（廣西大學(xué)行健文理學(xué)院 廣西南寧530004）

隨著全球經(jīng)濟(jì)一體化進(jìn)程加快，各國財(cái)務(wù)報(bào)表的趨同化是未來的一個(gè)方向。美國作為一個(gè)發(fā)達(dá)的經(jīng)濟(jì)大國，其財(cái)務(wù)報(bào)表的披露體系值得關(guān)注。紐約證券交易所（NYSE）是世界上第二大證券交易所。隨著這幾年我國互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)、新媒體行業(yè)和新興科技行業(yè)等多家公司企業(yè)赴美上市熱潮的掀起，赴美上市要求的財(cái)務(wù)報(bào)表披露也成為了大家關(guān)注的焦點(diǎn)。從2010年20余家中國公司在紐交所上市到2011年7家企業(yè)在紐交所IPO，目前為止已經(jīng)有超過80家中國公司在紐交所正式掛牌，使中國成為紐交所除了美國以外第二大上市的來源國。除了我國之外，還有多家外國公司也選擇在紐約證券交易所NYSE上市。本文通過對(duì)在紐約證券交易所交上市的外國電信公司收益表對(duì)比分析來探討收益表披露的一些問題。

一、四家電信公司簡介

美國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)要求利潤表披露的項(xiàng)目和格式比較隨意，所以不同行業(yè)、不同公司，相同的業(yè)務(wù)內(nèi)容可能報(bào)表會(huì)有較大的差別，本文選取了4家電信公司：中國電信（China Telecom Corporation Ltd），英國電信（BT Group Plc），塔塔通訊（TATA Communication Ltd），俄羅斯移動(dòng)通訊系統(tǒng)（Mobile TeleSystems OJSC）進(jìn)行對(duì)比。

中國電信集團(tuán)公司是我國特大型國有通信企業(yè)。中國電信作為中國主體電信企業(yè)和最大的基礎(chǔ)網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營商，擁有世界第一大固定電話網(wǎng)絡(luò)，成員單位包括遍布全國的31個(gè)省級(jí)企業(yè)，在全國范圍內(nèi)經(jīng)營電信業(yè)務(wù)。

英國電信集團(tuán)的主要業(yè)務(wù)包括英國本土長途業(yè)務(wù)以及國際電信服務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)。英國電信公司是歐洲主要的電信運(yùn)營商之一，其主要的業(yè)務(wù)包括本地、本國和國際電信業(yè)務(wù)、高質(zhì)量的寬帶與互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品和服務(wù)及IT解決方案。

塔塔通訊有限公司是一家在全球范圍內(nèi)提供通信的印度公司，總部位于印度孟買，該公司利用其先進(jìn)功能和專業(yè)領(lǐng)域?qū)＜以跒槿蚝陀《染W(wǎng)絡(luò)的跨國企業(yè)管理服務(wù)，并為消費(fèi)者提供解決方案。

俄羅斯移動(dòng)通訊系統(tǒng)是一家主要在俄羅斯聯(lián)邦、烏克蘭、烏茲別克斯坦、亞美尼亞、白俄羅斯提供電信服務(wù)的公司，總部位于莫斯科，該公司提供了一系列的移動(dòng)和固定電話語音和數(shù)據(jù)通信服務(wù)，包括傳輸、寬帶、付費(fèi)電視和各種增值服務(wù)，并銷售設(shè)備和配件。

二、20-F格式之下收益表披露

美國證券交易委員會(huì)規(guī)定上市公司公開披露各種信息時(shí)要提交統(tǒng)一格式的文件，又叫FORM即格式。注冊(cè)地不在美國但在美國上市的公司需要披露美國20-F格式的年度財(cái)務(wù)報(bào)告，美國本土的上市公司則披露10-K格式的年度財(cái)務(wù)報(bào)告。20-F是對(duì)國外公司在美國上市公司的報(bào)表披露要求，為了讓報(bào)表的使用者更加了解公司，所以披露的附注內(nèi)容要比在美國本土公司10-K格式披露的更多?，F(xiàn)對(duì)以上四家外地注冊(cè)在美國上市的公司基于20-F格式之下的收益表披露進(jìn)行對(duì)比分析。

（一）20-F財(cái)務(wù)報(bào)表披露時(shí)間

在美國上市的外國公司必須在財(cái)務(wù)年度結(jié)束后4個(gè)月之內(nèi)呈交按照20-F文件編制的年度報(bào)告。以2011年年報(bào)為例，中國電信集團(tuán)上交2011年報(bào)的時(shí)間是2012年4月30日，英國電信上交2011年報(bào)的時(shí)間是2012年5月24日，塔塔通訊上交2011年報(bào)的時(shí)間為2012年3月31日，俄羅斯移動(dòng)通訊上交2011年報(bào)的時(shí)間為2012年4月23日。

（二）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的依據(jù)

