孫逸樺

（100088 中國政法大學 北京）

轉(zhuǎn)型時期我國證券法學研究的特點及趨勢

孫逸樺

（100088 中國政法大學 北京）

我國經(jīng)濟社會在轉(zhuǎn)型時期形成了一定的社會經(jīng)濟發(fā)展模式，轉(zhuǎn)型時期的經(jīng)濟轉(zhuǎn)化過程深刻地影響著我國資本市場，由于我國證券法學研究以資本市場法律作為研究對象，所以我國經(jīng)濟社會的轉(zhuǎn)型對證券法學的演化進程與發(fā)展路徑都具有深遠的影響。本文對我國二十年來的證券法學研究的基本脈絡進行了詳細的梳理，總結(jié)歸納了轉(zhuǎn)型時期我國證券法學研究的主要特點，并對未來我國證券法學研究的發(fā)展方向做了簡單的闡述。

證券法；法學研究；發(fā)展趨勢

0 引言

我國經(jīng)濟社會發(fā)展具有"轉(zhuǎn)型+轉(zhuǎn)軌"的特點，這種特點深刻影響著以資本市場法律為研究對象的證券法學研究的發(fā)展資本市場的發(fā)展在從低級向高級、從無序到有序的前進過程中，由于法律制度的不完善再加上政治、文化、經(jīng)濟等現(xiàn)實因素的相互作用，導致我國的證券法學的研究出現(xiàn)了經(jīng)濟轉(zhuǎn)型時期所特有的"糾結(jié)"特征。因此我國需要從整體上對轉(zhuǎn)型時期我國證券法學研究的特點進行分析和探討，認真研究尋找我國商法與市場經(jīng)濟秩序建立所存在的更為直接的內(nèi)在關(guān)系，證券法學研究應及時把握在我國證券市場的跨越式發(fā)展過程中前所未有的歷史發(fā)展機遇，不僅有利于推動我國證券法學研究的繁榮發(fā)展，還能為我國資本市場的法治建設增添動力。［1］

1 我國證券法學研究發(fā)展的基本脈絡

法學研究的對象是法律。由于我國在"體系前研究范式"下的法學研究同立法活動存在內(nèi)在的關(guān)聯(lián)互動性，將立法的進程看作法學研究標志性的階段性并不是僅僅為了主觀上能夠更加清晰直觀，其在客觀上也具有相當?shù)暮侠硇?。雖然我國證券法學領域的研究存在其特殊性，但是其發(fā)展的基本過程也會遵循這樣的軌跡。我國證券法學的研究過程大致可以分為三個階段，第一個階段是從1993年至1998年，因為我國有關(guān)證券的研究與公司的法律制度存在內(nèi)容的相互交疊、界限不明的狀態(tài)，導致證券法學在那個時期的研究很大程度上只是附庸在公司法上的研究，證券法學還未形成獨立的理論體系和學科體系。第二個階段是從1999年至2005年，證券法學的研究理論基本上擺脫了對公司法的依賴，學科分界逐漸清晰，形成了獨立的專業(yè)學科并且最終在2005年促成了公司法與證券法之間立法矛盾問題的解決［2］。第三個階段是從2005年至今，我國證券法學研究逐漸興盛繁榮，主要表現(xiàn)為學科建設持續(xù)發(fā)展、理論研究成果豐碩、法學研究隊伍迅速壯大、證券法學界參與的法治實踐不斷增加等等。

