劉良先，余澤全

（中國鎢業(yè)協(xié)會，北京100814）

2015年上半年中國鎢品進出口分析

劉良先，余澤全

（中國鎢業(yè)協(xié)會，北京100814）

根據2015年上半年進出口鎢品海關數據和中國鎢精礦生產情況，對比分析了近5年上半年進出口鎢品量、市場價格走勢、進出口市場分布和國際鎢市場供需形勢，對2015年下半年進出口鎢品市場形勢作了預測。2015年上半年，全球經濟復蘇緩慢，對鎢需求不足，出口鎢品量小幅下降，進口鎢品量繼續(xù)下降。二季度出口鎢品量同比下降15.22%，環(huán)比下降0.57%，國際鎢市場需求未有改善。隨著國際經濟漸漸復蘇，以及中國出口鎢品政策的調整，預期下半年出口鎢品量保持平穩(wěn)，進口鎢品量繼續(xù)下降；國際鎢市場價格有望探底回升。

鎢品；進出口貿易；市場形勢

2015年上半年，全球經濟緩慢復蘇，新興市場的經濟增長放緩，發(fā)達經濟體的增長逐步好轉。大宗商品價格的下降反映了經濟增長的分化，也反映了對鎢需求的下降。中國出口鎢品量小幅下降，進口鎢品量持續(xù)下降。由于國際鎢冶煉能力和廢鎢再生利用量的增加，出口鎢品量仍處于歷史低位，這將成為出口鎢品的常態(tài)；2015年，中國取消了出口鎢品政策和鎢品出口暫定稅率，特別是鎢鐵20%的出口暫定稅率，有利于出口鎢品增長。受國內鎢市場價格震蕩下滑影響，《英國金屬導報》歐洲APT報價呈持續(xù)下滑走勢，為自2011年來新低。

1　進出口總量分析

上半年，中國出口鎢品（不含硬質合金）9 372.08 t金屬，同比下降3.79%；進口鎢品（含鎢精礦，不含硬質合金）1 628.92 t金屬，同比下降14.00%；凈出口鎢品（不含硬質合金）7 743.16 t金屬，同比減少104.54 t金屬，下降1.33%。

出口鎢品額（不含硬質合金）3.84億美元，同比下降25.29%；進口鎢品額（含鎢精礦，不含硬質合金）5 331萬美元，同比下降40.48%；凈出口鎢品額（不含硬質合金）3.31億美元，同比下降21.93%。

出口鎢品中，初中級鎢品（原配額鎢品）5 780.98 t金屬，同比下降7.54%；進口鎢精礦1 116.68 t金屬，同比下降16.29%，占進口總量的68.55%，進口鎢精礦走勢連續(xù)兩年較大幅下降。

據31家企業(yè)提供的數據統(tǒng)計，上半年累計出口硬質合金3 020.31 t（實物量），同比增長1.34%，繼續(xù)保持增長態(tài)勢，增長幅度減小。其中，18家企業(yè)口增長，13家企業(yè)出口下降。

1.1出口量分析

上半年，月均出口鎢品量為1 562.01 t金屬，同比下降3.79%。一季度同比增長11.08%，二季度同比下降15.22%，二季度環(huán)比下降0.57%，國際鎢市場需求仍處歷史低位（見圖1）。

圖1　2014年1月~2015年6月月出口鎢品量Fig.1　Monthlyoftungstenexportvolumebetween Jan.2014and June2015

各品種出口量有增有減，波動幅度較大，除“自身或與金屬黏結劑混合未燒結金屬碳化物”（簡稱“混合料”）、“鎢條、桿、型材及異型材、板、片、帶、箔”（簡稱“鍛軋鎢材”）和其他鎢制品小幅下降外，其余鎢品增長或下降的幅度在兩位數以上，出口鎢鐵增長114.63%，取消20%的出口暫定稅率促進了鎢鐵出口（見表1）。

上半年出口鎢品量同比略有下降，仍處于歷史低位，國際對中國鎢需求不足（見表2、圖2）。主要原因：一是國際經濟復蘇緩慢，經濟復蘇分化，大宗原材料價格連創(chuàng)新低，礦業(yè)開采、石油勘探活動大幅減少；二是國外鎢礦新上項目逐步投產，冶煉產能擴大，以及廢鎢回收利用量增加，冶煉產品的自給能力增強；三是大宗原材料價格下降及資本市場震蕩，嚴重影響了用戶的采購意愿，盡管原料庫存較低，觀望氣氛濃郁。

