李會珍

[摘要]主要是淺析金融資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移繼續(xù)涉入的概念理解，并結合例題分析，對賬務進行分拆處理，對學習注冊會計師和高級會計師的考試內(nèi)容有所啟迪。

[關鍵詞]淺析 金融資產(chǎn) 轉(zhuǎn)移

金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移繼續(xù)涉入是企業(yè)會計準則中難度較高一章，概念較難理解，筆者根據(jù)自身教學經(jīng)驗，并結合例題進行剖析，權作拋磚引玉。

金融資產(chǎn)部分轉(zhuǎn)移的繼續(xù)涉入舉例：甲銀行持有一組住房抵押貸款，借款方可提前償付。20×7年1月1日，該組貸款的本金和攤余成本均為10000萬元，票面利率和實際利率均為10%。經(jīng)批準，甲銀行擬將該組貸款轉(zhuǎn)移給某信托機構（以下簡稱受讓方）進行證券化。有關資料如下：

20×7年1月1日，甲銀行與受讓方簽訂協(xié)議，將該組貸款轉(zhuǎn)移給受讓方，并辦理有關手續(xù)。甲銀行收到款項91150000元，同時保留以下權利：

（1）收取本金10000000元以及這部分本金按10%的利率所計算確定利息的權利；

（2）收取以90000000元為本金、以0.5%為利率所計算確定利息（超額利差賬戶）的權利。

受讓人取得收取該組貸款本金中的90000000元以及這部分本金按9.5%的利率收取利息的權利。根據(jù)雙方簽訂的協(xié)議，如果該組貸款被提前償付，則償付金額按1：9的比例在甲銀行和受讓人之間進行分配；但是，如果該組貸款發(fā)生違約，則違約金額從甲銀行擁有的10000000元貸款本金中扣除，直到扣完為止。

20×7年1月1日，該組貸款的公允價值為101000000元，0.5%的超額利差賬戶的公允價值為400000元。

（1）概念解釋：

繼續(xù)涉入：金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移后，轉(zhuǎn)出方仍然部分享有資產(chǎn)所有權上的報酬和部分承擔資產(chǎn)所有權的風險，同時，轉(zhuǎn)出方仍保留了對金融資產(chǎn)的控制權，因此，轉(zhuǎn)出方仍然涉入金融資產(chǎn)之中。

超額利差：基礎金融資產(chǎn)的利息與證券的利息的差額。本例中貸款利率10%與債券利率9.5%的差額0.5%形成的利息，就是超額利差。超額利差最后由甲銀行享有，但甲銀行必須確保9000萬元貸款的本息能夠如數(shù)收回，否則超額利差就泡湯了。這樣，超額利差會驅(qū)使甲銀行努力收賬，另外，超額利差賬戶金額相當于對違約損失進行抵押擔保，因此，超額利差具有信用增級的功能。

次級權益：是指未轉(zhuǎn)移的貸款1000萬元，優(yōu)先用于違約損失擔保，其次的剩余權益才歸甲銀行所有，對甲銀行而言，這1000萬元屬于次級權益。

信用增級：就是增加信用等級，就是增加9000萬元貸款能夠收回的可能性。

（2）10%部分的會計處理：

本例中，貸款整體全部轉(zhuǎn)移給受讓方。但甲銀行保留對其中10%的部分收回本息的權利，同時，這10%的部分充當質(zhì)押物，甲銀行不能將其用于其他用途，即沒有保留所有權上幾乎所有的風險和報酬（所有權受到限制），且受讓方不能單獨出售10%的部分，即甲銀行并未放棄控制，所以，這10%的部分的轉(zhuǎn)移屬于繼續(xù)涉入，應確認繼續(xù)涉入資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負債，同時保留這10%部分的賬面價值（因為不符合終止確認條件）。

繼續(xù)涉入資產(chǎn)即繼續(xù)涉入形成的權利，本例甲銀行權利有兩項，一是收回1000萬元貸款的權利，二是收取超額利差的權利，因此，兩項繼續(xù)涉入資產(chǎn)分別為次級權益1000萬元和超額賬戶40萬元。

繼續(xù)涉入負債即繼續(xù)涉入形成的義務，本例甲銀行義務有兩項，一是提供擔保金額1000萬元的義務，二是信用增級的義務，甲銀行的信用增級措施有兩項，超額利差和權利次級化，因此，兩項繼續(xù)涉入負債分別為擔保金額1000萬元形成的擔保負債和信用增級對價（信用增級對價相當于擔保合同的公允價值，與保費類似，之所以是負債，就像購買保險合同在款項支付之前形成對保險公司的負債。本例提供擔保服務的并不是保險公司，而是甲銀行自身，其實，擔保服務也是銀行一種正常的經(jīng)營業(yè)務）。本例信用增級對價包含兩項：一項是超額利差公允價值40萬元；另一項是權利次級化合同的公允價值25萬元。【權利次級化合同的公允價值，體現(xiàn)在甲銀行收到的轉(zhuǎn)移貸款對價當中：甲銀行收到受托方支付的價款共計9115萬元，包含了兩個項目的價值，一個是9000萬元貸款的公允價值9090萬元，另一個就是甲銀行為9000萬元貸款提供擔保而形成的權利次級化合同的公允價值25萬元（9115萬元-9090萬元）】。因此，甲銀行需要確認的繼續(xù)涉入負債為：1065萬元（擔保1000萬元+超額利差40萬元+權利次級化價值25萬元）。

確認繼續(xù)涉入負債和繼續(xù)涉入資產(chǎn)的賬務處理：

借：存放同業(yè)（權利次級化合同的對價）25萬

繼續(xù)涉入資產(chǎn)——次級權益1000萬

——超額賬戶40萬

貸：繼續(xù)涉入負債 1065萬