美國國內(nèi)的注冊(cè)公司必須根據(jù)美國公認(rèn)會(huì)計(jì)原則編報(bào)其財(cái)務(wù)報(bào)表。外國注冊(cè)公司則可以使用其他的可為證券交易委員會(huì)理解的會(huì)計(jì)原則，但必須以附注列示根據(jù)美國公認(rèn)會(huì)計(jì)原則調(diào)整過的損益表和資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目。中國電信和英國電信的報(bào)表是依據(jù)IFRS編制的，塔塔通訊是根據(jù)印度公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則編制的，主要的會(huì)計(jì)政策基本和美國公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則一致，不影響重大判斷，而且也根據(jù)US GAAP要求進(jìn)行大量的預(yù)測(cè)和估計(jì)。俄羅斯移動(dòng)通訊根據(jù)US GAAP編制報(bào)表。

（三）收入列示

收入是指營業(yè)收入，可以將詳細(xì)的科目列示，也可以加總在一起列示。中國電信和塔塔通訊在損益表中加總列示，英國電信分別列為收入和其他營業(yè)收入，俄羅斯移動(dòng)通訊的經(jīng)營收入包括了服務(wù)、連接費(fèi)用的收入和電話等附屬品的收入。中國電信在附注5中披露了收入的明細(xì)：有線電話服務(wù)、移動(dòng)電話服務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)收入、增值服務(wù)、整合信息申請(qǐng)服務(wù)、提供數(shù)據(jù)和租賃線路、其他服務(wù)、前臺(tái)服務(wù)費(fèi)，在附注3中披露了有線電話服務(wù)、移動(dòng)電話服務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)收入和增值服務(wù)下的明細(xì)。俄羅斯移動(dòng)通訊也在附注5中也進(jìn)行了類似的披露。

（四）費(fèi)用列示

中國電信、塔塔通訊、俄羅斯移動(dòng)通訊的費(fèi)用列示見表1。

表1

英國電信的費(fèi)用沒有詳細(xì)科目，而是在營業(yè)成本中加總列示。但在附注中將營業(yè)費(fèi)用詳盡列示為：員工費(fèi)用、工資和薪金、社會(huì)保障、養(yǎng)老金、股份支付費(fèi)用、總員工費(fèi)用、資本化費(fèi)用、凈員工費(fèi)用、凈間接員工費(fèi)用、凈勞動(dòng)力成本、電信通信員支出、財(cái)產(chǎn)以及能源費(fèi)用、網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營以及IT費(fèi)用、其他運(yùn)營費(fèi)用、財(cái)產(chǎn)、廠房、設(shè)備折舊、無形資產(chǎn)攤銷、總經(jīng)營費(fèi)用。

（五）利得與損失的比較

中國電信公司和英國電信公司非經(jīng)營利得和損失的披露見表2。

表2

表3

從表2可以看出，中國電信和英國電信非經(jīng)營利得與損失的披露基本相同。中國電信的凈財(cái)務(wù)費(fèi)用包括銀行存款利息收入、借款利息成本和外匯變動(dòng)所帶來的利得和損失（與其他綜合收益的外幣折算變動(dòng)的損益不同）。

塔塔通訊和俄羅斯移動(dòng)通訊非經(jīng)營利得與損失的披露見表3。

利得與損失包括投資利得、股權(quán)收益變動(dòng)所引起的利潤表的變動(dòng)、利息凈收入。

英國電信單獨(dú)披露綜合收益表，中國電信在損益表中披露了其他綜合收益，而塔塔通訊只是將綜合收益在附注中披露出來，俄羅斯移動(dòng)通訊的綜合收益在所有者權(quán)益表中披露。中國電信與英國電信其他綜合收益的披露對(duì)比見下頁表4。

塔塔通訊沒有在損益表中披露綜合收益，只是在附注中披露了累計(jì)綜合收益：未實(shí)現(xiàn)可供出售金融資產(chǎn)凈收益、外幣折算差額、現(xiàn)金套期凈損失、員工福利計(jì)劃基金、凈收益或損失。俄羅斯移動(dòng)通訊的綜合收益在所有者權(quán)益變動(dòng)表中披露，具體為：綜合收益總額=凈利潤+外幣折算差額+衍生金融工具凈公允價(jià)值變動(dòng)+其他未實(shí)現(xiàn)凈利得。

表4

（六）貨幣計(jì)量

由于中國電信的主要業(yè)務(wù)是在中國進(jìn)行的，所以貨幣計(jì)量是以人民幣記錄。而人民幣與美元的兌換以及港幣與美元的兌換是基于2012年12月30日的匯率。匯兌產(chǎn)生的差異反映在其他綜合收益的 “除大陸以外的子公司外幣折算差額“和“累計(jì)外匯儲(chǔ)備股權(quán)差異”科目中。

英國電信的貨幣計(jì)量單位是英鎊，國外業(yè)務(wù)以年度平均匯率來折算成英鎊，折算產(chǎn)生的差異反映在利潤表和綜合收益表的“外幣折算差額”科目中。

塔塔通訊在印度塔塔通訊和印度的其他分公司是以印度盧比作計(jì)量貨幣，其他的分公司根據(jù)所在地和需要確定他們的功能貨幣。利潤表中的匯率折算是根據(jù)一定時(shí)間內(nèi)的平均匯率計(jì)算，而資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的匯率折算是根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表日期當(dāng)天的匯率計(jì)算。匯率的利得與損失記錄在累計(jì)其他綜合收益的“外幣折算差額”科目中。

