●崔志強(qiáng)

國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制實(shí)現(xiàn)路徑研究（二）
——以SJFX為例

●崔志強(qiáng)

文章為作者參加山西大學(xué)MBA學(xué)習(xí)的畢業(yè)論文，以某大型國(guó)有企業(yè)（簡(jiǎn)稱SJFX)為例，對(duì)國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制實(shí)現(xiàn)路徑進(jìn)行了分析探討，提出了相關(guān)的建議。將全文分為四個(gè)部分進(jìn)行刊載，此為第二部分。

大型國(guó)有企業(yè) 激勵(lì)約束機(jī)制 實(shí)現(xiàn)路徑

（接上期）

三、國(guó)有企業(yè)激勵(lì)約束機(jī)制問(wèn)題及成因分析

（一）國(guó)有企業(yè)激勵(lì)約束機(jī)制現(xiàn)狀

經(jīng)過(guò)30多年的改革開(kāi)放以及社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷完善，我國(guó)國(guó)有企業(yè)經(jīng)歷了擴(kuò)權(quán)讓利、利改稅、承包經(jīng)營(yíng)責(zé)任制、建立現(xiàn)代企業(yè)制度和建立國(guó)有資產(chǎn)出資人制度等階段，各項(xiàng)改革舉措取得了巨大成就和重大進(jìn)展，探索和建立了適合企業(yè)特點(diǎn)的較為完善而有效的激勵(lì)約束機(jī)制，但距離國(guó)有企業(yè)改革的目標(biāo)尚有很大差距。本文以SJFX為例，通過(guò)梳理SJFX目前的激勵(lì)方式以及存在問(wèn)題，為進(jìn)一步構(gòu)建國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制提供研究范本。

目前，SJFX對(duì)礦井單位、地面經(jīng)營(yíng)生產(chǎn)單位、礦處級(jí)管理人員以及企業(yè)員工激勵(lì)情況如下：

1.物質(zhì)激勵(lì)（經(jīng)濟(jì)性激勵(lì)）。《SJFX2013年績(jī)效工資計(jì)提辦法》中規(guī)定：集團(tuán)公司按所屬地域艱苦程度，將各單位劃分為三大板塊。即：賀西、雙柳和中興礦為第一板塊；新柳、新峪、新陽(yáng)、河?xùn)|、曙光、紫金、中盛礦為第二板塊；地面生產(chǎn)及經(jīng)營(yíng)性單位為第三板塊。板塊間以第三板塊為基準(zhǔn)遞增傾斜。設(shè)備修造廠、供用電分公司、營(yíng)運(yùn)分公司所屬各分廠、變電所和集運(yùn)站，隨所在地域單位板塊。

各類人員定員工資基數(shù)核定后，按一定的比例分解為基礎(chǔ)工資和掛鉤計(jì)提績(jī)效工資兩部分。其中：煤炭主業(yè)生產(chǎn)單位，分解比例為5∶5；非煤生產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)性及其它單位，分解比例為6: 4。基礎(chǔ)工資作為保障職工基本生活的部分，不與單位的經(jīng)濟(jì)效益指標(biāo)掛鉤，按核定月均數(shù)額提取。

計(jì)提績(jī)效工資與各單位的經(jīng)濟(jì)效益指標(biāo)掛鉤，是體現(xiàn)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成果的部分，實(shí)行以完成量核算，按月計(jì)提。其中：（1）煤炭主業(yè)生產(chǎn)單位，其績(jī)效工資部分與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)數(shù)量指標(biāo)和瓦斯抽采量指標(biāo)掛鉤計(jì)提；（2）非煤生產(chǎn)性單位，其績(jī)效工資部分的50%與產(chǎn)品產(chǎn)量指標(biāo)掛鉤計(jì)提，其余50%部分實(shí)行創(chuàng)收自養(yǎng)含量工資；（3）非煤經(jīng)營(yíng)性單位，其績(jī)效工資部分實(shí)行全額創(chuàng)收自養(yǎng)含量工資。

全員安全責(zé)任獎(jiǎng)勵(lì)工資基數(shù)，按照《2013年全員安全責(zé)任獎(jiǎng)勵(lì)考核辦法》的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行核定，并根據(jù)安全考核情況按月計(jì)發(fā)。

