趙悅

摘 要：碳排放權(quán)交易是基于環(huán)境資本和負(fù)外部性的市場(chǎng)機(jī)制創(chuàng)新的產(chǎn)物，它是建立在《京都議定書(shū)》基礎(chǔ)上的經(jīng)濟(jì)手段，《京都議定書(shū)》是法律基礎(chǔ)，外部性理論則是其建立的經(jīng)濟(jì)學(xué)基礎(chǔ)。把環(huán)境外部成本內(nèi)化成為經(jīng)濟(jì)主體的生產(chǎn)成本，產(chǎn)生的利益激勵(lì)和效率彈性效果比行政手段更顯著。

關(guān)鍵詞：碳排放權(quán)交易；京都議定書(shū)；外部性

一、碳排放權(quán)交易相關(guān)概念

（一）碳排放權(quán)交易含義

碳排放權(quán)交易即由國(guó)家依據(jù)環(huán)境容量制定碳排放總量的控制目標(biāo)，然后把碳排放總量目標(biāo)分解成若干碳排放配額，分配給各區(qū)域的減排參與者，碳排放配額被允許在專門(mén)的交易市場(chǎng)上買(mǎi)賣(mài)，調(diào)劑余缺。碳排放權(quán)交易制度是旨在限定污染物或者溫室氣體排放量的前提下，溫室氣體排放參與者之間從自身需求出發(fā)，達(dá)成協(xié)議進(jìn)行溫室氣體排放量的轉(zhuǎn)移交付，國(guó)家則利用市場(chǎng)交易機(jī)制配置環(huán)境資源，實(shí)現(xiàn)環(huán)境資源高效公平利用的制度安排。

（二）碳排放權(quán)的交易類型

根據(jù)法律框架、交易動(dòng)機(jī)、交易層次、交易機(jī)制等不同劃分標(biāo)準(zhǔn)，碳排放權(quán)交易可以劃分為不同的市場(chǎng)。一般來(lái)說(shuō)，最常見(jiàn)的劃分方法是根據(jù)交易機(jī)制不同分為基于項(xiàng)目的碳排放權(quán)交易市場(chǎng)和基于配額的碳排放權(quán)交易市場(chǎng)，另外就是根據(jù)交易動(dòng)機(jī)不同分為強(qiáng)制履約碳市場(chǎng)和自愿碳市場(chǎng)。[1]

1.按照法律框架劃分?？梢苑譃榫┒际袌?chǎng)與非京都市場(chǎng)。全球范圍內(nèi)的碳減排國(guó)際法框架是《全球氣候變化框架公約》與《京都議定書(shū)》，盡管美國(guó)和澳大利亞相繼退出《京都議定書(shū)》，但它們?cè)趪?guó)家范圍內(nèi)都己經(jīng)形成碳排放權(quán)交易市場(chǎng)。因此，根據(jù)國(guó)家是否受《京都議定書(shū)》管轄，碳排放權(quán)交易市場(chǎng)可以劃分成京都市場(chǎng)與非京都市場(chǎng)。

2.按照交易機(jī)制劃分?？梢苑譃榛陧?xiàng)目的碳排放權(quán)交易市場(chǎng)與基于配額的碳排放權(quán)交易市場(chǎng)。在《京都議定書(shū)》建立的機(jī)制下存在三個(gè)溫室氣體減排合作機(jī)制，分別是國(guó)際排放貿(mào)易機(jī)制（IET）、清潔發(fā)展機(jī)制（CDM）和聯(lián)合履行機(jī)制（JI）。根據(jù)這三個(gè)不同的機(jī)制，可將碳排放權(quán)交易市場(chǎng)劃分為基于配額的市場(chǎng)和基于項(xiàng)目的市場(chǎng)。

3.按照交易動(dòng)機(jī)劃分。可以分為強(qiáng)制履約碳市場(chǎng)和自愿碳市場(chǎng)。強(qiáng)制履約碳市場(chǎng)是在《京都議定書(shū)》規(guī)制下，各國(guó)為履行約定進(jìn)行強(qiáng)制減排而建立的市場(chǎng)。自愿減排碳市場(chǎng)指在《京都議定書(shū)》范圍以外的，不以完成國(guó)際強(qiáng)制減排義務(wù)為目的，自愿進(jìn)行交易的市場(chǎng)。例如美國(guó)的芝加哥氣候交易所（CCX）以及我國(guó)天津排放權(quán)交易所，近幾年自愿減排碳市場(chǎng)的發(fā)展速度迅猛。

