鄭 軍

（中航工業(yè)導(dǎo)彈院 河南·洛陽 471003）

對(duì)任何企業(yè)來說，資金鏈就是企業(yè)的生命鏈，現(xiàn)金流就是企業(yè)生存和發(fā)展的不可或缺的組成部分，資金多了少了、流動(dòng)快了慢了，都有可能導(dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)倒閉，統(tǒng)計(jì)資料表明：相當(dāng)多的倒閉企業(yè)是贏利企業(yè)，它們倒閉的原因并不是負(fù)利潤(rùn)造成，而是由于資金斷裂。當(dāng)前許多企業(yè)經(jīng)常出現(xiàn)這樣一種錯(cuò)誤的認(rèn)識(shí)，他們刻意的追求高額利潤(rùn)，認(rèn)為企業(yè)利潤(rùn)顯示的數(shù)額高就是經(jīng)營(yíng)有業(yè)績(jī)的表現(xiàn)，然而利潤(rùn)并不代表企業(yè)自身有充足的流動(dòng)資金，沒有形成足夠的資金資源，有利潤(rùn)也是紙上富貴，企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力是值得懷疑的。

對(duì)于企業(yè)而言，現(xiàn)金流是為了生存、發(fā)展，購(gòu)買原材料、支付工資、構(gòu)建固定資產(chǎn)、對(duì)外投資、償還債務(wù)等活動(dòng)產(chǎn)生的資金流入和流出。如果沒有充足的資金支付這些業(yè)務(wù)的資金需求，那么就很有可能陷入財(cái)務(wù)危機(jī)的困境。因此，從某種程度來看，資金比利潤(rùn)更為重要，企業(yè)要實(shí)現(xiàn)持續(xù)發(fā)展經(jīng)營(yíng)，靠高利潤(rùn)的同時(shí)，關(guān)鍵還是要統(tǒng)籌平衡好資金資源。

作為負(fù)責(zé)企業(yè)資金歸口管理的財(cái)務(wù)部門，其重要職能包含資金的籌措、審批、調(diào)劑、結(jié)算與控制，簡(jiǎn)單地說就是把“錢”管好。那么，如何才能統(tǒng)籌使用好資金，保證有限資金用在刀刃上呢？通常來說，主要是借助于資金預(yù)算的方法，經(jīng)綜合分析，合理確定資金預(yù)算額度和最優(yōu)資金存量。如果企業(yè)能夠精確的預(yù)測(cè)資金流入流出，就有條件合理地把握資金的流動(dòng)性，進(jìn)而提高資金的利用率。以下是有效改進(jìn)資金工作的具體措施，可以幫助我們更好地實(shí)現(xiàn)資金的統(tǒng)籌平衡及管理。

一、準(zhǔn)確編制現(xiàn)金流量表，獲取有價(jià)值的資金信息

資金信息失真，不能及時(shí)反映盈缺實(shí)際情況，往往導(dǎo)致資金管理會(huì)異常困難，現(xiàn)金流量表的編制在整個(gè)資金管理中具有很重要的作用，現(xiàn)金流量表是以現(xiàn)金及其現(xiàn)金等價(jià)物為編制基礎(chǔ)，能夠提供有關(guān)經(jīng)營(yíng)、投資、籌資三個(gè)方面活動(dòng)的現(xiàn)金流入流出信息。通過對(duì)已編制現(xiàn)金流量表的分析研究，了解過去現(xiàn)金流量有關(guān)信息，預(yù)測(cè)在以后經(jīng)營(yíng)期能增加多少營(yíng)運(yùn)資金流入，需要多少籌融資資金，知道有多少償還債務(wù)的能力和支付股利或分配利潤(rùn)的能力，并能分別出凈利與該期間現(xiàn)金收支凈額發(fā)生差異的原因，尋找到解決資金困難的辦法。所以，應(yīng)準(zhǔn)確編制現(xiàn)金流量表，并及時(shí)提交相關(guān)部門，為領(lǐng)導(dǎo)進(jìn)行決策提供有用的資金信息。