礦處級(jí)管理人員薪酬基數(shù)，按集團(tuán)公司礦處級(jí)人員年度薪酬管理辦法的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行核定與撥付。

對(duì)各單位核定工資總額基數(shù)=基礎(chǔ)工資＋計(jì)提績(jī)效工資＋工作績(jī)效工資＋全員安全責(zé)任獎(jiǎng)勵(lì)工資＋礦處級(jí)管理人員薪酬。

《SJFX2013年集體合同》中規(guī)定：

取得中級(jí)（含工人技師）及以上專業(yè)技術(shù)任職資格并被聘用的職工，省級(jí)以上技能大賽取得前六名、山西焦煤技能大賽取得前三名、本公司技能大賽取得第一名的職工，獲得山西焦煤級(jí)以上勞動(dòng)模范的職工，在國(guó)家政策允許的情況下，優(yōu)先簽訂無(wú)固定期限勞動(dòng)合同。

獲本公司技能大賽前十名的井下農(nóng)民合同工選手可吸轉(zhuǎn)為合同制職工。

2.精神激勵(lì)（非經(jīng)濟(jì)性激勵(lì)）?！禨JFX2013年集體合同》中規(guī)定：

按照《SXHM勞動(dòng)模范管理辦法》和《“SXHM獎(jiǎng)狀”，“SXHM獎(jiǎng)?wù)隆鳖C布及記功表彰辦法》的規(guī)定，SJFX對(duì)做出突出貢獻(xiàn)的職工，給予精神鼓勵(lì)和物質(zhì)獎(jiǎng)勵(lì)，授予“勞動(dòng)模范”和“先進(jìn)生產(chǎn)工作者”等榮譽(yù)稱號(hào)，并向上級(jí)部門(mén)做好推薦申報(bào)工作。

SJFX根據(jù)企業(yè)實(shí)際情況，積極創(chuàng)造條件，實(shí)行職工榮譽(yù)療養(yǎng)、職業(yè)病康復(fù)療養(yǎng)以及獎(jiǎng)勵(lì)性療休養(yǎng)，療休養(yǎng)人員總數(shù)不少于在崗人員的5%，療休養(yǎng)期間視為正常出勤，工資照發(fā)。

SJFX實(shí)行煤礦職工榮譽(yù)金制度，對(duì)長(zhǎng)期從事煤礦工作的職工達(dá)到一定年限，一次性發(fā)給榮譽(yù)金和榮譽(yù)證。

（二）SJFX激勵(lì)約束機(jī)制存在問(wèn)題及成因分析

SJFX激勵(lì)約束機(jī)制和我國(guó)大多數(shù)國(guó)有企業(yè)一樣，沒(méi)有把人員激勵(lì)約束機(jī)制放在一個(gè)開(kāi)放的機(jī)制和平臺(tái)上，也沒(méi)有放在企業(yè)自主技術(shù)創(chuàng)新和提高企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力的戰(zhàn)略管理上來(lái)，人力資源配置沒(méi)有實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化地選聘人員，“人員要能進(jìn)能出，干部要能上能下，收入要能高能低”的激勵(lì)約束機(jī)制尚未建立。具體表現(xiàn)是高級(jí)管理人員年薪制不完善，高級(jí)技術(shù)人員薪資水平整體偏低，技術(shù)工人激勵(lì)方式單一，用人行政化傾向嚴(yán)重，人力資源配置與國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制相背離。

1.高級(jí)經(jīng)營(yíng)管理人員年薪結(jié)構(gòu)不合理。2012年，SJFX圍繞企業(yè)高級(jí)經(jīng)營(yíng)管理人員年度薪酬，下發(fā)《SJFX生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)單位（副處級(jí)及以上）班子成員年度薪酬管理辦法（試行）》、《SJFX機(jī)關(guān)及直屬單位副處級(jí)及以上管理人員年度崗位績(jī)效薪酬管理辦法（試行）》、《SJFX虧損單位副處級(jí)及以上人員薪酬管理辦法（試行）》、《SJFX關(guān)于股份制區(qū)域公司副處級(jí)以上領(lǐng)導(dǎo)干部薪酬管理有關(guān)事宜的規(guī)定》和《SJFX領(lǐng)導(dǎo)人員安全風(fēng)險(xiǎn)抵押管理辦法》，執(zhí)行至今。

