文/周德元

（作者為恒豐銀行杭州分行行長、黨委書記）

近來，作為民營中小企業(yè)主要融資平臺的銀行出現(xiàn)不良資產(chǎn)激增、預(yù)警信號頻發(fā)狀況，如何探索采用更有效、更科學(xué)的信用風(fēng)險防范措施對銀行授信業(yè)務(wù)健康發(fā)展至關(guān)重要

自國家宏觀貨幣政策持續(xù)收緊以來，浙江范圍內(nèi)的部分民營中小企業(yè)因資金鏈斷裂或互保圈牽連等原因，相繼陷入困境或瀕臨破產(chǎn)，作為浙江民營中小企業(yè)主要融資平臺的銀行也出現(xiàn)不良資產(chǎn)激增、預(yù)警信號頻發(fā)狀況。

信貸資金被挪用進(jìn)入民間借貸風(fēng)險

在資金偏緊的金融市場環(huán)境下，銀行信貸資金被小部分人作為資源在利用。表面符合授信條件的部分企業(yè)或個人取得銀行信貸資金后，輾轉(zhuǎn)將該資金用于向民營中小企業(yè)或企業(yè)主發(fā)放高利貸，從中獲取利差。當(dāng)出借資金達(dá)到一定規(guī)模且出現(xiàn)有高利貸債務(wù)人不能歸還而造成出借人資金鏈斷裂時，銀行的信貸資金安全隨即受到威脅。對此，銀行業(yè)務(wù)人員在貸前調(diào)查階段應(yīng)多維度詳細(xì)了解客戶經(jīng)營背景及實際控制人信用、素質(zhì)等信息，如發(fā)現(xiàn)客戶有民間借貸或資金生意等決不介入。作為銀行信貸審查人員不能只看書面報表、報告等材料審批貸款，諸如該類企業(yè)有較專業(yè)財務(wù)人員幫其做虛假財務(wù)報表等以騙取銀行信貸資金，一般人很難發(fā)現(xiàn)紕漏，如發(fā)現(xiàn)財務(wù)報表銷售收入、短期借款、應(yīng)收賬款等數(shù)字沒有相應(yīng)材料支撐應(yīng)引起重視，同時對授信企業(yè)現(xiàn)金流進(jìn)行考察，比如主要銀行賬戶流水單等書面材料的分析對辨別民間借貸也很有幫助。而授信后管理要重點監(jiān)測其信貸資金流向，仔細(xì)辨別該筆信貸資金用途是否與其正常經(jīng)營業(yè)務(wù)相匹配，嚴(yán)防該環(huán)節(jié)企業(yè)造假材料逃過銀行對信貸資金流向的監(jiān)管。

授信客戶互保帶來風(fēng)險

近期銀行出現(xiàn)的部分不良資產(chǎn)的另一誘因是受互保圈拖累。當(dāng)前浙江區(qū)域內(nèi)，以互?；蚵?lián)保等方式擔(dān)保成為銀行對民營中小企業(yè)授信的常用模式，銀行通過此方式在防范單體風(fēng)險的同時，也帶來互保企業(yè)間相互影響等負(fù)面效應(yīng)。尤其是通過銀行工作人員或資金掮客等與并不熟悉的企業(yè)進(jìn)行互保，實際上加大了授信企業(yè)經(jīng)營的外在風(fēng)險，對銀行信貸資產(chǎn)陷入系統(tǒng)性風(fēng)險埋下隱患。

