何秀芳

【摘 要】 PPP融資模式是當(dāng)前解決我國(guó)小城鎮(zhèn)資金匱乏問題，完善基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，推動(dòng)小城鎮(zhèn)發(fā)展的重要途徑。本文在概述PPP融資模式的基礎(chǔ)上，介紹了PPP融資模式的優(yōu)勢(shì)與特點(diǎn)，分析了在我國(guó)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中應(yīng)用PPP融資模式所存在的風(fēng)險(xiǎn)，就政府如何利用PPP融資模式推動(dòng)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)發(fā)展給出了合理化建議，以期對(duì)相關(guān)研究工作有所啟示作用。

【關(guān)鍵詞】 PPP融資模式 基礎(chǔ)設(shè)施 小城鎮(zhèn)

伴隨我國(guó)經(jīng)濟(jì)建設(shè)的蓬勃發(fā)展，小城鎮(zhèn)的發(fā)展問題再次成為社會(huì)輿論的焦點(diǎn)內(nèi)容。作為小城鎮(zhèn)生產(chǎn)和發(fā)展的重要依托，基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)無疑是小城鎮(zhèn)發(fā)展的關(guān)鍵，而傳統(tǒng)單純依靠政府的投資模式，顯然難以滿足當(dāng)前小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的發(fā)展需要。面對(duì)我國(guó)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)存在的大量資金缺口，PPP融資模式無疑是一種比較理想的合作方式，這種公私合營(yíng)的融資模式可以在一定程度上解除小城鎮(zhèn)在基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)上的瓶頸制約，推動(dòng)小城鎮(zhèn)的穩(wěn)定發(fā)展。本文就上述問題進(jìn)行研究探討，具有一定的現(xiàn)實(shí)意義。

1.關(guān)于PPP融資模式的概述

1.1關(guān)于PPP的介紹

所謂的PPP融資模式，指的是Public-Private Partnership，即公司合伙制。其含義為公共部門與私營(yíng)部門通過建立伙伴關(guān)系來提供基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)品或服務(wù)。在對(duì)PPP模式的概念理解上，存在廣義和狹義之分。廣義上的PPP指的是一個(gè)概念范疇；而狹義理解則指“公私合營(yíng)”模式。PPP融資模式的概念在我國(guó)雖然取得了一定的發(fā)展，但也僅僅是近些年的事情，相關(guān)的理論和實(shí)踐研究都有待于結(jié)合我國(guó)具體實(shí)際，進(jìn)行更深層次的研究。在我國(guó)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)方面，將PPP融資模式創(chuàng)新性的應(yīng)用其中，無疑是一項(xiàng)可行的創(chuàng)新之舉，有利于進(jìn)一步推動(dòng)我國(guó)小城鎮(zhèn)發(fā)展。

從PPP融資模式的特點(diǎn)分析來看，主要包括兩大方面，一是分享，二是合作。在PPP模式的框架中，政府部門和私營(yíng)部門要建立相互信任的合作關(guān)系，要共同分享責(zé)任與風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)價(jià)值共享，共同理解政策目標(biāo)。另外在PPP融資模式中，政府部門和私營(yíng)部門要建立長(zhǎng)期穩(wěn)定的合作關(guān)系，要通過相互間的實(shí)質(zhì)聯(lián)系實(shí)現(xiàn)多部門間的共贏局面。

1.2PPP模式的比較優(yōu)勢(shì)分析

與傳統(tǒng)融資模式相比，PPP融資模式所具有的優(yōu)勢(shì)主要包括以下方面：首先，在項(xiàng)目確認(rèn)及可行性研究階段，相關(guān)各方就已經(jīng)就合作上的相關(guān)問題進(jìn)行研究探討，這有利于在PPP模式運(yùn)營(yíng)中將私營(yíng)單位的先進(jìn)技術(shù)與管理引入進(jìn)來，進(jìn)而提高小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的效率和質(zhì)量。其次，PPP公私合營(yíng)模式實(shí)際上是一個(gè)戰(zhàn)略聯(lián)盟，相關(guān)合作各方取長(zhǎng)補(bǔ)短，共同承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，能夠讓風(fēng)險(xiǎn)收益合理分配，改變了以往政府財(cái)政壓力過大的問題。再次，PPP融資模式由于有了私營(yíng)部門的加入，項(xiàng)目資金問題得到了一定環(huán)節(jié)，同時(shí)私營(yíng)部門發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)，使項(xiàng)目效益得到提升，資金的使用效率大大提高。最后，PPP融資模式集合了各方的力量與優(yōu)勢(shì)，通過科學(xué)的管理達(dá)成了權(quán)責(zé)利的一致，大大提高了小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施的經(jīng)營(yíng)管理效率。