4.按照交易層次劃分?？梢苑譃槎鄥^(qū)域合作市場(chǎng)（如歐盟）、國(guó)家級(jí)市場(chǎng)（如日本）、區(qū)域（州市）級(jí)市場(chǎng)（如美國(guó)州級(jí)碳市場(chǎng)）和零售市場(chǎng)。[2]

二、碳排放權(quán)交易的法律基礎(chǔ)

（一）法律規(guī)則

隨著全球變暖和氣候異?，F(xiàn)象越發(fā)嚴(yán)重，國(guó)際社會(huì)越來(lái)越重視由溫室氣體排放造成的環(huán)境問(wèn)題。在1992年聯(lián)合國(guó)召開(kāi)的環(huán)境與發(fā)展會(huì)議上，155 個(gè)國(guó)家聯(lián)合簽署了《聯(lián)合國(guó)氣候變化框架公約》（以下簡(jiǎn)稱《公約》）。承擔(dān)國(guó)際減排義務(wù)的“共同但有區(qū)別的責(zé)任”原則即來(lái)自此公約， “各締約方應(yīng)當(dāng)在公平的基礎(chǔ)上，并根據(jù)他們共同但有區(qū)別的責(zé)任和各自的能力，為人類當(dāng)代和后代的利益保護(hù)氣候系統(tǒng)， 因此發(fā)達(dá)國(guó)家締約方應(yīng)當(dāng)率先對(duì)付氣候變化及其不利影響?！雹僭撘?guī)定使《公約》成為其后《<聯(lián)合國(guó)氣候變化框架公約>京都議定書(shū)》（以下簡(jiǎn)稱《京都議定書(shū)》）中清潔發(fā)展機(jī)制的根本母法。1997年12月，聯(lián)合國(guó)氣候變化框架公約參加國(guó)在日本京都通過(guò)了旨在限制溫室氣體排放量以抑制全球變暖的《京都議定書(shū)》。為了平衡國(guó)際減排義務(wù)并且考慮到經(jīng)濟(jì)發(fā)展的現(xiàn)實(shí)需求，《京都議定書(shū)》在保證全球范圍內(nèi)碳排放總量不變或減少的思路指導(dǎo)下，創(chuàng)造性地引入了三個(gè)靈活機(jī)制：聯(lián)合履行機(jī)制（JI）、②清潔發(fā)展機(jī)制（CDM）、③排放貿(mào)易機(jī)制（IET）④。JI和CDM機(jī)制便是基于溫室氣體減排項(xiàng)目合作的機(jī)制，均由附件一⑤國(guó)家和企業(yè)購(gòu)買(mǎi)具有額外減排效益項(xiàng)目所產(chǎn)生的減排量，再將此減排量作為溫室氣體排放權(quán)的等價(jià)物抵消其溫室氣體的排放量。[3]這兩種機(jī)制的不同之處在于：前者是發(fā)達(dá)國(guó)家之間的合作機(jī)制，而后者是發(fā)達(dá)國(guó)家和發(fā)展中國(guó)家的合作機(jī)制。IET機(jī)制則是由管理者確立、分配或拍賣(mài)排放配額的機(jī)制：即環(huán)境管理者制定總的排放額度的上限，然后將排放總額度依據(jù)一定的科學(xué)標(biāo)準(zhǔn)分配成若干份，給在該體系中的每個(gè)排放企業(yè)。

（二）碳排放權(quán)交易的法學(xué)分析

碳排放權(quán)是排放主體為了生存和發(fā)展的需要，由國(guó)際條約賦予的向大氣排放一定數(shù)量溫室氣體的權(quán)利，其實(shí)質(zhì)是權(quán)利主體獲取的一定數(shù)量的氣候環(huán)境資源使用權(quán)。這種權(quán)利與傳統(tǒng)的權(quán)利不同，具有如下特征：

