者能充分了解信息，提高金融產(chǎn)品和金融市場(chǎng)的透明度。最后，需要調(diào)整相應(yīng)的金融監(jiān)管法規(guī)和手段，建立差別化的影子銀行監(jiān)管體系。

3.3加強(qiáng)系統(tǒng)重要性銀行監(jiān)管

要有效控制系統(tǒng)重要性銀行的風(fēng)險(xiǎn)，首先最有效的方法是降低系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)關(guān)聯(lián)度。其次，要簡(jiǎn)化金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)，嚴(yán)格控制金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)復(fù)雜程度，嚴(yán)格限制金融機(jī)構(gòu)從事高杠桿交易業(yè)務(wù)。最后，要確保監(jiān)管技術(shù)能適應(yīng)系統(tǒng)重要性銀行日益復(fù)雜的業(yè)務(wù)，督促系統(tǒng)重要性銀行建立恢復(fù)和處置計(jì)劃、危機(jī)處理機(jī)制，切實(shí)提高自我保護(hù)能力。

3.4加強(qiáng)貨幣政策與金融監(jiān)管政策的配合

貨幣政策和金融監(jiān)管在決策屬性、政策目標(biāo)和政策工具等許多方面是不同的，二者存在一定沖突和區(qū)別，宏觀審慎的出現(xiàn)可以有效彌補(bǔ)傳統(tǒng)貨幣政策面臨的調(diào)整。因此，貨幣政策和宏觀審慎監(jiān)管政策作為宏觀金融調(diào)控體系的組成部分，必須發(fā)揮二者的協(xié)調(diào)效應(yīng)，從而提高整個(gè)系統(tǒng)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。此外，貨幣當(dāng)局與金融監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)加強(qiáng)兩者之間的信息共享，定期公開貨幣政策和金融監(jiān)管的運(yùn)行情況，創(chuàng)造出識(shí)別早期風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)則和激勵(lì)手段，保證金融市場(chǎng)的穩(wěn)健運(yùn)行。

10.3969/j.issn.1673 - 0194.2016.20.108

F831.1；F832

A

1673-0194（2016）20-0160-01

2016-09-20