2.我國(guó)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中PPP融資模式的應(yīng)用

2.1應(yīng)用模型

小城鎮(zhèn)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)與城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)基本一致，但在范圍上要相對(duì)較小，其基本內(nèi)容主要包括了交通基礎(chǔ)設(shè)施，公用基礎(chǔ)設(shè)施（如，通訊、電力、自來水等），教育、文化基礎(chǔ)設(shè)施，醫(yī)療衛(wèi)生基礎(chǔ)設(shè)施等。將PPP模式應(yīng)用于這些基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中，其最佳效果或目的是要達(dá)到多方共贏。在應(yīng)用PPP融資模式時(shí)，需要根據(jù)各地區(qū)的具體特點(diǎn)來開展，遵循一切從實(shí)際出發(fā)原則，但其總體思路應(yīng)該包含以下方面。

首先，政府要對(duì)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資環(huán)境進(jìn)行可行性論證。這里所提到的融資環(huán)境，指的是外在因素總和，包括經(jīng)濟(jì)等宏觀環(huán)境和市場(chǎng)、金融、技術(shù)等微觀環(huán)境。通過對(duì)融資環(huán)境可行性的分析，能有針對(duì)性的彌補(bǔ)不足，這是將PPP融資模式應(yīng)用于小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的首要步驟。

其次，政府要結(jié)合PPP模式特點(diǎn)，了解合作參與各方的情況，并進(jìn)行資格評(píng)定。一般情況下，PPP融資模式的合作過程包括了項(xiàng)目啟動(dòng)、尋找合作者、成立SPC、項(xiàng)目可行性研究、設(shè)計(jì)、建設(shè)及運(yùn)營(yíng)管理等階段。在每個(gè)階段過程中，政府要與合作各方都會(huì)就責(zé)任、權(quán)利、義務(wù)等方面的內(nèi)容進(jìn)行協(xié)調(diào)談判，以保證該項(xiàng)模式的順利進(jìn)行。

最后，要對(duì)PPP融資模式在小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中的應(yīng)用效果進(jìn)行評(píng)價(jià)。評(píng)價(jià)的內(nèi)容具體包括兩個(gè)層面，一是基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目自身的質(zhì)量；二是公私部門合作機(jī)制的效果。通過對(duì)PPP模式的評(píng)價(jià)和信息反饋，有助于發(fā)現(xiàn)合作結(jié)構(gòu)中存在的問題，對(duì)PPP應(yīng)用情況進(jìn)行針對(duì)性改進(jìn)，以保障其應(yīng)用效果。

2.2風(fēng)險(xiǎn)分析

在PPP融資模式應(yīng)用的各個(gè)階段，會(huì)遇到很多不確定或不可控的因素，即風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于這些風(fēng)險(xiǎn)問題，所采取的處理原則主要是按照最初的契約及合同設(shè)計(jì)，將權(quán)責(zé)對(duì)應(yīng)，把風(fēng)險(xiǎn)合理的分配給相關(guān)各方。結(jié)合行業(yè)的相關(guān)經(jīng)驗(yàn)，PPP融資模式在小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)應(yīng)用中涉及到的風(fēng)險(xiǎn)主要包括以識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)為核心的，技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、規(guī)劃風(fēng)險(xiǎn)、成本超支風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)等等。

3.關(guān)于在小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中應(yīng)用PPP融資模式的思考建議

3.1政府要建立健全法律法規(guī)

