□文/韓 冬 呂 瑩

（鄭州成功財(cái)經(jīng)學(xué)院 河南·鞏義）

一、引言

從我國引入注冊會(huì)計(jì)師審計(jì)制度以來，有效的外部監(jiān)督機(jī)制抑制了企業(yè)的舞弊行為，規(guī)范了我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，為我國經(jīng)濟(jì)良好有序運(yùn)行奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。就目前審計(jì)市場來說，盡管注冊會(huì)計(jì)師行業(yè)已經(jīng)得到了蓬勃發(fā)展，但審計(jì)師仍舊面臨被選擇的情況，即通常是審計(jì)客戶選擇審計(jì)師，而不是審計(jì)師挑選審計(jì)客戶。

二、審計(jì)師選擇的影響因素

上市公司選擇為其審計(jì)的注冊會(huì)計(jì)師通常會(huì)考慮到以下幾點(diǎn)影響:

（一）充分、及時(shí)、相關(guān)的信息披露能夠減少市場上的信息不對稱，信息披露質(zhì)量越高的企業(yè)，傾向于聘任高質(zhì)量的審計(jì)師來向市場傳遞更好的信號。

（二）審計(jì)委員會(huì)與審計(jì)師的選擇具有密切關(guān)系，審計(jì)委員會(huì)的設(shè)立與否會(huì)對審計(jì)師的選擇產(chǎn)生重要影響，審計(jì)委員會(huì)的獨(dú)立性和專業(yè)性是會(huì)計(jì)師事務(wù)所變更的主要成因，不過審計(jì)委員會(huì)對會(huì)計(jì)師事務(wù)所變更的影響有限。

（三）政府監(jiān)管對審計(jì)師的選擇具有重要影響，特別是IPO市場上，擔(dān)任審計(jì)委員會(huì)的事務(wù)所其IPO審計(jì)份額較高，這說明尋租動(dòng)機(jī)在審計(jì)師選擇中具有重要作用。

（四）事務(wù)所的選擇也受到關(guān)聯(lián)董事關(guān)系、政治關(guān)聯(lián)所帶來的私人聯(lián)系的影響，而且政治聯(lián)系是私人關(guān)系形成和強(qiáng)化的重要誘因。

三、審計(jì)師變更原因分析

如果所有的事務(wù)所提供的審計(jì)服務(wù)都是同質(zhì)的，所有參與方之間沒有信息不對稱，那么審計(jì)客戶沒有動(dòng)機(jī)變更事務(wù)所。但現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，不少上市公司都變更了為其提供審計(jì)服務(wù)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所。那么，變更事務(wù)所的原因有哪些？經(jīng)研究發(fā)現(xiàn)，控股股東特征、政治關(guān)聯(lián)等因素在事務(wù)所變更上具有重要影響。上市公司中呈現(xiàn)出較多大所向小所變更的現(xiàn)象，所有權(quán)安排特別是大股東的掏空和利益輸送是造成這一現(xiàn)象的重要原因。從控股股東特征和政治關(guān)聯(lián)視角研究事務(wù)所變更是對之前審計(jì)師選擇研究中相關(guān)結(jié)論的進(jìn)一步延伸和具體化。隨著國企改革的深入，部分企業(yè)呈現(xiàn)民營化趨勢，經(jīng)學(xué)者研究發(fā)現(xiàn)國企民營化行為會(huì)造成事務(wù)所的變更（陳冬等，2009）。具體來說，實(shí)際控制人如果為外資，則容易向大所特別是國際四大變更；國有和集體制控制人容易向小所變更。此外，從審計(jì)師變更時(shí)機(jī)上看，其變更時(shí)間較晚，而出于效率動(dòng)機(jī)發(fā)生的審計(jì)師變更，其變更時(shí)間較早；在財(cái)務(wù)年度結(jié)束以后變更審計(jì)師的公司，發(fā)生收買審計(jì)意見的可能性顯著高于在財(cái)務(wù)年度結(jié)束以前變更審計(jì)師的公司（田野、陳全，2011）。

