摘要：2013年7月國(guó)務(wù)院辦公廳提出“嘗試由民間資本發(fā)起設(shè)立自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的民營(yíng)銀行”；2014年7月銀監(jiān)會(huì)對(duì)部分試點(diǎn)單位下發(fā)批復(fù)，截至2015年6月，首批5家試點(diǎn)銀行全部獲批開業(yè)。至此，民營(yíng)銀行在中國(guó)正式破題，而民營(yíng)銀行機(jī)制創(chuàng)新與有效監(jiān)管是保障民營(yíng)銀行健康發(fā)展的重要研究課題。

關(guān)鍵詞：民營(yíng)銀行；監(jiān)管；風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)

設(shè)立民營(yíng)銀行有助于拓展民間資本投資的渠道，實(shí)現(xiàn)民間資本資源的優(yōu)化配置。民營(yíng)銀行具有民間資本屬性，能更好地支持民營(yíng)企業(yè)、中小企業(yè)發(fā)展，完善我國(guó)多元化的金融市場(chǎng)格局。目前，民營(yíng)銀行我國(guó)金融領(lǐng)域改革的重點(diǎn)，因此，如何對(duì)民營(yíng)銀行實(shí)施有效監(jiān)管是當(dāng)前需要認(rèn)真思考和探索的問題之一。

一、民營(yíng)銀行面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)

民營(yíng)銀行應(yīng)運(yùn)而生，在完善金融市場(chǎng)功能、差異化金融服務(wù)、提高金融體系效率等方面具有普遍的積極作用，但在其發(fā)展過程中存在的潛在問題，也不容小覷。

第一，公眾信任風(fēng)險(xiǎn)。信用是銀行業(yè)賴以生存的根本。銀行作為極度依賴信用的企業(yè)，其品牌、信任及公眾認(rèn)可度直接關(guān)系到銀行的生存與發(fā)展。與我國(guó)傳統(tǒng)銀行依靠政府信用背書不同，民營(yíng)銀行作為金融領(lǐng)域改革創(chuàng)新的實(shí)踐者，其信用的建立完全依靠民營(yíng)資本的資金實(shí)力與社會(huì)信譽(yù)。在我國(guó)存款保險(xiǎn)制度尚未建立的背景下，由于缺乏國(guó)家信用的支撐，在一定時(shí)期內(nèi)，民營(yíng)銀行與傳統(tǒng)銀行競(jìng)爭(zhēng)中處于劣勢(shì)。

第二，道德風(fēng)險(xiǎn)。在經(jīng)營(yíng)實(shí)踐中，民營(yíng)銀行可能產(chǎn)生兩方面的道德風(fēng)險(xiǎn)。一是民營(yíng)銀行經(jīng)理人的道德風(fēng)險(xiǎn)。民營(yíng)銀行應(yīng)該具有所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)相分離的公司治理結(jié)構(gòu)。和其他公司經(jīng)理人一樣，銀行經(jīng)理人的報(bào)酬和銀行業(yè)績(jī)密切相關(guān)，部分銀行經(jīng)理人就有可能出于自身利益的考慮，去追逐高收益的投資項(xiàng)目，但高收益附帶的高風(fēng)險(xiǎn)卻由民營(yíng)資本投資人和儲(chǔ)戶承擔(dān)。二是民營(yíng)銀行股東的道德風(fēng)險(xiǎn)。有研究表明，很多民間資本申請(qǐng)?jiān)O(shè)立銀行的目的之一就是希望可以通過股東身份從銀行更方便地獲得融資。而股東關(guān)聯(lián)貸款占比過高，會(huì)對(duì)銀行的經(jīng)營(yíng)帶來(lái)潛在的風(fēng)險(xiǎn)隱患。

第三，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)。盡管民營(yíng)銀行立足于中小企業(yè)市場(chǎng)，實(shí)行有限牌照經(jīng)營(yíng)，但實(shí)際上仍然難以回避國(guó)有、股份制、城市商業(yè)銀行等眾多金融機(jī)構(gòu)的激烈競(jìng)爭(zhēng)。同時(shí)，在成立初期還面臨經(jīng)營(yíng)網(wǎng)點(diǎn)少、資金實(shí)力有限等后發(fā)劣勢(shì)。一方面在金融創(chuàng)新的大環(huán)境下，直接融資、理財(cái)、網(wǎng)絡(luò)第三方支付對(duì)存款的大量分流以及金融機(jī)構(gòu)的不斷增多，易造成存款的供求關(guān)系轉(zhuǎn)化，從而抬高民營(yíng)銀行的經(jīng)營(yíng)成本。另一方面，利率市場(chǎng)化推進(jìn)和競(jìng)爭(zhēng)主體增加，會(huì)拉低整個(gè)行業(yè)的平均利潤(rùn)水平。

二、民營(yíng)銀行監(jiān)管重點(diǎn)

民營(yíng)銀行既不具備國(guó)家和地方政府信用的隱形擔(dān)保，又面臨傳統(tǒng)銀行固有的各種經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，所以凸顯出對(duì)民營(yíng)銀行進(jìn)行機(jī)制創(chuàng)新及開展有效監(jiān)管的重要性。