第一，權(quán)利的本質(zhì)上不僅是權(quán)利，更是義務(wù)。碳排放權(quán)形式上表現(xiàn)為國(guó)際條約允許某個(gè)國(guó)家（地區(qū)）或國(guó)際組織溫室氣體排放的指標(biāo)，實(shí)質(zhì)上是重在限制溫室氣體排放，即只有在該指標(biāo)規(guī)定的數(shù)量范圍內(nèi)排放溫室氣體才是合法的，否則就要承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。[4]

第二，權(quán)利的主體范圍廣泛。氣候資源無(wú)法為任何國(guó)家獨(dú)占使用，是公共物品，全人類都有權(quán)使用，所以碳排放權(quán)的主體是全人類。但碳排放權(quán)經(jīng)過(guò)分配后，其主體包括國(guó)家、國(guó)際組織、自然人、法人等。

第三，權(quán)利的客體是大氣環(huán)境的溫室氣體容量資源。碳排放權(quán)概念是在大氣環(huán)境容量理論的基礎(chǔ)上建立起來(lái)的，該權(quán)利以大氣環(huán)境容量為客體。人類的早些時(shí)期，溫室氣體排放量不大，并沒(méi)有超過(guò)大氣環(huán)境的自凈能力或一定的溫室氣體含量，也就沒(méi)有將大氣環(huán)境的溫室氣體容量作為一種資源。只是由于化石燃料大量使用，溫室氣體的排放增長(zhǎng)太快，嚴(yán)重超過(guò)了大氣環(huán)境的自凈能力，使得大氣環(huán)境的溫室氣體容量日益成為一種稀缺資源。這種資源不具有特定性和排他性，與傳統(tǒng)物權(quán)法中的客體有所不同。

第四，權(quán)利的內(nèi)容是主體對(duì)若干大氣環(huán)境溫室氣體容量資源的占有、使用和收益。具體而言，權(quán)利主體可以占有其擁有的排放指標(biāo)而不做任何使用，也可以自己排放一定數(shù)量的溫室氣體，或者將盈余的排放指標(biāo)贈(zèng)予、出賣(mài)給其他主體。但權(quán)利主體一旦使用，或以其他方式處分了排放指標(biāo)，這種權(quán)利就予以消失。

