楊成林　陳　云

(北方工業(yè)大學(xué)，北京　100144)

我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系的實(shí)證分析

楊成林陳云

(北方工業(yè)大學(xué)，北京100144)

摘要：在經(jīng)濟(jì)理論基礎(chǔ)上，本文運(yùn)用協(xié)整分析研究我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系，發(fā)現(xiàn)我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)有促進(jìn)作用，但有待提升。運(yùn)用面板數(shù)據(jù)模型，對(duì)不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平地區(qū)壽險(xiǎn)和非壽險(xiǎn)需求與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系進(jìn)行測(cè)度，發(fā)現(xiàn)不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平地區(qū)的壽險(xiǎn)與非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)程度不同，壽險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)程度高于非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平低的地區(qū)比發(fā)展水平高的地區(qū)的貢獻(xiàn)程度高。實(shí)證分析基礎(chǔ)上，對(duì)促進(jìn)我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展、確保其對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用提供了一些政策建議。

關(guān)鍵詞：協(xié)整；保險(xiǎn)業(yè)；經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)；面板數(shù)據(jù)

隨著資本金融全球化浪潮的迅猛推進(jìn)，國(guó)際間資本流通的速度不斷加快，金融業(yè)越來(lái)越受到各國(guó)政府的普遍重視。作為我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系的重要組成部分，金融業(yè)的發(fā)展對(duì)整個(gè)市場(chǎng)體系的發(fā)展與完善起著催化、促進(jìn)和鞏固作用。

保險(xiǎn)業(yè)與銀行業(yè)、證券業(yè)一起，共同構(gòu)成現(xiàn)代金融業(yè)的三大支柱，成為現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的重要產(chǎn)業(yè)，為國(guó)家經(jīng)濟(jì)的發(fā)展發(fā)揮著重要作用。保險(xiǎn)業(yè)在社會(huì)保障體系中也扮演著重要角色，是政府提高管理效能的重要市場(chǎng)化機(jī)制。對(duì)于處于轉(zhuǎn)型時(shí)期的中國(guó)，經(jīng)濟(jì)要想實(shí)現(xiàn)持續(xù)、健康快速穩(wěn)定的發(fā)展，我們必須能夠正確把握我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系，建立起與經(jīng)濟(jì)快速增長(zhǎng)相適應(yīng)的保險(xiǎn)業(yè)體系，這不僅關(guān)乎保險(xiǎn)體制改革乃至整個(gè)經(jīng)濟(jì)體制改革的成敗。

1.文獻(xiàn)綜述

國(guó)外金融業(yè)的發(fā)展要早于我國(guó)，因此國(guó)外學(xué)者對(duì)金融業(yè)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系研究相對(duì)較早。國(guó)外文獻(xiàn)研究顯示，保險(xiǎn)業(yè)增長(zhǎng)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)存在雙向因果關(guān)系，且保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)存在促進(jìn)作用，這種促進(jìn)效果是因地區(qū)的不同而不同的。Outrevile[1](1990)使用了55個(gè)發(fā)展中國(guó)家的橫截面數(shù)據(jù)，對(duì)各個(gè)國(guó)家的保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與金融發(fā)展之間的關(guān)系進(jìn)行了實(shí)證研究，結(jié)果發(fā)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與金融發(fā)展之間存在正向相關(guān)性，也就是說(shuō)保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展水平越高，金融發(fā)展水平也就越高；保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系會(huì)因國(guó)家不同而存在差異，Ward和Zurbrueg[2](2000)通過(guò)研究考察OECD9個(gè)成員國(guó)的相關(guān)面板數(shù)據(jù)，對(duì)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間格蘭杰因果關(guān)系做了分析，最后發(fā)現(xiàn)不同國(guó)家保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)之間的格蘭杰因果關(guān)系存在差異性；Kugle與Ofoghi[3](2005)利用分量指標(biāo)數(shù)據(jù)實(shí)證研究英國(guó)的保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系，結(jié)果發(fā)現(xiàn)分量指標(biāo)度量的英國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)有促進(jìn)作用；Lee[4](2011)通過(guò)實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)不管是長(zhǎng)期還是短期都表現(xiàn)出了雙向因果關(guān)系。

