農(nóng)戶聯(lián)保貸款的推出，是試圖通過農(nóng)民之間的相互監(jiān)督，降低金融機(jī)構(gòu)的信息成本，并通過聯(lián)保體內(nèi)部的正向激勵機(jī)制防范道德風(fēng)險，從而解決制約農(nóng)村金融中的信息不對稱問題，促進(jìn)信貸的增長。但是，農(nóng)戶聯(lián)保貸款業(yè)務(wù)在正式推出后，經(jīng)歷了短暫迅速發(fā)展，暴露出大量的風(fēng)險，近年來業(yè)務(wù)量也逐年萎縮。

農(nóng)戶聯(lián)保貸款高風(fēng)險和業(yè)務(wù)萎縮的原因

雖然產(chǎn)業(yè)相同、自愿組合、技術(shù)互助、貸款互保等原則組建農(nóng)戶信用聯(lián)合體并申請貸款，在一定程度上降低了金融機(jī)構(gòu)的信息監(jiān)督成本，提高了貸款人的信用等級，但農(nóng)戶聯(lián)保貸款仍積聚了大量的風(fēng)險，業(yè)務(wù)持續(xù)萎縮，而這主要是由于社會經(jīng)濟(jì)形勢變化、產(chǎn)品設(shè)計、政策支持及金融機(jī)構(gòu)管理等方面的原因造成的。

（一）現(xiàn)代農(nóng)村信貸環(huán)境發(fā)生變化，農(nóng)戶聯(lián)保貸款失去生存“土壤”

一是農(nóng)戶聯(lián)保貸款不適應(yīng)現(xiàn)代農(nóng)業(yè)的發(fā)展。隨著農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，立體式、效益型的種養(yǎng)大戶越來越多，集約化、專業(yè)化、科技化、企業(yè)化的大農(nóng)業(yè)格局對貸款授信、期限提出了更高要求，通過聯(lián)保解決農(nóng)戶大額貸款難的設(shè)計初衷已經(jīng)很難實現(xiàn)。二是與其他新型農(nóng)村金融產(chǎn)品相比，農(nóng)戶聯(lián)保貸款競爭力不足。三是農(nóng)戶聯(lián)保貸款受社會急劇轉(zhuǎn)型時期沖擊較大。目前，我國農(nóng)村普遍出現(xiàn)空心村現(xiàn)象，農(nóng)戶相互監(jiān)督的社會條件逐步解體。各個領(lǐng)域以及身邊的不誠信現(xiàn)象對農(nóng)民產(chǎn)生了消極影響，農(nóng)民的誠信意識下降，加大了聯(lián)保貸款的清收難度，在一定程度上也挫傷了信貸員發(fā)放農(nóng)戶聯(lián)保貸款的積極性。

（二）聯(lián)保貸款制度設(shè)計存在缺陷，在發(fā)展的道路上遭遇“梗阻”

一是聯(lián)保小組成員存款賬戶資金繳納難。根據(jù)銀監(jiān)會《指引》第五條規(guī)定，具備開立存款賬戶條件的借款人才可自愿組成聯(lián)保小組。由于該《指引》沒有存款賬戶的具體額度限定，農(nóng)村信用社一般執(zhí)行人民銀行《指導(dǎo)意見》第四條“借款人在得到貸款前，應(yīng)在信用社存入不低于借款額5%的活期存款”的規(guī)定，無形中增加了農(nóng)民的融資成本。二是聯(lián)保貸款風(fēng)險控制難。一般來說，聯(lián)保小組成員通常是同一村莊的農(nóng)戶，相互之間經(jīng)營產(chǎn)業(yè)相同或相近，一旦出現(xiàn)產(chǎn)品價格波動或遭遇自然災(zāi)害，聯(lián)保小組成員會一起蒙受損失，影響農(nóng)戶聯(lián)保貸款的正常運(yùn)行。并且聯(lián)保貸款為互保貸款，一旦出現(xiàn)不良清收的難度大，極易引發(fā)一連串的不良反應(yīng)。三是聯(lián)保小組構(gòu)建難。銀監(jiān)會《指引》第六條規(guī)定“聯(lián)保小組一般不少于5戶”，實際情況是農(nóng)戶普遍存在聯(lián)強(qiáng)不聯(lián)弱、聯(lián)親不聯(lián)疏的心理，而弱弱聯(lián)合又會增加貸款風(fēng)險，因此在同一信用社服務(wù)區(qū)域內(nèi)很難找出符合條件、自愿組合的5戶農(nóng)戶。為了完成任務(wù)，就會出現(xiàn)“拉郎配”或一人有貸款需求，動員親友包裝組建的不正?，F(xiàn)象。

