尚 利

（河海大學(xué)商學(xué)院，211100）

0 前言

隨著市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和競爭日益加劇，企業(yè)為了能夠在激烈的市場競爭中占有一席之地，除了依靠提高產(chǎn)品質(zhì)量、適當(dāng)降低價格、提供良好的售后服務(wù)等傳統(tǒng)的策略外，還要采取有效的促銷手段，擴(kuò)大銷售收入，提高自身的經(jīng)濟(jì)效益。建立在商建立在商業(yè)信用基礎(chǔ)上的賒銷成為企業(yè)擴(kuò)大銷售的重要手段之一，從而就產(chǎn)生了應(yīng)收賬款。對于企業(yè)來講，賒銷雖然可以提高產(chǎn)品銷售利潤，但同時增加了應(yīng)收賬款的機(jī)會成本，管理成本和壞賬成本，從而使應(yīng)收賬款具有風(fēng)險。通常情況下，企業(yè)利用商業(yè)信用實現(xiàn)的銷售額越大，承受應(yīng)收賬款的風(fēng)險就越高。因此，加強(qiáng)對應(yīng)收賬款風(fēng)險管理控制，增強(qiáng)風(fēng)險意識，從而對于提高企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益尤為重要。

1 應(yīng)收賬款風(fēng)險表現(xiàn)

具體而言，應(yīng)收賬款風(fēng)險主要表現(xiàn)在以下幾個方面：

1.1 應(yīng)收賬款不斷增加，易造成企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率過高

企業(yè)應(yīng)收賬款余額的增加，使占用生產(chǎn)經(jīng)營資金增加，降低資金使用效率。由于企業(yè)收款力度不夠，造成大量逾期賬款，使壞賬比率增高，可能造成企業(yè)的營運(yùn)資金短缺，影響到原材料的及時供應(yīng)等，迫使企業(yè)不得不舉債經(jīng)營。為了維持經(jīng)營，企業(yè)在高負(fù)債率經(jīng)營的情況下，不僅增加了財務(wù)費(fèi)用，致使經(jīng)濟(jì)效益下降，而且也使企業(yè)邁向了資不抵債的邊緣。

1.2 現(xiàn)款回收率低，貼現(xiàn)成本高

企業(yè)在資金短缺的情況下，為了避免出現(xiàn)停工待料或者喪失商業(yè)信用，企業(yè)需要及時收回貨款，因此大量吸納承兌匯票成為可能。有的企業(yè)現(xiàn)款回收率不足10%，承兌匯票占了70%以上，及時變現(xiàn)應(yīng)收賬款以解燃眉之急，不得不承擔(dān)高額的貼現(xiàn)息。

1.3 加速了企業(yè)現(xiàn)金流出的損失

物品銷售出去，根據(jù)權(quán)責(zé)發(fā)生制的要求，即使貨款沒有收回，銷售收入也要確認(rèn)，從而產(chǎn)生了沒有現(xiàn)金流入的銷售利潤。但按照稅法的規(guī)定企業(yè)應(yīng)當(dāng)按期以現(xiàn)金方式向稅務(wù)機(jī)關(guān)繳納銷售稅金、預(yù)繳所得稅等。此外對于應(yīng)收賬款的管理成本也會增加現(xiàn)金支出，從而加速了企業(yè)現(xiàn)金流出的損失。

1.4 壞賬損失

壞賬是企業(yè)無法收回或收回的可能性極小的應(yīng)收賬款。由于市場經(jīng)濟(jì)的極大的不確定性，企業(yè)的應(yīng)收賬款很可能最終不能夠全部收回，即可能發(fā)生部分或者全部的壞賬。賬齡越長，發(fā)生壞賬的可能性越高。如果欠賬時間超過三年的應(yīng)收賬款，通常確認(rèn)為壞賬，進(jìn)而減少企業(yè)的利潤總額。

