人一生最關(guān)心的事情其實(shí)只有兩件：一個(gè)是婚姻，一個(gè)是財(cái)富?！柏氋v夫妻百事衰”，好的婚姻能帶來財(cái)富，一定數(shù)量的財(cái)富也能穩(wěn)固婚姻。只有財(cái)務(wù)和情感都穩(wěn)定了，家庭才能穩(wěn)固和幸福。

聶軍在自己32歲生日的前一天領(lǐng)了結(jié)婚證，本以為會(huì)像童話故事里的結(jié)局那樣，兩個(gè)人從此幸福地生活在一起?？擅墼逻€沒度完，兩人就為之后的生活和理財(cái)規(guī)劃發(fā)生了爭執(zhí)，太太一氣之下跑回了娘家……

“馬龍·白蘭度”的瀟灑單身生活

聶軍是一家互聯(lián)網(wǎng)公司的項(xiàng)目經(jīng)理，年薪20萬（稅后，每年有望增長5%）。結(jié)婚前，聶軍的生活就像《教父》里的馬龍·白蘭度一樣，整日呼朋喚友，花了大量的錢在朋友和社交上，平均每個(gè)月只有3000元左右用于個(gè)人生活開支，卻花5000元用于和朋友的聚會(huì)、游玩等。每年聶軍會(huì)有約10萬元的結(jié)余，他把這些錢全部用于股票和貴金屬投資，“投資股票和貴金屬，雖然風(fēng)險(xiǎn)大點(diǎn)，但是遇到好的機(jī)會(huì)，收益也很可觀”，最終這筆投資只給聶軍帶來了不到10%的收益。

結(jié)婚前，聶軍把這些投資全部變現(xiàn)，獲得了40萬元收益，用作首付，購置了一套60平方米的一居室，單價(jià)約2萬元每平方米。未來20年，每個(gè)月需要還貸6800元。

太太比聶軍小8歲，在一家外企做行政，每年收入是6萬元。她平時(shí)從不亂花錢，但每年都會(huì)給自己買一個(gè)1萬元左右的奢侈品。

兩人商定，婚后家庭月生活開支不能超過7000元；聶軍要減掉大部分社交活動(dòng)，將費(fèi)用控制在每年1萬元以內(nèi)。

這樣算下來，每年家里還有一部分結(jié)余，看著還不錯(cuò)，但考慮到將來有孩子，再換個(gè)大房子，這點(diǎn)錢就顯得有些捉襟見肘了。

太太的理財(cái)觀偏保守，認(rèn)為目前的狀況下，要盡可能多地存錢，為之后的懷孕生子做準(zhǔn)備。聶軍則認(rèn)為：“光儲(chǔ)蓄能存下多少錢??？關(guān)鍵還得是開源，不如把結(jié)婚收到的5萬元禮金拿出來炒貴金屬，成功的話，保守估計(jì)一年也有50%的收益?！?/p>

為此兩人爭吵不斷，互不相讓。

孩子、房子，一個(gè)都不能少

太太認(rèn)為聶軍的理財(cái)身份還沒有從單身轉(zhuǎn)變到已婚，身份變了，思維也應(yīng)不同，因此不同意聶軍的高風(fēng)險(xiǎn)投入。聶軍則認(rèn)為，兩個(gè)人應(yīng)該趁著年輕做一些風(fēng)險(xiǎn)性高的投資，還有機(jī)會(huì)賺取高收益。面對(duì)兩個(gè)人不同的理財(cái)偏好，應(yīng)該怎么處理？

面對(duì)未來幾十年的婚姻生活，從長遠(yuǎn)考慮，兩個(gè)人最應(yīng)該著手準(zhǔn)備做哪些事？現(xiàn)在需要買保險(xiǎn)嗎？兩個(gè)人分別該買什么保險(xiǎn)？

聶軍和太太目前達(dá)成的一個(gè)共同目標(biāo)是，5年內(nèi)把現(xiàn)在的60平方米一居室換成100平方米的三居室（假設(shè)未來5年房價(jià)不變），以備將來孩子和親友來住。以他們目前的收入狀況，是否能達(dá)到這個(gè)目的？現(xiàn)在開始應(yīng)該做哪些準(zhǔn)備？

未來現(xiàn)金流存在風(fēng)險(xiǎn)

聶軍和太太目前的全部資產(chǎn)如下：

已購置60平方米住房現(xiàn)價(jià)120萬元，

月供6800元，

20年需還貸款總計(jì)908460元，

共有現(xiàn)金資產(chǎn)5萬元，

沒有存款。

以下分析，社保應(yīng)用珠海市最新數(shù)據(jù)，社會(huì)平均工資增長率與經(jīng)濟(jì)增長率同步假設(shè)；聶軍和太太初始社保個(gè)人賬戶資金分別以其工資水平工作4年、2年做大致估算；年平均工資以聶軍退休年齡60歲、太太退休年齡55歲、聶軍年工資增長率5%計(jì)算。

根據(jù)表1可分析得出：

聶軍家庭主要收入為工薪性收入，占到100%。在收入中聶軍為家庭的支柱，家庭收入貢獻(xiàn)度為78%，其太太貢獻(xiàn)度為22%。

家庭支出中生活支出和理財(cái)支出各自比率為54%和46%，理財(cái)支出比率不高，缺少理財(cái)投資性支出。聶軍和太太個(gè)人開支均為6%，占很少一部分，說明家庭開支是比較節(jié)儉的。

家庭儲(chǔ)蓄率為36%，屬于中等儲(chǔ)蓄率，理財(cái)彈性適中。年度自由儲(chǔ)蓄額為36369元，自由儲(chǔ)蓄率13%。應(yīng)做適當(dāng)?shù)睦碡?cái)投資增加收入。