按上述年薪規(guī)定，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)單位（副處級(jí)及以上）班子成員年度薪酬＝基薪+績(jī)效薪+特殊貢獻(xiàn)獎(jiǎng)；機(jī)關(guān)及直屬單位副處級(jí)及以上管理人員年度崗位績(jī)效薪酬=崗位薪+績(jī)效薪；虧損單位、未完成集團(tuán)公司下達(dá)的年度利潤(rùn)（費(fèi)用）指標(biāo)的單位（部門(mén)）領(lǐng)導(dǎo)班子成員不實(shí)行年薪制，部門(mén)副處級(jí)以上管理人員不實(shí)行年度崗位績(jī)效薪酬制度，全部實(shí)行績(jī)效工資制；區(qū)域公司領(lǐng)導(dǎo)班子成員、礦井公司領(lǐng)導(dǎo)班子成員執(zhí)行年度薪酬制，區(qū)域公司機(jī)關(guān)執(zhí)行年度崗位績(jī)效薪酬制；基于煤礦行業(yè)屬于高危行業(yè)、安全風(fēng)險(xiǎn)較大的特點(diǎn)，年薪以外，SJFX領(lǐng)導(dǎo)人員實(shí)施安全風(fēng)險(xiǎn)抵押，抵押金標(biāo)準(zhǔn)按照薪酬管理辦法有關(guān)規(guī)定、礦井瓦斯高低類別和安全生產(chǎn)責(zé)任大小等因素，以實(shí)行不同薪酬制領(lǐng)導(dǎo)人員的基薪和崗位薪標(biāo)準(zhǔn)的一定比例分別確定。

上述規(guī)定和辦法所確定的年薪構(gòu)成，主要與年度經(jīng)營(yíng)責(zé)任、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、安全生產(chǎn)掛鉤，沒(méi)有與企業(yè)中長(zhǎng)期發(fā)展戰(zhàn)略以及企業(yè)自主技術(shù)創(chuàng)新、管理創(chuàng)新、組織創(chuàng)新結(jié)合起來(lái)，大多屬于短期激勵(lì)；即使生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)單位（副處級(jí)及以上）班子成員年度薪酬中有“特殊貢獻(xiàn)獎(jiǎng)”，也含糊不清。這樣的規(guī)定和辦法導(dǎo)致一些高級(jí)管理人員短期內(nèi)挖掘企業(yè)潛力增加當(dāng)年盈利，缺乏對(duì)關(guān)乎企業(yè)中長(zhǎng)期發(fā)展戰(zhàn)略的關(guān)注，嚴(yán)重影響了企業(yè)的長(zhǎng)期生存與發(fā)展。

2.高級(jí)技術(shù)人員薪資水平整體偏低。與高級(jí)經(jīng)營(yíng)管理人員實(shí)行年薪制相比，高級(jí)工程技術(shù)人員薪資水平整體偏低。按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定，高級(jí)經(jīng)理年薪收入不得超過(guò)職工平均工資的12倍，一般為3～5倍。SJFX高級(jí)工程技術(shù)人員一年的薪資水平只能達(dá)到企業(yè)職工的平均工資水平，要比享受年薪的高級(jí)經(jīng)營(yíng)管理人員低至少3～5倍。這樣，企業(yè)高級(jí)工程技術(shù)人員工作積極性普遍降低，不僅對(duì)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新缺乏動(dòng)力，而且對(duì)企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展非常不利，更與企業(yè)中長(zhǎng)期發(fā)展戰(zhàn)略相背離。

3.技術(shù)工人激勵(lì)方式單一。對(duì)技術(shù)工人的獎(jiǎng)勵(lì)，除了正常的績(jī)效工資外，SJFX主要是通過(guò)職工職業(yè)技能大賽和職業(yè)技能鑒定兩條途徑來(lái)實(shí)現(xiàn)。