近幾年隨著我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展，國(guó)內(nèi)學(xué)者則多視角地研究了我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的具體關(guān)系。趙尚梅等[8](2009)運(yùn)用兩部門(mén)模型揭示保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)貢獻(xiàn)的傳導(dǎo)機(jī)制，證明了保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展不僅對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)做出了直接貢獻(xiàn)，而且對(duì)非保險(xiǎn)部門(mén)存在溢出效應(yīng)；張穎等[6](2010)利用數(shù)據(jù)分析得出我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間具有正相關(guān)關(guān)系，且我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間具有一定程度的順周期性質(zhì)，當(dāng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行處于穩(wěn)定增長(zhǎng)時(shí)，保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)擴(kuò)張方向基本一致。我國(guó)的保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間具有相互促進(jìn)作用，并且保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)促進(jìn)作用主要是供給導(dǎo)向模式；任燕燕和尚君[5](2013)利用人均保費(fèi)和人均GDP相關(guān)數(shù)據(jù)，通過(guò)面板數(shù)據(jù)等模型分析了中國(guó)保險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響，驗(yàn)證了中國(guó)保險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)起促進(jìn)作用，在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高的地區(qū)，保險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用不大；在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較低的地區(qū)，保險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用比較好。

從現(xiàn)有國(guó)內(nèi)外研究文獻(xiàn)出發(fā)，結(jié)合國(guó)外學(xué)者對(duì)不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展作用差異性的研究，本文在研究我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步測(cè)算不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平地區(qū)我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)其經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)作用的差異性。

2.我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系檢驗(yàn)

2.1 變量選取及數(shù)據(jù)處理

本文研究主要選取全國(guó)及各省份人均GDP、人均保費(fèi)、壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的人均保費(fèi)和非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的人均保費(fèi)等指標(biāo)。其中，1980-2012年間全國(guó)人均GDP和人均保費(fèi)指標(biāo)BF數(shù)據(jù)來(lái)源于1980-2013年《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》。30個(gè)省份(除西藏外)2006-2012年的人均GDP、壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的人均保費(fèi)和非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的人均保費(fèi)指標(biāo)數(shù)據(jù)來(lái)源于2007—2013年《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》和中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)網(wǎng)站。本文對(duì)數(shù)據(jù)的實(shí)證分析主要通過(guò)Eviews8統(tǒng)計(jì)分析軟件來(lái)完成。

為了能夠更好的分析保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系，考慮到價(jià)格因素的影響，此部分對(duì)各個(gè)指標(biāo)進(jìn)行消除價(jià)格因素影響處理，利用GDP指數(shù)對(duì)GDP進(jìn)行縮減；利用金融保險(xiǎn)業(yè)價(jià)格指數(shù)對(duì)人均保費(fèi)BF進(jìn)行縮減。其中，金融保險(xiǎn)業(yè)價(jià)格指數(shù)是指居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)和固定投資價(jià)格指數(shù)的加權(quán)平均，而這個(gè)權(quán)數(shù)是支出法國(guó)民生產(chǎn)總值中的居民消費(fèi)和固定資本形成總額占二者總和的比重。后續(xù)文中不進(jìn)行說(shuō)明，均指價(jià)格指數(shù)調(diào)整后的人均GDP和人均保費(fèi)BF。為了克服數(shù)據(jù)中存在的異方差，本文在實(shí)證分析前，對(duì)數(shù)據(jù)取對(duì)數(shù)。

2.2 檢驗(yàn)方法

單位根檢驗(yàn)(Unit Root Test)是指檢驗(yàn)序列中是否存在單位根，因?yàn)榇嬖趩挝桓褪欠瞧椒€(wěn)時(shí)間序列了。對(duì)時(shí)間序列單位根的檢驗(yàn)就是對(duì)時(shí)間序列平穩(wěn)性的檢驗(yàn)，非平穩(wěn)時(shí)間序列如果存在單位根，則一般可以通過(guò)差分的方法來(lái)消除單位根，得到平穩(wěn)序列。對(duì)于存在單位根的時(shí)間序列，一般都顯示出明顯的記憶性和波動(dòng)的持續(xù)性，因此單位根檢驗(yàn)是有關(guān)協(xié)整關(guān)系存在性檢驗(yàn)和序列波動(dòng)持續(xù)性討論的基礎(chǔ)。單位根檢驗(yàn)是建立ARMA模型、ARIMA模型、變量間的協(xié)整分析、因果關(guān)系檢驗(yàn)等的基礎(chǔ)。常見(jiàn)的單位根檢驗(yàn)方法：ADF檢驗(yàn)、DFGLS檢驗(yàn)、PP檢驗(yàn)、KPSS檢驗(yàn)、ERS檢驗(yàn)和NP檢驗(yàn)。本文主要使用ADF檢驗(yàn)。