2 轉(zhuǎn)型時期我國證券法學研究的主要特征

我國證券法學經(jīng)過二十多年的不斷努力，在立法結(jié)構(gòu)的建立、學術(shù)理論的研究、司法實踐等多方面均取得了前所未有成果，逐漸形成了一個具有中國特色的獨立的證券法學部門。據(jù)統(tǒng)計，近五年來我國僅在學術(shù)研究方面就出版了近百部的證券法學研究專著，不僅如此，我國研究人員每年在學術(shù)刊物上發(fā)表的證券法學論文更是近百余篇。證券法學的研究大有異軍突起的態(tài)勢，成為了一門能與公司法學比肩的重要的法學研究課程。雖然我國證券法學研究取得了不錯的研究成果，但是，從整體上對我國二十余年來在證券法學上的研究成果以及證券法學術(shù)界的活動分析來看，我們會發(fā)現(xiàn)，隨著我國資本市場不斷從廣度、深度的兩個方向進行拓展，我國的證券法學的研究又遇到了新的困局，證券法學研究在繁榮的表面之下卻是隱憂重重。我國證券法學研究沒有足夠市場實踐的成因，一方面是由于我國實現(xiàn)法治現(xiàn)代化路徑存在特殊性。改革開放以來，我國法治建設始終以經(jīng)濟建設大局為核心進行，目的是為了保障經(jīng)濟建設的健康平穩(wěn)發(fā)展，法學研究也只是緊緊跟隨我國法治建設的步調(diào)，沒有進行突破和創(chuàng)新。法學研究的這種附屬性特點，導致法學理論研究落后于法治實踐、而法治實踐又落后于經(jīng)濟發(fā)展實踐，最后導致法學研究與社會經(jīng)濟發(fā)展的差別更加明顯，甚至出現(xiàn)了理論與實踐不符、法治建設與經(jīng)濟建設不符的怪異現(xiàn)象［3］?？梢哉f，法學研究足夠缺乏市場實踐是我國經(jīng)濟發(fā)展模式與實現(xiàn)法治現(xiàn)代化給證券法學研究帶來的最大挑戰(zhàn)。

3 我國證券法學究研未來的發(fā)展趨勢

我國資本市場經(jīng)過二十余年的發(fā)展過程，已經(jīng)從"轉(zhuǎn)型+轉(zhuǎn)軌"的市場發(fā)展模式逐步向"成熟市場"邁進，新時期的經(jīng)濟發(fā)展對我國資本市場的法治化、國際化和市場化的要求越來越高。證券市場的發(fā)展需要從法律上得到一步的回應，證券法學的研究更加強調(diào)對市場實踐的理論研究以及從中國實際問題出發(fā)的比較研究，而體系性的研究思維、自主型的研究進路將成為未來我國證券法學研究的新的增長點。

3.1體系性的研究思維

體系化作為一種研究思維，它的主要任務就是將整體中的各個部分用邏輯思維聯(lián)系起來，并用整體的方式把它呈現(xiàn)出來。體系思維在法律研究領域具有很重要的理論價值及應用價值。為了協(xié)調(diào)法律規(guī)范、維持法律秩序的統(tǒng)一性，立法者和司法者都應該自覺貫徹實施體系思維，從整體法律秩序出發(fā)來思考法律的建構(gòu)和法律的適用，盡力避免違反法律體系的情形發(fā)生。就證券法學研究而言，體系性的研究思維對于提升我國證券法學研究的具有不容忽視的意義。

3.2自主型的研究進路

自主型法治進路，是指以根據(jù)中國具體國情和中國實際問題為基本研究目標，立足于自我發(fā)展和自主創(chuàng)新的自主型法治體系。由于法學研究本質(zhì)上是受特定社會條件和環(huán)境約束的社會實踐，因此，法學領域的研究同樣需要從模仿型研究進路轉(zhuǎn)型為自主型研究進路。

4 結(jié)束語

新世紀的中國證券法學研究，正處于市場理念不斷深化、法律的構(gòu)成要素日益復雜的背景中。我國未來證券法學研究的發(fā)展方向要向研究內(nèi)容的擴展、研究對象的多層次以及研究方法的多元化發(fā)展。因此，我國證券法學研究一定要抓住機遇，內(nèi)外兼修，在開放中謀發(fā)展，在變革中求完善，期待一個厚積薄發(fā)的轉(zhuǎn)型，一個繼往開來的未來。

［1］陳甦，陳潔.證券法的功效分析與重構(gòu)思路［J］.環(huán)球法律評論.2012（05）

［2］周漢華.從原則和理論出發(fā)，推動法治變革［J］.法學研究.2011（06）

［3］舒瑤芝.多元“法律”構(gòu)成與法學研究多元化［J］.法學研究.2012（05）