表1　2015年上半年累計出口鎢品同期比較Tab.1　Total tungsten exportsof during firsthalf of 2015

圖2　2011—2015年各上半年出口鎢品量和出口額Fig.2　Exportsof tungsten productsand export trade volume in the firsthalf of 2011 to 2015

表2　近5年上半年出口鎢品量、價格、出口額Tab.2　Tungsten productsexports,pricesand export tradevolume of the firsthalf in thepast five years

1.2進口量分析

上半年，進口鎢品量1 628.92 t金屬，同比下降14.00%。其中，進口鎢精礦1 116.68 t金屬，同比下降16.29%，除鎢精礦外其他產品進口量合計同比下降8.55%，而去年同期進口量增長幅度為79.60%，去年大幅增長的原因是從越南進口鎢酸鈉量增加較多，現在趨于穩(wěn)定。近5年上半年鎢品進口量總體呈下降趨勢，主要是鎢精礦出口量下降幅度較大，國外需求下降減少來料加工業(yè)務嚴重（見表3、圖3）。

表3　2015年上半年累計進口鎢品同期比較Tab.3　Total importsof tungsten in the firsthalfof2015

圖3　2011—2015年各上半年進口鎢品量、進口額Fig.3　Importsof tungsten productsand importsvolum e in the first half of 2011 to 2015

2　進出口價格分析

2.1出口價格分析

上半年，受國內鎢市場價格震蕩下滑影響，國際鎢市場價格呈持續(xù)下滑走勢，為五年來新低，價格回落到2010年水平。

國內鎢精礦價格在7.40～8.50萬元/t（折WO365%，下同）區(qū)間運行，高低價差1.20萬元/t，相對高位價格下降12.94%，價格震蕩幅度比上年同期大。鎢精礦月度均價從1月份8.20萬元/t漲至3月份8.50萬元/t，之后持續(xù)下滑至6月份7.77萬元/t價位（見圖4）。

圖4　2014年1月~2015年6月國內鎢精礦月平均價格走勢Fig.4　Averagemonthly dom estic tungsten concentrateprices from Jan.2014 to Jun.2015

《英國金屬導報》歐洲APT報價在215～335美元/t度區(qū)間運行，高低價差120美元/t度，相對高位價格下降35.82%，波動幅度遠大于去年同期，也大于國內[5]。主要原因一是前期國際價格略高于國內，二是中國取消了鎢品出口暫定稅率，給國際鎢品價格調整讓出來部分空間?！队饘賹蟆窔W洲APT月均報價從1月291.94美元/t度持續(xù)下降至6月227.50美元/t度（見圖5）。

根據海關數據統(tǒng)計，6月份出口鎢品綜合月平均價格38 225.42美元/t金屬，同比下降24.53%，環(huán)比上漲0.89%；上半年出口鎢品累計綜合平均價格41 007.25美元/t金屬，同比下降22.35%；其中二季度出口鎢品累計綜合平均價格39 300.39美元/t金屬，同比下降26.06%，環(huán)比下降7.97%。國內鎢精礦價格下滑以及出口鎢品暫定稅率取消，給出口鎢品價格下滑留出了空間（見圖6）。

圖5　2014年1月—2015年6月歐洲APT月均報價Fig.5　APTaveragemonthlyoffer in Europefrom Jan.2014to Jun.2015

圖6　2014年1月~2015年6月出口鎢品綜合月均價Fig.6　Comprehensiveaverage priceof tungsten productsexport from Jan.2014 to Jun.2015

2.2進口價格分析

根據海關數據統(tǒng)計，二季度進口鎢品綜合平均價格28 905.23美元/t金屬，同比下降36.24%，環(huán)比下降21.32%。上半年進口鎢品累計平均價格32 728.01美元/t金屬，同比下降30.80%。其中，進口鎢精礦累計綜合平均價格17 156.89美元/t金屬，同比下降45.18%。剔除鎢精礦，進口其他鎢制品累計綜合平均價格為66 673.93美元/t金屬，同比下降21.92%，進口鎢制品價格是出口鎢制品價格的1.63倍，與去年同期相比，進口鎢制品價格與出口鎢制品價格差基本持平。

