岳亞凱

（平頂山天安煤業(yè)股份有限公司四礦，467093）

在當今，以信息技術高速發(fā)展為主導的經濟時代，財務信息和非財務信息相結合是準確分析價值所必需的，通過對企業(yè)企業(yè)財務報表分析會計資料的分析，可以了解企業(yè)的業(yè)績、識別的優(yōu)劣、預測企業(yè)的未來。財務報表是揭示企業(yè)財務信息的主要手段，是財務報告的中心和主要方式。財務報表也因此用于了解企業(yè)運營狀況和領導決策、優(yōu)化資源配置、幫助國家實現經濟社會目標之用。隨著市場競爭的日益激烈和國際化趨勢的加強，我國的經濟受到一定的沖擊和影響，對財務報告所提供的信息也提出了新的要求。

1 企業(yè)財務報表分析的局限性

通過財務報表分析，能對企業(yè)經營現狀和和財務狀況有初步了解，并能在一定程度上預測企業(yè)未來的發(fā)展趨勢。但目前，由于主觀和客觀因素的制約，財務報表分析還存在一定的局限性，使得財務分析的結果往往與預期存在著差距。

1.1 分析材料的局限性

材料是進行財務報表分析的來源和依據，準確、及時的財務信息決定了財務報表分析的可靠程度。但是目前，分析材料方面還存在一定的局限性，表現在：

1.1.1 信息披露涵蓋范圍小

披露信息是財務報表最基本的內容，是報表分析的依據，也是反映企業(yè)經營業(yè)績和企業(yè)者作出決策的重要依據。但現行的財務報表，除反映企業(yè)資金等貨幣數據外，對非貨幣的信息反映較少，如衍生金融工具等特殊業(yè)務信息、市場動態(tài)及同行業(yè)競爭者信息、企業(yè)的社會行為、知識產權等軟資產信息等披露不足，對企業(yè)融資方式和未來發(fā)展等表外信息披露太少，且對企業(yè)內部人力資源信息也很少涉及，信息披露內容不完整，這也是我國現行財務報告體系中較為突出的問題，嚴重影響了企業(yè)與政府對真實情況的了解和掌握，不利于其作出正確決策。同時財務報表分析是將收集到的財務等數據進行比較分析的過程，因而材料數據少，數據的可比性也相應降低，對財務報表分析結果有很大影響。

1.1.2 信息報告滯后

在市場經濟瞬息萬變的情況下，及時有效的反映信息是對財務報表的要求，也是企業(yè)者及時作出正確決策的重要保障。傳統(tǒng)會計慣例是實行財務報告的年度披露，即企業(yè)的年度財務報告要求在年度末4 個月內報出,中期財務報告要求在中期結束后兩個月內報出。這種年度報告是對企業(yè)經營對整體發(fā)展情況的形式化了解，信息披露周期短，時限長，往往是在狀況發(fā)生后進行總結，難以達到及時的信息反映；且在此期間，企業(yè)的幕后交易也極易發(fā)生，使得決策成功的可能性也相對減小。

1.1.3 缺乏準確性和預測性

現行財務報告是一種過去式的報告，即在已發(fā)生的確定性交易和事項上進行總結，是一張歷史會計數據匯總表。這種信息財務報表是立足于歷史信息，基于歷史成本模式，可靠性較強，但是卻無法滿足企業(yè)進行前瞻性的預測，決策有用性不強。在新的《企業(yè)會計準則》中，盡管規(guī)定了提取各項資產減值準備，減小了歷史成本與現行市價形成的差距，但對現金流量預測性等未來信息卻仍不在財務報告體系之列。“一種向后看的會計報表,它對使用者決策所需信息的相關性較低?！?/p>

另一方面，在企業(yè)對過去的財務信息進行總結成表時，因企業(yè)需要或工作人員的職業(yè)素質不強，常常會出現粉飾報表的情況。在市場經濟發(fā)展后，政府與企業(yè)的財務報告分離，但因國家管理監(jiān)督企業(yè)的需要，會要求各企業(yè)上交財務報表，了解企業(yè)發(fā)展狀況，進而實行宏觀調控。但企業(yè)因利益需要，形式化報表，粉飾企業(yè)當前的真實財務狀況；而會計人員的確認、統(tǒng)計、整理等工作又帶有強烈的主觀性，在企業(yè)領導者的要求下粉飾真實信息，“作假賬”，所以財務報表的準確性有待質疑。