俄羅斯移動(dòng)通訊的大部分支出、負(fù)債、借款都是美元或者與美元有直接關(guān)系的貨幣，而主要的收入都是以盧布計(jì)量。不以自己功能性貨幣計(jì)量的子公司的貨幣性資產(chǎn)和負(fù)債以會(huì)計(jì)期間結(jié)束時(shí)的匯率計(jì)量，非貨幣性資產(chǎn)和負(fù)債以歷史匯率計(jì)量，收入、費(fèi)用、現(xiàn)金流以平均匯率計(jì)量。匯率的差異計(jì)入到損益表“外幣折算利得和損失”科目中。

三、收益表披露比較

通過以上分析，可以看出：

1.幾家公司都將損益表項(xiàng)目分別營業(yè)利潤和非營業(yè)利潤報(bào)告。

2.營業(yè)利潤的含義不同，我國的營業(yè)利潤的范圍比美國更大，如：投資收益中成本法下的投資收益屬于美國的營業(yè)利潤，而權(quán)益法下的投資收益是在營業(yè)利潤之后披露的，這一點(diǎn)美國20-F之下規(guī)范與國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則一致。

3.四家電信公司無論是按照國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，還是美國公認(rèn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則編制的收益表，其折舊與攤銷均在營業(yè)費(fèi)用項(xiàng)目中單獨(dú)披露。我國將折舊分別攤到諸如生產(chǎn)成本、管理費(fèi)用等項(xiàng)目中，無形資產(chǎn)攤銷到管理費(fèi)用中，可能會(huì)造成中外報(bào)表之間費(fèi)用項(xiàng)目的溝通和理解上的困難。

4.四家公司的利息收入和利息費(fèi)用均在利得或者損失項(xiàng)目中披露。我國的利息收入和利息費(fèi)用計(jì)入營業(yè)利潤。

5.我國的營業(yè)外收支與美國的利得和損失不盡一致，美國將利得和損失劃分為非常項(xiàng)目和正常項(xiàng)目。在劃分依據(jù)上，美國是從經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)生的性質(zhì)來判斷。將利得界定為“某一個(gè)體除來自營業(yè)收入或業(yè)主投資得到的收款以外，來自邊緣性或偶發(fā)性交易，以及來自一切其他交易和其他事項(xiàng)與情況的權(quán)益之增加”。損失界定為“某一個(gè)體除出于費(fèi)用或派給業(yè)主款以外，出于邊緣性或偶發(fā)性交易，以及出于一切其他交易和其他事項(xiàng)與情況的權(quán)益之減少”。 “租金收益、傭金收益、使用費(fèi)收益、出售雜項(xiàng)經(jīng)營資產(chǎn)利益”等,在美國都劃入利得。我國是從業(yè)務(wù)本身的經(jīng)濟(jì)性質(zhì)來劃分，因此我國的某些營業(yè)外收支項(xiàng)目可能是美國的營業(yè)利潤的組成部分，如出售固定資產(chǎn)凈收益。

6.我國損益表中，除計(jì)算項(xiàng)目外，其他項(xiàng)目都有一一對(duì)應(yīng)的賬戶，收入和費(fèi)用賬戶十分統(tǒng)一。美國損益表中有相當(dāng)一部分項(xiàng)目是無法直接從某一賬戶中找到，其會(huì)計(jì)核算的賬戶是各取所需，靈活多樣，但編表時(shí)均按統(tǒng)一的項(xiàng)目分析填列。比如以上幾家電信公司在利得與損失、其他綜合收益的披露中運(yùn)用的具體科目有所差別。美國沒有利潤要素，而與利潤相對(duì)應(yīng)的會(huì)計(jì)要素稱為“綜合收益”，我國營業(yè)利潤與非營業(yè)利潤的構(gòu)成項(xiàng)目是從細(xì)則上去限定的，統(tǒng)一性非常強(qiáng)。美國的營業(yè)利潤和非營業(yè)利潤是以原則性或者說概念性的規(guī)則來限定的，執(zhí)行中靈活性較大。

7.我國損益表項(xiàng)目的規(guī)范性更嚴(yán)格，而美國只是從大類上規(guī)范損益表的項(xiàng)目，營業(yè)利潤項(xiàng)目更是如此。填報(bào)收入時(shí)，可將銷售收入和其他收入合并為一項(xiàng)，也可將利息收入、租金收入、投資收益單列。在費(fèi)用方面，不像我國嚴(yán)格劃分管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用和銷售費(fèi)用，而常常將銷售費(fèi)用和一般行政管理費(fèi)合并列示，而將折舊費(fèi)、利息費(fèi)用、匯兌損益單列，有的也將利息凈收入單列，但對(duì)非營業(yè)部分的項(xiàng)目卻是嚴(yán)格的。

8.由于四家電信公司都是注冊(cè)地不在美國本土而在美國紐約證券交易所上市，因此都產(chǎn)生了外幣折算差額，計(jì)入其他綜合收益項(xiàng)目中披露。