3　進出口市場分析

3.1進出口產品結構分析

進出口鎢品結構明顯改善。上半年出口初中級鎢冶煉產品5 780.98 t金屬，占出口總量（不含硬質合金）的61.68%，同比減少2.5個百分點，為持續(xù)減少趨勢；上半年進口鎢精礦占進口總量的68.55%，同比減少了1.88個百分點，減幅縮小。

3.2進出口鎢品市場分析

上半年，出口到亞洲、歐洲和美國的鎢品量占出口總量的98.45%，同期相比，占比增加1.62個百分點。其中，出口到亞洲的鎢品量占出口總量的53.22%，同期相比，占比增加5.66個百分點，其中，日本增加0.70個百分點，韓國增加3.33個百分點，亞洲其他國家增加1.63個百分點；出口到歐洲的鎢品量占出口總量的27.51%，同期相比，占比增加1.39個百分點；出口到美國的鎢品量占出口總量的17.71%，同期相比，占比減少5.44個百分點；出口其他國家的鎢品量占出口總量的1.55%，同期比較，減少1.62個百分點。出口鎢品目的地中，歐洲同比增長1.34%、韓國增長15.27%、美國減少26.40%、日本減少0.98%。歐、美、日、韓是中國出口鎢品的四大目的地，2015年上半年歐、日、韓、美依次排一到四名，其中，韓國晉級到第三，美國降級到第四。美國經濟復蘇勢頭良好，而對中國鎢原料的需求下降較大，究其原因，一是美國的石油及頁巖氣勘探活動減少[6-7]；二是美國從其他國家獲得的鎢精礦供應量增加[8]（見圖7、表4）。

圖7　2011年—2015年上半年出口到各地區(qū)的鎢品量Fig.7　Regionaldistribution of tungsten exports in the firsthalf from 2011 to 2015

表4　2015年上半年出口鎢品地區(qū)分布同期比較Tab.4　Regionaldistribution of tungsten exportsin the firsthalfof2015

從亞洲、非洲、歐洲、加拿大和美國進口鎢品量占進口總量的95.73%，同期相比，占比增加9.36個百分點。其中，從歐洲、加拿大和美國進口鎢品量占比分別減少14.50個百分點、2.88個百分點和0.07百分點；從亞洲和非洲進口鎢品量占比分別增加19.03個百分點和7.78個百分點。從其他國家進口鎢品量占比減少9.36個百分點（見表5）。

表5　2015年上半年進口鎢品（含鎢精礦）地區(qū)分布同期比較Tab.5　Regionaldistribution of tungsten im ports(including tungsten concentrate)in the firsthalf of 2015

進口鎢精礦主要來自俄羅斯聯(lián)邦、盧旺達、蒙古、緬甸、巴西、朝鮮、哈薩克斯坦、尼日利亞和玻利維亞。2015年上半年，俄羅斯聯(lián)邦、玻利維亞、巴西、盧旺達、越南、蒙古、加拿大和朝鮮，占進口總量的85.64%，同比減少4.72個百分點。其中，從俄羅斯聯(lián)邦、巴西和玻利維亞進口鎢精礦量同比分別下降36.62%、44.51%、和92.16%，從加拿大和越南進口鎢精礦量減少為0；從蒙古、盧旺達、朝鮮和其他國家進口鎢精礦量同比分別增加261.86%、153.58%、1.16%和24.77%（見表6）。

表6　2015年上半年進口鎢精礦地區(qū)分布同期比較Tab.6　Regionaldistribution of tungsten concentrate im ports in the firsthalf of 2015

4　市場展望

中國經濟運行繼續(xù)保持在合理區(qū)間，長期穩(wěn)中向好的趨勢沒有變，改革創(chuàng)新動力不斷激發(fā)，轉型升級出現積極變化，內需潛力依然巨大，“一帶一路”、長江經濟帶、京津冀一體化等國家戰(zhàn)略的有序推進，有助于保持中長期鎢需求的平穩(wěn)增長，促進鎢市場的平穩(wěn)運行。

供應方面，持續(xù)下滑的鎢價格將會導致鎢精礦產量縮減。鎢精礦價格已持續(xù)9個月低于10萬元/t（2014年鎢精礦行業(yè)平均成本不含稅價格8.5萬元/t），7月份鎢精礦價格跌至7萬元/t以下，將嚴重影響到礦山的生產運營，部分礦山已產量縮減；北美鎢業(yè)于6月份宣布因鎢價格下滑嚴重而臨時性裁員、縮減產量并申請破產保護。

