○張 雅 趙卓遠(yuǎn)

（湖南農(nóng)業(yè)大學(xué) 湖南 長沙 410128）

湖南省作為我國一個經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)的省份，資本積累較少，工業(yè)基礎(chǔ)也比較薄弱，利用外商直接投資來帶動區(qū)域經(jīng)濟(jì)的發(fā)展是一種必然的選擇。但由于湖南省地處中部地區(qū)，所以外商直接投資在湖南省的投資狀況要比東南部沿海地區(qū)弱。本文采用理論和實(shí)證研究相結(jié)合的研究方法，在理論分析的基礎(chǔ)上，通過模型的建立來研究FDI技術(shù)溢出效應(yīng)對湖南省經(jīng)濟(jì)增長的影響，模型中用到的數(shù)據(jù)取自《湖南省統(tǒng)計(jì)年鑒》。

一、文獻(xiàn)綜述

關(guān)于FDI技術(shù)溢出效應(yīng)的作用方向，即對東道國技術(shù)進(jìn)步和經(jīng)濟(jì)增長的作用是正向的還是負(fù)向的，國內(nèi)外學(xué)者研究的實(shí)證結(jié)果兩方面都有。Cantwell（1989）通過對1955—1975年在歐盟內(nèi)進(jìn)行投資的美跨國公司的分析，發(fā)現(xiàn)并非所有行業(yè)都產(chǎn)生了明顯的溢出效應(yīng)。Driffieldn（2011）用模型對英國1089—1992年制造業(yè)的行業(yè)面板數(shù)據(jù)進(jìn)行了研究，發(fā)現(xiàn)FDI在英國的制造業(yè)沒有產(chǎn)生技術(shù)溢出效應(yīng)，之后通過進(jìn)一步的研究發(fā)現(xiàn)引發(fā)制造業(yè)生產(chǎn)率提高的決定因素是競爭。Barryn（2011）選用愛爾蘭制造業(yè)1990—1998年的企業(yè)面板數(shù)據(jù)進(jìn)行研究，得出的結(jié)論是FDI對當(dāng)?shù)仄髽I(yè)產(chǎn)生了負(fù)的溢出效應(yīng)。Gaves（1974）通過對澳大利亞1969年產(chǎn)業(yè)層面數(shù)據(jù)的計(jì)量分析，發(fā)現(xiàn)外資確實(shí)對澳大利亞相關(guān)產(chǎn)業(yè)的勞動生產(chǎn)率有著正面的積極影響。秦曉鐘和胡志寶（1998）在擴(kuò)展柯布道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)的基礎(chǔ)上建立了回歸模型，研究了我國FDI溢出效應(yīng)，通過檢驗(yàn)1995年全國第三次工業(yè)普查中39個行業(yè)的數(shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)FDI在這些行業(yè)中發(fā)生了正的溢出效應(yīng)。潘文卿（2003）利用我國1995—2000年工業(yè)部門的面板數(shù)據(jù)研究了FDI對我國工業(yè)部門的技術(shù)溢出效應(yīng)。他發(fā)現(xiàn)FDI對我國內(nèi)資部門的促進(jìn)作用較大，導(dǎo)致了這些部門產(chǎn)出增長較快，在這些部門產(chǎn)生了正的技術(shù)溢出效應(yīng)，但是溢出效應(yīng)非常小。引進(jìn)新的變量，進(jìn)一步研究后發(fā)現(xiàn)，F(xiàn)DI在我國不同地區(qū)發(fā)生的技術(shù)溢出效應(yīng)差別較大，在經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)的西部地區(qū)FDI還沒有技術(shù)溢出效應(yīng)；在工業(yè)化水平較高的東部地區(qū)，F(xiàn)DI對當(dāng)?shù)氐拇龠M(jìn)作用已經(jīng)變小；而正在崛起的中部地區(qū)FDI的技術(shù)溢出效應(yīng)相對較大。在關(guān)于FDI溢出效應(yīng)的“影響因素”方面，F(xiàn)indlay（1974）認(rèn)為投資國與東道國之間的技術(shù)差距越大，技術(shù)擴(kuò)散率越高；而Haddad和Harrsion（1993）認(rèn)為技術(shù)水平差距較小時，溢出效應(yīng)反而較為顯著；Kokko（1994）認(rèn)為東道國吸收能力決定著溢出效應(yīng)能否產(chǎn)生或產(chǎn)生的程度。此外，東道國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、要素稟賦條件、技術(shù)水平、勞動力狀況等也都影響溢出效果。

