于海軍++郭拴敏

科技型中小企業(yè)在促進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新、推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)與結(jié)構(gòu)調(diào)整中發(fā)揮著不可或缺的作用，但在其初創(chuàng)期和成長(zhǎng)期，一直面臨著嚴(yán)重的融資約束。

今年全國(guó)兩會(huì)，第十二屆全國(guó)人大代表、天明集團(tuán)董事長(zhǎng)姜明建議，堅(jiān)持科技創(chuàng)新與金融創(chuàng)新互動(dòng)，以科技金融改革推動(dòng)中小微企業(yè)發(fā)展，為“大眾創(chuàng)業(yè) 萬眾創(chuàng)新”的新經(jīng)濟(jì)引擎的有效運(yùn)行提供動(dòng)力和活力支持。

“大眾創(chuàng)業(yè) 萬眾創(chuàng)新”是推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)提質(zhì)增效的新引擎。中小微企業(yè)是新形勢(shì)下國(guó)家創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)活力的主力軍，然而，“融資難”一直是阻礙中小微企業(yè)發(fā)展的瓶頸。

姜明在接受《民生周刊》記者采訪時(shí)表示，探索怎樣在風(fēng)險(xiǎn)和支持創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)小企業(yè)之間找到平衡是解決問題的關(guān)鍵。

融資約束

自2006年起，國(guó)家相繼出臺(tái)若干金融改革政策，從全國(guó)金融改革試點(diǎn)工作開展以來，扶持中小微企業(yè)發(fā)展成果顯著，但中小微企業(yè)發(fā)展仍然存在產(chǎn)業(yè)、區(qū)域融資不均衡等問題。

以河南為例，圍繞“大物流”“大消費(fèi)”“大農(nóng)業(yè)”為優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的傳統(tǒng)企業(yè)、中小微企業(yè)、創(chuàng)新型企業(yè)及個(gè)人創(chuàng)業(yè)者，都面臨著一系列融資難的問題?？萍夹椭行∑髽I(yè)在促進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新、推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)與結(jié)構(gòu)調(diào)整中發(fā)揮著不可或缺的作用，但在其初創(chuàng)期和成長(zhǎng)期，一直面臨著嚴(yán)重的融資約束。

“科技型中小企業(yè)一般兼具高成長(zhǎng)性和高風(fēng)險(xiǎn)性，技術(shù)更新速度快，資金需求量大，但因其具有輕資產(chǎn)特征，可用于抵押的有形資產(chǎn)非常有限，根據(jù)現(xiàn)有信貸政策，很難獲得足額貸款?！苯髟诮邮懿稍L時(shí)說。

對(duì)于中小微企業(yè)在發(fā)展過程中面臨的問題，姜明感觸頗深，“中小企業(yè)資本金嚴(yán)重不足，資產(chǎn)負(fù)債率很高。一旦資金鏈條斷裂或脆弱，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)會(huì)受到沉重打擊?！?/p>

姜明認(rèn)為，由于絕大多數(shù)中小企業(yè)處于依靠創(chuàng)新成長(zhǎng)、依靠指導(dǎo)成長(zhǎng)階段，未能形成一套科學(xué)的、制度化的管理體制，在財(cái)務(wù)管理上普遍存在著一些問題，姜明說：“缺乏嚴(yán)密的資金使用計(jì)劃，資本周轉(zhuǎn)效率較低。在存貨管理和債權(quán)債務(wù)等方面缺乏必要的內(nèi)部控制，隨意性較強(qiáng)。缺乏健全的財(cái)務(wù)管理體系及制度，不具備大企業(yè)那種內(nèi)部資金調(diào)度能力。不注重吸收外源投資，而將運(yùn)營(yíng)資金盲目用于固定資產(chǎn)投資。重視利潤(rùn)而忽視現(xiàn)金流量的管理，消費(fèi)過高而導(dǎo)致積累不夠。”

業(yè)內(nèi)人士指出，由于受政策不確定性的影響，銀行出于對(duì)資產(chǎn)質(zhì)量和風(fēng)險(xiǎn)收益的考慮，眾多商業(yè)銀行之間又沒有嚴(yán)格的市場(chǎng)定位，因此銀行在對(duì)企業(yè)的金融支持上都十分謹(jǐn)慎，對(duì)中小企業(yè)貸款趨于“兩極分化”。一方面產(chǎn)品有銷路、企業(yè)有效益、資信良好的優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)，成為各家銀行的爭(zhēng)奪對(duì)象；另一方面一些有發(fā)展?jié)摿Χ壳盃顩r并不十分好的中小企業(yè)，由于銀行方面尚缺乏識(shí)別能力，往往受到冷落。