協(xié)整檢驗(yàn)(Cointegration Test)是指通過(guò)一定方法和標(biāo)準(zhǔn)考察變量之間是否具有長(zhǎng)期穩(wěn)定的均衡關(guān)系。在時(shí)間序列分析中，為了檢驗(yàn)兩個(gè)均呈現(xiàn)1階單整的變量是否協(xié)整，主要應(yīng)用EG檢驗(yàn)的方法。EG檢驗(yàn)也稱(chēng)兩步檢驗(yàn)法。第一步，用最小二乘法估計(jì)協(xié)整關(guān)系方程并計(jì)算非均衡誤差；第二步，檢驗(yàn)的單整性。如果為平穩(wěn)序列，則認(rèn)為兩個(gè)變量為(1，1)階協(xié)整；否則，認(rèn)為兩個(gè)變量不存在協(xié)整關(guān)系。

格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)(Granger Test of Causality)是基于歷史數(shù)據(jù)用來(lái)分析不同變量之間“因果”關(guān)系的統(tǒng)計(jì)方法。該方法為2003年諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)得主萊夫·格蘭杰(Clive W.J.Granger)所創(chuàng)，原理是某一變量的變化受其自身及其他變量過(guò)去行為的影響，當(dāng)兩個(gè)變量在時(shí)間上有先導(dǎo)—滯后關(guān)系時(shí)，可以從統(tǒng)計(jì)上考察這種關(guān)系是單向的還是雙向。如果主要是一個(gè)變量過(guò)去的行為在影響另一個(gè)變量的當(dāng)前行為，存在單向關(guān)系。如果雙方的過(guò)去行為在相互影響著對(duì)方的當(dāng)前行為，存在雙向關(guān)系。

2.3 保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系檢驗(yàn)

對(duì)人均GDP和人均保費(fèi)BF兩個(gè)時(shí)間序列進(jìn)行ADF檢驗(yàn)。檢驗(yàn)結(jié)果顯示，lnGDP序列t=-1.059637，lnBF序列t=-2.025881，5%顯著性水平下的臨界值為-2.960411，lnGDP和lnBF兩個(gè)時(shí)間序列都是不平穩(wěn)序列。5%顯著性水平下，經(jīng)過(guò)一階差分后通過(guò)了單位根檢驗(yàn)，即變量lnGDP和lnBF一階差分后是平穩(wěn)序列，均為一階單整變量。進(jìn)一步估計(jì)lnGDP和lnBF協(xié)整關(guān)系方程，結(jié)果見(jiàn)表1和表2。

表1　與協(xié)整檢驗(yàn)結(jié)果

表2　估計(jì)方程的統(tǒng)計(jì)量檢驗(yàn)結(jié)果

表1結(jié)果顯示，回歸方程如式(1)所示：

lnGDP=6.106803+0.254691lnBF

(1)

表1和表2結(jié)果顯示，回歸方程的擬合優(yōu)度R2為0.927694，調(diào)整后的擬合優(yōu)度為0.925362。在5%顯著性水平下，回歸系數(shù)及方程均顯著。進(jìn)一步對(duì)殘差序列進(jìn)行平穩(wěn)性檢驗(yàn)，在5%顯著性水平下，殘差序列ADF檢驗(yàn)的=-2.87063，臨界值為-1.952066，所以為平穩(wěn)序列。可見(jiàn)，1980-2012年間我國(guó)lnGDP與lnBF這兩個(gè)時(shí)間序列之間存在協(xié)整關(guān)系。

進(jìn)一步對(duì)人均保費(fèi)BF與人均GDP進(jìn)行格蘭杰因果檢驗(yàn)，檢驗(yàn)中我們選取滯后階數(shù)為1，檢驗(yàn)結(jié)果見(jiàn)表3：