通過完善相關(guān)法律法規(guī)的建設(shè)，可以為PPP融資活動(dòng)的開展提供法律支持和保障，最大程度上發(fā)揮各方優(yōu)勢(shì)，保護(hù)參與各方利益，對(duì)各參與合作各方的行為進(jìn)行有力約束，使PPP融資模式適應(yīng)當(dāng)前發(fā)展要求，在實(shí)踐應(yīng)用中取得良好效果。

3.2處理好融資風(fēng)險(xiǎn)問題

首先，由于基礎(chǔ)設(shè)施投資建設(shè)具有資金投入大，回報(bào)周期長(zhǎng)，影響方面廣等特點(diǎn)，因此在項(xiàng)目投資決策時(shí)，必須進(jìn)行全面科學(xué)的論證，保證基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目的可行性。其次，政府自身要保證政策的穩(wěn)定性和連續(xù)性，同時(shí)降低私營(yíng)部門的不確定性風(fēng)險(xiǎn)，保證PPP融資應(yīng)用的效果。最后，要對(duì)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的分擔(dān)結(jié)構(gòu)進(jìn)行合理設(shè)計(jì)，使項(xiàng)目不僅具有可操作性，同時(shí)還具有較強(qiáng)的吸引力。

3.3基礎(chǔ)設(shè)施的定價(jià)機(jī)制與補(bǔ)償機(jī)制

基礎(chǔ)設(shè)施的價(jià)格問題是PPP融資各方共同關(guān)心的問題，無論采用何種方法定價(jià)，其最終的結(jié)果都是要讓各方滿意認(rèn)可，即投資商（運(yùn)營(yíng)商）能夠得到合理的回報(bào)利潤(rùn)，公眾能夠得到滿意的服務(wù)，進(jìn)而形成一個(gè)公允的價(jià)格。如果有時(shí)人為地將價(jià)格控制在投資者投入成本水平之下，則政府需要通過補(bǔ)償機(jī)制對(duì)產(chǎn)品和服務(wù)的提供者進(jìn)行補(bǔ)償。當(dāng)然政府也要對(duì)價(jià)格進(jìn)行監(jiān)督，避免出現(xiàn)不合理提價(jià)問題。

3.4政府應(yīng)完善專業(yè)機(jī)構(gòu)與人才建設(shè)

PPP融資模式的運(yùn)作是一項(xiàng)系統(tǒng)且復(fù)雜的內(nèi)容，想要讓PPP融資模式更好的為我國(guó)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)服務(wù)，就必須加強(qiáng)專業(yè)機(jī)構(gòu)的建設(shè)，加強(qiáng)PPP專業(yè)人才的培養(yǎng)，使其掌握復(fù)雜的法律、金融和財(cái)務(wù)等方面知識(shí)，提高PPP專業(yè)機(jī)構(gòu)與人才的實(shí)踐能力，為PPP融資模式的應(yīng)用打好基礎(chǔ)。

總 結(jié)

綜上所述，PPP融資模式在解決我國(guó)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)方面具有極強(qiáng)的可行性，并已經(jīng)在具體實(shí)踐中發(fā)揮了很好的作用。作為當(dāng)前一種全新的融資模式與理念，PPP除了能解決小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)方面的資金短缺問題，還能引入全新的管理理念與技術(shù)，實(shí)現(xiàn)PPP參與各方的共贏局面。相關(guān)單位需要深入研究PPP融資模式的內(nèi)容，將其創(chuàng)新性的應(yīng)用于我國(guó)小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中，推動(dòng)我國(guó)小城鎮(zhèn)的發(fā)展邁向一個(gè)新高度。

【參考文獻(xiàn)】

[1] 陳少陽.PPP融資模式在基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中的應(yīng)用研究[D].對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)，2015.

[2] 曾遠(yuǎn)亮.小城鎮(zhèn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資模式研究[D].中南大學(xué)，2012.

[3] 周正祥，張秀芳，張平.新常態(tài)下PPP模式應(yīng)用存在的問題及對(duì)策[J].中國(guó)軟科學(xué)，2015，09：82-95.