需求方面，上半年粗鋼產量首次出現負增長，汽車產銷量增速分別下降7%，大宗商品價格下滑影響到了礦業(yè)的開采和勘探，這將在短期內影響到鎢需求的增長。而價格低于成本幅度較大時，投資需求將會增加，7月初，洛陽鉬業(yè)董事會通過決議，決定成立基金商業(yè)收儲鎢精礦，基金規(guī)模上限為30億，贛州市政府也在醞釀商業(yè)收儲事宜，民間資本有望將會擇機進入；生產企業(yè)從經營角度考慮，條件成熟時也會適當增加原料庫存。

鎢市場短期內仍將進行深度調整，隨著全球經濟繼續(xù)緩慢復蘇有助于帶動鎢消費量的增長，國外企業(yè)經過兩年的去庫存化，目前庫存很低，預期國際鎢市場需求將逐漸回暖。

綜上，預期下半年出口鎢品量保持平穩(wěn)，國際鎢市場價格有望探底回升。

[1]劉良先，余澤全.2014年上半年中國鎢品進出口分析[J].中國鎢業(yè)，2014，29（4）：1-5. LIU Liang-xian，YU Ze-quan.The import and export analysis of China's tungsten products in the first sixmonths of 2014[J].China Tungsten Industry，2014，29（4）：1-5.

[2]劉良先，余澤全.2013年上半年中國鎢品進出口分析[J].中國鎢業(yè)，2013，28（4）：1-5. LIU Liang-xian，YU Ze-quan.The import and export analysis of China's tungsten products in the firsthalfof2013[J].China Tungsten Industry，2013，28（4）：1-5.

[3]劉良先.2012年上半年中國鎢品進出口分析 [J].中國鎢業(yè)，2012，27（4）：1-5. LIU Liang-xian.The importand exportanalysisofChina's tungsten products in the first six months of 2012[J].China Tungsten Industry，2012，27（4）：1-5.

[4]劉良先.2011年上半年中國鎢品進出口分析[J].中國鎢業(yè)，2011，26（4）：1-5.LIU Liang-xian.The import&export analysis of tungsten products in the first6monthsof2011[J].China Tungsten Industry，2011，26（4）：1-5.

[5]Metal Bulletin.MBNon-ferrous Price Changes[EB/OL].[2015-08-19].http://www.metalbulletin.com/#axzz3j2OUPa4M.

[6]東方財富.美國石油勘探現緊縮，產量仍存高壓態(tài)勢[EB/OL].[2015-03-23].http://futures.eastmoney.com/news/ 1516，20150323488892463.html

[7]龐曉華.美國石油勘探及開采投資下降但是產量仍將攀升[EB/ OL].[2015-07-01].http://www.sinopecnews.com.cn/news/content/ 2015-07/01/content_1538227.shtml.

[8]SHEDD K B.Mineral commodity summaries:tungsten[EB/OL]. [2015-02-04].http://minerals.usgs.gov/minerals/pubs/mcs/2015/ mcs2015.pdf

Importand Export Analysisof the Tungsten Productsof China in the First Half of 2015

LIU Liang-xian,YU Ze-quan

(China Tungsten Industry Association,Beijing 100814,China)

According to the customs data of tungsten trade and tungsten concentrate production in China,this paper compares the amount of imports and exports of tungsten products,market prices,import and export market distribution and international tungstenmarketsupply and demand situation and predicts tungstenmarketsituation in the second half of 2015.In the first half of 2015,due to the slow global economic recovery insufficient demand for tungsten,tungsten product export volume declined slightly and imports of tungsten products continued to decline. Exports of tungsten volume in the second quarter fell 15.22%with a decline of 0.57%.International tungsten marketdemand hasnot improved.As the internationaleconomic recovery and the adjusted policy of tungsten exports in China,tungsten exportsare expected to remain stable and tungsten imports to decline in the second halfof2015.

tungsten products;importand export trade;tungstenmarketsituation

10.3969/j.issn.1009－0622.2015.04.001

T-9；F752.6

A

2015-08-07

劉良先（1962-），男，江西安福人，高級工程師，中國鎢業(yè)協(xié)會秘書長，主要從事鎢行業(yè)技術和信息研究及管理工作。

余澤全（1978-），男，貴州織金人，助理工程師，中國鎢業(yè)協(xié)會副秘書長，主要從事稀有金屬冶煉技術和行業(yè)信息研究工作。