劉艷芳

（中商流通生產(chǎn)力促進(jìn)中心，北京 100006）

2013年生豬市場(chǎng)回顧及2014年走勢(shì)預(yù)測(cè)

劉艷芳

（中商流通生產(chǎn)力促進(jìn)中心，北京 100006）

受生豬供給總體比較充足、黃浦江死豬事件、政府臨時(shí)收儲(chǔ)凍豬肉及“八項(xiàng)規(guī)定”下的需求減少等因素影響，2013年全國生豬及豬肉價(jià)格較上年小幅下降，養(yǎng)殖收益明顯下滑。由于目前能繁母豬存欄量依然較多，生豬行業(yè)產(chǎn)能偏高，預(yù)計(jì)2014年，生豬市場(chǎng)供給偏高的狀況依然存在，上半年生豬價(jià)格將走向谷底，下半年有望緩慢回升。

生豬市場(chǎng)；產(chǎn)能偏高；養(yǎng)殖收益；波動(dòng)周期；價(jià)格預(yù)測(cè)

1 2013年生豬市場(chǎng)走勢(shì)分析

1.1 生豬價(jià)格先降后漲，全年價(jià)格低于上年水平

2013年，全年生豬價(jià)格走勢(shì)呈先降后漲的態(tài)勢(shì)，與2009年走勢(shì)基本相同。不同點(diǎn)一是2013年4～5月份，受H7N9流感事件、“假羊肉”事件、國家凍豬肉收儲(chǔ)等因素影響，豬肉價(jià)格提前上漲；二是年底終端需求小于之前預(yù)期，養(yǎng)殖戶對(duì)年后行情持悲觀心態(tài)集中出欄，造成市場(chǎng)供大于求，豬價(jià)反季節(jié)性下跌。

農(nóng)業(yè)部網(wǎng)站數(shù)據(jù)顯示（圖1），2013年全國生豬出場(chǎng)均價(jià)15.13元/kg，同比下降0.3%。其中，12月底生豬出場(chǎng)價(jià)為15.73元/kg，較年初下降5.6%，較年內(nèi)最低水平上漲24.6%，同比下降3.6%。政府網(wǎng)站數(shù)據(jù)顯示，2013年全國規(guī)模以上屠宰企業(yè)白條肉出廠均價(jià)20.38元/kg，同比下降1.3%。其中，12月底白條肉價(jià)格21.02元/kg，較年初下降5.1%，較年內(nèi)最低水平上漲19.0%，同比下降3.7%。

1.2 全年生豬供給較多

生豬市場(chǎng)供給過剩是生豬價(jià)格下跌的主要原因。2011～2012年，由于生豬價(jià)格較高，養(yǎng)殖戶對(duì)后市預(yù)期較好，生豬產(chǎn)業(yè)擴(kuò)張迅速，生豬存欄量不斷增加（圖2），根據(jù)農(nóng)業(yè)部監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)測(cè)算，全國4 000個(gè)監(jiān)測(cè)點(diǎn)能繁母豬存欄量由2011年4月的4 695萬頭，不斷上漲至2012年10月的5 078萬頭，漲幅為8.2%。之后雖然存欄下調(diào)，但下調(diào)幅度有限。截至2013年12月底，能繁母豬總存欄接近5 000萬頭，仍然大大過剩（圖2）。國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2013年全年，豬肉產(chǎn)量5 493萬噸，較2012年增加2.8%；生豬出欄71 557萬頭，較2012年增加2.5%。

1.3 全年豬肉消費(fèi)增速放緩

作為豬肉消費(fèi)大戶的餐飲業(yè)因受到“三公消費(fèi)”減少的影響，需求下降，這是導(dǎo)致豬肉價(jià)格走跌的重要原因之一。國家統(tǒng)計(jì)局近日公布的最新數(shù)據(jù)顯示，2013年全國餐飲業(yè)收入累計(jì)25 392億元，同比增長9%，其中限額以上企業(yè)（單位）餐飲收入累計(jì)8 181億元，同比下降1.8%。我國餐飲業(yè)結(jié)束了連續(xù)23年來的兩位數(shù)增長，首次出現(xiàn)個(gè)位數(shù)增長。北京市餐飲業(yè)首次出現(xiàn)負(fù)增長，北京統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，在2013年1～11月，北京餐飲企業(yè)收入除了10月份同比微漲0.9%以外，其余各月都是負(fù)增長，其中5月份降幅最高，達(dá)到-10.3%，降幅最低的也達(dá)到-3%。