二、FDI技術(shù)溢出效應(yīng)機(jī)理分析

1、FDI技術(shù)溢出的概念及特點(diǎn)

根據(jù)FDI技術(shù)溢出研究領(lǐng)域最著名的兩位學(xué)者Blomstrom和Kokko的定義，F(xiàn)DI技術(shù)溢出指的是跨國公司在東道國實(shí)施外商直接投資而引起的當(dāng)?shù)仄髽I(yè)的技術(shù)或生產(chǎn)力的進(jìn)步，而跨國公司無法獲取其中全部收益的一種經(jīng)濟(jì)外部效應(yīng)。東道國愿意犧牲自己的市場來吸引外資，無非就是因?yàn)镕DI在給東道國帶來資本投入的同時，還能夠改善當(dāng)?shù)氐漠a(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，提高當(dāng)?shù)仄髽I(yè)的科技含量，提升當(dāng)?shù)厝瞬诺乃刭|(zhì)等。所以對于跨國公司而言，他本身是不愿意技術(shù)溢出效應(yīng)發(fā)生的，技術(shù)溢出意味著他將失去壟斷地位，甚至如果東道國企業(yè)因受益于FDI溢出而提升了自身的創(chuàng)新水平，趕超跨國公司，還有可能對跨國公司帶來負(fù)面影響。FDI技術(shù)溢出是需要溢出的輸出方跨國公司和輸入方東道國企業(yè)都參與其中的，也就是說，溢出的發(fā)生和最終效果是由輸入輸出方共同決定的。綜上，F(xiàn)DI技術(shù)溢出具有外在性、非自愿性和互動性的特點(diǎn)。

2、FDI技術(shù)溢出的途徑

（1）競爭效應(yīng)?？鐕镜倪M(jìn)入會加劇東道國國內(nèi)競爭，因?yàn)橥赓Y企業(yè)往往比當(dāng)?shù)仄髽I(yè)擁有更先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)、管理經(jīng)驗(yàn)及營銷技術(shù)，他們生產(chǎn)的產(chǎn)品或提供的服務(wù)就更具有競爭力，這些都迫使廠商不得不更有效率地使用他們的資源和技術(shù)，增強(qiáng)創(chuàng)新能力，從而提高他們的產(chǎn)出水平。

（2）模仿示范效應(yīng)。東道國引進(jìn)FDI實(shí)際上是為當(dāng)?shù)仄髽I(yè)提供了一個接觸先進(jìn)企業(yè)、先進(jìn)技術(shù)的機(jī)會。另外，當(dāng)跨國公司進(jìn)入東道國市場時，東道國的企業(yè)為了維持自己的市場，不得不利用這個機(jī)會向跨國公司學(xué)習(xí)，吸取跨國公司創(chuàng)新的經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)，減少試錯成本。如果當(dāng)?shù)仄髽I(yè)對先進(jìn)技術(shù)等有較強(qiáng)的理解和應(yīng)用能力，那么通過模仿跨國企業(yè)，自身的能力便會很快得到提升。

