吳金玲

中圖分類號(hào)：F275 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

摘要：經(jīng)濟(jì)全球化和市場競爭的加劇促使企業(yè)進(jìn)行套期保值業(yè)務(wù)，財(cái)政部《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第24號(hào)—套期保值》根據(jù)不同的套期保值類型對套期工具、被套項(xiàng)目、套期確認(rèn)計(jì)量作了規(guī)范，本文論述不同套期保值業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法的運(yùn)用。

關(guān)鍵詞：套期保值；套期保值類型；會(huì)計(jì)處理方法

經(jīng)濟(jì)全球化和市場競爭的加劇匯率、利率和商品價(jià)格的波動(dòng)。在這樣的環(huán)境中，一個(gè)企業(yè)即使擁有先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)、廉價(jià)的勞動(dòng)力或最佳的營銷隊(duì)伍，也可能因瞬息萬變的價(jià)格變動(dòng)而陷入困境。在這種情況下，企業(yè)只能采取措施來規(guī)避由此產(chǎn)生的各種風(fēng)險(xiǎn)。由此套期保值業(yè)務(wù)就應(yīng)運(yùn)而生。

套期會(huì)計(jì)是金融會(huì)計(jì)中最復(fù)雜的部分，也是金融會(huì)計(jì)的重點(diǎn)和難點(diǎn)。根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》，套期工具和被套期項(xiàng)目均為金融工具，適用第22號(hào)準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定，但當(dāng)套期滿足第24號(hào)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第三章規(guī)定的條件時(shí)，就應(yīng)該運(yùn)用套期會(huì)計(jì)方法進(jìn)行處理。

套期保值是指企業(yè)為規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等，指定一項(xiàng)或一項(xiàng)以上套期工具，使套期工具的公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)，預(yù)期抵銷被套期項(xiàng)目全部或部分公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)。

（一）套期保值的分類

按套期關(guān)系不同可以分為公允價(jià)值套期、現(xiàn)金流量套期和境外經(jīng)營凈投資套期。

1、公允價(jià)值套期，是指對已確認(rèn)資產(chǎn)或負(fù)債、尚未確認(rèn)的確定承諾，或該資產(chǎn)或負(fù)債、尚未確認(rèn)的確定承諾中可辨認(rèn)部分的公允價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行的套期。該類價(jià)值變動(dòng)源于某類特定風(fēng)險(xiǎn)，且將影響企業(yè)的損益。

2、現(xiàn)金流量套期，是指對現(xiàn)金流量變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行的套期。該類現(xiàn)金流量變動(dòng)源于與已確認(rèn)資產(chǎn)或負(fù)債、很可能發(fā)生的預(yù)期交易有關(guān)的某類特定風(fēng)險(xiǎn)，且將影響企業(yè)的損益。需要注意的是現(xiàn)金流量套期更多的是注重預(yù)期交易對未來現(xiàn)金流量的影響。

3、境外經(jīng)營凈投資套期，是指對境外經(jīng)營凈投資外匯風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行的套期。

（二）套期會(huì)計(jì)處理方法

套期保值會(huì)計(jì)方法，是指在相同會(huì)計(jì)期間將套期工具和被套期項(xiàng)目公允價(jià)值變動(dòng)的抵銷結(jié)果計(jì)入當(dāng)期損益的方法。套期會(huì)計(jì)的目的是為了解決套期工具和被套期項(xiàng)目之間在確認(rèn)時(shí)間和計(jì)量屬性上的不匹配，國際會(huì)計(jì)曾提出了遞延法、盯市法、全面收益法和綜合套期會(huì)計(jì)法等方法。

按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中對套期會(huì)計(jì)運(yùn)用的規(guī)定，我國的套期會(huì)計(jì)運(yùn)用的是綜合套期會(huì)計(jì)法。套期會(huì)計(jì)方法的適用條件，“新準(zhǔn)則”第十七條進(jìn)行了規(guī)范，在此不贅述。對于停止套期會(huì)計(jì)方法的采用，如果原屬于公允價(jià)值套期的，改按第22號(hào)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則金融工具確認(rèn)和計(jì)量處理。

（三）套期保值的會(huì)計(jì)處理

1、公允價(jià)值套期會(huì)計(jì)處理

（1）套期工具為衍生工具的，套期工具公允價(jià)值變動(dòng)形成的利得或損失應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益；套期工具為非衍生工具的，套期工具賬面價(jià)值因匯率變動(dòng)形成的利得或損失應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益。