圖1 2009～2013年生豬價(jià)格月度走勢(shì)圖

1.4 養(yǎng)殖收益下滑明顯

近幾年，國內(nèi)玉米生產(chǎn)形勢(shì)良好，玉米產(chǎn)量不斷創(chuàng)新高，加上玉米酒精、淀粉等下游加工業(yè)需求疲軟，全年玉米消費(fèi)不旺，價(jià)格有所回落，但在國家臨時(shí)收儲(chǔ)政策支撐下，下跌幅度有限。國家糧油信息中心數(shù)據(jù)顯示，2013年東北購銷企業(yè)玉米出庫均價(jià)為2 184元/噸，同比下跌3.6%；華北飼料企業(yè)玉米進(jìn)廠均價(jià)為2 293元/噸，同比基本持平。豆粕價(jià)格全年漲幅明顯，超過10%。同時(shí)，中國飼料工業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2013年，育肥豬配合飼料價(jià)格同比上漲6.2%，育肥豬濃縮飼料同比上漲4.9%，大豬預(yù)混合飼料同比上漲8.4%。

飼料價(jià)格的上漲和生豬價(jià)格的下跌，壓縮了養(yǎng)殖戶的利潤空間。據(jù)國家發(fā)改委監(jiān)測(cè)，2013年全國生豬主產(chǎn)區(qū)豬糧比價(jià)6.24∶1（圖3），高于盈虧平衡點(diǎn)，與2012年基本持平。但受養(yǎng)殖中度虧損期長達(dá)兩個(gè)月的影響，2013年生豬養(yǎng)殖收益較2012年有所下降。全年價(jià)格除4、5月份外，其他月份均高于成本價(jià)，但遠(yuǎn)低于生豬盈利15%的合理價(jià)格水平（圖4）。據(jù)調(diào)查，2013年養(yǎng)殖企業(yè)出欄一頭100 kg的育肥豬利潤約為30元，較2012年下降近40元。

2 2014年生豬市場(chǎng)影響因素分析

圖2 2009～2013年生豬和能繁母豬存欄量月度走勢(shì)圖

圖3 2011～2013年月度豬糧比價(jià)走勢(shì)圖

圖4 2009～2013年生豬出欄價(jià)格、成本價(jià)及合理價(jià)

2.1 養(yǎng)豬成本繼續(xù)保持高位

飼料原料價(jià)格波動(dòng)多年來一直是飼料產(chǎn)品價(jià)格變化的主要因素，國際、國內(nèi)市場(chǎng)化成為決定性因素。玉米方面，全球玉米供應(yīng)充足，國內(nèi)產(chǎn)量增加，國家統(tǒng)計(jì)局預(yù)計(jì)2013年我國玉米產(chǎn)量達(dá)到2.15億噸，比2012年增長4.6%，連續(xù)第四年增產(chǎn)。但在國家定向收儲(chǔ)和高成本的支撐下，2014年玉米價(jià)格可能繼續(xù)小幅上漲。豆粕方面，受美國種植成本較高和畜禽存欄水平較高的影響，豆粕價(jià)格可能保持高位。除了飼料成本，人工成本也在上漲，據(jù)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2013年一線城市的人工成本升幅達(dá)到8%，2014年將更高。同時(shí)受環(huán)保約束、社會(huì)物價(jià)水平等多方面因素影響，2014年全年生豬養(yǎng)殖成本將繼續(xù)保持高位。

2.2 市場(chǎng)供給仍將過剩

目前能繁母豬存欄水平較高，產(chǎn)能過剩。盡管2013年9月份以來，能繁母豬產(chǎn)能有所下調(diào)，但是下調(diào)幅度非常有限。根據(jù)農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)推算，2013年12月底，能繁母豬存欄量為4 938萬頭，與近五年的峰值水平相當(dāng)（2009年1月底達(dá)5 010萬頭），能繁母豬占生豬總存欄比例為10.8%，遠(yuǎn)高于正常水平。隨著養(yǎng)殖技術(shù)的不斷進(jìn)步，母豬生產(chǎn)力逐年提高，即產(chǎn)出同樣數(shù)量的商品育肥豬所需母豬數(shù)量會(huì)逐年減少，2014年生豬養(yǎng)殖行業(yè)產(chǎn)能將面臨過剩狀態(tài)。預(yù)計(jì)2014年全國生豬出欄量或達(dá)7.1億頭，生豬行業(yè)產(chǎn)能過剩仍將較突出。

2.3 需求方面難有改進(jìn)，仍以季節(jié)性波動(dòng)為主

在2014年整個(gè)宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，整體消費(fèi)難有大的回升。豬肉需求主要包括居民消費(fèi)、團(tuán)體消費(fèi)和餐飲消費(fèi)。2014年居民消費(fèi)和團(tuán)體消費(fèi)變化不大，餐飲消費(fèi)特別是高端餐飲消費(fèi)將仍受“八項(xiàng)規(guī)定”影響，鋪張、奢侈的消費(fèi)有可能繼續(xù)萎縮，這在一定程度上對(duì)豬肉消費(fèi)產(chǎn)生影響。整個(gè)2014年的消費(fèi)波動(dòng)，將主要以季節(jié)性和節(jié)日性的消費(fèi)波動(dòng)為主。