（3）前后向關(guān)聯(lián)效應(yīng)。前向關(guān)聯(lián)效應(yīng)即跨國公司在與本地原材料、零部件等的供應(yīng)商進(jìn)行合作時，為了保證自己產(chǎn)品的質(zhì)量，對東道國企業(yè)進(jìn)行相關(guān)培訓(xùn)以及告知東道國企業(yè)相關(guān)技術(shù)，從而使東道國企業(yè)能夠逐漸掌握這些技術(shù)。后向關(guān)聯(lián)效應(yīng)是指跨國公司與當(dāng)?shù)厣嫌喂?yīng)商之間產(chǎn)生的技術(shù)溢出效應(yīng)?？鐕境鲇谧陨砝娴目紤]，在與東道國上游供應(yīng)商合作過程中，會對東道國供應(yīng)商提出要求并幫助東道國供應(yīng)商改善他們的生產(chǎn)技術(shù)等。在這個過程中，東道國供應(yīng)商學(xué)到了先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)和管理經(jīng)驗(yàn)。

（4）人力資本流動?？鐕具M(jìn)入東道國，會在東道國建立工廠，招募大量的人才?？鐕镜倪M(jìn)入會提高當(dāng)?shù)卣w的工資水平，高的工資水平勢必會吸引更多的人才流入?？鐕緭碛星把氐募夹g(shù)，先進(jìn)的管理制度及理念，其對員工的要求自然超過本土企業(yè)。所以跨國公司會投入大量的精力和金錢來對員工進(jìn)行培訓(xùn)，提高東道國勞動力的素質(zhì)。而當(dāng)那些在跨國公司受過培訓(xùn)或者在其公司有了一定工作經(jīng)驗(yàn)的人才流向東道國別的企業(yè)時，溢出便產(chǎn)生了。員工在跨國企業(yè)學(xué)到的技術(shù)訣竅、管理經(jīng)驗(yàn)等會隨著他們的轉(zhuǎn)移在本土企業(yè)物化。

三、FDI技術(shù)溢出對湖南省經(jīng)濟(jì)增長的影響

1、建立模型

本文以柯布道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)為基礎(chǔ)建立模型，假設(shè)湖南省的生產(chǎn)函數(shù)為

在上面的生產(chǎn)函數(shù)中，Y代表湖南省的年產(chǎn)出，用湖南省的GDP表示；L代表表勞動投入，用湖南省的年平均就業(yè)人數(shù)表示；K代表資本投入，用全社會固定資產(chǎn)投入表示；A表示全要素生產(chǎn)率，用湖南省的FDI占全部固定資產(chǎn)投入比的函數(shù)表示，即 A=A（FDI／K）；α、β 表示相關(guān)系數(shù)。

表1 湖南省1987—2009年的數(shù)據(jù)

對方程（1）兩邊同時取自然對數(shù)得到：

全要素生產(chǎn)率A受外商直接投資的影響，即A=A（FDI／K），所以可以將它們之間的關(guān)系用函數(shù)表示如下：

將式（3）帶入方程（2）可以得到：

方程（4）就是本文建立的數(shù)學(xué)模型。從方程（4）可以看到，經(jīng)濟(jì)增長率由式（4）右邊的四項(xiàng)決定，mIn（FDI／K）可表示技術(shù)溢出效應(yīng)，m是技術(shù)溢出系數(shù)，如果m>0，那么就意味著在湖南省FDI存在著正的溢出效應(yīng)，對湖南經(jīng)濟(jì)增長起到促進(jìn)作用，溢出效應(yīng)的大小由m的大小決定，m值越大，溢出效應(yīng)越大；如果m<0，就表示FDI在湖南省存在負(fù)的溢出效應(yīng)，F(xiàn)DI進(jìn)入對湖南省經(jīng)濟(jì)沒有促進(jìn)作用。

2、數(shù)據(jù)的選取

本文的數(shù)據(jù)從《湖南省統(tǒng)計(jì)年鑒》（1987—2009）和湖南省統(tǒng)計(jì)信息網(wǎng)整理得到。Y用地區(qū)生產(chǎn)總值表示；FDI用實(shí)際外商直接投資額表示；L用年平均就業(yè)人數(shù)表示；K用全社會固定資產(chǎn)投資額表示；γ是隨機(jī)誤差項(xiàng)。