“火燒連營”帶來的教訓(xùn)是沉痛和深刻的。民營中小企業(yè)在銀行融資時如何尋找更適當(dāng)、更科學(xué)的擔(dān)保方式成了銀行和企業(yè)共同面對的一個課題。傳統(tǒng)的互保貸款模式是否能有效防范銀行風(fēng)險，也值得銀行風(fēng)險管理從業(yè)人員思考。首先，嚴(yán)防銀行業(yè)務(wù)人員為了做業(yè)務(wù)而利用自己的資源為授信客戶“拉郎配”尋找擔(dān)保單位，出現(xiàn)這種狀況，一方面說明借款企業(yè)現(xiàn)金流已比較緊張或非常渴望資金，另一方面，尋找來的保證企業(yè)訴求是否正當(dāng)值得商榷，且說明其風(fēng)險控制意識有待提高。杜絕有資金掮客介入進(jìn)行融資或擔(dān)保牽線的銀行授信。其次，授信審查人員在審查業(yè)務(wù)時建議了解保證人提供保證的緣由及背景，對于企業(yè)實際控制人等主要經(jīng)營者之間互相不了解對方的授信或擔(dān)保建議引起高度重視；同時建議銀行認(rèn)真審視授信或擔(dān)保企業(yè)互保圈乃至互保圈的互保圈中企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債、資信及實力等情況，對于同行業(yè)或關(guān)聯(lián)度緊密行業(yè)間的互保也要謹(jǐn)慎介入，防止行業(yè)性系統(tǒng)風(fēng)險。最后，銀行在授信后管理時應(yīng)密切關(guān)注授信企業(yè)互保圈及該互保圈的互保圈等客戶經(jīng)營情況，保持對外部信息接收的敏感度，一旦有對某企業(yè)的不利信息，應(yīng)及時查詢其所在互保圈及該圈的互保圈等相應(yīng)信息，如發(fā)現(xiàn)本單位授信客戶牽涉其中，應(yīng)盡早引起關(guān)注。但是，也應(yīng)注意不要因過度緊張而采取過激措施。

跨行業(yè)跨區(qū)域投資過度風(fēng)險

商業(yè)經(jīng)營者的逐利性和不斷發(fā)展壯大欲望不言而喻，但更多時候需要根據(jù)自身實力、發(fā)展階段、商業(yè)機遇等各種情況來進(jìn)行科學(xué)決策則顯得非常重要。當(dāng)發(fā)現(xiàn)有利可圖時，一部分企業(yè)經(jīng)營者尤其是民營中小企業(yè)經(jīng)營者頭腦過熱導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)盲目過度投資等現(xiàn)象，現(xiàn)實中部分企業(yè)看到某行業(yè)或項目利潤可觀就轉(zhuǎn)而將更多的資金和精力轉(zhuǎn)向自己并不熟悉的經(jīng)營領(lǐng)域，這樣勢必需要更多的融資，承擔(dān)更大的成本及風(fēng)險。企業(yè)若能走出需跨越的鴻溝是幸運的，但是跨越、轉(zhuǎn)型、探索多種模式經(jīng)營的過程中企業(yè)相對脆弱，一旦在經(jīng)營中遇到困難，企業(yè)包括原主業(yè)在內(nèi)的全盤經(jīng)營將陷入困境。對此，利益導(dǎo)向下的資源配置必須建立在對市場信息的準(zhǔn)確把握和判斷上，否則，企業(yè)在經(jīng)營的過程中單純跟著利益運營遲早會出風(fēng)險。其次，企業(yè)在經(jīng)營過程中不能靠主觀臆想而鋌而走險，市場千變?nèi)f化，企業(yè)應(yīng)做好隨時應(yīng)對變化的準(zhǔn)備而不是靠主觀判斷，跨行業(yè)過度盲目投資。最后，企業(yè)應(yīng)該做到“有多大能力做多大事”，過度超出自身能力和實力去發(fā)展可能會遭受滅頂之災(zāi)。

從銀行信用風(fēng)險防范角度來看，一是要關(guān)注授信客戶是否存在過度跨行業(yè)投資或跨區(qū)域投資等問題，關(guān)注客戶投資的金額及損益實際狀況。對于跨行業(yè)或跨區(qū)域投資過度且非主營業(yè)務(wù)范圍內(nèi)的客戶謹(jǐn)慎介入。二是關(guān)注其現(xiàn)金流向是否為主營業(yè)務(wù)，對資金流向不明要引起關(guān)注。三是要對于授信客戶短時間內(nèi)負(fù)債增長過快，且與其主營業(yè)務(wù)銷售額明顯不匹配的現(xiàn)象要謹(jǐn)慎介入。