4.用人行政化傾向嚴(yán)重。由于高級(jí)經(jīng)營(yíng)管理人員在多方面的激勵(lì)明顯優(yōu)于高級(jí)工程技術(shù)人員和廣大技術(shù)工人，導(dǎo)致企業(yè)職工“一窩蜂式”的涌向企業(yè)中高級(jí)經(jīng)營(yíng)管理崗位，也就是所謂“干部崗位”或“年薪崗位”。加之，由于中國(guó)社會(huì)復(fù)雜的人情特點(diǎn)，企業(yè)內(nèi)部和外部“社會(huì)關(guān)系網(wǎng)”推波助瀾，造成SJFX干部選聘機(jī)制“一邊倒”，用人行政化傾向嚴(yán)重，一定程度上傷害了高級(jí)工程技術(shù)人員和廣大技術(shù)工人的工作積極性，甚至出現(xiàn)了一定程度的人才流失。

5.人力資源配置與構(gòu)建國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制相背離。2013年，SJFX全年按計(jì)劃將安排將近2800人（包括大專院校招聘主體專業(yè)大學(xué)生、二學(xué)歷畢業(yè)大學(xué)生、技校畢業(yè)生、退伍軍人）進(jìn)入企業(yè)崗位；但這些企業(yè)崗位本身已經(jīng)人員超編，只是為了履行企業(yè)社會(huì)責(zé)任及維護(hù)礦區(qū)和諧穩(wěn)定的需要，不得已進(jìn)行安置。而且，在2800人中，女青年和男青年的比例是4:1，這對(duì)于煤炭企業(yè)的勞動(dòng)用工男性較多的特點(diǎn)來(lái)說(shuō)，不僅不盡合理，而且也給未來(lái)的企業(yè)發(fā)展在構(gòu)建新型的激勵(lì)約束機(jī)制帶來(lái)很多潛在的問(wèn)題?？梢哉f(shuō)，目前的人力資源配置方式與構(gòu)建國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制相背離，不僅不利于企業(yè)的發(fā)展，無(wú)形中加重了企業(yè)社會(huì)負(fù)擔(dān)。

綜上所述，SJFX激勵(lì)約束機(jī)制方面存在高級(jí)管理人員年薪制不完善，高級(jí)技術(shù)人員薪資水平整體偏低，技術(shù)工人激勵(lì)方式單一，用人行政化傾向嚴(yán)重，與構(gòu)建國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制相背離等諸多問(wèn)題，其成因主要是國(guó)有企業(yè)改革不到位造成的，有著非常復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、歷史背景。

四、國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制的實(shí)現(xiàn)路徑

構(gòu)建國(guó)有企業(yè)有效激勵(lì)約束機(jī)制，謀求其實(shí)現(xiàn)路徑，必須與國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展的階段性特征、行業(yè)發(fā)展規(guī)劃、企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、現(xiàn)階段發(fā)展特點(diǎn)以及企業(yè)面臨的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)、周邊經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展環(huán)境等因素相適應(yīng)，否則難以順利完成。

黨的十八大報(bào)告指出：“綜觀國(guó)際國(guó)內(nèi)大勢(shì)，我國(guó)發(fā)展仍處于可以大有作為的重要戰(zhàn)略機(jī)遇期?！盨JFX作為國(guó)有大型煤炭企業(yè)集團(tuán)，和大多數(shù)國(guó)有企業(yè)一樣，肩負(fù)著國(guó)家國(guó)有企業(yè)深化改革的重任，同時(shí)也面臨著重要的戰(zhàn)略機(jī)遇，必須乘勢(shì)而上，有所作為，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的驚濤駭浪當(dāng)中敢于迎風(fēng)破浪，勇往直前，創(chuàng)新體制機(jī)制，實(shí)現(xiàn)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。

（一）混合所有制企業(yè)

1.混合所有制企業(yè)的概念?；旌纤兄破髽I(yè)是指由公有資本（國(guó)有資本和集體資本）與非公有制資本（民營(yíng)資本和外國(guó)資本）共同參股組建而成的新型企業(yè)形式?；旌纤兄破髽I(yè)的出現(xiàn)是伴隨著改革開(kāi)放的深入，現(xiàn)代企業(yè)制度的確立以及股份制企業(yè)的涌現(xiàn)而出現(xiàn)的新興的企業(yè)組建模式。

