國家糧油信息中心
大宗飼料原料
2016年6月國內(nèi)外大宗飼料原料市場分析
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6月底,東北、華北地區(qū)春玉米處于七葉期或拔節(jié)期,西南部地區(qū)玉米處于吐絲期,廣西地區(qū)玉米進入乳熟期;華北地區(qū)夏玉米處于出苗期或三葉期,淮河流域處于七葉期。中央氣象臺報告顯示,南方大部分地區(qū)玉米產(chǎn)區(qū)土壤水分條件良好,部分地區(qū)偏濕,河北中南部局地、河南中西部局地、內(nèi)蒙古中東部地區(qū)、陜西北部地區(qū)土壤偏干燥。國家糧油信息中心預(yù)計,2016年我國玉米播種面積為37170千公頃,較2015年下降947千公頃,播種面積下降的地區(qū)主要是東北三省、內(nèi)蒙古自治區(qū)和河北省,預(yù)計主要改種大豆;預(yù)計2016年我國玉米單產(chǎn)為5.865 t/公頃,較2015年略降0.027t/公頃;預(yù)計2016年我國玉米產(chǎn)量為21800萬t,較2015年下降658萬t。
5月份,我國進口玉米103.7萬t,較4月份減少11.8萬t,較上年同期增加63.3萬t。預(yù)計6月份玉米進口量將顯著減少。6月底,美國玉米到港價測算為1573元/t,較5月底下降51元/t,較6月底國產(chǎn)玉米到廣東港口價格低600元/t左右。
6月份,玉米飼用需求增加。母豬存欄和生豬存欄有所增加,飼料需求有所回升。6月份淀粉消費環(huán)比有所增加,酒精消費量有所提高,過去一個月有關(guān)部門加大力度投放超期存儲和蓆茓囤存儲玉米,加工企業(yè)能夠獲得低價糧源,加工效益好轉(zhuǎn),玉米深加工整體開工率提高。6月底,淀粉企業(yè)整體開工率為80%,較5月底提高6個百分點;酒精企業(yè)為50%,較5月底提高4個百分點。
6月份,我國玉米價格地區(qū)分化明顯。東北玉米價格以穩(wěn)為主,華北玉米價格明顯上漲,6月份累計上漲120~160元/t,廣東地區(qū)玉米價格累計上漲150元/t左右。國內(nèi)玉米飼料需求有所恢復(fù),深加工需求有所增加,華北玉米余糧見底,政策性玉米加大投放力度,6月份玉米市場地區(qū)分化加劇。東北地區(qū)政策性糧源充裕,市場價格基本穩(wěn)定;華北玉米糧源趨緊,華北地區(qū)加工企業(yè)收購難度較大,價格處于高位。
6月份,美國農(nóng)業(yè)部市場供需報告預(yù)計,2016/ 17年度全球玉米產(chǎn)量為10.11億t,期末庫存為2.05億t,全球玉米市場仍然顯著供大于求。2016/ 17年度美國玉米產(chǎn)量預(yù)計為3.66億t,期末庫存為5100萬t,美國玉米市場供需仍然寬松。CBOT玉米價格沖高回落,6月上半月美國玉米產(chǎn)區(qū)缺乏降水,市場擔憂美國玉米產(chǎn)量前景,玉米期價飆升至11個月新高,但6月中旬天氣預(yù)報顯示美國玉米產(chǎn)區(qū)降水將增加,玉米期價連續(xù)暴跌,6月30日USDA公布美國玉米播種面積數(shù)據(jù)和季度庫存數(shù)據(jù),均超市場預(yù)期,CBOT玉米期價降至1個半月新低。
6月份,國內(nèi)主產(chǎn)區(qū)冬小麥全面收獲。其中黃淮海主產(chǎn)區(qū)小麥機收水平達到98%,同比增加近1個百分點。6月5~13日,全國麥收日機收進度連續(xù)9天超過1500萬畝,麥收進度達到高峰。全國大規(guī)模小麥機收至6月19日基本結(jié)束,歷時25天,比去年整體提前了1天。
5月下旬至6月中旬冬小麥成熟收獲期間,主產(chǎn)區(qū)出現(xiàn)連續(xù)降雨天氣,小麥收曬受到不同程度影響,尤其是江淮產(chǎn)區(qū),小麥萌動、不完善粒超標、發(fā)芽、霉變等現(xiàn)象較多,新糧質(zhì)量整體同比下降。據(jù)不完全統(tǒng)計,江蘇省部分地區(qū)不完善粒10%以上的小麥占比超過5成;安徽滁州、蚌埠、宿州、淮南等地不完善粒超過15%的小麥比例也較大,質(zhì)量為近年來最差;湖北及河南的部分地區(qū)也存在類似情況。