（2）被套期項(xiàng)目因被套期風(fēng)險(xiǎn)形成的利得或損失應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益，同時(shí)調(diào)整被套期項(xiàng)目的賬面價(jià)值。被套期項(xiàng)目為按成本與可變現(xiàn)凈值孰低進(jìn)行后續(xù)計(jì)量的存貨、按攤余成本進(jìn)行后續(xù)計(jì)量的金融資產(chǎn)或可供出售金融資產(chǎn)的，也應(yīng)按此規(guī)定處理。

從以上兩點(diǎn)可以看出：公允價(jià)值套期保值會(huì)計(jì)，不管套期工具還是被套期工具的公允價(jià)值變動(dòng)都是要計(jì)入當(dāng)期損益。

2、現(xiàn)金流量套期會(huì)計(jì)處理

現(xiàn)金流量套期是對未來不確定性現(xiàn)金流量的套期，這與公允價(jià)值套期有著本質(zhì)的區(qū)別，因?yàn)楣蕛r(jià)值套期在資產(chǎn)負(fù)債表日公允價(jià)值已經(jīng)確定，公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入了當(dāng)期損益?，F(xiàn)金流量套期是要將預(yù)計(jì)的公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入到資本公積。因?yàn)槭穷A(yù)計(jì)的，所以有此產(chǎn)生的公允價(jià)值變動(dòng)不應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益，避免管理層利用套期會(huì)計(jì)調(diào)節(jié)當(dāng)期損益。

（1）套期工具利得或損失中屬于有效套期的部分，應(yīng)直接確認(rèn)為所有者權(quán)益，并單列項(xiàng)目反映。該有效套期部分的金額選擇下列兩者中的較低者：

（a）套期工具自套期開始的累計(jì)利得或損失；

（b）被套期項(xiàng)目自套期開始的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值的累計(jì)變動(dòng)額。

公允價(jià)值套期是將套期工具和被套期項(xiàng)目的公允價(jià)值變動(dòng)分別處理，而現(xiàn)金流量套期的有效套期部分，會(huì)計(jì)處理一般是不涉及被套期項(xiàng)目科目的，一般的會(huì)計(jì)處理是：

借：套期工具

貸：資本公積

或者做反分錄

（2）套期工具利得或損失中屬于無效套期的部分（即扣除直接確認(rèn)為所有者權(quán)益后的其他利得或損失），應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益。

（3）被套期項(xiàng)目為預(yù)期交易，且該預(yù)期交易使企業(yè)隨后確定一項(xiàng)金融資產(chǎn)或一項(xiàng)金融負(fù)債的，原直接確認(rèn)為所有者權(quán)益的有關(guān)利得或損失，應(yīng)在該金融資產(chǎn)或金融負(fù)債影響企業(yè)損益的相同期間轉(zhuǎn)出，計(jì)入當(dāng)期損益。

（4）被套期項(xiàng)目為預(yù)期交易，且該預(yù)期交易使企業(yè)隨后確認(rèn)一項(xiàng)非金融資產(chǎn)或一項(xiàng)非金融負(fù)債的，企業(yè)可以選擇下列方法處理：

（a）原直接在所有者權(quán)益中確認(rèn)的相關(guān)利得或損失，應(yīng)在該非金融資產(chǎn)或非金融負(fù)債影響企業(yè)損益的相同期間轉(zhuǎn)出，計(jì)入當(dāng)期損益。但是，上述凈損失全部或部分在未來會(huì)計(jì)期間不能彌補(bǔ)時(shí)，應(yīng)將不能彌補(bǔ)的部分轉(zhuǎn)出，計(jì)入當(dāng)期損益。

（b）將原直接在所有者權(quán)益中確認(rèn)的相關(guān)利得或損失轉(zhuǎn)出，計(jì)入該非金融資產(chǎn)或非金融負(fù)債的初始確認(rèn)金額。

3、對境外經(jīng)營凈投資的套期會(huì)計(jì)

對境外經(jīng)營凈投資的套期，應(yīng)按照類似于現(xiàn)金流量套期會(huì)計(jì)的處理，但要按套期工具和被套期項(xiàng)目分別確認(rèn)為所有者權(quán)益的增加或減少。

1、套期工具形成的利得或損失中屬于有效套期的部分，應(yīng)直接確認(rèn)為所有者權(quán)益，并單列項(xiàng)目反映。處置境外經(jīng)營時(shí)，上述在所有者權(quán)益中單列項(xiàng)目反映的套期工具利得或損失應(yīng)轉(zhuǎn)出，計(jì)入當(dāng)期損益。

2、套期工具形成的利得或損失中屬于無效套期的部分，應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益。

參考文獻(xiàn)

[1]中華人民共和國財(cái)政部 《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則2006》，北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2006年。

[2]《最新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則講解與運(yùn)用》，上海：立信會(huì)計(jì)出版社，2006年。

[3]David Alexander Simon Archer 《國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則指南》（英文版），北京：中信出版社影印，2004年