二、做實(shí)資金預(yù)算，統(tǒng)籌安排資金使用

通過預(yù)算可促使財(cái)務(wù)管理人員注意資金的“多”或“少”，了解資金狀況，以利于調(diào)整有關(guān)資金使用的策略，應(yīng)嚴(yán)格貫徹“促回款、控支出、保重點(diǎn)”的資金管理目標(biāo)要求，做實(shí)做細(xì)年度、季度、月度資金預(yù)算編制，實(shí)施精細(xì)化管控。具體地說，編制資金預(yù)算表可起到如下作用：（1）根據(jù)業(yè)務(wù)活動(dòng)實(shí)際，在存貨及應(yīng)收賬款方面進(jìn)行靈活處置安排；（2）根據(jù)設(shè)備投入規(guī)劃，及時(shí)安排購(gòu)買固定資產(chǎn)等所需要的資金；（3）根據(jù)現(xiàn)金余缺情況，確定投融資的方式、數(shù)量及時(shí)間，掌握好資金余缺，合理調(diào)劑調(diào)配各賬戶的銀行存款金額；（4）合理把握采購(gòu)及借款時(shí)機(jī)，以享受現(xiàn)金折扣等?？梢哉f，編制資金預(yù)算表是科學(xué)管理資金的關(guān)鍵。

三、做好應(yīng)收賬款清理催收，盡可能降低壞賬損失風(fēng)險(xiǎn)

一般情況下，企業(yè)的應(yīng)收賬款占流動(dòng)資產(chǎn)的比例較大，能否順利足額收回直接關(guān)系到企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金的正常周轉(zhuǎn)，對(duì)資金管理活動(dòng)影響明顯。企業(yè)不僅要對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行明細(xì)記錄，按合同建立詳細(xì)檔案，記錄合同執(zhí)行情況，記載合同項(xiàng)目、名稱、簽訂、交付、開票、各筆回款信息，結(jié)合實(shí)際還要建立月度資金回款催收制度,下發(fā)催收清單明細(xì)到相關(guān)部門具體責(zé)任人員，實(shí)施區(qū)域回款責(zé)任制，將回款多少與責(zé)任人的個(gè)人利益緊密掛鉤，以此進(jìn)一步強(qiáng)化相關(guān)人員的催款責(zé)任。同時(shí)可在EVA考核中通過設(shè)置應(yīng)收賬款回款率績(jī)效考核指標(biāo)對(duì)應(yīng)收賬款回款提出要求，對(duì)逾期未收回的按10%比例扣減催款人員當(dāng)月的業(yè)績(jī)，一直扣到回收為止,做到嚴(yán)考核、硬兌現(xiàn)，以避免收款不力而導(dǎo)致壞賬損失的增多。另外可通過綜合利用銷售信用、現(xiàn)金折扣、結(jié)算方式等手段，促使應(yīng)收賬款及時(shí)實(shí)現(xiàn)清收。

四、精細(xì)存貨管理，減少存貨資金占用

存貨作為重要的資產(chǎn)要素，是資產(chǎn)尤其是流動(dòng)資產(chǎn)的主要構(gòu)成之一。存貨過少有可能引起生產(chǎn)中斷，喪失盈利機(jī)會(huì)，影響經(jīng)營(yíng)正常進(jìn)行；但存貨過大、積壓嚴(yán)重也會(huì)造成資金被大量占用，使存貨占用資金出現(xiàn)閑置，資金周轉(zhuǎn)緩慢，并極有可能產(chǎn)生存貨跌價(jià)或耗損的風(fēng)險(xiǎn)。因此必須重視存貨管理，應(yīng)堅(jiān)持以市場(chǎng)為導(dǎo)向組織生產(chǎn)，實(shí)行跨企業(yè)的協(xié)同計(jì)劃與作業(yè)整合，以供應(yīng)鏈的最優(yōu)存貨決策替代傳統(tǒng)的存貨管理思路，堅(jiān)持“以銷定產(chǎn)”，明確為定單而采購(gòu)，杜絕為庫存而采購(gòu)，先有訂單然后組織投產(chǎn)作業(yè)，合理安排生產(chǎn)計(jì)劃。可以嘗試推行存貨及時(shí)制管理，通過與供應(yīng)商協(xié)商，由供應(yīng)商預(yù)先對(duì)所需要的采購(gòu)進(jìn)行投入，在需要時(shí)由供應(yīng)商及時(shí)供應(yīng)貨物以保證生產(chǎn)正常使用，通過此舉減少生產(chǎn)庫存數(shù)量，減少資金占用，使資金利用率得以提高。