根據(jù)表2可分析得出：

資產(chǎn)負(fù)債率偏高、負(fù)擔(dān)偏重，未來現(xiàn)金流存在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。家庭風(fēng)險(xiǎn)抵御能力不強(qiáng)，必須增加其他收入來源，如理財(cái)投資。

保費(fèi)負(fù)擔(dān)率為0，家庭缺少必要的保險(xiǎn)保障，未來不可預(yù)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)將造成財(cái)務(wù)危機(jī)，必須補(bǔ)充。

平均投資報(bào)酬率為0，除存款外家庭沒有理財(cái)收入，缺少理財(cái)投資，勢(shì)必影響未來保持生活水平的現(xiàn)金流。

流動(dòng)性比率適中偏低，在目前消費(fèi)水平不變的情況下可以保證家庭3個(gè)月支出，最好是預(yù)留出能保證6個(gè)月支出的準(zhǔn)備金。

投資與凈資產(chǎn)比率偏小，只是單一的社保累積的資金。

綜上分析可以得出

聶先生一家屬于中等儲(chǔ)蓄率家庭。由于剛購房、結(jié)婚，家庭沒有多少資金可配置理財(cái)投資，財(cái)務(wù)自由度、平均投資報(bào)酬率都為0。凈儲(chǔ)蓄率和自由儲(chǔ)蓄率在合理范圍，凈值成長率偏高為22%，有較好的成長條件，可投資資產(chǎn)存在空間。成立家庭后責(zé)任增大，但其保險(xiǎn)負(fù)擔(dān)率為0，承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)能力較小，需增加家庭保險(xiǎn)保障投入，應(yīng)約為年收入10%。

5年內(nèi)換房——限購令取消才能實(shí)現(xiàn)

聶軍與太太準(zhǔn)備5年內(nèi)換購100平方米的房子，按現(xiàn)在的房價(jià)每平方米2萬元計(jì)算，總價(jià)200萬元。換房之前，可以出售目前所住的房屋，出售房產(chǎn)所得約120萬元，去掉5年后仍然欠銀行的貸款，可得約42萬元現(xiàn)金。按照目前的狀況分析，5年后，聶軍全家會(huì)有33萬元左右的公積金。屆時(shí)可用的換房資金為76萬元。

按照現(xiàn)階段國家購房政策“換房按二套房界定”，首付需6成，即120萬元，利率上浮1.1，貸款期限20年，每月需還月供6264元，則首付缺口為438832元。

假如以初始資金5萬元現(xiàn)金和自由儲(chǔ)蓄3.63萬元左右的儲(chǔ)蓄所得進(jìn)行投資，想要實(shí)現(xiàn)計(jì)劃中的換房需求，還需通過此部分投資賺取438832元。通過計(jì)算所得，聶軍要在5年內(nèi)實(shí)現(xiàn)換房計(jì)劃，在現(xiàn)行的國家二套房限購政策下，投資利率必須達(dá)到19.27%以上才可以實(shí)現(xiàn)。

結(jié)合聶軍及太太的理財(cái)目標(biāo)，根據(jù)其目前的家庭資產(chǎn)狀況，可以給出以下建議：

如果國家限購令在5年內(nèi)取消，每月可用還貸金額經(jīng)過計(jì)算后得13485元，在當(dāng)前投資利率實(shí)現(xiàn)8%收益的可能性較大的情況下，每月還款7321元<每月可用還貸資金 13485元，即首付在5成以內(nèi)可實(shí)現(xiàn)5年內(nèi)換房。

國家限購令仍未取消，必須增加其他收入來源或考慮推遲時(shí)間換房。

保險(xiǎn)——未雨綢繆是責(zé)任感的體現(xiàn)

聶軍夫婦都有穩(wěn)定的收入，享受基本的社會(huì)保障。但是新成立的家庭沒有配置商業(yè)保險(xiǎn)，面對(duì)未來幾十年的婚姻生活，其存在的不可預(yù)測(cè)的風(fēng)險(xiǎn)將有可能隨時(shí)破壞他們的幸福生活。未雨綢繆，也是承擔(dān)家庭責(zé)任的一種體現(xiàn)，必須配置足夠的保險(xiǎn)保障，特別是壽險(xiǎn)。

家庭的保險(xiǎn)需求為：家庭的負(fù)債+應(yīng)急現(xiàn)金+未來生活費(fèi)現(xiàn)值-現(xiàn)有可變現(xiàn)資產(chǎn)。經(jīng)計(jì)算，聶軍的年保險(xiǎn)需求約為12815元，太太的年保險(xiǎn)需求約為1568701萬元。

投資——穩(wěn)定為先

聶軍現(xiàn)家庭可投資資產(chǎn)僅為現(xiàn)金5萬元，由于尚有換房計(jì)劃，并且資金缺口較大，5萬元就必須作為其中的投資來源，因此有固定用途的資金不建議投資風(fēng)險(xiǎn)較大的產(chǎn)品?？紤]到聶軍家庭及職業(yè)特點(diǎn)、風(fēng)險(xiǎn)承受能力以及財(cái)務(wù)現(xiàn)狀，建議采用以下的資產(chǎn)組合。

在這個(gè)組合中首先考慮因聶軍有購房按揭，且暫不用公積金來還款。因此可將公積金累積的九成作為應(yīng)急備用金。不動(dòng)用那5萬元現(xiàn)金。因聶軍家庭有5年內(nèi)換房需求，結(jié)合當(dāng)前宏觀經(jīng)濟(jì)、國家貨幣政策以及近期債市表現(xiàn)較好的情況下，在控制一定風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)收益有可能達(dá)到換房要求的19.27%，該產(chǎn)品組合最高收益20.55%。（沃德財(cái)富特約供稿）