3、計(jì)量分析

本文用EViews3.1對湖南省1987—2009年的數(shù)據(jù)（見表1）采用最小二乘法進(jìn)行模型回歸，得到的結(jié)果如表2所示。

表2 回歸結(jié)果

回歸方程為：lnY=-0.049ln（FDI/K）+0.467lnK+5.338lnL-37.833

從回歸方程結(jié)果可以看到，R2=0.9987，說明模型對樣本的擬合非常好；外商直接投資占湖南省固定投資的比重每提高1個百分點(diǎn)，湖南省生產(chǎn)總值降低0.0487個百分點(diǎn)。

4、結(jié)果分析

回歸得到的m值為-0.04870，這說明FDI在湖南省產(chǎn)生了負(fù)的技術(shù)溢出效應(yīng)，但是這一系數(shù)非常小，也就是說FDI在湖南省產(chǎn)生的技術(shù)溢出效應(yīng)不明顯，技術(shù)溢出在促進(jìn)湖南省技術(shù)進(jìn)步方面的力量不足。

四、湖南省利用外商直接投資現(xiàn)狀及策略分析

1、湖南省利用FDI現(xiàn)狀

（1）投資環(huán)境差。投資環(huán)境指投資經(jīng)營者所面對的客觀條件，特別是國際間的投資，其收益與投資地點(diǎn)客觀條件的好壞直接相關(guān)。對投資者來說，把資金投向有利的環(huán)境中，才有更大的盈利空間。與經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度較高的地區(qū)相比，湖南省的投資環(huán)境較差。由于湖南省地處我國中部地區(qū)，發(fā)達(dá)程度比較低，有些地區(qū)的基礎(chǔ)設(shè)施不完善，交通不夠便利，增大了外商直接投資的難度；優(yōu)惠政策不透明，不公平現(xiàn)象依然存在；對招商引資過程中出現(xiàn)的新現(xiàn)象研究不夠?？偟膩碚f，湖南省的投資環(huán)境還有待進(jìn)一步改善。

（2）關(guān)于招商引資的法律規(guī)范不夠完善。湖南省招商引資二十多年以來，尚未完善這方面的法律，存在很多法律漏洞。加上有些招商主管人員在引資過程中急于求成，基本工作做的不扎實(shí)，在相關(guān)的法律規(guī)范尚不清楚的情況下擅自行動，如城市招商中，很多房屋拆遷不規(guī)范。這樣往往會引起事后糾紛，在給外商投資帶來困擾的同時也影響了當(dāng)?shù)厝嗣竦恼＠妗?/p>

（3）政府官員盲目追求業(yè)績，不顧投資好壞。一般政府官員在升職時都會考察其在任政績，而招商引資是其中一個重要的考察項(xiàng)目。所以有的政府官員為了增加政績，盲目地?cái)U(kuò)大招商引資，一些負(fù)責(zé)招商的主管、領(lǐng)導(dǎo)甚至違反國家有關(guān)規(guī)定，在稅收、土地租金等方面給予特惠，亂劃工業(yè)園區(qū)，浪費(fèi)國家土地。另外，盲目招商引資，不考慮本地區(qū)對外商投資的實(shí)際承受能力，不僅浪費(fèi)了土地、人力、物力等，還給湖南省的聲譽(yù)帶來了不好的影響，甚至阻礙了湖南省的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

（4）引資實(shí)際到位率低，實(shí)際開業(yè)率不夠理想，新增的項(xiàng)目總體規(guī)模小。招商引資時簽訂的合同金額都較大，但是后期實(shí)際外商投入的資金往往不足合同金額的80%。簽訂的招商引資項(xiàng)目很多，但是實(shí)際開業(yè)營運(yùn)的較少。另外，湖南目前引進(jìn)的外資大部分都只是以小額資金注入，沒有國際性的大企業(yè)、大公司來投資建廠。知名的國際企業(yè)是獲得技術(shù)外溢、改善湖南產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)最好的“良藥”，但是卻缺乏該類外商投資。