2.混合所有制企業(yè)的性質(zhì)。對(duì)于混合所有制企業(yè)的性質(zhì)，理論界有很多種說(shuō)法。一般認(rèn)為，它和公有制經(jīng)濟(jì)、集體所有制經(jīng)濟(jì)、私人所有制經(jīng)濟(jì)不同，不是一種獨(dú)立的經(jīng)濟(jì)成分，而是多種所有制經(jīng)濟(jì)成分的混合。就一個(gè)行業(yè)的企業(yè)而言,它是企業(yè)財(cái)產(chǎn)組織形式，是企業(yè)制度的股份制經(jīng)濟(jì)。它非國(guó)企，也不是私有企業(yè)，那么它的運(yùn)營(yíng)機(jī)制不能按國(guó)企的那一套，當(dāng)然也和完全的私有企業(yè)有某些差別。

我們現(xiàn)在提混合所有制企業(yè)多是從搞好國(guó)有企業(yè)角度出發(fā)的。由于單一國(guó)有資本構(gòu)成的國(guó)有企業(yè)，產(chǎn)權(quán)主體虛置，經(jīng)營(yíng)責(zé)任不落實(shí)，不少企業(yè)運(yùn)營(yíng)機(jī)制呆滯，缺乏活力和效率。而混合所有制企業(yè)中，國(guó)有資本通過(guò)控股、參股等形式，與其它性質(zhì)的資本融合，引進(jìn)多元化投資主體，有利于改善國(guó)有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)，推動(dòng)其在產(chǎn)權(quán)多元化基礎(chǔ)上，逐步建立規(guī)范的現(xiàn)代企業(yè)制度和市場(chǎng)化的運(yùn)作機(jī)制；有利于國(guó)有產(chǎn)權(quán)的流動(dòng)、重組，優(yōu)化資源配置，提高運(yùn)營(yíng)效率；有利于凝聚更多的資本，有效放大公有資本對(duì)其他資本的輻射功能，提高國(guó)有經(jīng)濟(jì)的控制力、影響力和帶動(dòng)力，體現(xiàn)公有制的主體地位。

對(duì)于混合所有制企業(yè)國(guó)有資本的安排問(wèn)題，很多學(xué)者強(qiáng)調(diào)，國(guó)有經(jīng)濟(jì)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)命脈領(lǐng)域重要行業(yè)的混合所有制企業(yè)必須堅(jiān)持控股，國(guó)有經(jīng)濟(jì)對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)非命脈領(lǐng)域的有些行業(yè)可以參股。控股與參股不同，參股只為取得收益最大化，而控股不只是實(shí)現(xiàn)收益,還要控制國(guó)民經(jīng)濟(jì)命脈，發(fā)揮國(guó)有經(jīng)濟(jì)的應(yīng)有作用。如果國(guó)有經(jīng)濟(jì)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)命脈領(lǐng)域的重要行業(yè)失去控股，也就失去其控制力、影響力和帶動(dòng)力，難以對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮應(yīng)有的主導(dǎo)作用。

從公有制和社會(huì)主義性質(zhì)角度考慮，這本無(wú)可厚非，問(wèn)題是我們引進(jìn)非公有資本的目的是發(fā)揮其追求利潤(rùn)最大化、機(jī)制靈活的優(yōu)勢(shì)，改變?cè)瓏?guó)有企業(yè)機(jī)制呆板，法人治理結(jié)構(gòu)不清晰的弊病，對(duì)經(jīng)營(yíng)者的行為進(jìn)行有效約束。如果我們?nèi)允莾H僅強(qiáng)調(diào)對(duì)企業(yè)的控制力，忽視其它資本所有者的權(quán)益，那么混合所有制企業(yè)僅僅是為了圈錢(qián)，更有甚者，還要強(qiáng)迫混合所有制企業(yè)去承擔(dān)原國(guó)有企業(yè)承擔(dān)的某些社會(huì)功能，那就有可能重蹈國(guó)有企業(yè)走入困境的老路，組建混合所有制企業(yè)的目的失效，非公有資本和公眾資本也不會(huì)為之投資，我國(guó)股市連續(xù)處于熊市有很大程度上與之有關(guān)。