（一）建立公開、透明的公司治理機(jī)制

民營(yíng)銀行要建立完全由資本說(shuō)話的公司治理機(jī)制。一是在股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)方面，需要充分考慮集中與分散的關(guān)系，加強(qiáng)發(fā)起人資質(zhì)審核與持股比例限制，防止個(gè)別大股東干涉銀行的正常經(jīng)營(yíng)。同時(shí)，需要兼顧股東與各方利益相關(guān)者的權(quán)益。二是在公司內(nèi)部治理方面，需要強(qiáng)化董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)功能，通過引入一定數(shù)量的、獨(dú)立的、具備相關(guān)資質(zhì)的外部董事、監(jiān)事，建立完善的權(quán)責(zé)制衡機(jī)制與規(guī)范化、專業(yè)化的監(jiān)督體系。三是在外部監(jiān)管方面，需要構(gòu)建市場(chǎng)自發(fā)約束與政府主動(dòng)監(jiān)管相結(jié)合的管理體系，強(qiáng)化信息披露，真實(shí)反映機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)狀況，發(fā)揮市場(chǎng)和社會(huì)輿論的監(jiān)督力量。

（二）建立資本和流動(dòng)性的特色化管理機(jī)制

充足的資本和流動(dòng)性是銀行應(yīng)對(duì)外部沖擊的兩道防線，兩者相互補(bǔ)充，是維護(hù)銀行持續(xù)經(jīng)營(yíng)的必要條件，也是民營(yíng)銀行建立恢復(fù)與處置計(jì)劃的基礎(chǔ)。因此加強(qiáng)資本及流動(dòng)性是監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重點(diǎn)工作。一是科學(xué)設(shè)定適用于民營(yíng)銀行資本及流動(dòng)性監(jiān)管的標(biāo)準(zhǔn)，強(qiáng)化其對(duì)民營(yíng)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展及風(fēng)險(xiǎn)管控的約束和引導(dǎo)作用。二是研究運(yùn)用壓力測(cè)試和流動(dòng)性應(yīng)急預(yù)案的手段優(yōu)化流動(dòng)性監(jiān)管措施，督導(dǎo)銀行建立流動(dòng)性識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)、控制的有效手段。

（三）建立關(guān)聯(lián)交易約束、審查與控制機(jī)制

規(guī)范關(guān)聯(lián)交易行為，控制關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)是民營(yíng)銀行需重點(diǎn)關(guān)注的問題。一是加強(qiáng)股東自我約束，鼓勵(lì)股東自愿放棄從本行獲得關(guān)聯(lián)授信的權(quán)利，放棄持有民營(yíng)銀行股東質(zhì)押的權(quán)利。二是加強(qiáng)對(duì)銀行管理者和股東的資格審查及動(dòng)態(tài)評(píng)估，構(gòu)建防范非公允關(guān)聯(lián)貸款的防線。三是針對(duì)民營(yíng)銀行的資本規(guī)模與經(jīng)營(yíng)模式，采取比例和數(shù)量的雙重標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范關(guān)聯(lián)貸款，防止單一標(biāo)準(zhǔn)造成的法律漏洞。

（四）建立可執(zhí)行的恢復(fù)計(jì)劃與處置計(jì)劃

這次民營(yíng)銀行試點(diǎn)機(jī)制的一個(gè)創(chuàng)新點(diǎn)就是股東要自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，也就是當(dāng)經(jīng)營(yíng)失敗后，股東要對(duì)存款人承擔(dān)全額或差額賠付，這也是股東用身家資產(chǎn)為銀行提供增信。其最大作用就是在民營(yíng)銀行破產(chǎn)倒閉的情況下保護(hù)中小儲(chǔ)戶的利益，給予中小儲(chǔ)戶基本的賠償。具體來(lái)看，恢復(fù)計(jì)劃是金融機(jī)構(gòu)以面臨破產(chǎn)為前提而制定的有效應(yīng)對(duì)方案，關(guān)鍵要素是針對(duì)觸發(fā)條件和壓力情景設(shè)定定性和定量指標(biāo)。處置計(jì)劃的關(guān)鍵為采取切實(shí)可行的處置措施，如撤銷或更換高管層、董事，從相關(guān)責(zé)任人收回資金；將債務(wù)減記或?qū)o(wú)擔(dān)保債務(wù)轉(zhuǎn)換為現(xiàn)存機(jī)構(gòu)、新建實(shí)體或過橋機(jī)構(gòu)的股本等。

參考文獻(xiàn)：

[1]J Sui，Z Fang. Research on the Technology of On-line Audit Warning in Big Data Environment[C].2015 2nd International Conference on Communications， Networking and Electrical Engineering，2015.

[2]左永剛.三家民營(yíng)銀行獲準(zhǔn)籌建，首家最快年底開業(yè)[N].證券日?qǐng)?bào)，2014-7-26.

[3]凌敢.新常態(tài)下城商行與民營(yíng)銀行的發(fā)展與監(jiān)管[J].中國(guó)銀行業(yè)，2015（08）：22-24.

作者簡(jiǎn)介：

徐君（1982- ），女，漢族，天津市人，碩士研究生，主任科員，中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)天津監(jiān)管局。