三、碳排放權(quán)交易的環(huán)境經(jīng)濟(jì)學(xué)原理

從環(huán)境經(jīng)濟(jì)學(xué)角度出發(fā)，環(huán)境問(wèn)題實(shí)際上是外部性問(wèn)題。所謂外部性（Externality），即個(gè)人（包括自然人和法人）的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)對(duì)他人造成了影響，而又沒(méi)有將這些影響計(jì)入市場(chǎng)交易的成本和價(jià)格中。[5]外部性理論是環(huán)境經(jīng)濟(jì)學(xué)的基礎(chǔ)。對(duì)于如何解決外部性問(wèn)題，經(jīng)濟(jì)學(xué)家主張將外部成本內(nèi)部化。對(duì)于將外部成本內(nèi)部化的方法，經(jīng)濟(jì)學(xué)上存在兩大理論，即庇古理論和產(chǎn)權(quán)理論。庇古理論主張用稅收解決外部成本內(nèi)部化的問(wèn)題，即向污染者征稅，征稅的額度為一個(gè)邊際凈社會(huì)產(chǎn)品與邊際凈私人產(chǎn)品的差額，即征收庇古稅，從而將外部成本內(nèi)部化，以達(dá)到控制污染排放、保護(hù)環(huán)境的目的；二是產(chǎn)權(quán)理論，其最具代表性的人物為英國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家科斯，他認(rèn)為在產(chǎn)權(quán)明確并且交易成本較小的前提下，無(wú)論最初產(chǎn)權(quán)屬于哪一方，都可以通過(guò)市場(chǎng)交易的方式達(dá)到資源的最佳配置狀態(tài)。無(wú)論初始的產(chǎn)權(quán)配置狀態(tài)如何，供需雙方都可以通過(guò)交易獲得利益。要使外部成本內(nèi)部化，通過(guò)市場(chǎng)主體之間的交易行為就能有效地解決。在科斯定理的基礎(chǔ)上，美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家戴爾斯提出了排污權(quán)交易理論，即污染排放總量不超過(guò)環(huán)境容量允許的前提下，明確排污權(quán)的產(chǎn)權(quán)主體，各主體之間通過(guò)交易調(diào)劑排污量，進(jìn)行排污權(quán)交易，政府、受污染者和環(huán)保組織等市場(chǎng)參與者都可以購(gòu)買(mǎi)污染權(quán)，促使污染排放總量降低?！毒┒甲h定書(shū)》是碳市場(chǎng)的最重要強(qiáng)制性規(guī)則，它促進(jìn)了國(guó)際碳交易的產(chǎn)生?！毒┒甲h定書(shū)》引入了經(jīng)濟(jì)學(xué)的原理，以排污權(quán)交易原理為基礎(chǔ)，衍生出了以二氧化碳排放權(quán)為主要內(nèi)容的交易制度。生產(chǎn)者擁有一定的排放配額，體現(xiàn)了其利用環(huán)境資源的權(quán)利，如果排放量超出限額生產(chǎn)者則需要承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任；通過(guò)明確碳排放配額的產(chǎn)權(quán)，把企業(yè)的碳排放和經(jīng)濟(jì)效益結(jié)合起來(lái)，一方面能促使企業(yè)改進(jìn)生產(chǎn)方式，提高生產(chǎn)工藝、開(kāi)發(fā)利用新技術(shù)，以達(dá)到減少碳排放量的目的，減少大氣污染；另一方面碳配額所有者之間根據(jù)自身需求通過(guò)市場(chǎng)交易進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)，可以使環(huán)境資源容量被合理配置和利用。京都議定書(shū)下的三項(xiàng)機(jī)制，在國(guó)際環(huán)境法領(lǐng)域中引入經(jīng)濟(jì)杠桿進(jìn)行國(guó)際減排，避免了減排義務(wù)承擔(dān)者任務(wù)過(guò)重的問(wèn)題。由于各減排國(guó)之間國(guó)家發(fā)展水平、技術(shù)水平以及勞動(dòng)力成本等因素參差不齊，同樣的減排行動(dòng)在不同的國(guó)家之間成本會(huì)有較大的差異。因?yàn)榇嬖谶@種差異，為了以更低的成本獲取更多的減排效益，減排成本高的國(guó)家具有強(qiáng)烈意愿到低減排成本的國(guó)家完成減排計(jì)劃，以獲得更高的經(jīng)濟(jì)效益。尤其是《京都議定書(shū)》中的清潔發(fā)展機(jī)制（CDM），它是包括發(fā)展中國(guó)家的彈性機(jī)制，開(kāi)創(chuàng)了發(fā)展中國(guó)家與發(fā)達(dá)國(guó)家之間的減排量交易：一方面，發(fā)達(dá)國(guó)家有愿意向發(fā)展中國(guó)家轉(zhuǎn)移資金、技術(shù)，降低減排成本，提高他們的能源利用效率和可持續(xù)發(fā)展能力；另一方面，發(fā)展中國(guó)家也樂(lè)于通過(guò)參與CDM 項(xiàng)目，提高自身能源利用率，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。[6]

四、結(jié)語(yǔ)

隨著碳排放權(quán)交易日益繁榮，國(guó)際碳交易市場(chǎng)也逐漸成熟。金融機(jī)構(gòu)參與到碳排放權(quán)交易中使得碳市場(chǎng)的范圍更加廣泛，市場(chǎng)流動(dòng)性以及透明度都得到加強(qiáng)。在一些金融發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)，如美國(guó)、歐洲等已經(jīng)形成了一些大型的碳排放交易中心，如芝加哥氣候交易所（CCX）、歐洲氣候交易所（ECX）、，甚至出現(xiàn)了碳排放權(quán)證券化的衍生金融工具，如歐盟二氧化碳排放量交易體系下的歐盟排放配額期貨。2013年6月18日，我國(guó)首個(gè)碳排放權(quán)交易平臺(tái)在深圳啟動(dòng)，標(biāo)志著中國(guó)碳市場(chǎng)建設(shè)邁出了關(guān)鍵性一步。此后，北京、上海、天津、湖北、重慶、廣東等省市作為碳排放權(quán)交易試點(diǎn)相繼啟動(dòng)。掌握碳交易話語(yǔ)權(quán)在未來(lái)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)中至關(guān)重要。雖然目前碳捕捉、儲(chǔ)存技術(shù)等高端技術(shù)的運(yùn)用主要依靠政府這只“看得見(jiàn)的手”，但通過(guò)完善碳排放權(quán)交易制度和碳金融產(chǎn)品創(chuàng)新，進(jìn)行市場(chǎng)交易實(shí)現(xiàn)價(jià)值發(fā)現(xiàn)，在企業(yè)層面大量展開(kāi)后，技術(shù)創(chuàng)新的激勵(lì)和規(guī)模效應(yīng)就能顯現(xiàn)，中國(guó)在國(guó)際碳排放權(quán)交易市場(chǎng)上的被動(dòng)局面就能迅速改變。