五、恰當(dāng)運(yùn)用籌資手段，合理籌措所需資金

企業(yè)在運(yùn)行過程中會(huì)出現(xiàn)資金暫時(shí)性短缺現(xiàn)象，存在一定的資金供求緊張狀況，通過恰當(dāng)運(yùn)用各種融資手段，科學(xué)借貸，適度融資，在第一時(shí)間及時(shí)籌集到所需的現(xiàn)金，就能穩(wěn)渡“難關(guān)”，這包括有效處理不良債務(wù)和債權(quán)、處理各種呆滯存貨和不良資產(chǎn)、出售閑置資產(chǎn)、最大程度節(jié)約各種開支、擴(kuò)展有效融資渠道、金融貸款等。在融資時(shí)，應(yīng)針對(duì)不同的情況，對(duì)各種融資手段進(jìn)行比較，選擇恰當(dāng)?shù)幕I資渠道和合理的籌資結(jié)構(gòu)，積極尋求資金成本最低的方式。對(duì)于集團(tuán)型企業(yè)來說，需積極推進(jìn)與銀行的戰(zhàn)略合作和集團(tuán)授信工作，統(tǒng)一捆綁子企業(yè)信貸業(yè)務(wù)與銀行洽談合作，打造整體優(yōu)勢(shì)，爭(zhēng)取更多優(yōu)惠條件，申請(qǐng)更多授信額度，為經(jīng)營(yíng)發(fā)展提供有力的資金保障。

六、巧妙開展理財(cái)業(yè)務(wù)，增加企業(yè)資金收益

針對(duì)企業(yè)資金緩和、緊張的情況，在實(shí)時(shí)關(guān)注資金收支狀況和準(zhǔn)確預(yù)測(cè)資金需求的過程中，如出現(xiàn)資金需求緩和及富余時(shí)，可從投資的風(fēng)險(xiǎn)、期限、收益、品種等方面權(quán)衡選擇各類銀行理財(cái)產(chǎn)品，從中篩選出合適的產(chǎn)品從事理財(cái)業(yè)務(wù)，從而獲得較高的理財(cái)收益，就能比存在銀行有更多的資金盈利，為企業(yè)創(chuàng)造價(jià)值。但必須注意把控風(fēng)險(xiǎn)，確保理財(cái)資金安全。

七、結(jié)語

資金是決定一個(gè)企業(yè)存亡的關(guān)鍵因素，經(jīng)營(yíng)良好的企業(yè)是不會(huì)在利潤(rùn)、投資和現(xiàn)金流上出現(xiàn)大起大落的問題，而總保持恰當(dāng)?shù)钠胶?，即投資增長(zhǎng)、資金統(tǒng)籌、利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)之間是三維平衡，這是財(cái)務(wù)管理的精髓：穩(wěn)健和平衡。在面對(duì)日益激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，企業(yè)必須牢固樹立“現(xiàn)金為王”的理念，必須通過加強(qiáng)資金管理，積極探索資金精益管理，建立最優(yōu)資金存量模式，充分考慮風(fēng)險(xiǎn)與收益，盡可能降低融資成本，不斷加快資金的周轉(zhuǎn)速度，做好統(tǒng)籌平衡，才可以較好地控制營(yíng)運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)，提升企業(yè)資金的整體利用效率，從而不斷加快自身的發(fā)展，為完成各項(xiàng)科研生產(chǎn)及經(jīng)營(yíng)任務(wù)提供有效的資金保障。

[1]廉清勤.企業(yè)融資方式探討[J].企業(yè)管理,2008，(5).

[2]孫亞峰.我國(guó)中小企業(yè)融資租賃問題研究[J].經(jīng)濟(jì)師，2010，(3).

[3]金穎,高琴.對(duì)企業(yè)規(guī)模、銷售增長(zhǎng)、現(xiàn)金流與營(yíng)運(yùn)資金關(guān)系的分析[J].蘇州科技學(xué)院學(xué)報(bào),，2011，（5）.

[4]中國(guó)海洋大學(xué)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理研究課題組,王竹泉.中國(guó)上市公司營(yíng)運(yùn)資金管理調(diào)查:2009[J].會(huì)計(jì)研究，2010，(9).

[5]何瑩.關(guān)于融資方式的探討[J].企業(yè)管理，2008，(22).