2、策略分析

（1）優(yōu)化投資環(huán)境。投資環(huán)境是外商考慮是否投資的首要因素。一個地區(qū)投資環(huán)境的狀況往往可以決定引進(jìn)外商投資數(shù)量的多少以及質(zhì)量的好壞。經(jīng)過一些實(shí)地的考察以及對報(bào)刊雜志的查閱，筆者認(rèn)為湖南省可以從以下幾個方面改變投資環(huán)境：一是提供一個公平競爭的市場環(huán)境，防止各種腐敗作風(fēng)和幕后交易；二是加快湖南省的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，修建高速公路、鐵路等各種交通設(shè)施，提高能源、通訊、設(shè)備、基本生活設(shè)施等的綜合配套能力，保證交通順暢，通信及時，各種設(shè)備完善；三是優(yōu)惠政策經(jīng)過各級協(xié)商制定，不能損害當(dāng)?shù)厝嗣竦恼?dāng)利益，不能搞特殊化，對待前來投資的外商要一視同仁，認(rèn)真嚴(yán)謹(jǐn)?shù)乜疾炱渫顿Y能力與承擔(dān)能力，在國家政策的指導(dǎo)下給予一定的優(yōu)惠。

（2）完善法律規(guī)范。在現(xiàn)行法律、法規(guī)規(guī)定的框架內(nèi)，穩(wěn)妥擬定招商方案，合法運(yùn)作招商活動。在提供優(yōu)惠招商條件方面，要取得投資財(cái)產(chǎn)的合法所有權(quán)，對國有土地的劃撥要與國土法律保持一致。如為了提高招商優(yōu)勢，可實(shí)行對價制度，切忌不顧法律規(guī)定進(jìn)行無償劃撥。

（3）加強(qiáng)對政府的監(jiān)督管理，將招商引資透明化。加強(qiáng)對官員的監(jiān)督管理，增強(qiáng)招商引資的透明度。對于有些官員盲目追求政績，隨意引進(jìn)投資的做法要嚴(yán)厲打擊。一是提高辦事效率，簡化審批手續(xù)。外來投資者來湖南投資辦廠，一般至少需要18種證件才能投資辦廠，因此對所有審批項(xiàng)目應(yīng)實(shí)行一個部門受禮，聯(lián)合審批。二是減少地方保護(hù)主義。隨著市場機(jī)制的完善，市場應(yīng)該是一個強(qiáng)有效的市場，各種法制法規(guī)也越來越完善，各種市場和企業(yè)的行為應(yīng)該有著全國統(tǒng)一的法律規(guī)范，那些地方保護(hù)主義的規(guī)章制度應(yīng)該取消。三是提高服務(wù)水平，保證信息的對稱。工商、稅務(wù)、土管、城管、環(huán)保、外貿(mào)等部門要改變傳統(tǒng)觀念，依法行政，提高政府辦事效率和誠信，制定詳細(xì)的招商引資規(guī)劃書，并予以公布，切實(shí)做好招商引資的前期工作，防止各種虛假引資。

（4）有重點(diǎn)地引進(jìn)建設(shè)項(xiàng)目，加強(qiáng)對招商引資的后續(xù)管理。在招商引資的過程中，要考察招商引資項(xiàng)目是否適合湖南省的現(xiàn)狀，能夠給湖南省的經(jīng)濟(jì)帶來多大的增長，杜絕盲目引進(jìn)。對于有些政府官員為了提高政績而虛假招商引資的，要嚴(yán)懲不貸。對于已經(jīng)簽訂好合同的，要落實(shí)好合同上的內(nèi)容，確保資金到位，將資金投入到實(shí)際的生產(chǎn)中去，而不是一紙空文。

五、結(jié)語

通過實(shí)證研究可知，湖南省在利用外商直接投資方面目前還十分欠缺，在有些部門外商直接投資甚至產(chǎn)生了負(fù)的溢出效應(yīng)。所以想要利用FDI加快湖南省的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，就要在各個方面進(jìn)行改革。

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