四、審計(jì)師的選擇與變更后的后果研究

（一）對事務(wù)所及其競爭戰(zhàn)略的影響。事務(wù)所變更，但“換湯不換藥”會(huì)導(dǎo)致一系列問題，對事務(wù)所的審計(jì)收費(fèi)和出具審計(jì)意見等經(jīng)營策略都會(huì)造成影響（謝盛紋、閆煥民，2012）。

（二）對審計(jì)質(zhì)量的影響。部分研究發(fā)現(xiàn)，審計(jì)師輪換提高了審計(jì)獨(dú)立性和質(zhì)量，有助于實(shí)現(xiàn)客戶資源控制權(quán)個(gè)人化向會(huì)計(jì)師事務(wù)所化的轉(zhuǎn)變（龔啟輝等，2011）。不過也有研究發(fā)現(xiàn)，變更后項(xiàng)目負(fù)責(zé)人的執(zhí)業(yè)經(jīng)驗(yàn)顯著低于連續(xù)審計(jì)，特別是中小規(guī)模的事務(wù)所越明顯（吳溪，2009），因此審計(jì)質(zhì)量提高幅度可能不高。

（三）對審計(jì)報(bào)告穩(wěn)健性的影響。審計(jì)師強(qiáng)制輪換對會(huì)計(jì)報(bào)告穩(wěn)健性產(chǎn)生積極影響，且影響程度受到客戶經(jīng)濟(jì)依賴度制約，因此應(yīng)當(dāng)削弱現(xiàn)有輪換規(guī)定下客戶公司與事務(wù)所長期合作關(guān)系對會(huì)計(jì)穩(wěn)健性的不利影響。

五、審計(jì)師選擇和變更問題上對我國上市公司治理結(jié)構(gòu)和制度背景的考慮

（一）我國民營上市公司多為一股獨(dú)大或家族股獨(dú)大，家族企業(yè)特征會(huì)對審計(jì)師的選擇和變更產(chǎn)生一定影響。上市公司治理結(jié)構(gòu)特別是家族背景特征會(huì)影響審計(jì)師的選擇；所有權(quán)安排特別是大股東的掏空和利益輸送是造成上市公司大所向小所變更現(xiàn)象的重要原因。

（二）投資者保護(hù)相關(guān)的制度正處在深化和變革中，而且不同地區(qū)制度完善程度不同。研究發(fā)現(xiàn)，制度環(huán)境相對薄弱的地區(qū)審計(jì)師變更更加頻繁，而制度環(huán)境相對完善的地區(qū)則更多地出現(xiàn)審計(jì)師升級變更。

而在更多投資者的實(shí)證研究中，常加入的控制變量有:股權(quán)結(jié)構(gòu)信息（如各級股東持股信息、股權(quán)制衡指標(biāo)、最終控制人性質(zhì)、流通股比例、關(guān)聯(lián)擔(dān)保等）、公司治理結(jié)構(gòu)信息（董事長與總經(jīng)理兩職合一情況、董事會(huì)規(guī)模、獨(dú)立董事比例、審計(jì)委員會(huì)的設(shè)立等）、公司財(cái)務(wù)特征（公司規(guī)模、財(cái)務(wù)杠桿、營業(yè)收入增加速度、流動(dòng)比例、應(yīng)計(jì)項(xiàng)目等）、行業(yè)和年度等。

六、上市公司自愿性變更審計(jì)師的研究

（一）對審計(jì)獨(dú)立性的影響。自愿性變更主要是對審計(jì)師獨(dú)立性的影響，其目的在于:上市公司希望變更后的審計(jì)師能夠提供更符合其自身需要的意見。任迎偉、繆丹（2003）通過分析上市公司變更前后的審計(jì)意見及凈資產(chǎn)收益率的變化，發(fā)現(xiàn)上市公司能通過變更審計(jì)師實(shí)現(xiàn)盈余操縱，且無論是審計(jì)師規(guī)模變小或?qū)徲?jì)意見改善，都將會(huì)損害審計(jì)師的獨(dú)立性。陳武朝、張泓（2004）采用修正后的Jones模型來估計(jì)每一變更公司的可操縱性應(yīng)計(jì)利潤。結(jié)果表明，公司沒有達(dá)到變更的預(yù)期目的；前、后任審計(jì)師獨(dú)立性都相當(dāng)強(qiáng)。可能是因?yàn)闀?huì)計(jì)師事務(wù)所的脫鉤改制和有關(guān)部門有效的監(jiān)管措施。劉偉、劉星（2007）也對審計(jì)師變更、盈余操縱與審計(jì)師獨(dú)立性三者之間的關(guān)系進(jìn)行了實(shí)證檢驗(yàn)，發(fā)現(xiàn)變更與前任審計(jì)師穩(wěn)健性有關(guān)，且變更損害了后任審計(jì)師的獨(dú)立性。雖然現(xiàn)在就自愿性變更審計(jì)師對獨(dú)立性的影響沒有形成一致的結(jié)論，但總體上看，研究結(jié)論還是更加傾向于審計(jì)師變更在一定程度上影響了后任審計(jì)師的獨(dú)立性。