（一） 《氣候變化框架公約》第三條。

（二）《京都議定書(shū)》第六條：“附件一所列任一締約方可以向任何其他此類締約方轉(zhuǎn)讓或從他們獲得由任何經(jīng)濟(jì)部門(mén)旨在減少溫室氣體的各種源的人為排放或增強(qiáng)各種匯的人為清除的項(xiàng)目所產(chǎn)生的減少排放單位?！?/p>

《京都議定書(shū)》第十二條：“清潔發(fā)展機(jī)制的目的是協(xié)助未列入附件一的締約方實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展和有益于《公約》的最終目標(biāo)，并協(xié)助附件一所列締約方實(shí)現(xiàn)遵守第三條規(guī)定的其量化的限制和減少排放的承諾?！?/p>

（三）《京都議定書(shū)》第十七條：“《公約》締約方會(huì)議應(yīng)就排放貿(mào)易，特別是其核查、報(bào)告和責(zé)任確定相關(guān)的原則、方式、規(guī)則和指南。為履行其依第三條規(guī)定的承諾的目的， 附件二所列締約方可以參與排放貿(mào)易。任何此種貿(mào)易應(yīng)是對(duì)為實(shí)現(xiàn)該條規(guī)定的量化的限制和減少排放的承諾之目的而采取的本國(guó)行動(dòng)的補(bǔ)充?！?/p>

（四）為實(shí)施“共同但有區(qū)別的責(zé)任”，《聯(lián)合國(guó)氣候變化框架公約》用附件把國(guó)家進(jìn)行了分類。附件一包括富裕的經(jīng)濟(jì)合作發(fā)展組織（OECD 成員國(guó)以及“正向經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的” 國(guó)家。（作者單位：華東政法大學(xué)）

參考文獻(xiàn)：

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注解：

① 《氣候變化框架公約》第三條。

② 《京都議定書(shū)》第六條："附件一所列任一締約方可以向任何其他此類締約方轉(zhuǎn)讓或從他們獲得由任何經(jīng)濟(jì)部門(mén)旨在減少溫室氣體的各種源的人為排放或增強(qiáng)各種匯的人為清除的項(xiàng)目所產(chǎn)生的減少排放單位。"

③ 《京都議定書(shū)》第十二條："清潔發(fā)展機(jī)制的目的是協(xié)助未列入附件一的締約方實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展和有益于《公約》的最終目標(biāo)，并協(xié)助附件一所列締約方實(shí)現(xiàn)遵守第三條規(guī)定的其量化的限制和減少排放的承諾。"

④ 《京都議定書(shū)》第十七條："《公約》締約方會(huì)議應(yīng)就排放貿(mào)易，特別是其核查、報(bào)告和責(zé)任確定相關(guān)的原則、方式、規(guī)則和指南。為履行其依第三條規(guī)定的承諾的目的， 附件二所列締約方可以參與排放貿(mào)易。任何此種貿(mào)易應(yīng)是對(duì)為實(shí)現(xiàn)該條規(guī)定的量化的限制和減少排放的承諾之目的而采取的本國(guó)行動(dòng)的補(bǔ)充。"

⑤ 為實(shí)施"共同但有區(qū)別的責(zé)任"，《聯(lián)合國(guó)氣候變化框架公約》用附件把國(guó)家進(jìn)行了分類。附件一包括富裕的經(jīng)濟(jì)合作發(fā)展組織（OECD 成員國(guó)以及"正向經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的" 國(guó)家。