2.4 2014年需關(guān)注疫情情況

圖5 生豬價(jià)格波動(dòng)循環(huán)項(xiàng)及主頻周期項(xiàng)

隨著我國生豬產(chǎn)業(yè)的不斷發(fā)展和牲畜跨省調(diào)運(yùn)愈加頻繁，生豬疫病暴發(fā)呈現(xiàn)出高頻率、高危害、覆蓋面大的特點(diǎn)，復(fù)雜程度不斷增加，防控愈發(fā)困難。豬病對(duì)養(yǎng)豬生產(chǎn)的危害日趨嚴(yán)重，尤其是傳染性疾病，已成為制約我國生豬產(chǎn)業(yè)健康、穩(wěn)定發(fā)展的重要因素。生豬疫病是影響2014年生豬市場(chǎng)預(yù)測(cè)的重要因素之一。

生豬價(jià)格過高時(shí)，需要警惕食品安全事件；生豬價(jià)格過低時(shí)，需要警惕疫情的發(fā)生。2014年生豬市場(chǎng)可能迎來市場(chǎng)周期波動(dòng)的低谷，為了降低成本，部分養(yǎng)殖企業(yè)會(huì)在飼料、防疫等方面減少開支，這就可能導(dǎo)致2014年的豬病發(fā)生概率增加。如2005年下半年至2006年上半年，養(yǎng)殖戶虧損嚴(yán)重，2006年夏季全國生豬藍(lán)耳病疫情大規(guī)模暴發(fā)，之后生豬存欄減少，價(jià)格大幅上漲。

3 2014年豬價(jià)走勢(shì)預(yù)測(cè)

生豬價(jià)格的波動(dòng)可以分解為：1）趨勢(shì)性波動(dòng)。這主要受我國豬肉消費(fèi)量逐年小幅增加、成本不斷增加的影響，整體來看，豬肉價(jià)格逐年上漲，其漲幅是有一定規(guī)律性的；2）季節(jié)性波動(dòng)。主要是受國內(nèi)居民季節(jié)性和節(jié)日性消費(fèi)影響，也有一定規(guī)律可循；3）循環(huán)性。由于我國養(yǎng)殖業(yè)存在“蛛網(wǎng)現(xiàn)象”，從生豬賣難→價(jià)格下跌→宰殺母豬→生豬供給減少→價(jià)格上漲→養(yǎng)殖信心增強(qiáng)→生豬供給增加→生豬賣難，出現(xiàn)了生豬市場(chǎng)周期性的循環(huán)；4）其他的隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)目。即其他隨機(jī)因素導(dǎo)致的價(jià)格波動(dòng)。生豬價(jià)格波動(dòng)的循環(huán)性是引起生豬價(jià)格大幅波動(dòng)的重要原因，也是我們研究生豬價(jià)格波動(dòng)的重點(diǎn)。

我們采用國際上通常采用的X-12季節(jié)調(diào)整方法對(duì)生豬價(jià)格進(jìn)行分解，可以得到生豬價(jià)格波動(dòng)的循環(huán)性，我們對(duì)生豬價(jià)格的循環(huán)項(xiàng)進(jìn)行濾波分析，可以提取出生豬價(jià)格波動(dòng)的主要波動(dòng)頻度和周期。

從生豬價(jià)格波動(dòng)的循環(huán)項(xiàng)（周期項(xiàng)）中可以看出（圖5），生豬價(jià)格波動(dòng)的周期在縮短，波動(dòng)幅度在減小，生豬價(jià)格底部的調(diào)整期在延長；還可看出，未來半年，生豬價(jià)格將處于下降周期，預(yù)計(jì)2014年將達(dá)到谷底。由于2013年11月能繁母豬的存欄已經(jīng)開始調(diào)整（圖3），2013年12月生豬的總存欄已經(jīng)開始下降（圖2），結(jié)合消費(fèi)的波動(dòng)分析，預(yù)計(jì)生豬價(jià)格將在2014年6～7月份達(dá)到谷底。從主頻周期項(xiàng)可以看出，生豬價(jià)格的主頻周期項(xiàng)比較明顯，基本上是兩年就有一個(gè)主頻周期，目前處于主頻周期的小波峰，未來將下降。

F326.33

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1673-4645(2014)02-0022-04

2014-02-11