1.2 分析方法的局限性

目前，我國財務報表所使用的分析方法主要有含比率、比較、趨勢分析法等。但是這些方法都存在一定的局限性。

比率分析法，是目前企業(yè)財務分析中運用最多的一種十分重要的方法，通過計算和分析企業(yè)的各種比率的，來反映企業(yè)狀況，如償債能力、盈利能力、營運能力以及盈余的分配情況等。這種分析方法以直管的方式表現出來，簡明扼要，因而運用十分廣泛。但是這種方法也有其自身局限性，并受到其他因素的制約。如比率分析是通過是在過去的各種資料數據的基礎上進行比對計算，因此不能作為判斷企業(yè)未來財務狀況的絕對標準；比率分析法常常是大量單純數量指標的堆砌，所以過于關注數量，對質量的重視不足；比率分析的數據本身就是估算出來的，再加上計算式的誤差，會使其結果存在一定的偏差；最重要的是，比率是由分子、分母構成，其中某一因素或者兩者同時產生變動，都會使比率發(fā)生變化，例如企業(yè)在結賬前后分別進行還款和再借款，會造成負債低、流動性增強的假象。這都使比率法存在一定的局限。

比較分析法，是將兩個相關項目進行比較，但是實際影響因素較多，因而標量多，難以完全實現其他變量保持一致，因而比較結果可行度不高；趨勢分析法，是將往年的歷史信息進行縱向比較，進而預測未來的發(fā)展趨勢。這種分析法依據實際數據，可靠性強，但不定因素仍然較多，如計算方法的改變、通貨膨脹、國際煤礦的價格浮動等狀況和一些偶然因素，都會使結果產生偏頗；

1.3 分析者的局限性

分析者是財務報表分析存在局限性的主觀因素。

分析者存在的局限性首先表現在其被動性。企業(yè)管理者往往在企業(yè)財務或經營狀況出現問題時才會去關注財務報表，而分析者在此影響下，也會忽略平時財務報表的相關內容，更不會對其進行全面的分析比較，這就導致其分析結果與實際割裂，分析結果不準確。

其次分析者對相關財務分析理論的深度和廣度、分析者的從事經驗以及分析水平等差異，也會導致分析結果的不同。目前，在中方面主要存在的問題是理論與實際想脫離，分子人員或是有足夠經驗的煤礦事業(yè)工作者，對煤礦了解深入，各方面信息把握較充分，但多缺少財會方面的專業(yè)素養(yǎng)，對財務報表分析工作不熟悉；或是聘請的專業(yè)財會人員，只會按照書本上的理論知識僅僅測算分析幾個獨立的財務指標，對具體工作不了解，缺乏聯系，無法準確傳遞財務信息。

再者，分析人員由于個人心理的影響，在企業(yè)經營狀況良好時會沾沾自喜，津津樂道，而經營狀況較差時則與之相反，這都會使其在進行財務報表分析時產生偏差。由于個人風險偏好不同，對同一指標數值高低的看法、對待風險的態(tài)度等都有所差異，這也會導致財務報表分析結果的迥異。

2 財務報表分析局限性的解決方案

財務分析是財務報告和企業(yè)經營管理的重要構成，能對企業(yè)的經營成果、現金流量、財務狀況等給予綜合分析評價，從而為企業(yè)進一步發(fā)展提供參考依據。所以針對財務報表分析存在的問題，提出合理解決方案，可以有效指導企業(yè)的生產經營，為企業(yè)科學、高效發(fā)展提供有效保障。

2.1 完善分析材料

隨著市場經濟的快速發(fā)展和復雜化，對信息的要求相應提高，要想提高財務報表分析的實用性和有效性，就必須完善分析材料。

2.1.1 全面信息披露

除現有的表內信息外，要增加表外信息（非財務信息）的披露范圍，如市場份額，新產品的開發(fā)、用戶反映評價、企業(yè)管理當局的分析評價、企業(yè)的社會印象、企業(yè)經營業(yè)務、資產范圍與內容、主要競爭對手以及企業(yè)發(fā)展目標等等；對企業(yè)內部人力資源信息、股東信息、企業(yè)資源信息、等信息的披露；期貨、期權等未來經濟利益的權利或義務的衍生金融工具日益興起，盡管這類金融工具沒有實際交易，卻會影響企業(yè)未來財務狀況、盈利能力的變化，所以要重視對衍生金融工具所產生的收益和風險信息的披露，等等。充分了解這些信息，對企業(yè)整體把握市場動態(tài)，綜合分析企業(yè)狀況、作出正確決策有重要的參考價值，同時也有利于增加材料的可比性。