（三）國家相關(guān)配套措施不足，聯(lián)保貸款持續(xù)發(fā)展缺乏“保障”

首先，國家政策支持不夠細(xì)化。中國銀監(jiān)會自2005年以來，先后下發(fā)《銀行開展小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)指導(dǎo)意見》等10余項政策文件，分別從授信、統(tǒng)計制度、服務(wù)機(jī)構(gòu)等各個方面支持小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)，相比較，農(nóng)戶聯(lián)保貸款的政策支持沒有如此細(xì)化。其次，國家政策支持不夠全面。因為缺少相關(guān)操作意見的支撐，沒有實際推行，國家在稅收、費用補(bǔ)貼以及風(fēng)險補(bǔ)償?shù)确矫娴闹С诌€有待加強(qiáng)。

對農(nóng)村金融產(chǎn)品創(chuàng)新的啟示

（一）立足本地實際，科學(xué)謀劃創(chuàng)新項目

農(nóng)村金融產(chǎn)品創(chuàng)新需要根據(jù)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的特點，結(jié)合本地資源優(yōu)勢，打造特色品牌，為金融支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供良好的載體。以農(nóng)戶聯(lián)保貸款為例，監(jiān)管部門應(yīng)盡快修改《指引》，從貸款對象、授信管理、存款賬戶、成員戶數(shù)、結(jié)息方式等方面進(jìn)行完善和補(bǔ)充；各省、市部門應(yīng)進(jìn)一步細(xì)化，制定與本地實際相符、更具操作性的實施細(xì)則。開展金融產(chǎn)品創(chuàng)新，還必須引入人民銀行征信機(jī)制，對借款主體進(jìn)行信用評價，根據(jù)具體信用等級授信并發(fā)放貸款，這樣既解決了廣大農(nóng)村客戶缺乏貸款抵押物的問題，又有利于改善農(nóng)村地區(qū)的整體信用環(huán)境。

（二）遵循自愿原則，真正讓農(nóng)民得實惠

農(nóng)民應(yīng)對風(fēng)險的能力較差，一旦經(jīng)受損失就會影響生產(chǎn)、生活。同時，強(qiáng)扭的瓜不甜，誤導(dǎo)、強(qiáng)制農(nóng)戶參加的創(chuàng)新項目，只能“曇花一現(xiàn)”。開展農(nóng)村金融產(chǎn)品創(chuàng)新，必須尊重農(nóng)民意愿，保護(hù)農(nóng)民的利益不受損失，“農(nóng)民自愿”、“農(nóng)民受益”才是一項創(chuàng)新產(chǎn)品的生命源泉。

（三）加大政策支持，建立風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制

農(nóng)村金融產(chǎn)品創(chuàng)新牽涉部門廣，涉及環(huán)節(jié)多，國家政策的支持、地方政府的指導(dǎo)和相關(guān)部門的配合至關(guān)重要。一是探索建立涉農(nóng)貸款的風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制，由地方政府牽頭建立風(fēng)險補(bǔ)償基金，對因自然災(zāi)害等不可抗力因素造成的涉農(nóng)貸款損失進(jìn)行補(bǔ)償。同時涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)加大對各種撥備資金的提取力度，努力通過良性的體內(nèi)循環(huán)消化涉農(nóng)貸款的損失。二是建立涉農(nóng)貸款保險制度，國家應(yīng)盡快設(shè)立不以盈利為目的的政策性保險機(jī)構(gòu)，為涉農(nóng)貸款提供互助性的保險保障，切實增強(qiáng)農(nóng)業(yè)和農(nóng)戶的風(fēng)險承受能力，為農(nóng)戶和銀行解決后顧之憂。

（四）完善激勵機(jī)制，提高機(jī)構(gòu)創(chuàng)新能力

金融創(chuàng)新的本質(zhì)，是通過對風(fēng)險的重新配置，實現(xiàn)多樣化金融需求的滿足與金融機(jī)構(gòu)目標(biāo)受益之間的有效平衡。由此可見，金融創(chuàng)新可以促進(jìn)金融資源的再分配，有利于金融機(jī)構(gòu)搶占市場先機(jī)、優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)。人民銀行要綜合運(yùn)行“兩管理、兩綜合”、差別化的金融服務(wù)等手段，提高金融機(jī)構(gòu)配合人民銀行工作的主動性和積極性。另一方面，積極爭取配套資金，對金融機(jī)構(gòu)推廣某項金融創(chuàng)新產(chǎn)品實施考核獎勵，以提高金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)在動力。