2 引起應(yīng)收賬款風(fēng)險的主要原因

2.1 企業(yè)片面的追求競爭，缺乏風(fēng)險防范意識

在激烈的競爭市場下，企業(yè)為了擴(kuò)大市場占有率，不僅要在成本、價格上下功夫，而且還需要要大量地運(yùn)用商業(yè)信用促銷。但有些企業(yè)缺少對應(yīng)收賬款的風(fēng)險防范意識，為了搶占市場擴(kuò)大銷售，一些企業(yè)往往在未對付款人資信度作深入調(diào)查和應(yīng)收賬款風(fēng)險進(jìn)行正確評估的情況下，就與客戶簽訂包含一定賒銷額度的銷售合同來吸引客戶，擴(kuò)大市場份額。此時雖然產(chǎn)生了較高的賬面利潤，但存在資金大量被客戶拖欠占用，導(dǎo)致企業(yè)資金鏈緊張的問題。因此，銷售人員為了個人利益，導(dǎo)致應(yīng)收賬款大幅度上升。對這部分應(yīng)收賬款，企業(yè)沒有采取有效措施要求有關(guān)部門和經(jīng)銷人員全權(quán)負(fù)責(zé)追款，從而成為應(yīng)收賬款風(fēng)險加大的主要原因。

2.2 企業(yè)及產(chǎn)品的競爭力不足

隨著市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，市場上各種新產(chǎn)品不斷推出，市場供應(yīng)日趨充足，同行競爭激烈。，由于科技的發(fā)展和信息化建設(shè)，新產(chǎn)品、替代品層出不窮，不論是高科技產(chǎn)品還是一般商品，幾乎都是買方市場。有一些企業(yè)在規(guī)模 技術(shù)、價格的某一方面沒有競爭優(yōu)勢，導(dǎo)致其市場占有率很小，但其生產(chǎn)能力卻大于其生產(chǎn)份額，這樣就產(chǎn)生了供大于求的局面，造成存貨積壓。為了減少庫存，使產(chǎn)品占有較大市場份額，企業(yè)在銷售過程中就要作出相應(yīng)的讓步，使產(chǎn)品的應(yīng)收賬款從量上和時間上都增加了，隨之企業(yè)應(yīng)收賬款多、回收不順暢、資金短缺等問題就接踵而來。

2.3 不注重成本分析 未遵循成本效益原則

制定合理的信用政策是加強(qiáng)應(yīng)收賬款管理，提高應(yīng)收賬款投資收益的重要前提。信用政策包括三個方面的內(nèi)容：信用期間、信用標(biāo)準(zhǔn)、現(xiàn)金折扣政策。在我國，企業(yè)在制定信用標(biāo)準(zhǔn)時缺乏足夠的定性分析和定量分析，在選擇信用期間和制定現(xiàn)金折扣政策時沒有進(jìn)行各種賒銷方案的對比分析，對應(yīng)收賬款的管理基本上是粗放式的管理，還不能真正確立成本效益原則。

3 應(yīng)收賬款風(fēng)險控制對策

企業(yè)對應(yīng)收賬款實施管理控制，不僅能加快資金周轉(zhuǎn)，而且能提高資金使用效率和市場競爭力。

3.1 中高層管理者應(yīng)高度重視對應(yīng)收賬款的管理

身為企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者和經(jīng)營者，應(yīng)該高度重視對應(yīng)收賬款的管理，把企業(yè)的財務(wù)管理工作放在首位，把不斷降低應(yīng)收賬款的經(jīng)營風(fēng)險，作為一項事關(guān)企業(yè)競爭價值的重要工作。

3.2 建立合理的信用政策

首先，企業(yè)應(yīng)確定正確的信用標(biāo)準(zhǔn)、信用期限和信用額度。信用標(biāo)準(zhǔn)是指顧客獲得企業(yè)的交易信用所具備的條件。一般以壞賬損失率表示，企業(yè)信用標(biāo)準(zhǔn)越高，壞賬損失的可能性就越小。但是，過高的信用標(biāo)準(zhǔn)不利于企業(yè)擴(kuò)大銷售；相反，如果企業(yè)的信用標(biāo)準(zhǔn)過低，雖然有利于企業(yè)擴(kuò)大銷售，但會相應(yīng)增加壞賬成本，機(jī)會成本與管理成本。因此，企業(yè)需要制定一個符合自身情況的信用標(biāo)準(zhǔn)。在信用期限方面，企業(yè)應(yīng)參考所處行業(yè)慣例，在不斷提升企業(yè)核心競爭力和經(jīng)濟(jì)效益的基礎(chǔ)上，制定出適當(dāng)?shù)男庞闷?。信用額度是企業(yè)根據(jù)客戶的償債和付款能力給予客戶的最大賒銷限額。恰當(dāng)?shù)男庞妙~度能有效地防止由于賒銷額度超過客戶的實際支付能力而使企業(yè)蒙受損失，因此，在銷貨發(fā)生前，賒銷應(yīng)經(jīng)過審批，審批人應(yīng)當(dāng)根據(jù)銷售與收款情況，在有效范圍內(nèi)進(jìn)行審批。在市場信息和客戶信用發(fā)生變化的時候，企業(yè)應(yīng)對其進(jìn)行必要的調(diào)整，使之符合企業(yè)自身利益需要。其次，制定合理的收賬政策。企業(yè)制定收賬政策時，要針對具體問題具體分析， 采取靈活多樣的方法催收賒銷形成的應(yīng)收賬款，以便與客戶保持良好的業(yè)務(wù)關(guān)系。