表3　GDP與BF格蘭杰因果檢驗(yàn)結(jié)果

3.我國(guó)分地區(qū)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系測(cè)度

3.1 面板數(shù)據(jù)理論測(cè)度模型

此處主要采用面板數(shù)據(jù)模型，一般形式如式(2)：

Yit=αi+Xitβi+uiti=1，…，n,t=1，…，T

(2)

其中的Xit為1×K的向量，βi為K×1向量，而其中的K為解釋變量的數(shù)目。而這里的Xit和βi可以寫(xiě)成矩陣的形式，如下：

Xit=(Xit1,Xit2,…,XitK)

βi=(βi1,βi2，…,βiK)′

(2)式中的面板數(shù)據(jù)模型會(huì)有如下三種情形：

情形1：αi=αj，βi=βj

情形2：αi≠αj，βi≠βj

主要儀器：Leica CM1950 冰凍切片機(jī)(德國(guó))；光學(xué)倒置顯微鏡，日本OLYMPUS公司；NikonE600顯微照相圖像采集系統(tǒng)，日本尼康。

情形3：αi≠αj，βi≠βj

情形1下橫截面上無(wú)個(gè)體差異，也無(wú)結(jié)構(gòu)變化，利用最小二乘估計(jì)法給出α和β的一致有效估計(jì)，相當(dāng)于將多個(gè)時(shí)期的截面數(shù)據(jù)放在一起作為樣本數(shù)據(jù)。情形2下的模型稱(chēng)為變截距模型(panel data model with variable intercept)，橫截面上的個(gè)體影響不同，個(gè)體影響表現(xiàn)為模型中被忽略的反映個(gè)體差異的變量影響，這種情形分為固定影響和隨機(jī)影響兩種情況。情形3下的模型稱(chēng)為變系數(shù)模型(panel data model with variable coefficient)，模型除了存在個(gè)體的影響外，在橫截面上還存在了結(jié)構(gòu)變化，因而結(jié)構(gòu)參數(shù)在不同橫截面單位上是不同的，這種情形也分為固定影響和隨機(jī)影響兩種情況。

3.2 模型估計(jì)

首先，計(jì)算30個(gè)省份(西藏除外)2006-2012年人均GDP的平均數(shù)，并將其作為各省份經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的代表，從大到小進(jìn)行排序。排序結(jié)果如表4所示。

表4　30個(gè)省人均GDP排名

其次，依據(jù)表4中30個(gè)省份的排序結(jié)果，將30個(gè)省份分為4個(gè)小組，依次代表的是經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平良好、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較好、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平一般、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平差。第一組為：上海市、北京市、天津市、浙江省、江蘇省、廣東省、山東省；第二組為：遼寧省、內(nèi)蒙古自治區(qū)、福建省、河北省、吉林省、黑龍江省、山西省、新疆??；第三組為：湖北省、寧夏自治區(qū)、重慶市、陜西省、河南省、青海省、海南??；第四組：湖南省、江西省、四川省、安徽省、廣西省、甘肅省、云南省、貴州省。

再次，對(duì)4個(gè)小組通過(guò)協(xié)變分析檢驗(yàn)(analysis of covariance)進(jìn)一步確定具體使用哪個(gè)情形下的模型。令表示情形3的殘差平方和，表示情形2的殘差平方和，表示情形1的殘差平方和。利用Eviews8軟件進(jìn)行壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)與非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)影響的協(xié)變分析檢驗(yàn)，結(jié)果如表5、表6。

表5　壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的協(xié)變分析檢驗(yàn)結(jié)果

表6　非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的協(xié)變分析檢驗(yàn)結(jié)果

面板數(shù)據(jù)模型結(jié)果，如表7和表8。

表7　壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)影響面板模型估計(jì)結(jié)果

表8　非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)影響面板模型估計(jì)結(jié)果

3.3 經(jīng)濟(jì)意義分析

在壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)影響的結(jié)果中，四組面板數(shù)據(jù)模型的樣本可決系數(shù)分別為：0.98、0.92、0.84、0.93，模型擬合程度好。第一組(7個(gè)省份)采用的是變截距模型，模型斜率為0.07509，即在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平良好的地區(qū)，壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)人均保費(fèi)每提高一單位，拉動(dòng)人均GDP提高0.07509單位(本文將此定義為貢獻(xiàn)度)；第二組(8個(gè)省份)采用的是變截距模型，斜率為0.21224，即在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較好的地區(qū)，壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)度為0.21224，可以看出第二組的貢獻(xiàn)度明顯大于第一組；第三組 (7個(gè)省份)采用的是變系數(shù)模型，其斜率分別為0.237912、0.500541、0.122126、0.273927、0.163731、0.248998、0.243295；第四組(8個(gè)省份)采用的是變截距模型，其斜率為0.27439?？梢?jiàn)，第四組壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)作用最大，第一組壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)作用最小。因此，壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的推動(dòng)作用隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平而不斷減弱，即經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平越高，壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的推動(dòng)作用越低。