繼安徽于5月31日、湖北于6月1日啟動小麥托市收購之后,江蘇于6月3日、河南于6月6日先后啟動托市收購。受質(zhì)量下降及含水偏高等影響,新麥收購進度較慢。國家糧食局統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,截至6月20日,主產(chǎn)區(qū)各類糧食企業(yè)累計收購小麥1018萬t,同比減少697萬t。其中16~20日收購513萬t,同比減少312萬t;11~15日收購343萬t,同比減少193萬t;6~10日收購114.9萬t,同比減少105萬t。另據(jù)統(tǒng)計,截至6月25日,河南全省累計收購小麥344萬t,同比減少196萬t;其中按最低收購價收購133.4萬t,同比減少132.6萬t。針對部分地區(qū)小麥質(zhì)量問題較多及收購進度偏慢等情況,6月下旬河南召開全省夏糧收購工作緊急會議,決定由相關(guān)單位協(xié)調(diào)和組織具有一定規(guī)模、具備較高管理水平的酒精、飼料、養(yǎng)殖等糧食加工企業(yè)定向收購,定向銷售,省級財政將對收購超標小麥超過5000 t的糧食購銷企業(yè)、超過10000 t的糧食加工企業(yè)政策性銀行貸款給予貼息支持。
由于降雨的不同影響,今年主產(chǎn)區(qū)小麥質(zhì)量影響存在地區(qū)差異,河北、山東等華北產(chǎn)區(qū)受影響相對較小,江蘇、安徽、湖北等江淮產(chǎn)區(qū)受影響較大。體現(xiàn)在價格上,華北產(chǎn)區(qū)市場價格總體接近托市水平,其中河北石家莊地區(qū)制粉企業(yè)收購新麥進廠價2340元/t左右,山東濟南地區(qū)進廠價2340元/t左右,河南鄭州地區(qū)進廠價2260~2280元/t;而江淮產(chǎn)區(qū)低質(zhì)小麥收購價格多低于2000元/t,市場價格走勢偏弱。
隨著新麥上市,6月份國家臨儲小麥競價交易成交明顯下滑。當月的周平均成交量為1.91萬t,遠低于5月份的9.56萬t和4月份的4.33萬t,但高于3月份的1.16萬t、2月份的0.22萬t和1月份的0.6萬t。
6月份,面粉加工仍以陳麥為主。監(jiān)測顯示,如以陳麥加工面粉,6月下旬河北石家莊地區(qū)制粉企業(yè)理論面粉加工利潤為-60元/t,山東濟南地區(qū)制粉企業(yè)理論面粉加工利潤為-56元/t,河南鄭州地區(qū)制粉企業(yè)理論面粉加工利潤為14元/t左右;隨著后期新麥使用比例提高,制粉加工效益將改善。
6月份,由于新麥上市、低質(zhì)糧源價格走勢偏弱,而玉米價格反彈,兩者價差縮小,甚至小麥價格低于玉米價格。6月下旬華北黃淮產(chǎn)區(qū)飼料企業(yè)采購玉米進廠價格集中在2000元/t左右,而低質(zhì)小麥市場收購價格多低于2000元/t,小麥飼用競爭力重新顯現(xiàn)。
6月份,美國農(nóng)業(yè)部預(yù)計2016/17年度全球小麥產(chǎn)量為7.3083億t,較上年度減少341萬t;預(yù)計2016/17年度世界小麥消費量為7.1243億t,較上年度增加700萬t,為歷史最高紀錄;預(yù)計2016/17年度世界小麥期末庫存為2.5784億t,較上年度增加1483萬t,創(chuàng)歷史最高紀錄;庫存消費比預(yù)計為36.2%,為15年來最高水平。
2016年我國大豆播種面積預(yù)計將達到695萬公頃,同比增長7.8%,總產(chǎn)量達到1260萬t,同比增長8.6%。目前東北地區(qū)舊作大豆余糧偏緊,主要消化貿(mào)易商庫存為主,臨儲大豆拍賣即將啟動,可以彌補供應(yīng)缺口。進口方面,南美大豆裝運順暢,預(yù)計6月到港830萬t,7月到港800萬t,8~9月月均到港降至700萬t以下,預(yù)計2015/16年度大豆進口8300萬t,同比增長4.7%。
國內(nèi)需求方面,豆粕價格快速上漲,市場看多預(yù)期較強,下游飼料企業(yè)積極補充庫存,目前飼料企業(yè)庫存普遍從前期的3~5天增加至7~10天,養(yǎng)殖戶和飼料貿(mào)易商也增加了飼料庫存,盡管大豆到港量較大,且油廠開工率高企,但豆粕庫存壓力并不大。在進口大豆成本上漲,壓榨利潤持續(xù)虧損的背景下,油廠挺價意愿仍然較強。監(jiān)測顯示5月份國內(nèi)生豬存欄環(huán)比增長0.4%,連續(xù)第3個月增長,能繁母豬存欄則環(huán)比下降0.3%,能繁母豬存欄增幅低于預(yù)期,將拉長生豬補欄周期,也將使得生豬存欄對豆粕需求的帶動趨于平緩,且時間延后,預(yù)計4季度才能明顯體現(xiàn)。預(yù)計2015/16年度我國豆粕飼用消費量為5850萬t,較上年增長8.3%,2016/17年度進一步增至6150萬t,但增幅將降至5.1%。