因此，很多人對(duì)混合所有制企業(yè)的認(rèn)識(shí)還是很模糊的。我們必須從構(gòu)建一種新的企業(yè)模式的角度來(lái)認(rèn)識(shí)其性質(zhì)。

3.混合所有制企業(yè)的設(shè)立條件。

法律保障制度：使出資人依法享有與其出資相對(duì)應(yīng)的權(quán)益。特別是跨地區(qū)投資形成的混合所有制企業(yè)，企業(yè)所在地的政府及社區(qū)，必須保障外來(lái)投資者的合法權(quán)益，這樣才能使投資者敢于跨地區(qū)、跨行業(yè)進(jìn)行投資。

建立產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)順暢的運(yùn)行機(jī)制：使投資者根據(jù)資本營(yíng)運(yùn)的效益和對(duì)未來(lái)投資收益的預(yù)期判斷，資本能夠及時(shí)地進(jìn)入或及時(shí)順暢地退出，以減少混合所有制企業(yè)出資人的投資風(fēng)險(xiǎn)。

混合所有制企業(yè)的所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)是分離的：因此必須按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求，建立規(guī)范的委托代理制，構(gòu)造由股東大會(huì)（或股東代表會(huì)議）、董事會(huì)、經(jīng)營(yíng)管理層以及監(jiān)事會(huì)組成的治理結(jié)構(gòu)，并形成對(duì)經(jīng)營(yíng)管理者既有激勵(lì)又有約束的機(jī)制和辦法。根據(jù)我國(guó)股份制企業(yè)運(yùn)行的實(shí)際情況，經(jīng)營(yíng)管理者必須擺正自己的位置，即企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者是受所有者委托的職業(yè)經(jīng)理人，而不是所有者。所有者應(yīng)當(dāng)根據(jù)經(jīng)營(yíng)者的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)給予相應(yīng)的報(bào)酬和獎(jiǎng)勵(lì)，但作為經(jīng)營(yíng)者不應(yīng)享有超出規(guī)定之外的剩余索取權(quán)。

混合經(jīng)濟(jì)是資本集中的一種形式：分散資本集中到同一個(gè)企業(yè)之后，然要求不同的所有者之間形成一種凝聚力，共同謀取企業(yè)的發(fā)展。資本的集中，還要求不同的所有者及其委托代理人，都必須遵循法律規(guī)范、公司的契約和章程，防止和減少內(nèi)耗，以避免混合所有制企業(yè)由于人際關(guān)系的緊張而導(dǎo)致資本的撤出和企業(yè)的解體。

4.我國(guó)混合所有制企業(yè)發(fā)展情況。改革開(kāi)放以來(lái)，公有制經(jīng)濟(jì)實(shí)現(xiàn)形式的改革，是經(jīng)濟(jì)體制改革的最大難題。經(jīng)過(guò)多年的理論探討和實(shí)踐探索，我國(guó)最終選擇了混合所有制經(jīng)濟(jì)，并確認(rèn)其是社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)下公有制經(jīng)濟(jì)的主要實(shí)現(xiàn)形式。

2003年統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，在3117家國(guó)有及國(guó)有控股企業(yè)中，混合所有制經(jīng)濟(jì)企業(yè)占1273家，比重為40.8%。其中，在2696家國(guó)有絕對(duì)控股企業(yè)中，混合所有制經(jīng)濟(jì)企業(yè)占881家，比重為32.7%。調(diào)查顯示，截至2003年6月底，全國(guó)4311家重點(diǎn)企業(yè)注冊(cè)資本金合計(jì)26009億元。其中，國(guó)家投入資本達(dá)到18940億元，包括集體資本、法人資本、個(gè)人資本、外商資本在內(nèi)的其他各類資本為7069億元，所占比重分別為72.8%和27.2%。“一股”獨(dú)占的局面開(kāi)始有所改變。

早在2006年，著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家厲以寧就表示，“從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看國(guó)進(jìn)民退絕非一種態(tài)勢(shì)，中國(guó)經(jīng)濟(jì)應(yīng)該是國(guó)有經(jīng)濟(jì)與民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的并行發(fā)展，在這一過(guò)程中，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)不斷壯大，國(guó)有資產(chǎn)不斷增值，除了極少數(shù)行業(yè)是國(guó)家獨(dú)資和控股以外，混合所有制是今后發(fā)展的趨勢(shì)。”