在非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)影響的結(jié)果中，四組面板數(shù)據(jù)模型的樣本可決系數(shù)分別為：0.98、0.97、0.92、0.97，模型擬合程度好。第一組(7個(gè)省份)采用的是變截距模型，模型斜率為0.04892，即在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平良好的地區(qū)，非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)度只有0.04892；第二組(8個(gè)省份)采用的是變截距模型，其斜率為0.17313，即在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較好的地區(qū)，非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)度為0.17313；第三組(7個(gè)省份)采用的是變系數(shù)模型，斜率分別為0.2683、0.320916、0.140481、0.244066、0.151547、0.262311、0.226051；第四組(8個(gè)省份)采用的是變截距模型，斜率為0.22130?？梢?jiàn)，第四組非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)作用最大，第一組非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)作用最小。因此，非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的推動(dòng)作用隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平而不斷減弱，即經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平越高，非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的推動(dòng)作用越低。

綜上所述，在我國(guó)，保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有顯著的拉動(dòng)作用，壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)作用要高于非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)，且在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較低的地區(qū)這種拉動(dòng)作用最強(qiáng)。

4.主要結(jié)論

本文利用保險(xiǎn)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的相關(guān)數(shù)據(jù)，對(duì)保險(xiǎn)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)關(guān)系進(jìn)行協(xié)整分析；將保險(xiǎn)需求分為壽險(xiǎn)需求和非壽險(xiǎn)需求，基于省級(jí)面板數(shù)據(jù)分析不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平下我國(guó)保險(xiǎn)需求與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系。研究結(jié)果表明：

第一，我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有長(zhǎng)期穩(wěn)定的協(xié)整關(guān)系，保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有正向促進(jìn)作用，但這種促進(jìn)作用還比較弱、有待提升。我們需要持續(xù)發(fā)展保險(xiǎn)業(yè)，確保保險(xiǎn)業(yè)穩(wěn)中有進(jìn)的發(fā)展態(tài)勢(shì)，更重要的是要不斷提高保險(xiǎn)業(yè)服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的能力。如，我國(guó)是農(nóng)業(yè)大國(guó)，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的不斷調(diào)整，農(nóng)業(yè)發(fā)展和生產(chǎn)結(jié)構(gòu)也必須要調(diào)整，因此保險(xiǎn)業(yè)需要根據(jù)這種形勢(shì)的發(fā)展，提供更多的涉農(nóng)保險(xiǎn)創(chuàng)新產(chǎn)品，來(lái)滿(mǎn)足農(nóng)業(yè)發(fā)展的日益增長(zhǎng)的風(fēng)險(xiǎn)保障等。

第二，按經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平劃分，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較低地區(qū)的保險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用較大，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高地區(qū)的保險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響程度相對(duì)較小，保險(xiǎn)業(yè)成為經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要拉動(dòng)因素。因此，各地區(qū)要因地制宜地發(fā)展保險(xiǎn)業(yè)，在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)要不斷鞏固保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展，在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較低地區(qū)要加強(qiáng)保險(xiǎn)業(yè)制度的建設(shè)，確保保險(xiǎn)業(yè)的迅速發(fā)展。

第三，壽險(xiǎn)需求和非壽險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響程度存在差異，不同地區(qū)的壽險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)程度都要高于非壽險(xiǎn)需求。經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平越高的地區(qū)，壽險(xiǎn)需求和非壽險(xiǎn)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)程度都要低于經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平低的地區(qū)。對(duì)于保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展來(lái)說(shuō)，應(yīng)該在著重確保壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的穩(wěn)定平穩(wěn)發(fā)展、增強(qiáng)服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)和償付能力的同時(shí)，大力發(fā)展非壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)。

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