宗 良

銀行業(yè)怎樣應對利差縮窄

宗 良

2013年以來，伴隨著利率市場化步伐的加快和互聯(lián)網(wǎng)金融的崛起，我國金融市場環(huán)境發(fā)生了較大改變，給銀行業(yè)帶來較大挑戰(zhàn)。

從國際經(jīng)驗看，利率市場化使得存款替代性產(chǎn)品種類多樣化，擠壓了銀行業(yè)利差。如美國1986～1990年的存貸款平均利差比1980～1985年期間減少54個基點。從近期我國銀行業(yè)利差的變化也能看到這一點，銀行業(yè)利差普遍有所減小，中小銀行減小的幅度更大。

在利率市場化不斷推進的背景下，商業(yè)銀行必須摒棄粗放的發(fā)展模式，調(diào)整業(yè)務結(jié)構(gòu)，加強創(chuàng)新，強化管理，不斷提升整體經(jīng)營管理水平，確保健康可持續(xù)發(fā)展。

一是提升資產(chǎn)負債管理水平，強化風險管理。利率市場化使商業(yè)銀行在進行資產(chǎn)負債管理時有了更靈活的手段。通過應用主動負債金融工具，提高主動負債的比重，增強對負債的調(diào)控能力，推動負債結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型。通過提高風險溢價，優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)等方式，調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，使有限的信貸資源重點支持低資本消耗、高定價的客戶貸款。同時，還應積極開發(fā)利率風險管理工具，建立健全利率風險管理的基本流程，使銀行能較準確對風險進行監(jiān)測和應對，將可能面臨的風險事先控制在銀行能夠承受的范圍之內(nèi)。

二是加快業(yè)務轉(zhuǎn)型。從西方發(fā)達國家商業(yè)銀行發(fā)展進程來看，隨著利率市場化進程的推進，銀行普遍把目光盯在新興業(yè)務上。借鑒國際銀行業(yè)經(jīng)驗，商業(yè)銀行需要正確分析和把握利率市場化對傳統(tǒng)業(yè)務結(jié)構(gòu)和盈利模式的影響，積極推進綜合化經(jīng)營，調(diào)整業(yè)務結(jié)構(gòu)，以實現(xiàn)經(jīng)營和收益來源的多元化。

首先，可以考慮積極拓展代理、托管、咨詢等中間業(yè)務，逐步減少對存貸款業(yè)務的依賴，不斷提高中間業(yè)務收入占比，增強核心競爭力。其次，應積極拓展風險較低的個人金融業(yè)務。第三，各類銀行應確立差異化定位、特色化經(jīng)營的理念，提供差異化的產(chǎn)品和服務，以便在激烈的競爭中謀得一席之地。

三是加強產(chǎn)品創(chuàng)新。利率市場化將帶來金融產(chǎn)品創(chuàng)新的全面發(fā)展，尤其是與利率、匯率市場化相關的產(chǎn)品需求將更為旺盛。金融產(chǎn)品創(chuàng)新能力將成為商業(yè)銀行服務客戶、提高非利息收入的重要保障。通過加大以市場和效益為導向的金融創(chuàng)新，實現(xiàn)銀行產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的升級，提高傳統(tǒng)存貸款業(yè)務的盈利水平。商業(yè)銀行應在加強產(chǎn)品盈利能力分析與評價的基礎上，根據(jù)不同產(chǎn)品收益水平和風險水平，調(diào)整現(xiàn)有產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，增加高收益、低風險產(chǎn)品的比例。目前特別應重視發(fā)展對優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)和個人的資產(chǎn)業(yè)務，同時增加對不動產(chǎn)項目和新興產(chǎn)業(yè)的融資，實行風險與收益相對稱的信貸策略，努力擴大資金運用利差。

四是建立健全高效的金融產(chǎn)品定價體系。利率市場化使定價成為貸款市場競爭的關鍵因素，因此建立科學合理的貸款定價機制，是商業(yè)銀行應對利率市場化的迫切需要。商業(yè)銀行應建立健全貸款定價方法體系，在市場基準利率基礎上參照合理的成本收益方法，確定本行的基準利率水平，同時使用客戶盈利分析模型確定對不同客戶的利率水平，實現(xiàn)客戶與銀行的雙贏。

(田風摘自《經(jīng)濟日報》2014年4月17日《銀行業(yè)怎樣應對利率縮窄》)