中國(guó)社會(huì)科學(xué)院經(jīng)濟(jì)研究所研究員張卓元表示，“經(jīng)過(guò)多年的探索和實(shí)踐，我們終于找到了能夠同市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)相結(jié)合的公有制包括國(guó)有制的有效實(shí)現(xiàn)形式?！?/p>

“‘十二五’期間，所有國(guó)有獨(dú)資企業(yè)將改制為混合所有制企業(yè)?！比缃?，這一所有制形式在各地正緊鑼密鼓地進(jìn)行。據(jù)悉，各省、自治區(qū)、直轄市基本延續(xù)確立了“十二五”時(shí)期大力發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)的戰(zhàn)略目標(biāo)。

“目前，混合所有制經(jīng)濟(jì)已經(jīng)成為我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的主體?！苯?jīng)濟(jì)分析人士告訴《中國(guó)企業(yè)報(bào)》記者，現(xiàn)在這一主體地位仍然不斷強(qiáng)化，并且其正迎來(lái)混合所有制的“十二五”改革攻堅(jiān)期。

川矢乃陰險(xiǎn)狡詐之人。他知道，對(duì)付身懷絕藝的中國(guó)人，不可以武相逼。他的計(jì)謀是屈意奉迎，以“德”攻心，麻痹對(duì)方。一旦秘方得手，即格殺之，以讓此方在中國(guó)境內(nèi)失傳絕跡。

不完全統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2011年，混合所有制經(jīng)濟(jì)已經(jīng)占到我國(guó)總體經(jīng)濟(jì)的比例已經(jīng)由2003年的四成上升到六成以上。

2013年，國(guó)務(wù)院批轉(zhuǎn)了發(fā)展改革委《關(guān)于2013年深化經(jīng)濟(jì)體制改革重點(diǎn)工作的意見(jiàn)》。國(guó)家發(fā)展改革委有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，在國(guó)有企業(yè)改革方面，要推動(dòng)大型國(guó)有企業(yè)公司制股份制改革，大力發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)。推進(jìn)國(guó)有經(jīng)濟(jì)戰(zhàn)略性調(diào)整和國(guó)有企業(yè)并購(gòu)重組，著力培育一批具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的大企業(yè)。完善各類國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理制度。加快解決國(guó)有企業(yè)辦社會(huì)的負(fù)擔(dān)和歷史遺留問(wèn)題。

2013年9月26日《中國(guó)證券報(bào)》發(fā)表王棟琳《發(fā)展混合所有制，趟過(guò)改革“深水區(qū)”》的文章，文章指出：十八屆三中全會(huì)將研究全面深化改革重大問(wèn)題。當(dāng)前經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域面臨錯(cuò)綜復(fù)雜的困難和障礙,發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)有利于綜合推動(dòng)簡(jiǎn)政放權(quán)、收入分配、減少腐敗等眾多難題的解決,是破解改革困局的突破口。在結(jié)構(gòu)改革的大背景下,當(dāng)前發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)需要新思維,尋找新路徑。

具體來(lái)看,首先,發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)是政府簡(jiǎn)政放權(quán)落到實(shí)處的關(guān)鍵。經(jīng)濟(jì)體制改革的核心問(wèn)題是處理好政府和市場(chǎng)的關(guān)系。僅僅靠政府主動(dòng)“截肢”還是不夠的,簡(jiǎn)政放權(quán)先要弄清楚“權(quán)”究竟放給誰(shuí)。如果是在一個(gè)國(guó)資絕對(duì)控制、股權(quán)形式單一、壟斷占主導(dǎo)的市場(chǎng)下,“放權(quán)”實(shí)際上還是放給了“隱形”的政府，或放給了壟斷集團(tuán),總之不是交給市場(chǎng)。其結(jié)果必然是競(jìng)爭(zhēng)弱化，發(fā)展質(zhì)量和效率越來(lái)越低。只有大力發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì),降低國(guó)有資產(chǎn)在GDP中的比重，才能真正改變各級(jí)政府與國(guó)有資產(chǎn)、壟斷集團(tuán)之間“藕斷絲連”的狀況。