固定資產(chǎn)投資過多導(dǎo)致資金固化風(fēng)險

有部分民營企業(yè)主對固定資產(chǎn)投資很有興趣，尤其是企業(yè)發(fā)展到一定規(guī)模且有資金實力時，對購置固定資產(chǎn)更是不遺余力。企業(yè)發(fā)展過程中固定資產(chǎn)投資是正常的也是必要的，但是企業(yè)資金過多投資固定資產(chǎn)，一旦操作不當(dāng)可能會導(dǎo)致流動資金過度固化而出現(xiàn)現(xiàn)金流緊張，從而影響主營業(yè)務(wù)經(jīng)營。對此，銀行對于短期內(nèi)大量購置不動產(chǎn)的授信客戶要引起關(guān)注，要弄清其購買不動產(chǎn)的資金來源及成本，測算主營業(yè)務(wù)產(chǎn)生利潤與其各項成本的匹配程度。要弄清購買的不動產(chǎn)是否用于企業(yè)正常的擴大再生產(chǎn)等用途，評估購入不動產(chǎn)在授信期間乃至未來耗用成本及收益狀況。要仔細(xì)了解購進(jìn)不動產(chǎn)在變現(xiàn)過程中是否存在瑕疵及變現(xiàn)能力情況。

低附加值產(chǎn)業(yè)難以為繼風(fēng)險

面對國內(nèi)人力資源成本不斷上升、原材料價格上漲、全球經(jīng)濟不景氣等原因造成的對外出口萎縮等情況，低附加值產(chǎn)業(yè)經(jīng)營舉步維艱，企業(yè)轉(zhuǎn)型升級迫在眉睫，銀行在面對此類企業(yè)授信申請時要愈加謹(jǐn)慎。作為銀行多年合作客戶及存量授信業(yè)務(wù)，銀行業(yè)務(wù)人員與審查人員防控風(fēng)險的警惕性往往沒有新增授信業(yè)務(wù)那么高，在沒有明顯或重大變化、風(fēng)險的情況下一般是續(xù)做，而此舉暗藏風(fēng)險。對此，銀行業(yè)務(wù)人員和審查人員在續(xù)做存量業(yè)務(wù)或新增授信業(yè)務(wù)時應(yīng)確保已仔細(xì)研讀過總、分行最新制定的授信政策指引。隨著生產(chǎn)力不斷發(fā)展及產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)型升級，對沒有及時跟上步伐的企業(yè)應(yīng)該密切關(guān)注，隨時調(diào)整對其授信策略。當(dāng)前經(jīng)濟形勢下，對于勞動密集型、技術(shù)含量低、低附加值企業(yè)授信要嚴(yán)格控制，密切關(guān)注內(nèi)外部市場變化可能對某個企業(yè)甚至某個行業(yè)產(chǎn)生的影響。

針對浙江區(qū)域內(nèi)民營企業(yè)授信特點，探索采用更有效、更科學(xué)的信用風(fēng)險防范措施對銀行授信業(yè)務(wù)健康發(fā)展至關(guān)重要。銀行授信業(yè)務(wù)相關(guān)人員在開展業(yè)務(wù)授信前調(diào)查、授信中審查乃至授信后管理的全過程中要突出專業(yè)化、精細(xì)化、審慎化操作。除了考察債務(wù)人的財務(wù)狀況、經(jīng)營能力、償債意愿等常規(guī)性的風(fēng)險防范指標(biāo)，還要關(guān)注當(dāng)前經(jīng)濟形勢下暴露出的互保圈影響、民間借貸暗流涌動、個別行業(yè)在宏觀經(jīng)濟政策、外部經(jīng)濟形勢急劇變化等因素影響下經(jīng)營狀況急速下滑等新特點。

作為經(jīng)營風(fēng)險的企業(yè)，銀行在實際經(jīng)營過程中應(yīng)針對每筆業(yè)務(wù)風(fēng)險狀況進(jìn)行評估后定價，爭取實現(xiàn)風(fēng)險與收益的優(yōu)化配置。同時，防止將銀行信貸資金集中投向某些區(qū)域、行業(yè)和客戶，導(dǎo)致銀行所面臨的信用風(fēng)險過度集中。一旦相關(guān)客戶發(fā)生違約情況，銀行將面臨巨大損失。銀行可以通過授信政策調(diào)整導(dǎo)向、授信流程管理及限額配置來實現(xiàn)風(fēng)險資本的最佳配置。在防范、控制風(fēng)險的前提下，促進(jìn)授信業(yè)務(wù)又好又快發(fā)展。