3.3 完善應(yīng)收賬款的內(nèi)部控制

3.3.1 建立賒銷逐級審批制度

企業(yè)可根據(jù)自身情況和管理要求，建立賒銷審批制度，規(guī)定在一定額度內(nèi)的銷售由特定權(quán)力的人員批準(zhǔn)，經(jīng)辦人員只能在各自的權(quán)限內(nèi)辦理審批，超過限額的，必須請示上一級領(lǐng)導(dǎo)同意后方可批準(zhǔn)，金額特別巨大的，需報請企業(yè)最高領(lǐng)導(dǎo)批準(zhǔn)或高層管理人員集體討論決定。

3.3.2 制訂合理的賒銷和結(jié)算政策，促進(jìn)資金回籠

企業(yè)應(yīng)權(quán)衡應(yīng)收賬款的收益和風(fēng)險，制訂可以防范風(fēng)險的賒銷方針。另外，企業(yè)可以根據(jù)客戶的盈利能力，償債能力和信用狀況，選擇適宜的結(jié)算方式。對于盈利能力和償債能力較強(qiáng)且信用狀況較好的客戶，可以選擇分期收款風(fēng)險較大的結(jié)算方式，這樣有利于購銷雙方建立起一種長期相互信任的伙伴關(guān)系，提高市場競爭力。

3.3.3 轉(zhuǎn)變觀念 明晰責(zé)任，加強(qiáng)各部門協(xié)作和溝通

應(yīng)收賬款管理屬于綜合管理，不要認(rèn)為應(yīng)收賬款管理只是財務(wù)部門的事情。各部門之間要加強(qiáng)協(xié)作意識，及時溝通，樹立整體觀念，有效推動應(yīng)收賬款的動態(tài)管理工作。建立健全崗位責(zé)任制度，做到責(zé)任明確、分工具體、各司其職，以此監(jiān)督、檢查、考核應(yīng)收賬款回籠情況及清理情況。

4 小結(jié)

在激烈的市場經(jīng)濟(jì)競爭中，企業(yè)的持續(xù)發(fā)展很重要。應(yīng)收賬款是企業(yè)流動資產(chǎn)的重要組成部分，為防范經(jīng)營風(fēng)險，降低公司資金運(yùn)作成本和資產(chǎn)負(fù)債率，保證生產(chǎn)經(jīng)營正常，對應(yīng)收賬款的風(fēng)險應(yīng)予以高度重視和警惕。

銷售部門應(yīng)該樹立全新的營銷觀念，制定合理的信用政策，控制應(yīng)收賬款規(guī)模，加大收款力度，加速貨款收回，確保收入的現(xiàn)金流及時流入企業(yè)，從而有效地規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險。合理防范應(yīng)收賬款的風(fēng)險已經(jīng)是企業(yè)的一項重要管理工作應(yīng)引起各級領(lǐng)導(dǎo)的高度重視。

總之，對于我們來說，賒銷既有利又有弊。一方面，企業(yè)可以利用賒銷的方式來開拓市場，提高市場占有額，從而提高市場競爭力。另一方面，賒銷也增加了企業(yè)的負(fù)債，加大財務(wù)風(fēng)險。因此，我們必須要對應(yīng)收賬款加以合理控制、降低壞賬損失、加速資金周轉(zhuǎn)，促進(jìn)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。

[1]季中華.強(qiáng)化應(yīng)收賬款內(nèi)部控制,不斷提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行質(zhì)量,上海醫(yī)藥,2007.5

[2]何瑞.淺談應(yīng)收賬款的管理, 財會月刊,2006.1

[3]田園，馮永東《應(yīng)收賬款風(fēng)險管理芻議》 ，《廣東財會》2006年第6期

[4]徐雅.發(fā)展應(yīng)收賬款保理融資[J].大眾商務(wù)，2009，（02）.

[5]劉媛媛.試論企業(yè)應(yīng)收賬款的管理[J].現(xiàn)代商業(yè)，2009，（08）.