據(jù)了解，銀行抵押條件過于苛刻，貸款程序復(fù)雜，貸款成本高，審批權(quán)限受限，這在一定程度上制約著中小微企業(yè)的發(fā)展。銀行雖然實(shí)行抵押擔(dān)保制度，但落實(shí)起來卻很困難，貸款手續(xù)繁雜，抵押手續(xù)使諸多中小企業(yè)無法貸款或不愿貸款。政府對(duì)中小企業(yè)融資的相關(guān)法律、政策尚未完善，缺乏與之相配套的金融、信用擔(dān)保、風(fēng)險(xiǎn)基金等方面的法律法規(guī)。

談及地方信用擔(dān)保體系，姜明介紹說，雖然目前擔(dān)保體系的構(gòu)成已趨于多樣化，但有些落后的地方僅僅有政策性中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，而沒有內(nèi)生于市場(chǎng)的中小企業(yè)間互助性擔(dān)保機(jī)構(gòu)和商業(yè)性中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)。

政策支持

如何解決中小微企業(yè)發(fā)展中“融資難”的現(xiàn)狀？姜明認(rèn)為探索怎樣在風(fēng)險(xiǎn)和支持創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)小企業(yè)之間找到平衡是解決上述問題的關(guān)鍵，堅(jiān)持完善創(chuàng)新鏈、產(chǎn)業(yè)鏈、資金鏈，堅(jiān)持資本釋放創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的產(chǎn)能，才能打造科技金融的服務(wù)功能。

姜明建議，政府要進(jìn)一步完善相關(guān)政策措施，鼓勵(lì)非銀行機(jī)構(gòu)和社會(huì)力量，發(fā)展天使投資、創(chuàng)業(yè)投資等股權(quán)投資，對(duì)科技企業(yè)進(jìn)行投資和增值服務(wù)，探索投貸結(jié)合的融資模式。金融主管部門和商業(yè)銀行要按照國(guó)家推進(jìn)金融改革的政策要求，針對(duì)科技型中小微企業(yè)的特點(diǎn)和需求，創(chuàng)新機(jī)制，創(chuàng)新產(chǎn)品，提高效率，探索建立科技金融服務(wù)的綠色通道。同時(shí)要拓寬科技金融服務(wù)和支持的領(lǐng)域，特別對(duì)政府支持建設(shè)的各類科技創(chuàng)新平臺(tái)要給予金融支持。建立融資風(fēng)險(xiǎn)與收益相匹配的激勵(lì)機(jī)制，健全科技金融服務(wù)體系。同時(shí)，鼓勵(lì)開展科技保險(xiǎn)、科技擔(dān)保、知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押等科技金融服務(wù)。

談及金融改革，姜明介紹說，相關(guān)部門應(yīng)開展針對(duì)主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)金融服務(wù)支持工作，加速主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。以產(chǎn)業(yè)金融服務(wù)體系的構(gòu)建和完善為助力，共同探索金融支持科技創(chuàng)新的具體措施和方法，創(chuàng)新融資模式和金融服務(wù)方式，為創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展提質(zhì)增速。姜明建議，建立政府引導(dǎo)、社會(huì)企業(yè)參與的中小微企業(yè)評(píng)估機(jī)制，嘗試社會(huì)資本參與下的創(chuàng)業(yè)扶持擔(dān)保責(zé)任制度，其核心是政府向社會(huì)資本讓渡權(quán)力，使社會(huì)資本積極有效有序地成為扶持中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)展的重要力量。

在今年全國(guó)兩會(huì)上，姜明建議在區(qū)域主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)突出地區(qū)，設(shè)立產(chǎn)業(yè)金融扶持中心，支持產(chǎn)業(yè)技術(shù)升級(jí)、共性技術(shù)研發(fā)、學(xué)會(huì)產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟、專利轉(zhuǎn)化、科技信息服務(wù)等項(xiàng)目，建立針對(duì)性科技金融服務(wù)體系，設(shè)計(jì)針對(duì)性科技金融產(chǎn)業(yè)服務(wù)產(chǎn)品。

姜明建議，堅(jiān)持金融改革創(chuàng)新發(fā)展與防范化解風(fēng)險(xiǎn)并重，探索眾籌金融新模式，由政府機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)、社會(huì)資本參與建立眾籌合作平臺(tái)。由政府主導(dǎo)或者由政府機(jī)構(gòu)引導(dǎo)、負(fù)責(zé)眾籌資金的管理運(yùn)作，同時(shí)聯(lián)合各孵化器、眾創(chuàng)空間、產(chǎn)學(xué)研機(jī)構(gòu)、高校共建大數(shù)據(jù)創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目資料庫(kù)，使眾籌資金發(fā)揮最大效用，眾籌平臺(tái)負(fù)責(zé)對(duì)接中小微創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目，使每一分眾籌資金發(fā)揮最大價(jià)值。

“應(yīng)加強(qiáng)以政府引導(dǎo)發(fā)起的創(chuàng)業(yè)扶持信托的推進(jìn)，其作為一種新型創(chuàng)業(yè)金融管理模式，可使得社會(huì)資本放心、持續(xù)地投入創(chuàng)業(yè)扶持中去，最大限度地吸納社會(huì)資金參與。”姜明說。