國際市場方面,美國農(nóng)業(yè)部報告顯示,截至6月1日美國大豆庫存為8.7億蒲式耳,高于去年的6.27億蒲式耳,創(chuàng)歷史同期第3高點。近期美國大豆出口銷售強勁,6月前4周美國舊作大豆累計出口銷售296.6萬t,遠高于去年同期的40.5萬t,年度累計出口銷售5066萬t,也高于美國農(nóng)業(yè)部預(yù)估的年度出口量4790萬t,預(yù)計后期美國舊作大豆出口數(shù)據(jù)還將上調(diào)。2016年美國大豆播種面積為8368萬英畝,高于3月份預(yù)估的8220萬英畝,也高于上年的8270萬英畝,但略低于市場預(yù)估的8383萬英畝。后期市場走勢主要受天氣狀況的影響,目前氣候模型顯示今年夏季發(fā)生拉尼娜天氣的可能性超過50%,對美豆價格將構(gòu)成較強支撐。
國內(nèi)價格方面,近日黑龍江地區(qū)食用大豆收購價格在4000~4080元/t,較上月上漲150~200元/t,油用大豆收購價格在3600~3680元/t。大豆進口成本不斷上漲,推動港口分銷價格升至3600~3700元/t,且國產(chǎn)大豆供應(yīng)不斷減少,推動大豆價格持續(xù)走高。
進口成本方面,當前8月船期巴西大豆對我國港口CNF報價482美元/t,折合完稅成本約3710元/t,較上月上漲330元/t,10月船期美國大豆對我國港口CNF報價479美元/t,折合完稅成本約3790元/t,較上月上漲380元/t。
(一)玉米市場國家糧油信息中心預(yù)計,2016年全國玉米播種面積為37170千公頃,較上年減少947千公頃,減幅2.5%。預(yù)計2016年全國玉米每公頃產(chǎn)量為5.865t,較上年減少27公斤/公頃,較上年下降0.5%。2016年全國玉米產(chǎn)量為21800萬t,較上年減少658萬t,較上年下降2.9%。
7月份預(yù)計,2016/17年度國內(nèi)總消費量為20228萬t,其中玉米食用消費量為1820萬t,較上月預(yù)測值增加4萬t;玉米飼料消費為12200萬t,較上月預(yù)測值下調(diào)450萬t;玉米工業(yè)消費為6070萬t,與上月預(yù)測值持平。
7月份預(yù)計,2016/17年度(10月份到次年9月份)我國大麥進口量預(yù)計為240萬t,與上月預(yù)測值持平;高粱進口量為150萬t,較上月預(yù)測值增加90萬t;進口DDGS100萬t,較上月預(yù)測值增加70萬t。
7月份預(yù)計,2016/17年度我國進口玉米100萬t,與上月預(yù)測值持平。預(yù)計2016/17年度玉米結(jié)余量為1669萬t,較上月預(yù)測值增加446萬t。
(二)小麥市場6月底,7月交貨的美國2號軟紅冬小麥到中國口岸完稅后總成本約為1695元/t,較5月底下降約30元/t,較國產(chǎn)紅麥價格低895元/t,國內(nèi)外價差處于較高水平。2015/16年度(去年6月至今年5月)我國共進口小麥330.5萬t,較上年度的149.47萬t增長121.1%。預(yù)計2016/ 17年度小麥進口總量300萬t,保持相對高位。
(三)大豆市場2016/17年度,我國大豆新增供給量預(yù)計為9760萬t,其中國產(chǎn)大豆產(chǎn)量預(yù)計1260萬t,大豆進口量預(yù)計8500萬t。該年度大豆榨油消費量預(yù)計為8300萬t,較上年度增加400萬t和5.1%,其中包含400萬t國產(chǎn)大豆及7900萬t進口大豆;食用大豆消費量預(yù)計為1180萬t,飼料大豆消費量預(yù)計為400萬t,年度大豆供需缺口預(yù)計為195萬t。
2016/17年度,我國豆粕新增供給量為6529萬t,較上年度增加317萬t,其中豆粕產(chǎn)量預(yù)計為6526萬t。該年度飼用豆粕消費量預(yù)計為6150萬t,較上年度增加300萬t,年度國內(nèi)總消費量預(yù)計為6305萬t,較上年度增加305萬t。該年度豆粕出口量預(yù)計為200萬t,年度國內(nèi)豆粕供需結(jié)余量預(yù)計為24萬t。
2016/17年度,我國豆油新增供給量預(yù)計為1568萬t,較上年度增加60萬t。其中豆油產(chǎn)量預(yù)計為1518萬t,豆油進口量預(yù)計為50萬t。該年度豆油食用消費量預(yù)計為1350萬t,工業(yè)及其他消費量預(yù)計為150萬t,年度國內(nèi)豆油供需結(jié)余預(yù)計為58萬t?!?/p>
10.15906/j.cnki.cn11-2975/s.20161402