2.1.2 及時財務信息

財務信息報告的滯后嚴重影響了企業(yè)的決策，所以要實時呈報財務報告，及時反映市場信息。傳統(tǒng)的財務報表實行年度報告，周期短，間隔時間長，難以及時反映最新信息，所以縮短報告之間的間隔，加速周期循環(huán)，編制臨時財務報表，或者采用季度財務報表，實行兩月甚至一月一次的財務報表，具體化報表的信息進行分析；在遇到經融危機或企業(yè)危機等特殊情況時也應及時編制財務報表。

同時，隨著信息技術的快速發(fā)展與成熟，財務報表可借助科學技術進行，運用圖形與音像等方式，直觀反映信息，提高效率，實現“多、快、好、省”,實現“同步財務報告系統(tǒng)”，真正解決財務報告滯后性問題。

2.1.3 編制預測報表

財務報表的準確性是政府和企業(yè)領導者了解企業(yè)真實財務狀況的基礎，財務報表的前瞻性是企業(yè)提前做出戰(zhàn)略決策，增強競爭力的有力憑借。所以財務報表在對歷史信息進行披露的同時，還應對企業(yè)風險等未來信息進行預測報告。預測報表是通過收集市場信息和企業(yè)內部信息，依據企業(yè)歷史及現實情況，對企業(yè)未來的發(fā)展方向作出合理的預測。編制預測報表也是企業(yè)內部管理的需要，一般可采用上年、本年和下年三欄結構來編制預測資產負債表、預測損益表。

2.2 多種財務分析方法綜合應用

目前企業(yè)所運用的財務分析方法都存在一定的局限性，所以，要想全面評價經營成果與財務狀況，必須綜合運用各類分析方法，彌補各種方法存在的問題，使報表分析的結果更具可靠性。

多種分析方法的運用，從實質上來講就是將定性與定量分析方法相結合。定性分析方法主要有會議分析法、專家判斷法及類比分析法等，是“對企業(yè)各類財務指標的變動給予合理有效科學說明”；定量分析方法就是統(tǒng)一某些變量，重點分析某一財務指標變量的變動。定性與定量分析方法的結合，就是在對企業(yè)內部實行定量分析的時候，采用定性分析，分析企業(yè)外部經濟、政策、社會環(huán)境等外部方面與企業(yè)經營成果、財務狀況之間的關聯性，分析外部環(huán)境對企業(yè)的影響；同時結合靜態(tài)分析和動態(tài)分析，及時把握數據的動態(tài)變化，使財務分析做到“事前預測、事中控制、事后總結”，從而增強改進企業(yè)財務分析的可行性與準確性。

2.3 提高分析人員的專業(yè)素質

會計從業(yè)人員的職業(yè)要求在《會計法律準則》中都有所規(guī)范，所以對財務報表分析人員的素質要求也要依據準則對其進行約束。

首先，要規(guī)范分析人員的職業(yè)道德，真實反映企業(yè)的財務狀況，不弄虛作假，也不刻意粉飾，掩蓋報表的真實性。同時也要盡量避免主觀因素對分析結果的影響，可以對分析人員加強監(jiān)督，一方面避免主觀錯誤，另一方面敦促分析人員積極工作。最重要的是要提高分析人員的綜合素質，一方面對工作人員進行培訓，強化其會計、戰(zhàn)略管理與財務等方面的理論知識，同時要讓其對煤礦企業(yè)的工作有基本了解，全面了解各項指標的計算過程,各項指標之間的關系,耐心分析，從而提高財務報表分析人員的財務報表判斷、解讀等業(yè)務能力。

3 結語

財務報表是企業(yè)財務報告工作中的重要內容，對企業(yè)領導者了解企業(yè)運行狀況、作出決策等都具有重要的參考價值。但是由于現行財務報表分析存在的局限性，財務分析人員綜合素質較低，分析信息披露少，缺乏準確性和預見性，報告滯后，給企業(yè)工作的順利開展造成了一定影響，已無法滿足企業(yè)的信息要求，所以必須實行改革，使財務報告體系更加完善，成為企業(yè)提高市場競爭力的有效手段。