其次，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)是公平分配社會(huì)財(cái)富、縮小收入分配差距的有效手段。收入分配改革的核心應(yīng)是初次分配改革，政府和企業(yè)讓利于民。發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，在股份制和證券化基礎(chǔ)上，允許民間資本、社會(huì)資金、職工個(gè)人以資本和“知本”直接獲取收益，增加財(cái)產(chǎn)性收入。

再次，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)也能發(fā)揮預(yù)防腐敗的功效。近期曝出的某些貪腐事件與單一股權(quán)形式、權(quán)力高度集中于個(gè)人有密不可分的關(guān)系。發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)重在建立內(nèi)部制衡機(jī)制。民主和科學(xué)的決策必須建立在股權(quán)多元化的基礎(chǔ)上，通過(guò)引入民資、外資等實(shí)現(xiàn)不同利益主體共同對(duì)權(quán)力進(jìn)行制衡和約束。

同時(shí)，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)也為解決地方融資難題另辟新徑。地方土地財(cái)政要用何種新模式來(lái)取代？除了地方稅種、市政債這些國(guó)外的成熟經(jīng)驗(yàn)外，對(duì)于地方國(guó)資的運(yùn)營(yíng)也可能在未來(lái)成為中國(guó)國(guó)情下的地方重要財(cái)源。提高地方國(guó)有資本的運(yùn)營(yíng)效益，需要發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，地方要從國(guó)有資本的經(jīng)營(yíng)者變?yōu)橥顿Y者。

此外，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)還有利于加強(qiáng)公司治理、淘汰落后產(chǎn)能、激勵(lì)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)等等。

不過(guò)，在目前結(jié)構(gòu)調(diào)整的改革大背景下，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)與十年之前有明顯不同，需要新的思維和實(shí)現(xiàn)路徑，破解一些誤區(qū)。

發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)要突破行業(yè)限制，不能把“國(guó)計(jì)民生”、“關(guān)系國(guó)民經(jīng)濟(jì)命脈”的行業(yè)范圍過(guò)度延伸。目前除了軍工等涉及國(guó)家安全的極少數(shù)領(lǐng)域外，金融、石油、電力、鐵路、電信、資源開(kāi)發(fā)、公用事業(yè)等行業(yè)都要采取切實(shí)有效措施向民資開(kāi)放，引入混合所有制企業(yè)，在一些領(lǐng)域國(guó)有資本要逐步放棄控股，爭(zhēng)取在二級(jí)、三級(jí)企業(yè)全部實(shí)現(xiàn)混合所有制。

發(fā)展混合所有制不能止步于提高國(guó)資證券化水平。國(guó)有資產(chǎn)股份制、證券化的確是發(fā)展混合所有制的重要基礎(chǔ),目前地方國(guó)資證券化水平也的確不高，超過(guò)30%的還較少。但是，在實(shí)現(xiàn)了理清家底、資產(chǎn)重組、上市發(fā)行后，更重要的是引入不同類型的資本，改善公司治理水平，而不是僅僅實(shí)現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)的貨幣化，以圈錢(qián)為目的。

發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)要借力多層次資本市場(chǎng)。僅僅通過(guò)股票市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)混合所有制經(jīng)濟(jì)渠道過(guò)于單一，應(yīng)利用好股權(quán)投資基金、證券化產(chǎn)品、債券、信托、產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)等其他途徑實(shí)現(xiàn)混合所有制經(jīng)濟(jì)。不囿于過(guò)時(shí)的制度，研究?jī)?yōu)先股制度、股權(quán)激勵(lì)措施，制定鼓勵(lì)跨地區(qū)、跨行業(yè)、跨所有制、跨國(guó)并購(gòu)重組的配套措施。

（未完待續(xù)）

（責(zé)編：若佳）

F270.7

A

1004-4914（2014）04-236-03

崔志強(qiáng)，山西大學(xué)MBA，山西焦煤汾西礦業(yè)集團(tuán)副總會(huì)計(jì)師山西介休032000）