（二）對審計(jì)質(zhì)量的影響。審計(jì)質(zhì)量的高低由審計(jì)師的職業(yè)能力和審計(jì)師獨(dú)立性共同決定。從審計(jì)師的能力角度看，審計(jì)師發(fā)生變更有損審計(jì)師的職業(yè)能力，因?yàn)殚L期從事某一行業(yè)的審計(jì)師可能更具有該方面的審計(jì)專長，不但能積累專業(yè)知識，而且更能增長經(jīng)驗(yàn)，有利于培養(yǎng)審計(jì)師的行業(yè)專長；隨著審計(jì)任期的延長，審計(jì)師更加熟悉客戶，經(jīng)驗(yàn)更加豐富，有助于進(jìn)行復(fù)雜的決策和判斷。從獨(dú)立性角度看，審計(jì)師發(fā)生變更可能是有益的，因?yàn)?，發(fā)生變更后的審計(jì)師不太可能屈從管理當(dāng)局的壓力去接受有問題的會(huì)計(jì)處理，從而有利于提高審計(jì)獨(dú)立性，最終導(dǎo)致審計(jì)質(zhì)量的提高。因此，根據(jù)上面的研究，很難得出變更審計(jì)師是提高審計(jì)質(zhì)量還是降低審計(jì)質(zhì)量的簡單結(jié)論。

七、審計(jì)師變更的監(jiān)管建議

首先，監(jiān)管部門在對審計(jì)師變更行為進(jìn)行監(jiān)管時(shí)，要重點(diǎn)關(guān)注那些具有特殊變更目的的上市公司；其次，監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)提高審計(jì)師變更原因的信息披露要求。目前，加強(qiáng)我國上市公司審計(jì)師變更原因的披露要求迫在眉睫，應(yīng)當(dāng)規(guī)定上市公司在變更審計(jì)師后，向監(jiān)管部門遞交臨時(shí)報(bào)告，詳細(xì)披露上市公司變更審計(jì)師的原因、各方意見陳述以及上市公司與審計(jì)師之間的意見分歧和各自理由；最后，還應(yīng)加強(qiáng)信息披露的監(jiān)管力度，對于違反相關(guān)信息披露規(guī)范的上市公司和會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)該做出一定程度上的處罰。

［1］陳冬，陳平，唐建新.實(shí)際控制人類型、法律保護(hù)與會(huì)計(jì)師事務(wù)所變更——基于國企民營化的經(jīng)驗(yàn)研究［J］.會(huì)計(jì)研究，2009.11.

［2］田野，陳全.審計(jì)師變更時(shí)機(jī)、年報(bào)審計(jì)意見分歧與審計(jì)質(zhì)量——來自中國證券市場的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)［J］.中國會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)研究，2011.2.

［3］謝盛紋，閆煥民.隨簽字注冊會(huì)計(jì)師流動(dòng)而發(fā)生的會(huì)計(jì)師事務(wù)所變更問題研究［J］.會(huì)計(jì)研究，2012.4.

［4］龔啟輝，李志軍，王善平.資源控制權(quán)與審計(jì)師輪換的治理效應(yīng)［J］.審計(jì)研究，2011.5.

［5］吳溪.會(huì)計(jì)師事事務(wù)所為新承接的客戶配置了更有經(jīng)驗(yàn)的項(xiàng)目負(fù)責(zé)人嗎［J］.中國會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)研究，2009.3.